細分消費金融領域，縱觀維信金科業務模式

維信金科成立於2006年，公司總部位於上海，其主要股東均為香港籍，可以說有著純正的香港血統，而本次在香港上市更能稱得上是一場"回歸之旅"。作為一家老牌金融服務機構，維信金科自創立之初就一直致力於面向優質及近乎優質信用群體開展消費金融服務。維信金科12年發展，植根內地回歸香港，在並不長的互金髮展史中，這不算是一個很短的歷程。

　　針對創業公司的生存概率，創投圈曾經有過這麼一個統計，即使取相對成熟的美國市場數據，仍然有超過80%的創業公司活不過1年，能生存超過5年的只有不到4%。而在更加激烈的中國大眾創業洪潮中，這個存活概率更低。

　　然而，12年光陰消逝，經過多年的精心耕耘和不斷創新，維信金科發展成為行業領先的線上消費金融服務提供商之一。如今，維信金科不僅沒有在殘酷的競爭中被淘汰，反而愈加穩紮穩打，取得足以令行業矚目的成績：貸款額連續三年高速增長，年複合增長率為163.7%;2015 年、16年、17 年分別實現貸款人民幣35.3 億元、人民幣78.7 億元及人民幣245.4億元。「因為專註而出色」，是維信金科取得這麼好的成績的原因。

維信金科如何做到在歷經浮沉的互金行業中走到今時今日？

　 縱觀維信金科的業務模式匯聚獲客、風控、技術

維信金科業務模式圖

　　招股書中的業務模式如圖所示，維信金科作為持牌金融機構的服務方，輸出獲客、技術、風控服務，為合作金融機構提供各種風險裁量程度的定製化的解決方案。所以維信金科的業務模式更多的是為金融機構提供相應的科技服務，進而開展相應的消費金融業務。

　　維信金科在獲客方面：維信金科的智能信貸模式7*24小時的無人工干預的信貸決策流程，無疑也更符合金融機構對個人金融服務業務高效、高質的開展需求;風控方面：維信金科使用"信用加補充"數據方式建立並開發其風險定價能力;技術方面：維信金科專有核心風險管理系統——「蜂鳥系統」應用大數據及機器學習技術分析信用數據及補充數據，憑藉行業經驗及專有技術，維信金科不斷致力於在可管理的風險水準及高效的資金流量之間取得最佳平衡，保持及提升在中國不斷增長的線上消費金融市場中的地位。

　　消金細分領域，維信金科唯一一家沒有碰p2p的公司

　　正如任何一個在風口上的行業一樣，P2P網貸也經歷過早期魚龍混雜的局面。與其他的信貸公司不同的是，維信金科是極少數沒有開展P2P業務的公司。維信金科在消費金融的細分領域，是領先的獨立線上消費金融服務提供商之一，市場份額佔4.5%;其次，公司在細分行業裡面，做的非常好，無論是核心技術還是合規程度等方面，都遠遠超越了競爭對手。與O2O等行業不同的是，P2P網貸因為具備金融屬性，其業務會形成較大的社會外部性，因此早期行業的野蠻生長形成了許多與P2P相關聯的負面名詞，比如高利貸、高壞賬、信息不透明、流動性錯配、資金池甚至龐氏騙局。維信金科團隊卻似乎一直頗為冷靜。這倒不是說不關注利潤，而是與追逐短期利益相比，維信金科更看重羽毛。金融創新的過程中，最重要的是安全，不引發風險。因而在維信金科團隊看來，這既是對用戶的責任，亦是對自身的責任，更是對社會的責任。

　　近年來，憑藉獨特的業務模式，維信金科發展迅速，公司用戶及貸款規模不斷擴大。截至2017年末，公司擁有4840萬名註冊用戶，其中已有3410萬名用戶的身份已經得到核實，超過84.3%在央行徵信中心有信用記錄。

　　12年來，網貸行業歷經了幾輪洗牌，有些人來了，有些人走了，而維信金科卻像一桿旗幟，似乎是在向世人昭告，激流勇進穩者勝。當然，互金行業發展到現在，僅僅只是完成了歷史長河中的一小段航程，而隨著金融市場的紛雜繁衍、技術能力的遷延進化，金融確實不是一個速度遊戲，相對於速度，其實更重要的是發展質量。而真正具備風險控制能力的平台，才能夠在千變萬化的金融市場中走得更遠，未來中國互聯網金融行業是否會出現類似於西方的百年老店仍有待驗證。