移動平均線應用技巧之綜合應用

08-06

散戶之友收集於互聯網

一、移動平均線概述嚴格來說均線的周期與採用計算的日期是一樣的，不同的計算周期代表不同的均線成本，通過均線周期可以簡易地折算市場流動的成本位置所在，而不是機械地使用成本理論，均線理論中的成本一般指的就是均線點位。經常採用的周期為MA5、MA10、MA20、MA60、MA120、MA250。MA5是一周時間、MA10是半個月的時間、MA20是一個月的成本，同時也是BOLL中軌、MA60是一個季度，同時也是前邊說到的MACD的零軸位置、MA120、MA250大家都知道是半年線、年線。可以說這套均線系統具有比較科學的參數設置。市場上還流傳著一套以神奇數字來作為標的的均線系統，MA13、MA34、MA55、MA89、MA144、MA233。這套系統所遵循的是黃金分割定理。在特定的時期，市場主力也會沿著這套系統進行行情的運作。比如在3478點以後的橫盤時期，MA144、MA233就比MA120、MA250更為有效。㈠、移動平均線主要功能交叉和突破回抽。交叉分金叉和死叉，金叉是短期均線向上穿越中長期均線，同時兩條呈現多頭排列。死叉是短期均線向下穿越中長期均線，同時兩條呈現空頭排列。短線第一個買點是5日和10日均線真正的黃金交叉；第一個賣點是5日和10日均線死亡交叉或跌破趨勢線。突破回抽法就是突破某條重要的均線後，一般都來要回抽該均線，回抽到該均線附近時是入場點。如果回抽時有效跌破該條重要均線時，應止損。股票一波升幅之後，調整到20或30日均線上方時，收出縮量的小陰線或小陽線，此時買進，成功率非常高。買入的首要前提是大盤向好。㈡、移動平均線最重要作用趨勢指向，10日均線的方向代表個股或大盤短期的運動方向，30日均線的方向代表個股或大盤中線的趨勢方向，120日或250日均線的方向代表的是長線趨勢的方向。判斷牛熊轉變的3個信號是：30日均線金叉60日均線是牛市來臨的第一個信號，60日均線金叉120日均線是牛市來臨的第二個信號，最後確認牛市的信號是半年線金叉年線，反之則是熊市來臨的3個信號。在使用方法上，移動均線理論概括為三點：第一，利用移動均線的多頭和空頭排列判斷大盤的熊市和牛市；第二，移動均線有助漲和助跌作用；第三，當股價遠離均線時，均線對股價有吸引作用。但移動均線本身由於演算法中未考慮成交量的因素，僅以收盤價為計算依據，這使得移動均線本身在很大程度上比較容易被人為操縱。㈢、移動平均線秘密1、均線的角度代表股價的上升速度，如果在大角度均線上升過程中，股價遇此均線止跌再次上升，則上升空間會比較大。2、股價在發展過程中，中長期均線的角度是從小到大的，所以最後的階段大多是加速上升階段，所謂的主升階段。3、均線的光滑度和流暢性代表主力的控盤程度，越是光滑流暢上升的均線，主力的控盤程度越高。4、在大均線處起漲的股票，上漲空間比在小均線處起漲的股票大。所以要盡量在大均線處買入，至少要在30日均線處進入。5、股價長期上升中，所依據的均線周期越小，股價控盤程度越高。沿10日線上升的股票比沿30日線上升的股票控盤程度高多，但沿30日線上升的股票更加穩健。6、真正的牛股啟動時，周、日、時均線必定同時處於均線多頭的啟動點。7、在長短期均線方向不一致時，看股價與長期均線的關係來確定最後的方向。如果突破長期均線的支撐(壓力)，則與長期均線方向相反。8、均線的方向一致性，比均線的次序重要。9、不同周期均線間的距離，對股價的支撐(壓制)力度不相同。距離過遠，力的傳遞就會弱。10、平行的均線，比叉口的均線對股價沿同一方向運行的支撐時間長。二、移動平均線修復均線在很大程度上代表市場成本，而市場成本的變化最直接的體現就是均線的運行，當牛市時，隨著股價的不斷上升，市場的成本也隨之上升，均線向上穩步運行，當市場進入熊市時，隨著股價的不斷下跌，市場成本也隨之不斷下移，此時的均線向下運行，在實際操作中，股價與均線之間有著密不可分的聯繫，股價始終圍繞均線波動，而均線的方向就是股價運行的趨勢方向。當市場上升時，市場的成本也隨之上升，當股價在短期內上漲過快時，由於換手率不夠充分，將在短期內導致市場的獲利盤增加，從而產生多頭了結，形成獲利賣壓，導致股價向成本(均線)回調。當股價在短期內下跌過快時，同樣，由於市場成本並沒有快速下降，導致市場的平均成本出現虧損，此時拋壓減輕，並且出現空頭回補，形成逢低買盤，導致股價出現反彈。股價和均線之間存在強大的吸引力，當股價遠離均線時，由於成本因素將導致股價向均線回歸，從而形成回調或反彈。這一現象就是「均線修復」(股價和均線之間修復乖離率)，乖離率是一個非常重要的技術指標，在實戰中十分重要，它很直觀的反映了股價偏離均線的程度。1、主動修復主動修復是指當股價偏離均線太遠時，出現劇烈波動，並且成交量放大，主動而且快速向均線回歸，這種現象一般出現在頂部和底部時。①、底部的主動修復，當股價連續暴跌以後，此時出現恐慌性賣盤，股價由陰跌進入直線跳水，股價迅速遠離均線，而同時整個均線系統出現發散狀態，中長期均線由於跟不上股價的運行速度，導致市場在技術上產生巨大的乖離率，當恐慌性的非理性拋售結束後，市場的拋壓迅速減輕，此時看空的人基本都已出局，而多頭的逢低買盤開始大舉介入，由於拋壓減輕，因此低位買盤很輕鬆的就能造成股價的快速反彈，股價出現劇烈震蕩，前期拋空的人手裡握有大量現金，股價一旦反彈，空頭懼怕踏空，也隨時空翻多進場接盤，於是股價出現放量上漲，向上方均線進行主動的快速攻擊，這就是均線在底部的主動修復。此時表明市場見底，至少也是短線見底。②、頂部的主動修復，當股價連續上漲以後，此時出現消耗性上升，股價由緩漲進入直線，股價迅速遠離中長期均線，而同時整個均線系統出現發散狀態，中長期均線由於跟不上股價的上漲速度，導致市場在技術上產生巨大的乖離率，當消耗性上升的結束後，市場的買盤迅速減輕，此時看多的人基本都已進場，而巨大的獲利盤造成空頭的大舉拋壓，由於買盤減弱，因此高位賣盤很輕鬆的就能造成股價的快速下跌，股價出現劇烈震蕩，前期買入的人手裡握有大量股票，股價一旦在高位下跌，多頭懼怕套牢，也隨時多翻空離場止損，於是股價出現放量下跌，向下方的中長期均線進行主動的快速回擋，這就是均線在頂部的主動修復。此時表明市場見頂，至少也是短線見頂。2、均線的被動修復，均線的被動修復是指當股價偏離均線以後，並沒有出現主動修復，而是在原地踏步，被動的等待均線向股價靠近，這種現象一般發生在上漲或下跌的中途，具體表現為強勢整理或下跌抵抗。他是市場的一種中繼信號，一旦均線跟上來以後，股價仍將保持原有的上漲或下跌趨勢。①、上升途中的被動修復，此時市場處於上升途中，股價偏離中長期均線，但由於成交量連續活躍，場外資金不斷進場接盤，換手充分，導致股價雖然偏離均線，但獲利盤被源源不斷的場外接盤所消化，導致股價無法深幅回調，一旦下方的均線跟上來以後，由於換手充分市場成本趨向一致，股價在消化獲利盤以後再度上升。具體表現為：股價上漲後在相對高位原地踏步，回調力度不足，而買盤源源不斷，這就是強市整理。②、下降途中的被動修復，此時市場處於下降途中，股價偏離中長期均線，但由於買盤不足，場內籌碼不斷的離場場拋壓，導致股價雖然偏離均線，但買盤和空頭回補盤被源源不斷的場內賣壓所消化，導致股價無法出現有力度的反彈，股價在下跌後原地踏步，一旦上方的均線壓下來以後，由於換手充分市場成本重新趨向一致，股價在消化完空頭回補盤以後，再度下跌。具體表現為：股價下跌後原地踏步，缺乏彈性，反彈無力，這就是下跌抵抗。3、判斷均線修復方式①、成交量因素，上漲時成交量連續活躍程度。成交量連續活躍是判斷問題的關鍵，如果成交量連續活躍則形成強勢整理的可能性大，從而產生上升途中的被動修復，如果成交量不連續活躍的話，則可能會回調，從而形成主動修復。下跌時買盤不足成交量低迷，反彈無力，則說明市場進入下跌抵抗，從而產生下跌途中的被動修復。②、上漲或下跌速度的因素，主動修復均線一般是出現在快速的暴跌之後。而被動修復均線一般出現在股價溫和上漲或下跌時。③、乖離率因素，主動修復均線一般都是在產生巨大乖離率之後出現的，此時股價遠遠偏離了中長期均線，主升段或主跌段都已基本完成。被動修復均線一般都是在乖離率並不是很大的情況下產生的，此時股價雖然偏離了中長期均線，但偏離的距離有限，主跌段或主升段尚未完成。④、均線穩定性因素。主動修復均線一般是產生在均線大幅發散的狀態下，而被動修復均線一般是產生在均線發散的程度有限時。均線分析在一般情況下是很有效的，但是對於一些籌碼高度集中的高控盤股來說，由於籌碼的控盤度極高，因此股價已經完全被人為操縱，因此，對於這樣的籌碼被絕對控盤股來說，任何技術分析都在很大程度上失效。在均線分析中，均線的狀態以及均線周期的長短也非常重要，均線排列狀態以及均線的周期和漲跌角度是判斷市場未來趨勢的重要因素，在分析問題時應當全面綜合的考慮，不能把一種分析方法絕對化，因為市場的發展是受到多方面因素影響的，況且各種形態之間，在一定的條件下，也存在相互轉化的可能性，任何一種分析方法都有自身的局限性，因此從多個角度去分析問題所得出的結論要比用單一的角度分析出來的結論的把握性要大得多。

三、移動平均線背離股價在一般情況下都是沿著均線的方向波動，而均線的周期長短是十分關鍵的因素，短周期均線敏感度高，但是準確性相對較低，而中長周期均線敏感度低，但穩定性和準確度相對較高要。1、均線背離有兩種情況①、當股價下跌見底後，從底部上漲時，此時中長期均線的運行方向一般都是向下的，當股價突破一條均線以後，股價的運行方向與所突破的均線的方向是「交叉」並相反的，這就是均線背離。②、當股價上漲見頂後，快速下跌的過程中，此時的中長期均線的運行方向仍然向上，當股價快速擊穿一條中長期均線後，此時股價的方向向下，而被擊穿的均線的方向確是向上的，股價與被擊穿的均線的方向也是「交叉」並相反的，這也是均線背離的現象。均線背離現象一般發生在見底或者暴跌時，對於判斷底部和頂部很有幫助，股價對均線有拉動的作用力，而同時均線對股價也有吸引的作用力，股價與均線的方向發生交叉背離，這是一種不正常的市場狀態，是短期的行為，由於均線的吸引力，將導致這一現象得到修正。同時由於均線在很大程度上代表了趨勢的方向，而一個趨勢的形成是多方面因素作用的結果，因此趨勢會對出現偏差的股價進行修正，從而出現反彈或者回調，這一方法對於判斷短期的底部和頂部很有效。2、運用均線背離時應當注意幾個問題①、股價的K線與均線必須發生交叉，並且在方向上相反，如果股價與均線沒有發生交叉時，即使此時兩者方向相反，也不屬於均線背離。②、在均線背離發生後，判斷短期的底和頂時，應當注意股價必須出現劇烈震蕩的情況下才可靠。如果在均線發生背離後，股價並沒有出現劇烈的震蕩，而是出現強勢盤整或者下跌抵抗的情況下，表明市場並不理會均線背離，原有的上漲或下跌狀態仍將持續。3、均線背離技術只適用於一般狀態下的市場，當市場進入「極強」或「極弱」狀態時，應當運用「均線扭轉」理論來判斷大勢。此時的市場狀況是有兩種情況：①、極強市場。此時是連續放巨量突破均線與均線發生背離，突破後股價在高位強勢整理拒絕回調，判斷這種現象的關鍵因素在於「連續」放巨量，成交量的「連續」是十分重要的。②、極弱市場。此時是連續陰跌破位後所出現無量的下跌抵抗，股價無力回彈，即使股價暫時起穩，也不能進場搶反彈，因為股價是在半山腰被動等待均線下壓，屬於均線的被動修復，一旦上方的均線壓下來，股價仍將破位下跌。

四、移動平均線夾層意義均線夾層是指三條長期均線(20日、120日、250日)之間的空隙距離，按照均線所處的形態可劃分為單線夾層和雙線夾層兩種情況： 1、單線夾層股價經過持續下跌後出現暫時止跌起穩的走勢，波動範圍始終位於20日和120日均線之間，因此稱「單線夾層「。隨著20日均線不斷上移，120日均線的不斷下移，就形成了一個壓力與支撐相互對峙的局面，導致股價的波動幅度逐漸收窄，操作中若價格長時間不能夠有效突破120日線，意味此時的夾層區壓力大於支撐，應及時賣出。 2、雙線夾層這種走勢恰好是「單線夾層「的一個良性演化，是指股價單線夾層破位後重新蓄勢並且一舉走出突破20日和120日均線，在250日均線(年線)附近遇阻回落並再次同時跌破20日和120均線的過程，由於夾層區是以20日和120日兩條均線為基準的單條均線，再附加250日均線就構成了一個「雙線夾層」。這個區域仍然是股價遭遇250日線(年線)無力突破而出現下跌的一種形態，操作中股價接近年線出現量能不能放大、走勢偏軟的跡象時應及時賣出。均線夾層走勢屬股價弱市特徵，無論是單線夾層還是雙線夾層，都是股價缺少量能配合無力突破重要阻力區的體現，而其中可怕的、殺傷力最大的是股價結束夾層走勢後往往會出現加速度下跌的跡象，那麼在實戰中只有結合兩種不同的均線夾層走勢及時的做出賣出決策，才可避免大的損失。五、移動平均線綜合應用㈠、移動平均線測市1．股市進入多頭市場時，股價從下向上依次突破5日、10日、30日、60日移動平均線。2．當多頭市場進入穩定上升時期時，5日、10日、30日、60日移動平均線均向右上方移動，並依次從上而下的順序形成多頭排列。3．當10日移動平均線由上升移動轉向右下方反折下移時，30日移動平均線卻仍向右上方移動，表示此段下跌是多頭市場的技術性回檔，漲勢並未結束。4．如果30日移動平均線也跟隨10日移動平均線向右下方反折下跌，而60日移動平均線仍然向右上方移動，表示此波段回檔較深，宜採取出局觀望為主。5．如果60日移動平均線也跟隨10日、30日移動平均線向右下方反轉而下跌，表示多頭市場結束，空頭市場來臨。6．盤整時，5日、10日、30日移動平均線會糾纏在一起，如盤局時間延長，60日移動平均線也會與之粘合在一起。7．大勢處於盤局時，如5日、10日移動平均線向右上方突破上升，則後市必然盤高；如5日、10日移動平均線向右下方下行，則後市必然盤跌。8．當股市由多頭市場轉入空頭市場時，股價首先跌破5日、10日移動平均線，接著依次跌破30日、60日移動平均線。9．空頭市場中移動平均線反壓在股價之上並向右下方移動，其排列順序從下向上依次為股價、5日、10日、30日、60日移動平均線，即呈空頭排列。10．空頭市場中，如股價向上突破5日、10日移動平均線並站穩，是股價在空頭市場中反彈的徵兆。11．空頭市場中，如股價向上突破5日、10日移動平均線後又站上30日移動平均線，且10日與30日移動平均線形成黃金交叉，則反彈勢將轉強，後市有一定上升空間。12．空頭市場中，如股價先後向上突破了5日、10日、30日移動平均線，又突破了60日移動平均線，則後市會有一波強力反彈的中級行情，甚至空頭市場就此結束，多頭市場開始。㈡、移動平均線一般買入法1、股價由下向上突破5日、10日移動平均線，且5日均線上穿 10日均線形成黃金交叉，顯現多方力量增強，已有效突破空方的壓力線，後市上漲的可能性很大，是買入時機。2、股價由下向上突破5日、10日、30日移動平均線，且三條移動平均線呈多頭排列，顯現說明多方力量強盛，後市上漲已成定局，此時是極佳的買入時機。3、在強勢股的上升行情中，股價出現盤整，5日移動平均線與10日移動平均線糾纏在一起，當股價突破盤整區，5日、10日、30日移動平均線再次呈多頭排列時為買入時機。4、在多頭市場中，股價跌破10日移動平均線而未跌破30日移動平均線，且30日移動平均線仍向右上方挺進，說明股價下跌是技術性回檔，跌幅不致太大，此時為買入時機。5、在空頭市場中，股價經過長期下跌，股價在5日、10日移動平均線以下運行，恐慌性拋盤不斷湧出導致股價大幅下跌，乖離率增大，此時為搶反彈的絕佳時機，應買進股票。㈢、均線支撐和阻力作用如果K線觸及短期均線(5日、10日均線為短期均線)並在上方收陽線(收盤價高於開盤價)，預示著股價受到短期支撐，後市仍將走高；若K線與短期均線距離過大，則說明短期獲利籌碼增大，股價上漲有壓力；如果K線觸及短期均線並在下方收陰，說明受到短期阻力，後市下跌的可能性較大；若K線拉大和短期均線的距離，則會有反彈出現。同樣，K線在上漲或下跌的時候，觸及中期(30日、60日均線為中期均線)或長期均線(半年線或年線)時，均線都會產生支撐或阻力的作用。但不管是均線還是K線都是過去股價的運行軌跡。儘管在一定程度上為測股價未來走勢提供依據，但圖形本身並不能決定未來股價走勢。所以在運用這些技術指標時，不可過於教條。如果K線跌破支撐均線，或突破阻力位均線，並不斷延續這一趨勢，就證明短期的支撐和阻力位失效。在實際應用中，也可以結合K線自己設置時間參數，找到適合股票的參數。上市公司因重大實質性利好連續出現暴漲，均線系統即便極度發散，但也未必會立刻出現回落，這時候，均線理論也告失效。總之，單個技術指標不是絕對真理，在分析時需要結合政策面、市場面等多方面因素，才能作出合理的判斷均線對均線的助漲作用。