餘額寶收益率破四在即 直銷銀行順勢搶位|餘額寶|直銷銀行

　　楚天金報訊 □本報記者曾里

　　昨日，餘額寶[微博]7日年化收益率為4.116%，跌至年內新低，破「4」在即。當以餘額寶為代表的寶寶類產品吸引力下滑時，各家銀行紛紛上線直銷銀行，發力互聯網渠道客戶。據了解，目前全國包括興業、民生、平安在內，已有9家直銷銀行，以股份制銀行和城商行為主。

　　國有銀行也開始加入直銷銀行的爭奪陣營。前日，工商銀行(3.46, 0.02, 0.58%)董事長姜建清在上半年業績說明會上透露，工行將建立直銷銀行，同時還將搭建O2O體系。

　　餘額寶破四在即 寶粉出逃

　　近日，各類互聯網「寶寶」產品的年化收益率多已跌至4%附近。從每萬份收益來看，24日，餘額寶首次跌破了1.1元，市場猜測，這或許是該產品年化收益率「破四」的前兆。

　　不少投資寶寶類產品的草根正伺機尋找收益更高的產品。市民劉女士告訴記者，她的2萬元在餘額寶里放了大半年，可是最近收益下滑了不少，最近看中了一個基金，準備把錢轉出來。

　　8月26日，天弘等基金髮布2014年度半年報。到今年年中，掛鉤天弘增利寶貨幣的餘額寶總規模已達5741.6億元，用戶數為1.24億戶。天弘基金方面表示，餘額寶目前規模已經進入平穩增長的成熟期，增速較初期有所放緩。

　　這在一定程度上也反映了互聯網寶寶類理財市場的整體趨勢。

　　好買財富首席分析師曾令華認為，實質為貨幣基金的「寶寶」類產品，收益率下滑，甚至破四都是正常的。「貨幣基金的收益就是跟隨當前的利率環境走，在央行[微博]的持續微刺激下，市場流動性寬裕，貨幣市場收益就很難保持高水平。」

　　曾令華表示，按照當前的市場形勢來看，貨幣基金的收益率下降趨勢還將持續很久，未來可能在3%-3.5%左右。

　　「寶寶」退燒 直銷銀行乘勢逆襲

　　收益率的下滑，使得「寶寶」類產品的投資熱情出現退燒。這給商業銀行提供了一個契機，今年來，各家銀行紛紛上線直銷銀行，以期實現在互聯網金融上的逆襲。

　　截至目前，國內正式推出直銷銀行業務的有民生銀行(6.26, 0.06, 0.97%)、興業銀行(10.32, 0.16, 1.57%)、平安銀行(10.25, 0.10, 0.99%)、上海銀行、南京銀行(8.20, 0.07, 0.86%)、重慶銀行、包商銀行、華潤銀行、江蘇銀行等9家銀行。與以往「一本正經」的形象不同，各家直銷銀行名字都很特別，如平安的橙子銀行、包商的小馬BANK、南京的你好銀行，風格萌萌噠，定位也更年輕化，橙子銀行直接就在頁面上標榜自己是「年輕人的銀行」、小馬BANK則號稱「新生代理財新時尚」。

　　「在現有的直銷銀行中，可以說，股份制銀行和城商行先行一步。」銀率研究中心分析師殷燕敏表示，由於不需要固定營業網點，還可以跨行交易，被中小銀行視為爭奪客戶的利器，所以推廣也更為積極。

　　眼見著中小銀行在互聯網金融領域反應更為迅速，被喻為「大象」的國有銀行也緊跟其後。前日，工商銀行董事長姜建清，在上半年業績說明會上透露，工行將建立直銷銀行，同時還將搭建O2O體系，應對互聯網金融挑戰。

　　9家直銷銀行產品一覽

　　銀行 產品 年化收益率 投資門檻(元) 對應金融產品

　　民生直銷銀行

　　如意寶 4.31%-4.49% —— 貨幣基金

　　定活寶 5.5% 1000 投資連結險

　　隨心存 —— —— 存款業務

　　輕鬆匯 —— —— 資金轉入轉出、信用卡還款

　　民生金 —— 0.1克起投 黃金投資

　　興業直銷銀行

　　智盈寶 —— 50000 黃金結構性理財產品

　　定期存款 —— —— 存款業務

　　興業寶 3.9820% 0.01 貨幣基金

　　平安銀行

　　(橙子銀行)

　　平安盈 4.567% 貨幣基金

　　定活通 5.225% 1000 存款業務

　　和盈系列 5.500% 50000 人民幣理財產品

　　理財產品 —— 50000 開放式及滾動式理財產品

　　重慶銀行

　　樂惠存 —— 100 存款業務

　　聚利寶 4.446% 0.01 貨幣基金

　　DIY貸 —— —— 自助定價的個貸產品

　　包商銀行

　　(小馬BANK)

　　千里馬 7.500% 100 P2P

　　馬寶寶 4.450% 100 貨幣基金

　　江蘇銀行

　　惠多存 —— —— 存款業務

　　開鑫盈 —— —— 貨幣基金

　　華潤銀行

　　智能存款 —— —— 存款業務

　　潤日增 —— 100 貨幣基金

　　金融日曆、預付通 —— —— 支付、記賬、還款等業務

　　上海銀行

　　(上行快線)

　　智能存 3.300% 100 存款業務

　　安心保 7.000% 100 投資連結險

　　快線寶 4.599% 0.01 貨幣基金

　　惠理財 5% 50000 銀行理財產品

　　南京銀行

　　(你好銀行)

　　鑫元寶 4.19% —— 貨幣基金

　　廣發聚瑞 4.98% —— 股票基金

　　你好存款 —— —— 存款業務

　　製圖：羅懌