用三分鐘改變你對MACD的思維，少走10年彎路

交易之道，剛者易折。惟有至陰至柔，方可縱橫天下。天下柔弱者莫如水，然上善若水。成功，等於小的虧損，加上大大小小的利潤，多次累積。做到不出現大虧損很簡單，以生存為第一原則，當出現妨礙這一原則的危險時，拋棄其他一切原則。因為，無論你過去曾經，有過多少個100%的優秀業績，現在只要損失一個100%，你就一無所有了。交易之道，守不敗之地，攻可贏之敵。100萬虧損50%就成了50萬，50萬增值到100萬卻要盈利100%才行。每一次的成功，只會使你邁出一小步。但每一次失敗，卻會使你向後倒退一大步。

從帝國大廈的第一層走到頂樓，要一個小時。但是從樓頂縱身跳下，只要30秒，就可以回到樓底。在交易中，永遠有你想不到的事情，會讓你發生虧損。需不需要止損的最簡單方法，就是問自己一個問題：假設現在還沒有建立倉位，是否還願意在此價位買進。答案如果是否定，馬上賣出，毫不猶豫。逆勢操作是失敗的開始。不應該對抗市場，或嘗試擊敗他。沒有必要比市場精明。趨勢來時，應之，隨之。

無趨勢時，觀之，靜之。等待趨勢最終明朗後，再動手也不遲。這樣會失去少量的機會，但卻贏得了資金的安全。你的目標必須與市場保持一致，順應市場的趨勢。如果你與市場保持一致，利潤自會滾滾而來。

如果你看錯了趨勢，就得使用古老而可靠的保護傘——止蝕單。這就是趨勢和利潤的關係。操盤成功的兩項最基本規則就是：停損和持長。一方面，截斷虧損，控制被動。另一方面，盈利趨勢未走完，就不輕易出場，要讓利潤充分增長。多頭市場上，大多數交易可以不怕暫時被套。因為下一波上升會很快讓人解套，甚至獲利。這時候，買對了還要懂得安坐不動，不管風吹浪打，勝似閑庭信步。交易之道的關鍵，就是持續掌握優勢。快速認賠，是空頭市場交易中的一個重要原則。

一：MACD指標超強悍應用

在開始分析MACD指標之前,我想我們必須先從思想上認同以下兩點,否則以下的研究沒有意義.

1)趨勢在一段時間內是可以把握的;

2)每個指標都有有效的時候,沒有指標會始終有效.你的作用是搞清楚指標何時有效.

先從MACD指標的公式開始:

DIFF : EMA(CLOSE,SHORT) - EMA(CLOSE,LONG);

DEA : EMA(DIFF,M);

MACD : 3*(DIFF-DEA), COLORSTICK;

將該公式翻譯成文字如下:

第一句: DIFF=當日離差=短期(12天)均線的平滑均價 - 長期(26天)均線的平滑均價;當均線以多頭形式排列時，DIFF會出現上漲，否則將出現下跌。

第二句: DEA=平均離差=(9天)當日離差的平滑均價

第三句: MACD=柱狀線= (當日離差-平均離差)X放大3倍

在這個公式里,短期趨勢指12天,長期趨勢指26天.他們的每天的當日離差平滑均價連成白線DIFF,再將9天的當日離差平滑均價連成黃線DEA.當DIFF金叉DEA線時說明:第12天的平滑均價減去第26天的平滑均價的當日離差大於前9天的平滑離差,趨勢轉入多頭行情.當DIFF時死叉DEA線時說明第12天的平滑均價減去第26天的平滑均價的當日離差小於前九天的平滑離差,趨勢轉如空頭行情.

由於是用均線原理做出來的，那麼多頭排列與空頭排列是確定多空趨勢的根據.0軸是多空平衡線.DIFF和DEA在零軸上方是多頭行情,在零軸下方是空頭行情.在零軸附近是振蕩盤整行情,也就是平衡市.平衡市是為突破後的單邊市做前期準備工作.

MACD其實質是改良了的均線系統,經過多次平滑,淡化了單根K線的跳動,指示了當前趨勢方向.其主要特點是穩健性。這種不過度靈敏的特徵對短線而言有過於緩慢的特點，所以短線操作不在本討論範圍之內. 但正是如此MACD可以過濾掉市場的無序噪音，使其在周期較大，K線數目較多的行情中給出相對穩定的趨勢指向。MACD對趨勢明顯的市場行情發出的信號可靠性較高,而對盤整市場發出的信號可靠性較低.

MACD有兩大用法:

一. 順勢操作---金叉/死叉戰法

就是追漲殺跌,在多頭市場時金叉買入,在空頭市場時死叉賣出.

二. 逆市操作---頂底背離戰法

就是逃頂抄底,在頂背離時賣空,在底背離時買多.

在一輪多頭行情中,價格是創新高後還有新高,均線是完美的多頭排列,光看價格和均線似乎上漲行情會沒完沒了. 然而,當市場情緒完全被當前趨勢所感染的時候,市場往往已經運行在第五浪了.這時侯上漲空間有限,而下行空間無限. 而用MACD的頭肩頂模式(右肩背離)-----------是一帖有效的清醒劑,往往可以提醒投機者行情隨時有結束的可能性.

在介紹兩大操作方法之前,我們先認識如何用MACD的頭肩頂圖形與驅動五浪互相驗證

一. MACD頭肩頂 = 驅動五浪

1)MACD頭肩頂:

2)MACD複合頭肩頂= 包含延長浪的五浪驅動. 看以下兩張圖:

二：MACD順勢操作----如何識別有效的金叉/死叉

如果看見MACD發生金叉就買,死叉就賣的話,相信我已經沒有機會寫,而你也沒機會看這篇文章了----早被市場消滅了. 機械的運用金叉/死叉信號來買賣還不如用投硬幣來決定買賣會更省力些,而效果也不會差很多.

只有在符合一定規則之下採用MACD發出的金叉/死叉信號,才可以大大提高信號的成功率.

順勢操作是針對趨勢明顯的五浪行情，順勢追買/賣第三浪。不參與調整.當然在等待第三浪買賣信號出現的其間,也會漏掉很多好機會,但那些機會不屬於該信號範圍內,所以也不屬於你我.讓我們只等待屬於我們的那些機會!

1) MACD零軸上方(多頭市場)-------只買第一個金叉;不買第二個金叉;不賣死叉

零軸上方的第一個金叉往往是第三浪的開始.那麼為什麼不買第二個金叉呢? 因為後面的行情是無法確定的.第二個金叉一般都是第五浪的開始(三浪延長除外),而五浪相對複雜些,可能是衰竭浪,也可能是延長浪的.只買第一個金叉的思路就是買相對確定性,放棄不確定性.

另外還有一種情況,我們將三浪行情(ABC調整)錯判斷成五浪行情了:

結果判斷錯誤,但因為只買第一個金叉,買點很好,即使看錯,也可以賺些小錢.

很多時候我們是看對行情但沒賺錢或賠了錢,那是因為買點不對的原因.而掌握好了MACD的有效買點,可以做到看錯也能賺小錢,看對能賺大錢.

2)MACD零軸下方(空頭市場)-------只賣第一個死叉;不賣第二個死叉;不買金叉

3)零軸附近(平衡市場)-------追隨多空突破方向

零軸附近是平衡市,盤整市,經常有假突破後又回來繼續盤整的現象,表現在指標上就是剛發生死叉了接著又發生金叉,所以信號的有效性相對多頭/空頭市場要低. 但平衡打破後,往往會有一段較長的趨勢走勢.

三. MACD逆市操作----利用背離來逃頂抄底

背離的定義:指標方向為正，加速度為負。

背離的含義:趨勢在同方向延續，但強度已經減弱。

背離的現象:價格創新高,指標不創新高(頂背離)；價格創新低,指標不創新低(底背離)

一)不同周期的背離

先從2004年底的美元走強開始看日圖，周圖，月圖上同時都出現了美元指數背離的特徵。4小時圖和1小時圖數據我找不到，但如果有，也可以找到背離得特徵。

讓我們從不同周期的背離看起:

1) 2004.12.30 日線發生背離

3) 2005.01.14 周k線發生背離

如果在2004.12.30日線底背離是我們對趨勢會反轉還將信將疑的話,那麼到了2005.1.14日周K線底背離我們就要對趨勢反轉半信半疑了,最後到了2005.01.31日月K線發生了底背離我們就要對趨勢反轉深信不疑了.

日圖,周圖,月圖上先後發生了MACD底背離,這就是背離共振,標示了反轉的到來.

那麼是這些不同周期同時發生的背離決定了美元會由弱轉強嗎? ------ 錯! 背離指標永遠不會決定趨勢, 決定趨勢的只能是每根K線和K線組合本身,也就是說,只有每天的走勢自己才會決定趨勢. 永遠是K線決定指標背離, 而背離只是反映了K線的狀態-------美元指數已經弱不再弱會轉強.

如果運用波浪理論來講的話,2004.12.30美元指數是運行在第五大浪的第五中浪的第五小浪的第五微浪! 這些五浪同時運行完畢,將是一個大轉折的開始. 或者換一個說法：數浪低手或者對波浪了解僅僅是上升5浪,下跌3浪的人,一定已經被這麼繞口的波浪打暈了.

上面講的是大級別的反轉,如果只有4小時和1小時圖同時發生背離,那就是小級別的反轉,在小時圖表裡,這樣的反轉可以一天或幾天發生多次.

掌握好了背離的特點,可以使我們數浪低手或者不了解波浪理論的交易者也能逃頂抄底.

二) 背離的種類A)驅動背離 (B)調整背離

(A)驅動背離：

在驅動浪1/3/5浪上發生的背離,常規只會在第5浪時背離一次. 但如果驅動浪是延長浪,終結三角形,或者五浪走完後是不規則頂,這時往往會發生兩次或者三次的背離。趨勢越是強勁,背離次數越是多,但很少見四次或以上的背離.

驅動多次背離類型:

1)延長浪背離 2)終結三角形背離 3)不規則頂背離

1)延長浪背離

第三/五大浪都可以發生延長,下面的例子是美元2005年的走勢,第三浪走延長浪,目前正在運行的第五大浪中也正在走延長浪

此主題相關圖片如下：

2)傾斜三角形背離

傾斜三角形其結構就是五浪,但它的特殊之處是4浪底可以進入1浪範圍.

3)不規則頂背離

就是B浪超過第五浪也會導致二次背離,因為前面第五浪已經背離一次

B)調整背離

調整浪是一次背離,如果兩次以上背離就說明趨勢會發展成推動浪------那就不是調整浪了.

1)鋸齒形調整背離

2005.09的兩個月的調整浪.屬於四浪調整,浪形ABC,也發生了背離.

2)平台形調整背離

背離既可以用於逆勢操作，也可以用於順勢操作．

１）驅動浪背離＝逆勢操作＝逃頂抄底

因為它總是在等待背離的第五浪完成後的反轉，是典型的逃頂抄底．在日線圖和４小時圖中，如果趨勢強勁，往往會出現延長浪里的延長浪，在指標中就表現為背離後的再背離，導致失敗率較高．只有在大周期如月K線和周K線中準確率才較高． 而等待月線／周線的背離需要相當長的間隔才會發生一次－－－應驗了華爾街的一句名言－－－－－機會是等來的． 激動人心的時刻並不是時刻會有的！！！

２）調整浪背離＝順勢操作＝高拋低吸

背離一次代表調整結束，原有趨勢將繼續．是最好的建倉點／加倉點．如果調整浪背離二次或更多，說明調整浪發展成為驅動浪了，就是趨勢的改變，需要重新數浪了．

順勢操作，逆市操作，用乎之妙，存於一心．

如果是在大勢上漲的前提下，這個時候往往在日圖中MACD在零軸之上，但如果在大行情啟動之前，這個時候MACD雖然在零軸之下出現金叉，但是單憑此點還不能確認是上漲行情已經來臨，需要其他分析工具的配合。

僅僅就MACD而言，大勢上漲前提下，零軸之上出現金叉是最保險和肯定的。

但是如果是做短線，零軸下方出現金叉也是一個買進時機，是否是一個不錯的買進時機，還要看當時匯價運行的情況，例如是盤整已經結束，還是仍處在盤整階段。

MACD指標由三部分組成，波動較快的DIFF線、波動較慢的DEA線和MACD柱線，並且這三個指標線都圍繞0軸波動。

DIFF線由EMA線衍生，本質是兩條不同周期的EMA線之差，一般默認參數為12、26，即DIFF=EMA12-EMA26。指標選擇12、26參數是因為早期股市一周開市6天，一個月30天-休市4天=26天，兩周開市時間為12天。參數實際為周期為兩周的EMA減去周期為一個月EMA，而這個計算方法一直被延續下來。兩個EMA參數差值越大，DIFF線波動越大，同時穿越0軸的次數就越少。DEA的參數為9，是投資者經過實踐得出的經驗，該參數越大，DEA相對DIFF線就越平緩，金叉死叉的精確度會增加，但滯後性越大。

【MACD紅綠柱選股技巧】

1、均線多頭排列或准多頭排列。我的均線設置是5 10 30 60 120 250。接近多頭排列。我相信沒人不知道均線多頭排列的標準吧，簡單的說就是均線從上向下依次是從小到大，比如5 10 30 60 120 250,不一定要嚴格按照我說的均線設置。

2、MACD只差一個交易日就金叉，意味著MACD開口不能太大。

3、看下一個交易日開盤價或最低價是否接近前一個交易日收盤價。這一點很重要。

4、看第二天的5日均線能否有支撐。

5、順便補充一點：這一招買入後股價基本不會再盤整(因為在此之前MACD一直處於盤整狀態，我們此時介入的是臨界點)，也就意味著買入後基本會漲。這一點是我最喜歡的，因為買入後不會等它調整!

非常靈驗的MACD口訣——將死不死，必然上漲；將金不金，必然清倉

看 MACD圖，當股價越來越高時，反而紅柱的堆越來越小，證明產生了頂部背離現象，此時應該及時賣出;當股價越來越低時，反而綠柱的堆越來越小，證明產生了 底背離，應該買進。買點在綠堆小時，一根比一根短買進，也就是說縮腳時買進。當紅堆小時，紅柱一根比一根短時，叫縮頭賣出。

其中主要包括兩種情況：

一、柱狀線抽腳

MACD柱狀線在0軸下方，在股價下跌過程中，柱狀線往往是發散向下，當下跌動能的綠柱達到最大，開始出現第二天柱子短於前一天之時，就是「抽腳」現象，說明市場下跌動力減弱。如下圖：

非常靈驗的MACD口訣——將死不死，必然上漲；將金不金，必然清倉

抽腳操作一般分為兩種情況，一種是股價在多頭市場中的抽腳，一種是空頭市場。多頭市場由於其確定性強，抽腳更值得關注，同樣成功率也較高，如上圖。在多頭市場中抽腳可以作為買點，也可作為補倉機會，是風險小回報高的買入機會！而在空頭市場中，抽腳只能說明止跌，大家都知道，止跌和上漲完全是兩個概念，止跌如果量能配合不好，不排除二次下探需求。

非常靈驗的MACD口訣——將死不死，必然上漲；將金不金，必然清倉

二、柱狀線縮頭

MACD柱狀線在0軸之上，紅柱在上漲趨勢中將會在0軸上方不斷發散向上，當紅柱達到最長時，之後的柱狀線會依次縮短，這樣就發生了紅柱的「縮頭」，說明市場短期上漲動力減弱，是一個短線波段的減倉信號。

以紅柱縮頭作為買賣點也分為兩種情況：

一是在多頭市場中，多頭市場如果縮頭髮生在放量上漲的過程中，市場無明顯下調跡象，則要持股，後市出現破位再考慮減倉，而如果發生在縮量上漲的過程中，要注意減倉控制風險。

同樣要注意的是：市場由紅柱轉為綠柱發散時，要注意清倉觀望，出現綠柱時不一定需要量能配合。

非常靈驗的MACD口訣——將死不死，必然上漲；將金不金，必然清倉

MACD指標形態之「佛手向上」

具體表現：

當MACD指標出現金叉之後，伴隨著股價的上漲，DIF線和DEA線也隨之上升，當上升到0軸之上運行一段時間之後股價回調，DIF線也隨之回調，在接近DEA的位置沒有和DEA粘合或交叉然後再次向上，同時MACD紅色能量柱柱線始終在0軸上方，出現增長縮短在增長的過程，沒有出現綠色量能柱。這個過程中DEA指標在跨上0軸之後就沒有再下0軸。

具體實例：

2017/02/06 青松建化

莊家的盤口語言

主力在洗盤階段總要讓盤口顯示這是一隻弱勢股，後市無大戲的假象，甚至還會採用兇狠的跳水式打壓。但在關鍵的技術位，主力又會出來護盤，以便讓另一批看好後市的人進場，以達到墊高平均持股成本的目的。下面就來匯總一下主力洗盤時的盤口特徵。

（1）在主力洗盤過程中，幾乎沒有利好的消息，偶爾還會有壞消息，一般人持股心態不穩定，對後市持懷疑態度。

（2）剛開始洗盤時，股價升幅不大；洗盤之中，股價跌幅不會很深，一般不會跌破主力的吃貨成本，如圖4-13所示。

（3）股價雖然暫時下跌較多，但很快被多方拉回，拉回後股價始終維持在10日均線之上，即使跌破10日均線也不會再有大幅下跌，並迅速返回均線之上。

【技巧】

散戶在主力洗盤時應保持良好的心態

散戶在主力洗盤階段要保持一個良好的心態，尤其當股票從底部剛剛拉起，市場中一般心態還停留在空頭思維之中，切不可因一些短期震蕩便被洗出局，而應該以一種以不變應萬變的心態堅定持股，抱著未達目標，不輕易做空的思想。

（4）如果主力有推高要求，就會有複合洗盤動作，或誘空充分吃貨動作。按大勢賦予的時間不同，洗盤時的盤口現象也不同。如果時間充足，可能在日K線上產生不同的形態；如果時間緊迫，可能在分時圖上產生不同的形態。

（5）主力洗盤時，盤面的浮籌會越來越少，成交量是呈遞減趨勢的，最終當股價向上突破並放出大成交量時，表明洗盤結束，新的上漲即將開始。

莊家洗盤的特徵：

1,研究盤口特徵，洗盤的時候主力一般都會在賣盤有大的壓盤，而且不時會有比較大的單子砸盤，但是，盤面特點是壓盤大而不下跌，砸盤狠而不持續下跌。

2，k線形態上，例如圓形頭部，頭肩頂形，下傾的旗形（上升旗形）。

3，如果k線形態無法把老油子震出來，還有一種折磨，叫趨勢線破位法，因為市場上按照趨勢線操作的人太多了，因此，主力會使用巨陰做一個斷頭鍘刀，跌破趨勢線。

技術進階三步曲

對一個新手而言，進入股市叢林要如何求生存？要在波動的市場中獲利，要有一些基本的工具，也就是所謂的技術分析，那麼在林林總總的技術分析方式中，要由哪一個方向著手？要如何進步呢？

(一)量和價的均線的方向，一定要先搞懂，均線是股價進行的方向，不誤判大方向大格局是第一要務，能分辨多空方向與判斷出是否盤整箱型，這是進入市場必須具備最基本的求生本能。沒有方向猶如行進間沒有指南針，開車沒有地圖要到達目的地很難。

(二)再就配合指針和型態的看法與研究，可以讓你以指針來補均線的不足，可以讓你除了運用乖離之外，還可以用指針的轉折低進高出。能把量、價、均線、指針、型態都配合得很好時，你會進入高獲利狀態，自不待言。

(三)當你能做到上面的情況之後，才可以精進短線的技巧，進入極短線的當沖逆勢操作之中，獲取額外利潤。

這三步曲是操作的進階，不可顛倒，先求穩，再求准，最後是狠。此三步驟不是一兩天、一兩個月的用功就可達到，而是經過長時間不斷的嘗試之後，才能深刻領會。

雖然技術不是萬能的，但是沒有技術是萬萬不行的。要認識技術分析的重要性，雖然基本分析重要，但作為散戶，技術分析比基本分析更重要，更應重點掌握技術分析。所以今天筆者來給大家分享一下MACD指標的幾個經典用法，希望大家學習完本篇後可以對形成自己的交易系統有所幫助。

如果看見MACD發生金叉就買,死叉就賣的話,或許早被市場消滅了. 機械的運用金叉/死叉信號來買賣還不如用投硬幣來決定買賣會更省力些,而效果也不會差很多. 只有在符合一定規則之下採用MACD發出的金叉/死叉信號,才可以大大提高信號的成功率. MACD順勢操作是針對趨勢明顯的五浪行情，順勢追買/賣第三浪。不參與調整.當然在等待第三浪買賣信號出現的其間,也會漏掉很多好機會,但那些機會不屬於該信號範圍內,所以也不屬於你我. 讓我們只等待屬於我們的那些機會!

股票投資的六大不敗心得

投資有風險，這是炒股者都知道的一句話，可是有些人卻能在股海中常戰常勝，他們有些什麼絕招呢，以下六條是他們的炒股心得：

心得一：買股票之前必須先進行大勢研判。1、大盤是否處於上升周期的初期;2、宏觀經濟策、輿論導向有利於哪一個板塊;3、收集目標個股的全部資料，剔除流通盤太大、股性獃滯或經營中出現重大問題暫時又無重組希望的公司的股票。

心得二：中線地量法則。1、選擇10日、20日、30日均線過去6個月穩定向上之個股，其間大盤如果下跌，該股均表現抗跌，一般只短暫跌破30日均線;2、OBV穩定向上，不斷創出新高;3、在大盤見底時出現地量，以3000萬股流通盤日成交10萬股為標準;4、在地量出現的當天收盤前10分鐘逢低分批介入;5、短線以5％到10％為獲利出局點;6、中線以50％為出貨點;7、以10日均線為止損點。

心得三：短線天量法則。1、選擇近日底部放出天量之個股，日換手率連續大於5％到10％，對之跟蹤觀察;2、5日、10日、20日均線出現多頭排列;3、60分鐘MACD高位死叉後縮量回調，15分鐘OBV穩定上升，股價在20日均線之上走穩;4、在60分鐘MACD再度金叉的第二個小時逢低分批進場;5、短線獲利5％以上逢急拉派發;6、一旦大盤突變，立即保本出局，以利再戰。

心得四：強勢新股法則。1、選擇基本面良好、具有成長性、流通盤在6000萬股以下的新股;2、上市首日換手率70％以上，或當天大盤暴跌，次日跌勢減緩立即收出較大的陽線，收復首日陰線2/3以上者;3、創新高買入或選擇天量法則買點介入;4、獲利5％到10％出局;5、止損點設為保本價。

心得五：成交量法則。1、成交量有助於研判趨勢何時反轉，口訣是價穩量縮才是底;2、個股成交量持續超過5％，是主力活躍於其中的明顯標誌;3、個股經放量拉升、橫盤整理之後無量上升，是主力籌碼高度集中、控盤拉升的標誌;4、如遇突發性高位巨量長陰線，情況不明，要立即出局，以防重大利空導致崩潰性下跌。

心得六：不買處於下降通道中的股票。1、猜測下降通道股票的底部是危險的，因為其可能根本沒有底;2、存在的就是合理的，下跌的股票一定有下跌的理由，不要去碰它，儘管可能有很多人覺得它已經太便宜了。

無知者無畏階段

新股民往往是被周圍的賺錢效應吸引而進入股市，帶著渴望暴富、賺快錢、賺輕鬆的錢投身於股市。不知道該買什麼股票，什麼時候該持股，什麼時候該賣出。他們的決策依據是憑藉自己的感覺和衝動，或者借鑒自己以往生活中的經驗，或者依賴其他人的推薦。對股市沒有足夠清醒的認識，沒有意識到自己的無知無能，這個階段的新股民可能賺了一點錢，但更多的人還是帶著虧損進入下一個階段的。

摸索階段

新股民經過短暫的一個階段，意識到要在股市中賺錢，需要一定的技術和依據，意識到自己的不足。於是開始摸索學習以求立足於

股市。這一時間大多數人的特點是熱衷技術、迷戀指標。開始學習一系列技術分析指標，K線、MACD、KDJ、均線、成交量等，試圖抓住股價走勢的奧秘。也會開始上股票論壇，看電視股評，希望從中尋找機會。也會參加各種投資者報告會，會問諸如「老師，請問明天大盤怎麼走」等問題。也開始聽說股市有莊家，股市是政策市，想去了解如何跟庄，如何看政策。大多數股民止步於此，結果是賺少虧多，小賺大賠。有部分股民會進入摸索階段的更深層次，他們意識到要想在股市盈利，除了技術、跟庄、市場分析之外，心態、交易系統、執行力可能是更關鍵的因素，開始摸索嘗試在這方面的提升，但是大多會不得要領，知道心態很重要，但不知道如何去塑造良好的投資心態，知道交易系統的作用，但是制訂了，往往得不到執行。第二階段一般需要三四年的歷練才能進入下一階段，不過對於很多股民來講，在這一層次也就到頭了，不會進入下一個層次。

頓悟階段

在經歷了摸索階段的努力和歷練，在某一天的某一瞬間，你突然頓悟了，邁入了第三個階段，這是長期積累、偶然得知的結果。在這一階段，你對市場的認識對自己的認識有一個質的飛躍，你知道要想在股市中盈利和預測市場沒有多大關係，你發現技術的無用之處和有用之處，知道只要是有良好的心態和資金管理，即使一根簡簡單單的均線都可以在股市中賺錢，開始有了自己較為成熟的交易系統和屬於自己的投資風格，更加地重視風險控制、資金管理、心態建設。在這一階段，開始按照自己的交易方式和交易方法來工作，在股市中賺多賠少，收益曲線已經變得平滑向上了。但這個時候對於交易系統的執行還做不到遊刃有餘，很多時候還需要時刻提醒自己遵守紀律，克服自己心態上的弱點。對於股價的漲跌，心理還會起波瀾，偶爾還會犯一些原則上很低級的錯誤。不過，總體而言，達到於此，你已經進入股市排行榜的前20%之內了，初步地能在這個市場上賺一些小錢了。

穩贏階段

這時，股票的買賣交易就像吃飯、睡覺一樣的自然，在交易中已經不用隨時提醒自己要遵守各種程序和紀律，因為這些東西已經深入骨髓，內化在你的日常交易行為中。知道什麼時候空倉，什麼時候該重倉出擊，對於股價的漲跌、資金的增減已經淡然處之。實現了長期穩定持續的獲利，或許每年獲利幅度不是很多，但是能夠在大盤大跌之時，避免資金的重大損失，在市場行情大好的時候，讓本金大幅地增值。你已經有一套行動計划去重複賺錢的經歷，或許有點兒小悶，但是能夠持續的盈利是一件很不錯的事情。對於很多其他股民，還在那兒尋找股市的武林秘籍，預測明日大盤的漲跌，你看到了過去的自己，會在心中說一句「他們還沒有入門」。股海無涯，你會繼續完善你的交易系統、市場分析能力，道術兼修，不過這時你會花更多的時間尋「道」了，會花更多的精力修鍊自己。