《短線交易秘訣》精華

短線交易秘訣

拉里·威廉斯 著

你永遠也不可能知道市場什麼時候會按你認為的方向運行。

被淘汰出局的人，不是在單筆交易中賭注太大，就是緊攥著虧損頭寸太久不放手。你越早地學會處理失敗，你就能越早地在這一行里開始積累財富。失敗會在這一行里殺死你，成功不會；失敗不會成就性格，它只會摧毀你的賬戶。

如果你執著地、一廂情願地相信你能戰勝市場，你的這種信念會讓你錯誤地處理交易。

成功交易者從來不做的是放大虧損，繼續持有虧損頭寸。

認定現在的交易很可能會賠錢，那你肯定設置止損保護自己。你會控制災難。

在重倉交易的時候，只要稍許的虧損就足以讓你爆倉出局。

成功的投機者有三個動機：強烈的掙大錢的願望。內心對境遇的不滿。渴望在別人面前展示自己。

太普通的人是成不了大事的。有時，我會想過一種更平靜的生活，但那種想法不會在我腦中停留太久，我的不安分是永遠不會消失的。

擲硬幣當每次出現正面的時候，下一次擲硬幣出現正面和背面的概率各為50%。如果兩次出現正面，下一次正反面出現的概率還是50%。因為這是隨機遊戲，概率是固定的。

不能掌握一些自我控制的能力，永遠不會精通交易。

失敗僅由一件事來決定，就是集中精力在小事上的行為或習慣。

掌握了能夠產生利潤的知識卻可以使你一生都會受益。

那些追尋知識的交易者，雖然會損失現在的利潤，但卻會發現最大的利潤在不遠的將來等著他們。當確保知識是第一位的時候，豐厚的利潤會隨之到來，而且是實實在在的，可信的和持久的。

有時候好的防守就是最好的進攻。

我的連續虧損記錄表明，一個在錯誤的時間買入正確的股票的市場參與者，可能會輸掉他的全部。我花費了巨大的代價學會了這一點。當我學會的時候，它使我思考和入市的方式都發生了改變。

同時我發現的是，交易者可以在正確的時間買入錯誤的股票而發大財。這個發現是使得我的思想到達頂峰的靈丹妙藥。

在地球上只有一種力量能夠讓股票漲，這種力量，我的朋友，很簡單，就是買盤多於賣盤。在股票的每一個可能的上漲背後的直接動力僅僅就是買盤多於賣盤。

通過使用圖表我就總是能夠通過早進和早出來擊敗大多數人。

基本面不能回答一個短線交易者能夠問的最重要的問題，我什麼時候買進？

我發現我自己更持久地位於市場贏的一邊，在26歲的時候，我開始完全靠市場為生了。

我真的相信如果更多的人愛交易本身，而不是愛它所帶來的東西的話，明智將成為所有操作的基礎。我真誠地相信我擁有一種秘密武器，這種武器使我走在那些貪婪的人前面。

這種武器能保證我能克服成功道路上的每一個障礙，給予我能夠經受住市場和我自己的愚蠢所帶來的每一次追求、每一次磨難和每一個黑暗時刻的力量。

作為人，沒有得到知道未來的恩賜。我們可以猜測明天將會怎樣，有時也會猜對。尋找確定性的努力將註定是一個會產生挫折和失敗的徒勞之舉。很多交易者不是想成為交易者，而是想要成為預言家占卜家。

好的交易者是概率專家。

每一個交易者必須學會接受這個事實：我們不能確定將來會發生什麼，一旦接受了這一事實，交易者毫不疑問會有一個很大的提高。

明天永遠不可能被了解，我們所能做的惟一的事就是獲得一些工具和技術，幫助我們估算明天將會發生什麼的幾率。那些學會了尋找好的成功概率的人將會朝著職業交易者的目標前進。

獲利可能是迅速的和巨大的，同時如果你不小心的話，損失也可能很快就使你永遠出局。

如果你想在市場持續獲利，你的方法最好是職業的和極端自律的。

成功的交易者靠：正確的買入，正確的頭寸管理，正確的賣出。

為了成功，你必須堅持，那些聰明交易的人可以長久，而賭博的人則不會長久。

無論你的策略多麼完美，多麼可行，不可能每一筆交易都獲利。有些時候你的技術沒有毛病，但是最後結果仍然是失敗。專業人士專註於確保交易的每一個環節（等待、時候把握、買入、資金管理、賣出等）都做得正確，獲利會自然而然的事。

交易者應該在每一筆交易之前提醒自己，任何一次成功或失敗從大的方面來看都是不重要的。

成為一個職業的交易者應該是一個永遠不會結束的終身的過程。以這種思想武裝起來的交易者會把每一次交易看成是一生交易中的一小部分。無論結果如何就每一次交易本身來說都是微不足道的。只有通過大量的交易才能體現你的水平。

我們作為市場參與者的最終成功取決於並且將永遠取決於我們賺錢的能力。

25年經驗使我相信，如果方法或策略是正確的，那麼自然會賺到錢。

簡單並不意味著容易。

如果買入股票不正確，交易者可能會把正確的交易變成賠錢的交易。相反，如果是正確的點位和時間買入，不太正確的交易可能也會賺錢。因此，入市是短線交易的基礎。在正確的時間買入正確的股票，交易者可能在幾分鐘內有時是幾小時就會獲利。隨隨便便在一個太高的價位買入股票，這筆交易可能馬上就會賠錢。

你能否獲利就取決於你什麼時候買入股票。

買入是基礎，賣出是結果。

知道何時去做什麼卻能使你成為一個偉大的交易者。

每一個交易者都會最終意識到最好的交易是那些馬上就能獲利的交易。

正確的買入就像一個行為良好的孩子不會給你帶來一點麻煩，它在合適的時間做它應該做的事情。他服從你所有的命令。

一旦你理解了這些趨勢，你會順著價格的趨勢來操作。

千萬不要接正在往下落的匕首，等到它落地，不再抖動時再撿起來。這是我50年來所得到的教訓。

不要買下跌的股票。我的交易記錄讓我明白買進跌得很慘的股票非常愚蠢。

交易的唯一控制手段是建立止損。

贏家和輸家的最大區別是輸家不肯認賠了結嗎？另外一個區別是贏家能堅持拿住獲利頭寸，而輸家卻堅持不住，退出太早。輸家往往無法在一個獲利的倉位裡面待得太久。

短線振蕩很難預測；我們必須控制損失；作為短線交易者，只有價格朝著對我們有利的方向波動，才可能獲利。

最能盈利的短線交易策略就是進場後設置止損。閉上眼睛，不再看行情的變化，一直等收盤時出場。如果我想不斷的進出，賺到的錢一定沒有持有到收盤時賺得多。

我至少會持有到收盤才考慮賣出，除非有人能夠抓住短期內所有的波動。

持有時間越短，盈利的機會就越少。

一旦價格開始移動，將會朝著那個方向持續運動下去。

沒有任何一種機械入場技術能夠比波幅突破在持續盈利方面表現得更好。

挑選時機進場的交易員更容易成為成功者，因為我們把籌碼放在對我們有利的地方，這才是智慧的投機。

知道什麼時候不做交易，什麼時候選擇交易機會，只有這樣才能獲得成功。

計劃好自己的交易，不要偏離計劃，不要讓情緒在錯誤的時間把自己推上懸崖。

短線交易要求你具備能夠抓住市場瞬間變動或在情況變化的時候馬上改變幾秒鐘之前做出的決定的能力。

日內短線交易不能考慮將來，你惟一需要關注的就是跟隨當前的短線趨勢。

我並不認為這些指標是萬能的，我只是用這一指標正確地追隨市場真實趨勢。

投機的目標是持續地做正確的事情——不會脫離正確的軌道，不會因為最近的虧損而感到沮喪，也不會因為連續兩次交易盈利就飄飄然。

一個成功的投機者懂得耐心等待時機。很多人都沒有這麼大的耐心，寧願進去賭一把，越快越好。投機高手有耐心等待時機到來時採取行動，因為他們明白這個時候利潤最大。

你越關注於自己做的事情，越容易取得成功。

全心工作的專家會比一般人賺到更多的錢。

不要總是想在最低價買進，而要在突破開始的時候買進，你可能會失去最低點，但這比在低位套牢要好得多。

交易時自己的情緒不要得意妄為；不要過度交易；做正確的事情，在交易中管理好自己的情緒。

贏家則是通過持續地做正確的事情來獲得利潤。

如果你不學著控制或約束尋找刺激的本性，那你永遠不會成為一個成功的投機者。在這個行業獲得成功，你必須學會規範和控制。學會控制尋求刺激的心態。

當交易者盲目尋求刺激的快感而置市場利潤於不顧時，過度交易就會產生。

富有的人不參與豪賭。

我們就像是在樹叢中等待的獵手，直到獵物完全出現並且僅距咫尺時，這時才開火。

沒有耐心的交易者會耗盡他們所有的彈藥、資金和熱清，當出擊時機到來時，他們已經沒有子彈了。

規則是必須遵守的，除非你想以破產來結束交易。規則更重要的是為了保護我們自己。

汽車駕駛遵守最簡單的規則：不超速和不酒後駕車。如果遵守這兩條規則，那麼出現的事故的可能是非常少的。

無系統地進行交易，會粉身碎骨。你越自負，離投機的操作規則越遠，毀滅得越快，也越慘烈。

我對交易也有很多的恐懼，我看過過有人淘汰出局，因為錯誤的投機而傾家蕩產。因為他們對市場無所畏懼。

雖然市場是可怕的，但真正讓人恐懼的是你我在交易中投入的情緒。

每局中賭博徒最大的賭注限制。一個好的交易者也應該用同樣的方法限制虧損。

盈利的時候增加交易數量；虧損的時候減少數量。這是正確管理資金的科學方法的精髓。

吞噬我們的主要原因就是那筆最大的虧損，這是我們要防禦的惡魔。

如果你設置止損，就不會被重創，永遠不會。當然，你的交易是虧損的，但是決不會發生被封閉。

止損已經讓你控制了這個看起來不可控制的遊戲。

簡單的才有效。這是成功交易者的共識。

系統的目的是控制恐懼和貪婪的情緒，這是我們使用系統真正原因。只要你遵照系統的規則。掌握了處理恐懼（設置止損）和貪婪（設置明確的退出點位）的方法，我們就可以擺脫情緒的負擔，自由交易了。

在這個行業成功只能來自於專註。越專註，就能越成功。]

幻想在這個行業中沒有用處，順勢交易才是現實的，學著跟隨現實，而不是追隨希望去進行交易，你就會突破並成為一個成功的交易者。

我花了大量的交易研究虧損交易，不是因為我沒有經驗，而是因為我相信如果你在這個遊戲中沒有虧損，那麼你是相當優秀的交易者。

因為擔心錯過時機而過早買入，或買入過晚。

在這個領域裡，獲勝的秘訣是儘可能快地從虧損中脫身，守住盈利的倉位。

我死守著本應該拋棄的東西，卻拋棄了本應死守的東西。我的信念成為我的障礙，因為我不能面對現實。

如果我確信會虧損，我必會很謹慎地進行交易，並且肯定會按照常規進行交易管理，即總是設置止損，當我的方法論告訴我應當退出交易時我會聽從。

我現在知道如果價格過高，我會等其回落；如果價格太低，我會猶豫不敢買入。

趨勢開始於價格的突破，新的趨勢會持續一段時間，直到相反方向出現新的價格突破。

趨勢是從一個大的反轉開始。

你不是需要知道了世界的未來才能賺錢。你需要的是遊戲中持續的優勢。

我的虧損的原因不是因為我想虧損。我的損失是因為我做錯了事情，虧損是擾亂我的情緒或交易方法的罪魁禍首。

賺錢總是需要時間的，賺錢與時間相關，時間與耐心相關。

賺錢，是需要付出巨大努力的，長時間的學習對於他們也是必不可少的。這時沒有神的恩賜。

交易者最大的敵人來自自己的情緒。

我曉得情緒力量已經影響我多年，但直到現在，我才徹底明白怎樣才能避免這些消極情緒。

交易者成功的秘密其實簡單得超乎想像，切實可行的規則就在於。如果你虧損了，控制住你的損失就好，自控能力出眾的人自然成為贏家。

迫切的追求盈利。對於資金賬戶管理顯得過於心不在焉。交易時，迫切想成為贏家的心態使我們喪失掉及時止損的時機。盈利的慾望就是殺手。

如果不敢面對打鬥之後鼻青臉腫的下場，就永遠不可能贏得勝利。冠軍和交易者一樣都曾經遍體鱗傷，這是走向成功的一部分。如果你越早接受這個理念並且當遭受損失之後能適當調適自己的憤怒，你就會很快登上冠軍的寶座。

通過控制損失，你就可以成為贏家。

每當你「有時」沒有定止損時，虧損就會把你吞噬。

我承認我曾經在明知道會虧損的情況下進行交易，而且難以抵制自己的慾望。

趨勢跟隨系統能掙錢的訣竅在於它能捕捉到一些真正的大的趨勢。這些大的盈利能夠抵補所有小的損失。

改掉壞習慣的方法就是，重複正確的行為。

交易時貪便宜會讓你破產。

價格創新高時買入，價格創新低時賣出。