重磅！個人逃匯將罰款30% 海外投資還有這些渠道

　　元旦小長假剛剛結束，人們仍舊沉浸在放鬆的狀態中，但這件事卻在2016年的最後一天發生了，而且對很多人2017年的投資產生了影響。

　　2016年12月31日晚間，外匯局發布「國家外匯管理局有關負責人就改進個人外匯信息申報管理答記者問」，將對個人外匯信息申報管理進行完善。此次完善官方給出的口徑是，堵住個人購匯漏洞，嚴禁投機行為，加強對洗錢、逃稅、地下錢莊交易等違法違規活動的監管。

　　具體來看，從2017年起，無論是在網點櫃檯、自助購匯機還是手機網銀辦理購匯，都需要先填寫一份《個人購匯申請書》(下稱《申請書》)，而填寫的內容除了基本信息外，還要寫清預計用匯時間和詳細用途。

　　此外，《申請書》重點強調，境內個人辦理購匯時，不得用於境外買房、證券投資、購買人壽保險和投資性返還分紅類保險等資本項目。並將對違規行為進行嚴厲處罰，按不同程度處罰措施可分為取消當年及隨後2年內5萬美元便利換匯額度、處以30%以內罰款、情節嚴重可處以30%~100%罰款！

　　兩年間外匯儲備縮水近萬億美元 監管趨嚴

　　繼2014年和2015年後，人民幣對美元匯率連續第三年貶值，2016年全年人民幣中間價貶值近6.83%。然而，在匯率貶值的同時，央行的外匯儲備也在繼續縮水。據公開數據顯示，截至2016年11月，中國外匯儲備為3.05萬億美元，較2014年二季度末的3.99萬億美元，縮水了近萬億美元。

　　雖說目前中國仍是全球擁有最龐大外匯儲備的國家，但如此快速的縮水確實給市場帶來了隱憂。坊間也多次傳聞，居民每年5萬美元的購匯額度將被下調。可此次外匯管理部門對個人外匯信息申報管理進行完善並未涉及個人年度購匯額度調整。

　　曾在外管局任職的招商證券首席宏觀分析師謝亞軒認為，下調換匯額度「沒必要」。據他測算，個人每年5萬美元換匯額度的整體量級並不太大，對外匯市場衝擊有限，測算個人購匯規模在600億-1200億美元。

　　個人購匯額度雖然沒有縮減，但卻在購匯流程和購匯用途上加強了監管。北京大學經濟學院金融系副主任呂隨啟表示，購匯申報細化的政策，名義上是給了額度，沒有收緊，但實際上換匯要填申請表，要報的信息增加了，換匯的難度也會由此增加。

　　不僅如此，據銀行業內人士透露，從去年下半年開始，國內接受境外匯款已經無法直接入賬，需要銀行做盡職調查後根據實際情況做決定。這就是說從去年開始外匯監管已經逐漸趨嚴。

　　中國人美國買房5年花1100億美元 政府叫停

　　在此次個人外匯信息申報管理完善中，「個人購匯不得再用於境外購房及投資」的規定引發了人們熱議。外匯管理局相關負責人表示，個人海外購房及投資等屬於尚未開放的資本項目，個人購匯用于海外購房並非新政策，一直以來都不能做。

　　由於人民幣一年來的大幅貶值，海外投資已經成為了個人資產保值升值的熱門話題。可按照國人的思維，往往會把購置房產作為海外投資的首選，因為國內房價總是在階段性上漲。據亞洲協會和羅森諮詢公司的研究顯示，2010年至2015年間，不包括機構和信託在內，中國人在美國購買房產的支出達1100億美元，其購置房產動機很多，可這些資金絕大部分是私人財產，而非企業資產。

　　此研究報告另外指出，儘管中國加大對資本外流的管制令資本流出速度減緩，2015年至2020年，中國人用於購買美國房地產的資金將會翻翻至2180億美元。

　　其實，中國人對海外房地產的偏愛不僅局限於美國。華爾街見聞此前提及，加拿大國家銀行2016年3月底數據顯示，2015年如火如荼的溫哥華房地產市場中，中國買家佔比約達三分之一。

　　在人民幣貶值和外匯儲備下降的雙重壓力下，政府對於個人海外購房的火爆熱情不能再視而不見。從日前央行對外發布的《金融機構大額交易和可疑交易報告管理辦法》，我們便可以體會到，央行對於外匯管控的力度大幅提升，無論是交易和轉賬的額度，還是用途，銀行等金融機構都需報告說明。

　　個人購匯強監管下 如何合法海外投資

　　雖然政府對於外匯的監管愈發趨嚴，但個人對於海外資產配置需求的升溫也是不爭的事實。那麼在強監管的格局下，個人該如何合法海外投資呢？

　　對於投資風險較大的股票市場來說，B股雖是外幣計價，但屬於境內投資，應不在此次禁止之內，不過要受個人外匯額度的限制；對於港股、美股賬戶追加資金難度很大，但境內投資者藉助不佔用外匯額度的深港通、滬港通、QDII基金合規投資倒是個不錯的選擇。

　　對於風險適中的QDII基金來說，購買時不佔用個人外匯額度，僅佔用基金公司外匯額度。因此，受到了不少投資者的追捧，使得QDII基金銷售緊俏，一時間基金公司的外匯額度告急。

　　據wind數據顯示，2016年QDII基金整體業績實現了正收益，132隻有業績紀錄的QDII基金的平均凈值增長率為6.55%。不過，QDII基金的整體業績分化較大，油氣資源類QDII基金業績領跑，而投資美股、港股的QDII基金，業績則相對表現疲軟。

　　再來看看投資者平常最容易接觸的銀行理財產品，首先，投資者要注意購買外幣理財產品要佔用個人外匯額度；其次，外幣理財產品的預期收益率往往較低，跟國內的理財產品收益率相差不少。如果投資者一味篤定未來人民幣仍將大幅貶值，那麼當人民幣貶值幅度收窄時，那麼購買外幣理財產品的投資者就有些得不償失了；另外，在購買外幣理財產品時，來回換匯也是要一定費用的。

　　就目前央行和外管局接連出台的規定來看，未來政府極有可能進一步加強對外匯領域的監管。因此，有海外資產配置規劃的土豪投資者們要當心，一定要走合法渠道進行資產的保值升值，否者會落得「賠了夫人又折兵」的後果。