技術分析到底有沒有用？

來自專欄行情論壇

技術分析研究的是價格運行的規律。

價格波動遵循供需法則，是由多空力量的對比決定的。當前多空力量的對比取決於場內外交易者對未來價格走勢的預期。影響交易者預期的因素很多：基本面、消息面、大盤、板塊、價格是否反映價值、價格波動本身等。此外交易者分為很多類型、長線、中線、短線、抄底、追漲、突破買入、劃線、形態、捉庄、做莊等等。交易者的操作模式，也會影響價格的波動。

所以，技術分析歸根結底，是要研究人。世界上還有比猜人心更難的事情嗎？這就決定了技術分析研究的難度極高。可是，人的作用是不能被無限放大的，終究要遵守一定的規則。人背後的規則是什麼？要在化繁為簡的過程中提煉出可供重複操作的模式，這樣的過程就是不斷尋道、悟道的過程。

道得來不易。直到牛頓被蘋果砸到，地球上才有人知道萬有引力的存在。布魯諾因為支持日心說被活活燒死。釋迦摩尼只有一個，老子只有一個，利莫費爾只有一個，索羅斯只有一個。即使他們對你言傳身教，若沒有悟性，也無法達到他們高度。

道只屬於少數人。

技術分析第一重境界

此類人還處在看山是山看水是水的境界。他們在圖形上只看到了最簡單的東西，漲和跌。他們的眼光短淺，認為過去幾天漲的好未來就會漲的好，或者跌的多了就會物極必反。他們經常落入陷阱中，無論怎麼聰明都被市場算計。

他們也會苦學各種技術分析方法，熟練掌握各種指標，摸索出不同的操作模式，但基本上賠多賺少。他們在圖表上看到的壓力位和支撐位都是假的，他們深受貪婪和恐懼的煎熬，在追漲殺跌或抄底被套中惶惶不可終日。

如果無法突破此階段，時間久了，要麼在一條道上走到黑而陷入茫然的境地，要麼產生技術分析無用論而拋棄，但他們又無法真的拋棄，因為過去努力獲得的認知已經根深蒂固。

此類人是最可憐之人，是不斷被割的韭菜。因為市場中大多數的陷阱，都是為他們而設。有的人一輩子走不出來，對於玄而又玄的技術理論鑽研越深，錯的越離譜。

為什麼會這樣？因為他們從沒有思考過價格規律的本質，從沒有懷疑過自己的理念是否正確，他們目光短淺只想掙錢而不能忍受虧錢。這類人突破的最好契機是虧錢到絕望之時。恐怕到了這個時候，他們會徹底離開市場。

技術分析的第二重境界

此類人更關注價格的中長期走勢。開始大量復盤，研究過去漲的好的股票是什麼樣子，這些股票啟動前的形態。

他們總結出了許多具體的形態，包括雙峰、三角、平台、杯柄、凸台等，並輔以技術指標。他們以為自己可以快速賺錢了，但是發現買入後要忍受長時間的虧損和煎熬，往往一賣就漲，一買就跌。

隨著認知的不斷深入和經驗的累積，他們的正確率已經超過了50%。如果能夠截斷虧損和讓獲利飛奔，他們能夠不虧錢或少量盈利。但他們無法把握價格的走勢，也不知道該何時賣出。

他們在此方向上深耕，因為不自信而持有多隻股票，怕虧損而機械止損，中長線持股因利潤大幅回撤而被迫清倉，短線失敗的概率非常高。他們基本上算七負二平一勝里的二平。辛勞而收益寥寥。

此類人也只是看到了表面的東西，模仿的水平有高低而已，無法觸碰到本質的東西。他們也曾苦苦思索，但陷入一片迷茫中。有的人因為擺脫了虧損或少許盈利而固步自封，從此再也沒有機會進行突破。只有真正進行自我懷疑、不斷反思、不偏執的人才有機會上升到更高的一級。

技術分析的第三重境界

此類人開始漸漸的接近市場的本質。認識到價格波動的本質是人的博弈，主力和散戶的博弈。他們在盤面上尋找著主力的蛛絲馬跡，經過對特定形態的分析，認識到莊家建倉、洗盤、拉升和出貨的全過程。

他們知道每一次買賣股票都是一場戰鬥，一次主力絞殺散戶的圍剿戰。他們要做的就是在主力拉升前進行埋伏或在股價主升半途中殺進去，在主力出貨前賣出。他們即使看到了主力操作的痕迹，也無法捕捉到精確的買點，因為看似理想的買點，主力都布置了陷阱。他們買進去也要忍受長時間的虧損和煎熬，有時主力會在他們忍耐極限時再插入一把尖刀擊潰他們的心理防線。

他們清楚的知道股票市場是弱肉強食的場所，是看不見硝煙的戰場。黎明前的黑夜裡躺滿了死屍，山腳下就有人丟掉了寶貴的籌碼，有的人奮不顧身進去站崗，有的人去搶下落的飛鏢。每一段k線都暗藏殺機，去對付不同類型的交易者。

他們也知道消息面是為主力服務的。在底部利多的消息才是真的利多，在頂部利多的消息是誘多。在底部利空的消息是誘空，在頂部利空的消息是用來砸盤。

他們知道基本面變好而價格遲遲得不到反映，是因為價格還沒到啟動的時候。他們也知道價格早早的就上了天在等著基本面變好。

在這個階段停留的越久，鑽研的越深，越覺得市場是散戶的絞肉機，「世界經濟史是一部基於假象和謊言的連續劇」。你雖然賺了錢，你的人生觀和價值觀也發生了重大的改變。你知道沒有幾個人能在市場里賺到錢，你不會願意跟周圍的人談論股票。每當有人在你面前顯擺時，你知道他最終的結局。

此階段與前兩個階段有著絕對的界限。需要頓悟，而在頓悟之前，你的思想和認知要有充分的鋪墊。

技術分析的第四重境界

道法自然。順勢者昌，逆勢者亡。

要想跨入此階段，必然要超越博弈，從廣度和深度上對價格的波動進行更深入的思考。

統治階級制定規則，擁有強大的國家機器捍衛自己的統治，但歷史依舊輪迴。

政府進行宏觀調控，但經濟依舊在蕭條和繁榮中輪迴。

主力操縱價格，也必然順勢而為。

技術分析到底研究什麼？

為什麼價格在由下跌趨勢轉換到上漲趨勢的過程異常艱難？

為什麼趨勢一旦確立就難以改變？

什麼決定了未來的趨勢？

為什麼價格從底部到頂部的上漲過程中，會越漲越快？

為什麼價格從頂部到底部的下跌過程中，會經歷暴跌、陰跌？

為什麼有的股票漲起來氣貫長虹，為什麼有的股票步履蹣跚？

為什麼主升浪的空間和時間都超過第一浪？

為什麼相同形態的股票，有的漲起來，有的卻沒有漲？

為什麼特定形態的股票，會更容易迎來主升？

為什麼主力要如此操盤，而不是採取另外一種方式操盤？

價格波動的本質規律不是博弈會是什麼？

當有一天你悟透了價格波動的本質規律，以上問題會迎刃而解。你就真正的邁入了第四重境界。

你清楚的知道價格如何波動才是正常的。

你看到每隻股票都有生命力，都有與生俱來的氣質。

你看到主力的兇狠，也看到主力的無奈，更多的時候是在精心呵護待長的樹苗。

你看到各種聰明人被市場算計，只有最傻的人才能獲得最豐厚的回報。

你清楚的知道每一種交易方式的優缺點，你想像著自己來操盤，會如何讓價格更好的上漲。

你不去也無法預測價格的走勢，但你知道未來會是什麼樣。

你知道依靠技術只能帶給你翻倍的收益，而格局、眼界和對未來趨勢的把握才能讓你享受十倍甚至幾十倍的收益。

你深刻的領悟到大道至簡，大智若愚，大巧若拙。