人人貸到底怎麼樣？

人人貸由於起了一個好名字，所以估計聽說過的人很多，是目前網貸平台評級里排名第5的，今天寫下它吧。

拼爹很低調

現在的網貸平台基本以拼爹為主，哪家的融資背景厲害，哪家的網貸平台就讓人覺得相對安全，所以那些拼爹的平台都會在網站的顯眼位置上把「爹」說得很明白。

但是人人貸是個特例，它雖然也拼爹，但是很低調。

我把網站翻了好幾遍，也沒有看到融資背景和股東介紹，最後是在網貸之家的網站上找到的。據它披露，人人貸在2014年1月獲得摯信資本和騰訊1.3億元的A輪融資，之後再也沒有融資過。

後來我在它的APP上也看到了「1.3億美元A輪融資」的字眼，具體投資方沒有說。APP上說是美元，網貸之家說是元，金額倒是很統一。

逾期賠錢嗎？誰來賠？

我們在人人貸官網上可以買到的產品有這5個：U計劃、薪計劃、債權、基金、定期理財。

人人貸在2017年4月進行了業務調整，這5個產品其實是由兩家公司負責運營的，其中前3個是由人人貸商務顧問（北京）有限公司繼續運營，屬於P2P平台；後2個是由北京微財科技有限公司負責運營。

既然這樣區分了，說明「定期理財」不屬於P2P業務，我點進去了看了，項目來源是南京金融資產交易中心。

所以，這裡說的逾期誰來賠錢，針對的是前3個P2P產品（U計劃、薪計劃和債權）。

人人貸有一個「風險備用金」賬戶，這個賬戶的錢是向借款人收取的一定比例的服務費，當借款人逾期還款超過30日，人人貸會從這個賬戶里拿錢賠給投資者。

除了這個賬戶，還會有另外2個賬戶（實地認證機構風險備用金和合作機構），在特定情況下會賠錢，見下圖：

這個圖是說哪種理財標，如果出現了逾期，由哪個賬戶來賠錢，是賠本金，還是賠本金和利息。比如你買的是「實地認證標」，由「實地認證機構風險備用金」和「人人貸風險備用金」共同來賠付。

那麼問題來了，我們買的到底是哪個理財標呢？

我前段時間買了U計劃的一個新手標，1月期，年化利率9.6%，我看了下服務協議書，說實話真心不知道到底買的哪個標。

看下圖：

這個U計劃的介紹都是空白的。。。

倒是在下面找到了一些說明，見下圖：

藍色部分說明了會優先投【實地認證標】和【機構擔保標】，但是我到底買了哪個，其實是不知道的，最後真出了事，誰來賠錢自然就不清晰了。

這是我目前查找到的披露，說實話，這塊人人貸做的不好，不能讓我們一目了然。

再來說說人人貸的關係網

人人貸其實是人人友信集團旗下的網貸平台，這個集團的董事長是張適時，同時也是人人貸的聯合創始人。

前面我提到了一個【實地認證標】，這個標是由一個叫【友眾信業】（簡稱：友信）的公司進行實地考察的。從名字就能看出來，它和人人貸一樣，都屬於人人友信集團。

也就是說，同屬於一家集團的兩家公司，一個開展線上的投資業務（人人貸），一個負責線下的放貸業務、實地考察借款人的信用和收入狀況等（友信），這種情況在互金公司很常見。

常見不說明安全。畢竟屬於同一家集團公司，有一定的關聯關係，友信的中立性自然會打一些折扣。

最後說下總體印象：人人貸於2010年10月份上線，2014年被騰訊A輪融資過，2016年接入了資金存管，這幾年運營比較穩定，綜合實力不錯。唯一有缺點的是用戶保障這塊，有專門的備用金賬戶，但是並不是全部兜底的。

這其實也說明了一個問題，P2P行業不兜底其實是正常現象，法規規定平台是不能宣傳保障本息的，你不能指望有保險公司甚至政府來兜底，如果發生了系統危機，損失本金是有可能的。