BAT是怎麼自我顛覆互聯網金融的？

場景、場景、場景！當BAT等互聯網廠商用以各種寶為代表的互聯網金融，顛覆了傳統金融「線下門店、被動等客、中等收益」的老三篇後，從簡單比拼「利息」多寡，開始向更深層次的場景金融這一主動技能謀求擴大差距。

7月初，螞蟻金服宣布，旗下支付寶的服務窗中接入了極飛農業服務窗，用戶可通過支付寶APP上搜索「極飛」，在線訂購極飛農業提供的無人機噴洒農藥服務。這一新服務，表面上看只是一個很有噱頭的O2O嘗試，但實際上，一個可以讓人輕鬆想像的農村、農藥、農業的金融場景也就蘊含在其中了。

這只是BAT們布局場景金融的一步小棋。在整個互聯網金融的大棋盤上，處處都是這樣的伏兵，時刻準備對已經觸及天花板的各種寶們的互聯網金融形態，進行再次顛覆。

騰訊：社交金融里處處都是場景開路

在互聯網金融產品中，最有草根含量的，非微信紅包莫屬。作為騰訊互聯網金融矩陣中至關重要的一環，微信支付用紅包開路，成功利用中國人的傳統節日春節，從2014年開始，在3次春節紅包的大戰中，都完敗了百度和阿里兩大對手。

紅包是中國人最喜歡的場景。春節紅包，這就是億級用戶體驗下的場景，形象而具體，無師自通。但紅包的主要使用場景大多是朋友之間的禮尚往來，騰訊的破局之道即是由此衍生出更多場景。

騰訊在互聯網金融上，因為缺少場景體驗曾經在很長時間內極度鬱悶。2005年即推出財付通，以抗衡阿里2004年推出的第三方支付平台支付寶。可直至2013年，財付通並沒有成功的將騰訊的龐大社交用戶轉化過來。理由同樣簡單，提供各種轉賬、水電煤氣費代繳乃至各種票務服務的財付通，並沒有真正差異於支付寶的服務，甚至這些服務早早就在傳統金融里覆蓋成塊了。

簡單的便民不是場景。必須讓用戶有更多實質性的接觸。社交模塊顯然是最容易生成出用戶場景的所在之一，尤其是在場景金融的起步初期。

2014年1月，由嘀嘀打車和微信支付挑頭，在全國32個城市以「乘客立減10元，司機立獎10元」的返現方式推廣手機支付，打響了中國場景金融的第一槍，隨後的春節微信紅包大戰，更通過各種搖，在短短半年內，讓微信支付用戶達到了4億。

有了這個草根用戶規模，騰訊的棋盤開始擴大。2014年3月，騰訊實現QQ錢包在安卓和蘋果雙系統上通行；之後，理財通、騰訊徵信等金融產品和信用體系的建立，同年12月，騰訊占股30%的全國第一家民營銀行「深圳前海微眾銀行股份有限公司」問世。

一個圍繞社交展開的，以銀行業務為中間爆發點，通過以快捷支付（pc端）、微信支付（移動端）、qq錢包（財付通移動端）三大社交支付體系為支撐，用理財通、騰訊徵信和呼之欲出的微證券作為廣義金融產品拓展，並以「無網點、無櫃檯、無財產擔保」的互聯網銀行涉足貸款的一個社交金融矩陣就此展開。

可除了紅包和各種O2O補貼，騰訊在社交基礎上拓展的場景金融依然乏善可陳，儘管它的微信支付觸角已經拓展到了龐大的實體經濟之中，大量實體門店都將能微信支付作為其收銀台的標配。而據融360最近一項問卷調查顯示，支付方面，53.3%的受訪者選擇支付寶或微信支付，選擇刷卡的僅有22.9%。通過支付寶或微信轉賬的人數比例高達72.3%，越年輕的用戶越傾向於選擇微信、支付寶支付。

除了紅包，還能有什麼場景？請注意，騰訊的場景金融，依然還是建立在用戶消費的基礎上，尤其是從2016年3月1日開始，微信支付零錢到銀行卡提現收取手續費，更加凸顯出微信支付在消費領域外，無力將用戶的資金以其他形式留在微信的賬面上。「收費」事件的背後，希望將龐大的用戶微信零錢融入在年初剛剛和微信打通入口的騰訊理財通的企圖，亦不加掩飾。

但儘管到今年4月，理財通宣布全面支持中小銀行，支持銀行達108家，同時除了多家類似餘額寶的貨幣基金外，還有定期理財、保險理財，甚至還能買指數基金。但在各種寶的吸金魔力已經退散之時，理財通似又陷入了昔日財付通功能齊全、面目模糊的困局之中。

就在5月，微信又一次開始探索紅包的混搭場景體驗，藉助520這一特殊日子，其打出方便用戶表白，紅包限額上調至520元的場景玩法，並推出如購房折扣在內的理財通福利。而據騰訊官方數據，只有將近萬名用戶把收到的520元紅包一鍵存入理財通……

最貼心的場景體驗（紅包）和極度匱乏的廣義應用場景，顯然是騰訊當下最為頭痛也亟待破局的關鍵所在。

阿里：深挖草根經濟的兩線合擊

比起騰訊，阿里在互聯網金融的布局可謂極早，除了支付寶這個因為中國信用問題而出現的特定第三方支付平台和其上聚集的龐大電商用戶群落外。馬雲也是互聯網大佬中，最終關注到中小微企業貸款的先行者，這恰恰是其他互聯網金融所長期忽視的草根盲點。

草根經濟不僅僅是消費者模式。2008年7月，馬雲高調宣稱，在全球次貸危機下，阿里巴巴要拿出150億元，幫助中小企業一起過冬。在此之前，同年1月，支付寶其實已經和建行聯手，對符合信貸要求的淘寶網賣家將可獲得最高十萬元的個人小額信貸。

這是一個抱團過冬的場景體驗，誰說草根經濟只是普通消費者的錢袋子，其實它也可以是中小創業者們的生命線。

阿里的金融布局，從表面上，是依靠支付寶來構建一個商家和消費者之間的資金池，而且由於在2013年6月，餘額寶的出現，並以高昂的回報率，實現一天之內用戶百萬，成功撬出銀行千億存款，而被人大多以為，阿里的互聯網金融將是一個以理財為核心的體系。

其實恰恰相反，依靠自己電商平台和商家多年之間的交集所形成的交易大數據，阿里比中國的任何一家銀行、機構都更了解中小微企業的狀況，而且還是個體狀況。因此，在互聯網金融之上，它一樣使用了電商的長尾理論。2014年10月，阿里小微金融服務集團以螞蟻金融服務集團的名義正式成立，其實就很能說明個中關鍵所在，而其業務包括支付寶、支付寶錢包、餘額寶、招財寶、螞蟻小貸和網商銀行，也恰恰體現出了整個阿里的長尾矩陣的構架。

利益挂帥的阿里金融缺了場景。一個立足於商，且尤其是「微」商的信貸架構下，面向同樣是「微」的草根，以理財相號召的龐大資金池。而這個體驗場景中，除了日常的電商支付這樣的花錢體驗外，更關鍵的就是通過理財或信貸，幫草根賺錢。而獲取草根的超長尾巴，聚沙成塔，則是阿里金融的關鍵要義所在。

其實至此，通過餘額寶神話了互聯網經濟的阿里，所給予用戶的體驗依然還是非場景化的，更準確地描述依然是和傳統金融機構在對用戶的利益誘惑水準上的比拼。

但用戶基數和黏合度由此已經穩固，接下來阿里的戰略開始從線上轉到線下，2014年和騰訊在打車補貼上的對戰只是一次初試鋒芒，阿里的目的更明確，就如馬雲所說：「銀行不改變，我們就改變銀行」，破局點同樣放在了場景之上，這本身就是聚合龐大草根的互聯網的優勢所在。

情懷？技術？和草根愉快玩耍。阿里的場景金融由此變成了兩條截然不同的線路。

其一是情懷系。因餘額寶而一戰成名的天弘基金，就依託阿里，開始針對用戶，細分場景，比如其為情侶開發「愛基金」，情侶「親密存」、「親密取」，並可參加情侶任務，進入情侶論壇進行社交活動，此外還有事項記錄、互動提醒等功能，類似於在小恩愛這類的情侶應用中加入理財場景。另一個以「孝基金」為名的產品，其玩法也大同小異。這頗為類似上文提到的理財通520玩法，也同樣，暫未找到合適的破局口。

但真正在阿里體系中，最為有情懷感、也頗為成功的，則是娛樂寶，其主打網民出資100元即可投資熱門影視劇作品，預期年化收益7%，並有機會享受劇組探班、明星見面會等娛樂權益的泛娛樂玩法，以及背靠阿里影業這一阿里泛娛樂體系的資源優勢，使得其對有投資能力的影迷群體的挖掘能力達到空前，更成為了全球最大的C2B電影投資融資平台。

一個可供產生足夠聯想的情懷釋放空間，其實只是在傳統後援團模式上激發粉絲經濟活力後的跨界混搭產品而已，但戰力缺非同一般。

其二則是技術系。7月22日於上海世博展覽館舉辦首屆「淘寶造物節」中，阿里虛擬現實(VR)購物技術「buy+」首次向公眾開放。表面上看來通過VR技術來構造一個虛擬賣場，只是阿里電商大視野下的一個新進擊點，是為了確保其電商的優勢而進行的技術加分項。但實質上這樣的技術一旦在購物環節上實現，也同樣能夠在金融服務中實現更多場景——誰說購買金融服務就不是一種購物呢？誰又會拒絕導購，而只是枯燥的看一堆數字呢？

至少，對於立足草根的阿里來說，如果不能用情懷下的場景把草根經濟變成粉絲經濟，就用更真實的虛擬場景，讓並不精通理財的草根們，隨時隨地能夠得到優質的客服，而且看著很真實。

但一切依然還是不能和電商脫了關係，阿里其實就是在造世界，無論買、賣、理財、投資，都在阿里的金融閉環里完成。

百度：場景體驗要在線下更要技術

在互聯網金融上，百度可謂出招最晚，布局最慢的一家。除了百度百發、百賺等理財產品在「餘額寶熱」的當口驚鴻一瞥外，大多數時候，百度都像一個置身事外的存在——當然了，如今看來這顯然只是外界的誤讀。

起手式未必一定要很金融。布局O2O這個看似和金融關聯不大的戰略，其實這恰恰是百度金融的關鍵。看似遲到者的百度，其之前的布局都在金融之外，卻實實在在的目標指向金融。百度需要的，是先構築好足夠豐富的場景，再用金融之力實現足夠的體驗。因此，百度布局O2O，其實就是這個隔山打牛布局的一個重頭戲。

目前而言，BAT公司的O2O布局排名分別是百度第一，阿里第二，騰訊第三。以O2O布局老大而知名的百度擁有百度外賣、去哪兒、攜程、糯米、Uber打車等等一系列布局，其植入線下之深，對應的場景之廣，是後兩家所不能比擬的。

而現在已經呈現出來的百度金融布局，大體可以簡約劃分為：面向用戶的「百度理財」、面向中小企業客戶的「百度小貸」，面向金融客戶的「金融知心」，以及百度錢包，還有剛剛浮出水面的保險和銀行。

雖然O2O，但總在跟隨著別人的場景。百度金融有一個很特別的節點，即較之騰訊、阿里都在走「自營」業務的閉環模式，百度的這些業務，大多數都和它的O2O一樣，走的是和傳統機構的聯營路線。銀行聯手中信、保險聯手安聯，百度錢包深度植入其O2O夥伴的支付鏈條，百度有戲、百度有錢這類的理財產品也紛紛和影視公司、教育機構玩聯產承包。同時，百度也在充分利用它的搜索流量大數據、地圖LBS大數據等進行深層次的融入。這些技術元素，和騰訊的社交、阿里的電商一樣，屬於互聯網基礎應用，而且其結合O2O之類的場景更加深透。其對資金的導向性也就更為明顯。最終，所有落腳點都在線下，尤其是在百度糯米的O2O小夥伴們的洗車、點餐等服務中得到具象化和場景化體現，而早前百度投資優步，則是進一步完善這一O2O多樣化場景體驗的鏈條，把百度地圖、百度錢包等全線接入其中，真正實現其在金融乃至百度整體功能上「連接人和服務」的戰略導向。

除了依靠自己在底層互聯網技術上製造出來的流量為王優勢，希望在O2O領域擴張外，百度的其他場景體驗乏善可陳。在第三方平台和類餘額寶產品上，百度錢包、百度百發等均採取戰略跟隨態勢。而在春節紅包大戰中，其利用百度的圖像識別技術，和線下實體店聯手推出「拍『福』送福袋」互動形式，雖然新穎，但因為切入的春節場景體驗角度不佳（走親戚依然較之逛商超更主流）、過程比「搖一搖」更繁瑣，而戰績不佳。

最為典型的是5月25日，百度貼吧宣布貼吧娛樂頻道正式上線，並同時發布了百度貼吧的首款理財產品：娛樂盈。其跟隨騰訊娛樂寶的特質更為明顯，儘管百度通過貼吧的社交體驗，對粉絲情懷這一場景體驗進行了強化。

技術將是百度場景體驗的殺手鐧。真正在未來百度的場景金融上最有看點的，依然是技術。7月初，百度創始人兼CEO李彥宏現身巴黎Viva科技大會，表示多數的服務都已經基於人工智慧。人工智慧作為互聯網的「水電煤」，以圖像識別為例，早已成功融入百度雲服務。而早在4月1日愚人節，百度通過散發的一張facebook截圖對外宣稱，百度公司美國研發中心研發中的超級理財機器人AI DU或將問世，這將是百度推出的第一款人工智慧金融理財管家。

儘管是一個愚人節新聞，但以百度早前用愚人節試水發布自己新產品如筷搜的慣例來說，用AI來協助用戶理財，或許將是百度真正破解互聯網金融跟隨戰術的關鍵點。

誰會不樂意又一個類似鋼鐵俠中AI管家「賈維斯」的場景體驗呢？

7月初，螞蟻金服宣布，旗下支付寶的服務窗中接入了極飛農業服務窗，用戶可通過支付寶APP上搜索「極飛」，在線訂購極飛農業提供的無人機噴洒農藥服務。這一新服務，表面上看只是一個很有噱頭的O2O嘗試，但實際上，一個可以讓人輕鬆想像的農村、農藥、農業的金融場景也就蘊含在其中了。

　　這只是BAT們布局場景金融的一步小棋。在整個互聯網金融的大棋盤上，處處都是這樣的伏兵，時刻準備對已經觸及天花板的各種寶們的互聯網金融形態，進行再次顛覆。

　　騰訊：社交金融里處處都是場景開路

　　在互聯網金融產品中，最有草根含量的，非微信紅包莫屬。作為騰訊互聯網金融矩陣中至關重要的一環，微信支付用紅包開路，成功利用中國人的傳統節日春節，從2014年開始，在3次春節紅包的大戰中，都完敗了百度和阿里兩大對手。

　　紅包是中國人最喜歡的場景。春節紅包，這就是億級用戶體驗下的場景，形象而具體，無師自通。但紅包的主要使用場景大多是朋友之間的禮尚往來，騰訊的破局之道即是由此衍生出更多場景。

　　騰訊在互聯網金融上，因為缺少場景體驗曾經在很長時間內極度鬱悶。2005年即推出財付通，以抗衡阿里2004年推出的第三方支付平台支付寶。可直至2013年，財付通並沒有成功的將騰訊的龐大社交用戶轉化過來。理由同樣簡

7月初，螞蟻金服宣布，旗下支付寶的服務窗中接入了極飛農業服務窗，用戶可通過支付寶APP上搜索「極飛」，在線訂購極飛農業提供的無人機噴洒農藥服務。這一新服務，表面上看只是一個很有噱頭的O2O嘗試，但實際上，一個可以讓人輕鬆想像的農村、農藥、農業的金融場景也就蘊含在其中了。

　　這只是BAT們布局場景金融的一步小棋。在整個互聯網金融的大棋盤上，處處都是這樣的伏兵，時刻準備對已經觸及天花板的各種寶們的互聯網金融形態，進行再次顛覆。