假如機會就在眼前,你會做交易員還是經紀人?
如果你身在金融行業,那麼一定看過《華爾街》吧?我是指最經典的1987年版本。如果你看過,那麼肯定對交易員和經紀人有所了解。
??電影中的交易員就像一匹孤狼,他們表情凝重,在幾秒間迅速做出決斷,在金融市場進進出出,然後帶來數百萬以上的財富…??
而每一個成功的交易員身後,都必定有一個經紀人,這個人真正連接起買家和賣家,讓交易順利進行。
??很多人都知道交易員和經紀人都是站在市場最前端的人,他們彷彿市場的觸角。但是很少有人能說出兩者之間的不同?交易員和經紀人實際上都是做什麼?
??最重要的是,到底誰賺得更多???
交易員的定義和分類??交易員大致可以分為兩種類型:
??· Agency trading(代理交易),即交易員只是簡單的執行客戶訂單;
?· Prop trading(自營交易),即交易員會使用公司的資金進行投資,並且需要做出交易決定。??
由於外界對這兩種交易類型並不了解,為了方便,外界便將Prop trader稱為「交易員」,將Agency trader稱為「經紀人」。這兩種稱呼一直沿用至今。
??交易員主要來自專業的自營交易公司和對沖基金。而經紀人則主要存在於銀行和獨立的經紀公司。在獨立、小型的經紀公司中,經紀人就像是純粹的中間人,他們負責執行客戶訂單,而大銀行中的經紀人的職責範圍會更廣。
??當然,真實的情況遠不止這麼簡單,金融市場本就分類繁多,交易員和經紀人之間的界限早已變得模糊。不過我們依然可以有方法辨別這兩者。如果用《華爾街》的人物來比喻,那麼:
??· Gordon Gekko(戈登·蓋柯)——「交易員」
?· Bud Fox(保羅·巴德)——「經紀人」??
FXword匯眾註:電影中,華爾街股市大亨Gordon Gekko在金融界叱吒風雲,毫不掩飾其貪婪。而初出茅廬的紐約大學畢業生Bud Fox野心勃勃,卻空有滿腔熱血而投報無門。一個偶然的機會中兩人相遇,Bud Fox用一個股市內幕情報幫其賺了筆大錢而受到重用,成為Gordon Gekko的合伙人之一。在對金錢、美女、上流社會的渴求下,Bud Fox開始利用身邊所有的人來刺探一切有利的商業情報,為自己獲利。??
交易員做什麼???
交易員可以說是站在食物鏈的頂端,從後勤到中間部門的所有團隊都在支持著交易員的工作,解決網路等各種問題。
??交易員們則分析各大市場,包括外匯、商品、股票等等一切可能涉及交易的市場和數據,然後決定交易什麼、用怎樣的策略、怎樣投資公司的資金。
??如果說交易廳好像混亂的叢林,那麼交易員就是聰明的大猩猩,他們一邊捶胸頓足,一邊從其他人身上攫取香蕉。
??人人都想做交易員,但是這並不容易,除非你有合適的教育背景,最重要的,是要有廣泛的人脈。
??經紀人——支持人員?
??當一個交易員決定了買入或者賣出的決定後,他會打給經紀人:「我想要買/賣…,能否做到?」??
技術角度來說,經紀人需要「支持」交易員的工作,但是他們和後勤及中間部門的人員又完全不同。
??而最主要的不同,體現在經紀人能夠直接帶來收入。他們聯繫買家和賣家,然後從每一筆成功的交易中收取傭金。客戶交易得越多,經紀人賺的越多。
??交易員——性格特點??
評估一個交易員的標準,100%是來自他的業績。交易員在華爾街也是特別的,即便他們兩周不刮鬍子,穿戴邋遢,只要業績好,他們就是別人眼中的精英。如果交易員能給公司帶來巨大的盈利,那麼他也會獲得豐厚的獎金。
?對交易員來說,他們一天要在電腦前待8個多小時。這並非一個團隊合作的職業,因此同事之間的交流並不多。??
所以,這也是為什麼很多內向的人期待交易員這一工作的原因,尤其是對數字敏感、而且樂於獨立工作的人。
??經紀人——更外向???
對經紀人來說,他的工作非常依賴人際關係網路。對經紀人的評估標準則是他帶來的客戶流。給公司帶來業績很重要,客戶的交易量更重要。
??一個好的經紀人必定是健談、消息靈敏的人。如果客戶非常喜歡土耳其食物,那麼經紀人也許會知道5公里內所有最好的土耳其餐廳。
??工作時間??
交易員和經紀人的工作時間差不多。每天開市前的1-2個小時他們來到公司,在閉市後的1-2小時他們下班回家。
??如果說有區別,那就是經紀人可能會來得更早、走得更晚,以便客戶能及時聯繫到他們。??
這也許和人們印象中的不同。交易員和經紀人和投行不同,他們沒有整夜整夜的通宵加班,一周工作時間也不會長達100小時。也許最多的時候,一周上班時間平均在60-70小時。
??誰賺得更多???
這是人們最好奇的問題之一。??
大多數人可能都會想:「當然是交易員賺得多!」畢竟,很多交易員一年的收入就達到幾百萬美元,還有一些極端的例子,比如被稱為「對沖基金之王」的John Paulson,他曾在2008-2009年的次貸危機中,年盈利超過20億美元。
??似乎沒人關心經紀人賺得有多少。因為人們更想知道頂級交易員的故事,而非普通交易員的情況。
很多人都忘了一點,交易員的每一筆盈利,都意味著另一個交易員的虧損。
??然而,處於中間的經紀人卻不同,即便交易員沒有盈利,經紀人卻是有收入的,他的收入和帶來的客戶量及交易量有關。也許大家沒有留意,但是經紀人並沒有交易員承受的風險。
??當然,具體的數據很難考究,不過可以肯定的是,大部分經紀人的收入都在5位數起步,成功的經紀人也許能達到6位數。雖然這比不上交易員動輒上百萬美金,但是經紀人的收入卻穩定得多了。?
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