互聯網金融只是「前傳」，基於智能與生態的數字金融才是未來

重複、缺少創新的所謂的互聯網公司被淘汰，互聯網正在逐步回歸本質。資本驅動下的互聯網熱潮褪去的主要表現就是基於互聯網的再認識和再發現。

我們會發現在互聯網回歸本質的過程中總是會有一些好的東西被保留下來，並被新生的或倖存的企業所使用，而這些被保留下來的東西正是那個互聯網時代給我們留下的最有用的東西。大數據便是互聯網時代保留下來的最重要的「遺產」。

正如互聯網時代產生的其他事物一樣，大數據在互聯網時代便已經開始與我們的相關行業產生聯繫。而在那個時代大數據承擔的角色很大程度上是一種工具性應用，並未獨立成為一種「自給自足」的存在。

正如大數據與交通、商業、科技等行業的聯繫一樣，其與金融行業同樣產生了關係，並在一定程度上推動了金融行業的發展。

內生與外化，大數據與金融正深度融合

大數據與金融產生深度融合的一個主要表現就是金融互聯網化，這就是我們通常所講的互聯網金融。正是由於互聯網金融的出現，大數據才會有條件與金融行業產生深度聯繫，並不斷豐富自身概念，讓大數據進一步金融化。

而對於金融來講，大數據的支撐讓其能夠獲得更加精準的用戶數據、交易數據，從而讓其金融行為更加精準和專業。

內生金融數據不斷豐富和發展。互聯網金融時代區別於傳統金融時代的一個最主要的特徵就是金融行為更多地從線下轉移到了線上。傳統金融行為更多地發生在線下的金融機構櫃檯，線下的交易行為，這些內生的金融數據在很大程度上是單個獨立的存在，彼此之間並沒有太多溝通和聯繫。

隨著金融行為從線下轉移到線上，金融數據的內涵得到了進一步豐富和發展，我們的支付方式更多地變成了線上支付，我們的交易方式更多地變成了線上交易。而在這些支付和交易背後產生的數據同樣開始通過互聯網的工具聯繫起來，將這些數據進行整合與整理便成為我們現在大數據的一部分。

傳統單個獨立的數據存在通過大數據的形式進一步豐富與融合，內生的金融數據從傳統的靜態數據變成了可以融合的動態數據。內生的金融數據通過互聯網的形式進一步豐富和發展，互聯網金融本身的大數據系統正在逐步形成並不斷豐富和發展。

外化金融數據不斷融合和重構。內生的金融數據藉助互聯網的手段不斷豐富和發展的同時，外部金融數據則開始通過數據之間的連接不斷實現融合和重構。數據之間的整合能力越來越強，一個數據在產生之後可能會和來自其他地方的數據產生深度聯繫，並衍生出一種新的數據類型。

從某種意義上來講，在傳統的交易行為中看似獨立的數據在互聯網金融時代可能會產生「1+1>2」的效果。

以往我們購買某個金融產品後，我們能夠彼此知道的數據只有這款產品的價格等簡單的信息。而在互聯網金融時代，當你購買某款金融產品後，我們可能會對你的年齡、資產、交易記錄、投資記錄等數據進行一個全方位的跟蹤，而這些看似獨立的數據同樣會產生整合，它們整合到一起的結果便是一個用戶基於大數據的清晰畫像。

除了簡單整合外，我們還會對單個數據不同用戶之間的數據進行整合，從而獲得基於這些單個數據的分析和判斷。

因此，在互聯網金融時代，外化的數據不斷整合和重構，我們產生的單個數據可能會基於某種行為與其他人的數據產生深度聯繫，從而讓我們的「小數據」變成了真正意義上的「大數據」。

初發與再生，互聯網金融並非結束

大數據與互聯網金融的融合併不是一個新生的概念，嚴格來講，大數據要比互聯網金融出現得早。在互聯網金融時代來臨之前，大數據便已經存在，只是那個時候的大數據更多地是基於一些統計學的範疇而已，並未真正應用到具體的行業。

我們可以將這個年代看作是「前大數據時代」，這個時代的大數據進行的僅僅是一些統計行為，對於結合統計結果進行的應用，這個時代涉及的較少，這個時候大數據能夠用到的只是一些特徵分析而已。

從這個概念上來講，「前大數據時代」是一個初生的概念，大數據並未產生實質性的作用。而真正的大數據時代更多的關注點應該是大數據的應用，大數據與其他行業的深度融合，大數據自身的再生產和再應用。而從目前的情況來看，互聯網金融的大數據應用還只能看做是一個開始，真正的應用並未開始。

從這個角度來看，互聯網金融時代還不是真正意義上的數字金融時代，當下大數據與互聯網金融的融合只是數字金融時代的前傳而已。

大數據處理的金融問題依然淺顯。儘管互聯網金融的出現讓大數據能夠藉助互聯網的手段獲得更多的數據支撐，但對於這些數據的處理依然處於相對低級的階段。機械地將數據進行拼湊，缺少將數據進行優化，不斷割裂數據之間的聯繫……這些都讓大數據無法發揮出應有的作用，並無法形成指導作用。

以當下比較火熱的互聯網金融行業中的投資數據為例，雖然我們能夠通過獲取用戶的投資行為能夠知道用戶的投資偏好，資產情況等數據，但是對於這些數據背後隱藏的數據缺少更深層次的挖掘，數據依然是獨立的，單一的，缺少聯繫的。之所以造成這種現象，其中一個很重要的原因就是因為當下的大數據處理依然淺顯。

作為以指導為主要作用的大數據來講，互聯網金融真正需要的正是這種能力，而這種能力對於互聯網金融的驅動力最終促進了其朝著數字金融時代的邁進。儘管有人將互聯網金融時代看做是數字金融時代到來的必經之路，但是如果缺少了深入而全面的大數據支撐，數字金融時代的來臨勢必將會遙遙無期。

一個以數據為主體的數字金融時代必然是一個數據融會貫通的數據生態時代，缺少了數據的優化、重組、再生的互聯網金融，很難成為數字金融時代即將來臨的標誌。

金融數據「倉庫」並未形成。這裡的金融數據「倉庫」主要是指一個獨立於各個金融機構的存在。這個「倉庫」能夠將人們金融行為數據收集出來，並對這些數據進行匹配，整理，找到這些金融數據之外的東西，通過對這些分析結果進行優化和整理，最終獲得超脫於金融行為本身的東西，這種東西一個最為突出的表現就是我們的生活方式。

從目前的發展情況來看，這樣的數據倉庫並沒有形成，儘管當下有很多的大數據處理公司，但是這些數據處理公司依然很低端，他們獲取數據的手段比較機械，尚未形成獨立獲取數據的能力，寄生於金融機構本身，又無法對數據進行有機整合的所謂的數據倉庫，很難會對金融行業的發展產生根本性的促進作用。

一旦這些數據公司缺少了數據獲取來源，他們的生存便會出現問題，並最終喪失獨立發展的能力。儘管這些公司比較機械，但是如果這些公司死亡，那麼數字金融時代將會缺少最根本的組成部分，最終數字金融時代將會成為泡影。

數字科技的發展依然落後。數字金融時代之所以能夠到來，其中一個很重要的原因就在於基於數字的科技的完善和發展。

而從目前的發展情況來看，當前數字科技的發展依然停留在相對傳統的互聯網時代，發端於互聯網本身最終決定了當前的數字科技無法成為數字金融時代的基礎和保障，一個更加智能，更加高效的數字科技時代才能承擔起數字金融時代的重任，成就數字金融時代的來臨。

從數字金融的發展情況來看，真正的數字科技能夠與金融產生更加深度的聯繫，並不是當前互聯網金融時代這種淺顯的聯繫。數字科技深度參與金融機構行為當中，並藉助智能科技，智能數據處理等各個方面的數據來給金融機構的發展帶來新的思考和方向。

互聯網金融的發展狀態以及其與大數據之間的聯繫說明以數字科技為支撐的數字金融時代並未來臨。我們只能將互聯網金融時代看做是數字金融時代的一個很小的部分，亦或是一個「前傳」。未來的數字金融將會具有更加豐富的內涵，並將會給人們的金融行為以及金融機構發展產生更加深遠的影響。

智能與生態，數字金融時代想像遠非如此

我們之所以會對當下的以互聯網金融為代表的數字金融有諸多詬病，一種一個很重要的原因就在於當前的互聯網金融並未與大數據、數字科技產生深度聯繫，當前的大數據與數字科技也沒有發揮其優化金融行為，助力金融行業發展的作用。

未來數字金融時代將會帶給我們更多想像，我們能夠從數字金融時代獲得遠遠大於互聯網金融時代的東西，從而給我們的生活帶來更加有益的變化。

數字金融時代的金融將更加智能。無論是科技發展還是生活方式的改變，智能都將會是一個重要的發展方向。數字金融時代也不例外，智能同樣將會是它的主要特徵。

儘管互聯網金融時代我們並沒有達到這種智能的狀態，但是已經有公司在進行這方面的嘗試。阿里雲就與新鼎明影視投資利用大數據處理結果來對人們的投資行為進行分析，從而來評判投資劇目未來的市場前景。這個在互聯網金融時代的嘗試正是未來數字金融時代必須具備的特徵。

利用人們在某個領域的數據分析結果來指導金融領域的投資行為，讓金融行為的產生更具目的性將會是數字金融時代智能化的突出表現。而正是由於數字金融時代這種智能特徵的存在，我們才能避免在互聯網金融時代存在的投資陷阱，減少投資者的損失，最終讓投資變成一個相對智能的行為。

互聯網金融時代飽受質疑的投資標的不明、投資資金去向成謎等問題將會不再是困擾金融機構的大問題，一切投資行為將會基於智能數據產生，投資失誤將會大大降低。

生態化將會讓數字金融真正成為一種生活方式。數字金融時代的一個突出作用就是生態化，即我們的金融行為不僅能夠與同行業其他人的金融行為產生聯繫，而且能夠與其他行業的其他人的金融行為產生聯繫。

人們的金融行為通過大數據的紐帶成為一個數字金融的生態圈，在這個生態圈內，我們當前的金融行為可能會成為未來金融行為的參照，同樣我們的金融行為同樣會對其他人的金融行為產生影響。

通過我們的金融行為去影響和改變其他人，通過我們的金融行為與其他人產生聯繫，我們日常的金融行為真正成為一種生活方式，這種生活方式就像我們現在的網上購物一樣，我們的評價將會成為他人的購物指南，而在數字金融時代，我們的金融行為同樣會有這樣的效果。

數字金融時代的金融真正成為一種生活方式，並能影響我們的生活，就像當下的直播和虛擬現實一樣給我們的生活帶來改變。

複合體將會成為數字金融時代的主要特徵。數字金融時代之所以能夠成為一個新事物，主要原因就在於它的複合性作用。這種作用最為突出的表現就在於它打破了橫亘在不同行業之間的鴻溝，特別是橫亘在金融機構之間的鴻溝，真正將金融變成了一個複合體，併產生了1+1>2的效果。

複合、整合將會是數字金融時代的主要特徵，基於這種特徵我們能夠以金融為基礎創新出更多先進的東西，利用這些事物，我們不僅能夠對我們的生活進行指導，而且能夠對原有事物進行優化和改良，從而產生更加符合當時科技發展情況，更加能夠與人們的生活深度融合的事物。

當下互聯網金融的眾多弊端讓我們對於未來的金融發展充滿了期待，而這個期待更多的是基於數字科技，特別是大數據科技的發展上進行的展開。

無論這種發展本身有多少的誘惑力，我們都不能脫離金融本身，因為正是金融本身的發展才造就的互聯網金融的出現，正是金融本身的發展才讓我們對數字金融時代有了更多期許與想像。

【作者：孟永輝，資深撰稿人。從事互聯網多年，長期關注行業研究。百度百家，多家科技媒體專欄作者。微信公眾號：menglaoshi007】