有大神了解澳洲的RG146和Diploma of financial planning嗎？

對financial planner很感興趣，想知道必要的資格RG146和diploma的相關信息，另外這個職業在澳洲的發展前景怎麼樣？

首先什麼是RG146：全稱是ASIC Regulatory Guide 146（證監會146號監管指導文件），主要內容是規定了提供retail financial advice的從業人員所需要完成的考試和培訓課程內容，所以這並不是一個資格證書的名字，正確的說法是我考了這個那個課程，所以我現在是RG146 compliant （符合RG146的規定）。如果需要一個更官方的定義，這個文件的封面是這樣的：

在這個指導文件中提出，向零售客戶提供每一種類型的金融產品的相關服務或投資建議的從業人員，必須至少具備以下兩樣資格

a. 相對應的投資建議種類的資格（在澳洲的公司法 Corporations Act 2001中，投資建議種類分為general advice, personal advice和scaled investment advice三種，但在RG146文件中，只分為general和personal兩種）

b. 相對應的投資產品類別的資格（根據不同的培訓機構有提供不同的產品類別的培訓，現在比較主流的是securities (incl. equities and equity-linked products, debts, hybrids), managed investments, superannuation, insurance, derivatives, foreign exchange, margin lending）

General和personal advice的區別：這個說起來太細，最簡單粗暴的區分方法是，如果提供投資建議時不考慮客戶的總體投資組合，資產負債情況，風險承受能力等，並且對客戶給出相應的警示，即屬於general advice範疇。

看上去很複雜？我給幾個實際的例子就懂了：

1. 一個在線炒股零售券商（online stockbroker；例CommSec）的普通股票交易服務崗位（一般他們叫equities associate），因為該員工提供的是股票（securities類）的一般諮詢和交易服務（general advice/execution only），所以該崗位員工最少需要完成上述a類中的general advice加上上述b類中的securities。
2. 在同一個公司，這個員工姿勢水平高，升職到融資融券業務那邊去做帳戶經理了（margin lending account manager），這時對應的產品類別又多了margin lending，所以最低要求變成了：a類中的general advice加上b類中的securities和margin lending。只要再考一個margin lending即可
3. 這個員工跳槽去IAG賣保險了，賣保險是個技術活，要考慮到客戶的很多個人情況，現在可不能general advice了，所以就得考一個personal advice，再加上b類中的保險產品(insurance)，還不是美滋滋
4. 這個員工覺得光賣保險不好賣，到AMP做理財師(financial planner)去了，AMP這個地方，除了買保險，什麼養老金，家族信託，好多業務都做，順便還賣他們自己家的基金(AMP capital)，所以這個員工又去考了b類中的superannuation和managed investments，加上前面已經考了personal advice，general advice，securities，insurance，margin lending，這就集齊7龍珠，可以召喚神龍了
5. 這個員工跳槽去了一個全牌照投行PWM/PB部門（例Morgan Stanley Wealth Management）做投資顧問（investment adviser），立馬成了人生贏家啊！因為該崗位提供的是股票(securities)，債券(securities again)，融資融券(margin lending)，期貨(derivatives類)，基金(managed investment類)，專戶投資(managed investment)，養老金專戶SMSF的管理(superannuation)等等全套的產品，而提供服務的類型又屬於全方位投資諮詢業務，所以該員工最少得把a類兩種都考了，然後b類下所有涉及到的產品也考了。

什麼是DFP：全稱Diploma of financial planning，technically speaking這是一個教育部有在冊的學位，好像是cert 4級別的還是啥，不過不重要了，在主要的幾個培訓機構的課程結構中，DFP包括以下4個module:

1. financial planning fundamentals
2. insurance risk protection
3. superannuation retirement planning
4. securities managed investments

再聯繫上文的第4點，AMP的理財師工作，是不是一下子就清楚了，這個DFP剛好就包括了一個理財師可能需要完成的所有RG146科目，因為做這個的人還是很多的，都有這個需求，所以就打包起來做成了一個標準化的教育部註冊的學位了。同樣的，有些培訓機構有推出股票經紀人專用的diploma，或者交易員專用的diploma等，都是RG146，只是內容範圍不一樣而以。

那麼這個東西到底難不難？可以告訴你大概也就是金融本科大一大二的難度，跟CFA差遠了，也就是學的內容比較多點，平時做點online test，最後給你來個大assignment，加上電話面試就OK了，以DFP的學習強度為例，金融會計本科的，要是沒工作全天學習，加上偷懶打遊戲刷朋友圈的時間，搞個一個月也肯定能搞下來了，一邊上班一邊搞，3個月也差不多了，沒統計過具體小時數。

那麼這個東西到底對找工作有沒幫助？要說「很有幫助」那是不可能的，這個東西就是個從業資格證，是屬於你想干這個工作你就必須有的，不帶本本裸奔上崗屬於違法犯罪，所以這不是CFA那種錦上添花的東西。不過，很多公司做的業務不一樣，所以有些人入職後限你幾個禮拜烤出來相對的科目也是經常有的，如果你已經都考完了，那公司招你也就招的放心點，不用入職以後再煩，豈不美滋滋？所以要說沒有幫助也是不對的。只是不要太高估這東西的作用，就是個准入門檻而以。

那麼做理財師到底賺多少錢？一般大公司的理財職位，從paraplanner的時候大概50-60k吧，然後做到正式的planner，就是100-150的base，加上你bill多少公司看樣子給你發多少bonus唄。業績做得好的，200k也是有的，國安民樂，豈不美哉？銀行branch和小firm的實在不建議去，銀行branch planner待遇不行(這裡不包括onepath/BT/colonial這種親兒子)，小firm對將來發展不好。建議還是AMP、Perpetual，Challenger，BT，Colonial First State，JBWere，Shadforth這種地方去做

公司是做Fund Wealth Management所以最近在考這個RG146。先碼一下，等考完了來上乾貨。

做Financial planning是一定要有RG146的，很多別的finance related的職位也會需要，所以建議是只要在澳洲從事finance的，有時間都可以考一下,算是一個很入門的證書。至於RG146和DFP的區別，個人感覺不大 - 直接考RG146比較省時省力，畢竟公司招你只是需要你有這個來符合compliance。local不是很相信degree能給你帶來什麼質的飛躍 - sales background plus RG146在當planner這條路上比DFP甚至master of financial planning來的有用多了。

從19年起education requirement的要求有所提高：

• 921B(2)要求新planner要有本科以上學歷，但並沒有要求是什麼專業所以不需要專門去讀bachelor or master of financial planning。
• 921B(4)要求新planner有至少一年的相關工作經驗，但是這個可以通過都professional year來解決，而且其實公司在你有一年以上經驗之前通常也不會讓你真的be licensed。

職業發展前景還是很不錯的，可以去commercial bank的planning division也可以去外面的小公司單幹，可以做面大眾的retail也可以做只服務高端客戶的wealth management。大概的區別就像是國內銀行大堂坐的很多面對普通儲戶的工作人員和VIP室里只服務大額存款的漂亮小姐姐吧。

具體發展是assistant - para planner - planner。

References:

RG146: training standards

Become a financial adviser

https://www.legislation.gov.au/Details/C2017A00007