51 信用卡會成為未來的巨頭么？

01-25

長遠來看我國信用卡方向和互聯網金融會有比較好的發展嗎？

螞蟻花唄再發展下去，或者微粒貸未來再改頭換面（給免息賬期等）改造成線上信用卡，銀行信用卡的好日子就到頭了（線上超快發卡，線上超快審批額度，直接消費，加上良好的體驗，互聯網公司強大的運營能力）。等花唄和微粒貸更新版，更快速的蔓延到線下支付，什麼時候你到酒店不在是信用卡刷卡，而是支付寶花唄或者微信來刷，那時候信用卡就更難了。

這裡面消費場景是關鍵點。

信用卡上，消費才是第一重點，風控是第二，借錢是才是最末。這三點上，51都不咋地。

忘記補充一個內容。花唄和信用卡關鍵的區別。

信用卡你掏錢，銀行是馬上就把錢結算給商戶了。是真二八經的銀行借錢給你。銀行是墊錢了。

目前花唄在天貓等上面，實際上你用花唄，但支付寶並沒有給錢給賣家，僅僅是賬期給賣家。支付寶實際上沒有墊錢，墊錢的是賣家。（但支付寶是兜底的，如果賬期到了，不管客戶有沒有還款給支付寶，支付寶都要把錢給賣家。）從風控角度無差別，但從墊款角度差別巨大。

51信用卡能做成花唄這種么？賣家買賬么？

不會。

怎麼著都輪不到51信用卡。。。

回頭等你們出一萬個互聯網貸款平台，每個我貸一萬然後跑路，哈哈哈哈哈輕輕鬆鬆一個億

作為一個從13年就用「51信用卡」的老用戶，湊巧我的現老大還是「51」最早的天使，以旁觀者的身份見證了它的成長，不黑不吹來聊一聊吧。

01 資本

2016年10月拿到了C輪融資近4億美金，估值10億美元，列入了獨角獸行列。最新一輪由新湖中寶、嘉實投資及等機構，早期也有薛蠻子、GGV等大咖投資，詳細可以通過IT桔子查看http://www.itjuzi.com/company/1904，基本確定（到2016年末止）拿到了業內互聯網金融的最高融資了。2016國家也有很多政策頒布，互金這麼火，至少當前資本是非常認可的。

02 產品及商業模式
我從我一個用戶的角度（有時候也可能旁觀者清），嘗試著梳理企業變化比較大的節點

a）郵箱同步信用卡賬單：這在當時基本是首創了，像我這樣的屌絲辦了好幾張信用卡，總算有這樣一個工具來統一管理，記得當初還下過幾個某牛某管家等等的競品APP，但都沒有51信用卡做的好用。

b）基礎流量變現：作為一款信用卡管理工具，早期依靠郵箱同步信用卡賬單，吸引了大批像我一樣的有卡族用戶，當前根據官方報道用戶有7000w+，而根據數據統計，中國有信用卡的用戶在2016年有4億+。那擁有了這麼多用戶，如何變現呢？顯然廣告是最直接的，自有業務還需要探索呢。。「51」談了很多合作銀行和金融機構的信用卡服務，放貸服務等，為有貸款需求，辦理信用卡需求的用戶提供方便，自然「51」在這當中抽成盈利，實現了第一步的廣告變現。

c）網貸平台 - 51人品：隨著用戶群的擴大，為合作銀行和金融機構的服務導流，也最小MVP測試驗證了商業模型。這裡可以發現，「51」主要是圍繞信用卡用戶這一人群開展消費信貸服務，這樣一批渴望借款的人群天然被央行徵信有了一道風控，既然驗證了這一人群的借款還款能力，「51」自己做起了業務，就促成了當前我們看到的「51人品寶」

這裡再說下51人品寶，實際上就是P2P金融，通過信用卡的授信和完善的消費賬單數據，「51」通過演算法給出貸款金額，我在APP自己借款算了下，借款利率在23%左右，而人品寶的投資理財端，平均在7%的利率（這裡基本忽略存錢罐的3%的貨幣基金，採用排隊競購用戶借款的），成功打通了小額信貸以及理財的閉環。

整體算一下，實際盈利點=23%-7%-團隊運營成本-壞賬率，信用卡用戶的壞賬率基本在2，3個百分點，團隊運營成本當然和總量也有關係不好估量，官方數據是一個月盈利1個億人民幣，草草的算下，也知道大概的商業流水的情況了吧。

d）給你花：如果說「51人品寶」是一個商業閉環的話，給你花應該算是開啟了布局信貸場景之路了，如果僅僅是信用卡用戶會遇到增長瓶頸的呀。接下來收購其他產業金融資產我一點也不會覺得奇怪，看最新一輪的投資方就能明白個端倪了，新湖中寶等等等。

03 創始人
創始人是一家企業的靈魂，孫海濤也是一個連續創業者，自行搜索，圈內褒貶不一。

04 個人總結
站在風口層面看，經歷了最初大環境下互聯網金融的井噴期，經國家監管又到了這樣一個成熟發展期，「51」基本出現在了這樣一個節點吧，從一款信用卡賬單管理APP起家，經過了數據積累、流量變現到金融生態衍生的商業化過程，進而以此為入口布局了小額信貸、理財、分期等金融業務，構建了信用卡金融生態體系。

站在用戶層面看，中國的信用卡用戶近4億+（當然相對美國是少的，但文化和消費觀不一樣），還是有很大的增長空間，但較早期幅度會降低。

站在商業模式層面看，基於信用卡用戶的P2P的商業模式現在看來也非常的健康。如果經營完善，繼續擴展信貸產品擴大金融市場佔有率，類似投資併購產上下游類似「給你花」一樣的良好資產類等等業務，衍生整個生態和布局，想像空間還是蠻大的。

站在競品層面看，按我理解「51」也可以說是一張線上互聯網的信用卡，那螞蟻和微信等都有在做線上的授信和借貸，51是從實體信用卡切入，那可以判定是是實體和虛擬信用卡的競爭了。短時間內，我覺得實體信用卡是不可能被完全替代的，這也和國家政策密切相關，一張紙改變一個行業？也許吧！~

目前看來，51信用卡並沒有成為巨頭的基礎。

根據我個人的了解，51信用卡能提供給客戶的服務有兩個

1、提供信用卡賬單管理；

2、提供申請貸款服務。

同理按照這兩類服務可以延伸出來的產品或者功能就可供想像了

1、通過信用卡賬單管理，獲取客戶信用卡信息，然後通過這些信息進行數據挖掘，客戶畫像啥的；

2、根據這些畫像，可以與信用卡中心、銀行、小額貸款公司、消費金融公司、保險公司等等進行合作（說白了就是賣流量）

賣流量要賣成巨頭，需要的體量大家可以參考支付寶，微信，微博這類產品。51信用卡要成巨頭是沒有流量基礎的，畢竟需要信用卡賬單管理的客戶只有那麼多，哪怕全部都用51信用卡也不能支撐它成為巨頭。估計只能在2流的互聯網產品中轉悠吧。

放眼國內，或許最能接軌國際互金標準的是宜人貸、51信用卡？ - 知乎專欄

非常感謝行業資深評論的回答。

51信用卡目前正在形成自身的用戶和互金產業閉環，並且從信用卡服務生態逐步過渡到互金服務生態，以及更遠一部的產業基金布局。

目前，51信用卡業務涵蓋負債管理、金融服務、科技服務三大板塊，旗下擁有「51信用卡管家」、「51人品」、「給你花」、「51人品貸」等核心APP，建成了綜合金融服務集團的產業閉環。

51信用卡在16年9-10月C輪融資近4億美元的基礎上，已經躋身成為國內互金領域的獨角獸，成為中國信用卡金融生態領導者。

經過4年多的發展，公司現有團隊已超1000人，其中風控技術團隊佔比達到60%。51信用卡曾榮膺畢馬威「中國領先金融科技50強」，《福布斯》中國互聯網金融50強和胡潤新金融50強，是中國互聯網金融協會首批會員單位和杭州市互聯網金融協會執行會長單位。

從專業角度看，評價信用卡發卡機構最重要的指標不是客戶數量和授信規模，而是風險控制水平。互聯網金融的便捷性和准入門檻低這是有目共睹的，但隨之而來的風險就是不良貸款問題根本防不勝防。傳統實體銀行這麼多年的風控經驗尚且不能完全根治信用卡盜刷和冒名開戶的風險，互聯網上的漏洞就更多，道高一尺魔高一丈，利用漏洞的人多了，這樣信用市場的秩序會亂套。

信用卡最重要不是消費，不是消費，不是消費，強調3遍，最重要是給你額度，100萬信用卡，按照現在0.6的tx費用，按照賬單日刷卡平均1萬用50天，年化4.32，比基準利率還低，用51來管理還款時間，你說哪個信用貸款有這麼便宜，等你要用錢時時候就可以救你了，有市場就有需求，100萬能幹很多事了。

馬總曾經說過，打敗你的不是技術，可能是一份文件。

51信用卡離這份文件的到來還有很長一段路要走。

51的廣告遍地都是，知名度還是有點的；實力嘛，走多遠還是依託於他們產品的功能好壞，用戶才是最有發言權的，當然我不是51的用戶，所以我不說。

個人看法求噴子別噴。目前看來，51信用卡並沒有成為行業巨頭的基礎，51信用卡管家只是芸芸眾生當中一員，他所具備的條件和功能和其他的並沒有太多的差異化也沒有太多的一個優勢，也是作為一個新領域，作為一個新奇行業，有著太多的不經意的因素在裡面沒有創新，沒有優勢沒有差異化，可能完全在這個浪潮當中被同行給淹沒，灰灰湮滅，

外國人都有信用卡，電影都又看的，看我資料

我覺得可以，理由很簡單，51人品可以還信用卡，這一點很了不起。

據我所知，目前的互聯網金融，都有所謂的凍結期，在這期間你要麼轉讓付出一定的損失，要麼就等吧，說不定哪天倒閉了怎麼辦？51這個產品有點略牛逼，放進去，有不錯的利息，關鍵是還能還信用卡。我就問，現在是個白領，就有信用卡的吧，每次怎麼還？支付寶，銀行卡？這都是活期還的吧，也就是你每次都要注意留有一定的閑錢。51不太一樣，不說了，悶聲發財。

永遠不會

看起來像廣告

前幾天才爆出來有人在知乎給51寫軟文，今兒個就又冒出這問題來

2016年整改過後，2017年開始互聯網金融勢必是趨勢。以後的信用卡某種程度上就是線上信貸的意義，不可否認螞蟻花唄的消費場景是很大的優勢，用戶只要在消費場景里就可以直接完成借錢這個步驟，但是據我所知，51信用卡和螞蟻花唄不一樣的是，它本身「51信用卡管家」的用戶就是信用卡用戶，是天生喜歡借錢的人，51信用卡等於直接給了這些有借款需求的人提供了一個借錢的場景，比如因為借錢給那些一時手頭較緊需要還信用卡的人。而且螞蟻花唄的借貸只能是在消費場景里完成，有些可能有現金需求的人，就需要向51信用卡這樣子的平台來滿足。而且，短時間內，依照國家對銀行的扶持和銀行近兩年紛紛轉型創新，信用卡是不可能被完全替代的，這就意味著51信用卡的用戶群還會持續擴張。而且就目前他所說的7000萬用戶來看，這裡面可挖掘的市場還很大。