如何系統學習金融知識?

01-25

能看懂新聞和文章中的一些專業術語，可以有個初步判斷

如果想系統學，兩點比較重要。

一是一定要先弄清體系。金融學國內可以分為兩層次，第一層次是微觀金融即由三大支柱構成，分別為1、金融市場及金融工具，2、公司金融，3、投資學。第二層次是三大支柱再加上貨幣政策，國內金融與國外Finance的區別，在finance有第三個層次是第二層次加上財政學。所以美國大學很多院都有finance專業，其側重點不同。

二是建議看相關教材，更為系統，更為好理解。國內金融專業本科生培養主要以第二層次為主，推薦胡慶康《現代貨幣銀行學教程》或黃達《金融學》，個人偏愛胡慶康，原因在於語言相比精鍊，更容易接受。第一層次主要以金融市場為核心，研究金融工具的交易、設計、定價，風險管理。如果想深入學，推薦博迪《投資學》、羅斯《公司金融》。國際金融推薦姜波克《國際金融》。

另外讀新聞也很管用，不懂的辭彙上網搜一下，日積月累就會積累不少。

附：

國內金融學核心知識點：

第一部分投資學

1、 投資組合理論與投資組合管理

風險與收益的度量
風險厭惡與風險資產的資本配置
優化風險投資組合與指數模型
積極的投資組合管理理論
投資組合業績評估

2、 均衡資本市場

資本資產定價模型
無套利定價理論
有效市場假說
證券收益的實證分析（包括：CAPM，APT，Fama-French三因子模型）

3、 固定收益證券

債券的價格與收益
利率的期限結構
利率風險管理
信用風險和信用衍生產品

4、 期權、期貨與其它衍生證券

期權定價理論和運用
期貨和互換
期權、期貨和互換市場

5、 金融中介、機構

資產市場類別與金融工具
證券交易和監管機制
金融機構（包括：共同基金、投資公司、對沖基金）
第二部分公司金融

1、 財務報表分析

會計報表
財務比率分析

2、 資本預算

現金流與折現
投資決策方法比較
自由現金流
項目凈現值

3、價值

債券的估值
股票的估值

4、 公司資本成本

股權成本與市場投資組合
貝塔（b）的估計
債務成本
加權平均資本成本（WACC）

5、 資本結構與公司價值

完全市場中的資本結構與公司價值
課稅、財務困境與資本結構
代理問題、信息不對稱與資本結構

第三部分貨幣銀行和國際金融

1、 商業銀行以及其它金融機構

商業銀行的資產和負債業務
商業銀行的中間業務和表外業務
商業銀行的風險特徵
金融體系的構成和功能
各類金融機構的主要功能

2、 中央銀行以及金融監管

中央銀行職能和業務
金融監管理論和金融監管措施
巴塞爾協議

3、 貨幣需求與供求

貨幣需求理論
貨幣供給理論
通貨膨脹與通貨緊縮

4、 貨幣政策

貨幣政策及其目標
貨幣政策工具
貨幣政策的傳導機制

5、 國際收支與國際資本流動

國際收支平衡表和國際收支調節
國際儲備
國際資本流動
國際貨幣體系

6、 外匯與匯率

匯率與匯率制度
幣值、利率與匯率
匯率決定理論

7、 國際金融市場

外匯期貨與期權
貨幣互換，利率互換，遠期利率協議

有一個不知道對不對的想法，權且參考。你要看懂新聞的金融，你就不能去學中國的教科書，中國的教科書說偏激點就是垃圾，內容太陳舊，一點不接近現實。

建議自學一下CFA的官方教材，可以幫你架構起一個比較系統的金融知識體系。