是我理解錯了嗎？銀行計算利息「雙重標準」

01-21

比如，情況A：我們把錢借給銀行（即活期存款），假設名義利率0.35%，實際計息周期是日，銀行計算利息公式=存款額*（0.35%/365）*存款天數（既然按日計息，那為什麼不進行複利計算？）；
情況B：銀行借錢給我們（即我們跟銀行貸款，房貸）計算過程我就列了，但是大家一定都懂銀行跟我們算利息是按照名義利率按照計息周期複利計算的，複利！！複利！！複利計算啊！！！~~
情況C：也是銀行借錢給我們，他們說年利率7%，按月計息，列給我的實際利率計算公式=(1+7%/12)^12-1，也是按照計息周期複利計算，是複利啊
請問A跟BC比較，這樣公平嗎？我認為不公平，請問是不是我理解錯了？
還有關於年利率是名義利率、實際利率的問題。為什麼我借款的時候你跟我說年利率是7%，而不直接跟我說實際利率？明顯的實際利率比所謂名義利率高啊，這不是坑人嗎？

在我認為年利率7%，按月計息的實際年利率也應該是7%，而實際月利率=(1+7%)^(1/12)-1，即實際月利率複利計算後等於實際年利率，可是書本上的實際月利率簡單除暴算成7%/12，我也是醉了，考試我必須那麼算，但我真的覺得這樣不合邏輯，求解？
以上兩個問題

首先，名義利率和實際利率不是你理解的這個意思，請不要亂用這兩個詞語……

名義利率指的是以貨幣計的利率，實際利率指的是以實際商品計的利率

根據費雪效應，名義利率=實際利率+通貨膨脹率

由於通貨膨脹率一般都是正的，所以名義利率幾乎永遠高於實際利率

然後說回題主的問題

銀行列出的利率叫「APR」，Annual Percentage Rate

實際上計息時用的利率，即根據按日/月/季/年計息進行調整後的利率叫「EAR」，Effective Annual Rate

在你最後舉的這個例子當中，APR=7%，因為是按月計息，EAR=(1+7%/12)^12-1

一般用「年利率」來稱呼APR，用「年化利率」或者「年化收益率」（理財產品最喜歡這種詞）來稱呼EAR

從我列出的EAR的計算方式可以看出，每月的利率是按照APR/12算的，這個應該算是定義吧。

剛順手查了下，我國的活期存款是按季計息，定期存款是按存單約定的期限（應該就是按APR，比如兩年的定期，APR是7%，那兩年就是14%），貸款是按月計息的。

從這個角度說，確實存在題主說的，未告知貸款方EAR高於APR這個事實的問題

（然而教科書上算是約定俗成吧……）

這是符合銀行的邏輯的。

關於APR和EAR， @Richard Xu的答案已經說得很清楚了。

銀行發放貸款的時候，會採用看起來更低的那個利率（即APR）作為廣而告之的貸款利率。

銀行吸收存款的時候，給存款者看的利率自然是較高的那個（即EAR），如果給的是月利率，那麼就是EAR/12，即調整後的EAR。

沒有什麼公不公平的，就是個招徠顧客的伎倆。

考試如果不是專門考APR和EAR的換算，一般都是簡化計算。即把年利率除以直接每年期數，換算成單期利率。

是你理解錯了。

首先名義利率和實際利率是有固定含義的，不要錯用概念。

其次利率無特殊說明時，百分位利率特指年利率。

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存款有很多類型，活期按季度結息，等同於按季度複利。普通定期是到期後一次結息，無複利。另有存本取息，一年結一次利息，等同於按年記活期利息。零存整取存款，到期後一次結息，演算法等同於有複利。

那麼貸款:

你說的是按揭貸款，按月還，有等額本金和等額本息兩種演算法，等同於有複利。

一般類普通貸款是按季度還利息，到期一次性還本金，等同於按季度有複利。

利隨本清貸款，一次性還本金利息，無複利。

信用額度貸款，例如小額農貸，按實際發生貸款tianaa數結息，無複利。

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其他存貸類型不細說了，各種類型演算法不同是因為資金的時間成本不同。

按揭貸款需要一次性提供全額資金，例如銀行借100萬給你，每次還款時本金髮生變動，需要結息，你說是複利。

其實你也可以選擇季度按揭，年按揭，一年還一次，也就可以一年記一次複利，但必定更吃虧。

至於個人住房按揭為什麼按月，只是因為購房者按月領薪水。

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先說結論：人類社會的日常規則，會在公平和效率中做妥協，比如郵遞包裹的檔位是250克或者1公斤，計程車1公里一跳錶，1.2米以上買全票。越精細的公平，意味著更低的效率。

雖然我不是讀金融的，但也來試著分析下。

題主舉例A，銀行活期利息確實不是按照複利計算的。

但我要指出，

1 銀行活期存單都寫的是年利率，如果真按複利公式倒推計算出的單日利率，會小於（0.35%/365）。

就是說如果只存一天就取出來，按0.35%/365的利率單日拿到的利息會比複利單日利率多一點點。但是持續下去到365天，兩種方式都是拿0.35%利息。

2 0.35%/365 這種計算方式和複利計算最終利息差異極小，而如果採用複利計算，銀行人員時間成本以及向客戶解釋的成本太高，銀行寧可選擇0.35%/365 這種計算方式，雖然銀行似乎開始會虧上一點點，後來賺一點點，但是活期存款0.35%的產生的利差利潤其實佔據國內銀行盈利的50%，銀行才不會計較呢。

3 一個人買房貸款十萬百萬千萬，一輩子也沒幾次，花些時間計算複利率可以忍受。如果計算活期幾十幾百幾千塊錢本金，對個人來說用複利就太浪費時間了。

即使0.35%/365 這種計算方式，我也從來沒去計算過活期存款的結息，好像每3個月結息一次才不到2塊錢。如果是你，你覺得2元和2.001元值得花時間嗎？

活期國內銀行記得是每一季度計息一次，每年複利四次，定期不複利

搜索了下，估計你理解錯了，活期是以季度為結息周期的。

從搜到的新聞看，按天計息是2007年才發明出來的概念，它的意思是這樣，比如從7月1日存到7月31日，07年以前的計息方式是不管大小月都按30天算，利息就是30/360*年利率，07年之後就變成31/365*年利率。和結息周期無關考試計算的問題，年化利率和年利率不是一個概念。年利率是名義利率，方便計算的一個單位而已，就像一千克的定義是一升水的質量一樣，沒有實際意義。年利率必須結合結算周期來計算，按年結算就是年利率/1，按月就是/12。

按季結算的活期存款也是有複利的，按0.35算，年化利率為（1+0.0035/4）^4-1

《金融學（第二版）（諾貝爾經濟學獎獲得者叢書）》(博迪等著，曹輝等譯…)

推薦題主看一看Stephen Ross的Corporate Finance，重點看第4章。

之前在銀行的時候，每個季度都要給客戶算貸款利息，然後通知客戶存錢。一般來說流動資金貸款我們都是按季結息，到期一次還本，如果沒有提前還款和利率調整(一年內一般是固定利率，不調整)，一個季度的利息就等於本金*日利率*實際計息天數，日利率就是執行利率(一般是在央行掛牌利率上上浮一定比例)除以360，計息天數就是從兩個結息日之間的天數，算頭不算尾，一般在90多天，每個季度不一樣，這麼算下來一年實際支付的利息要比年利率*本金高一點。

個人感覺，貸款計息就是很簡單的本金*利率*時間，並沒有複利的感覺。

你是糊塗蟲一個。初略計算，200元貸款，按6的利息計算，一年需要還12元，每月還一元。銀行只賺了利差，並沒有賺得貨幣貶值的部分，貶值部分被貸款人賺走了。低效的國有企業為啥能夠生存，靠的就是貸款。