為什麼有能力全額買房的人還要貸款呢？

01-05

我聽那人解釋，是說貸款的話，貸款的這一部分是固定不變的，即使通脹也不會變化，這樣就能在有通脹的預期的情況下，通過貸一部分款，對衝掉一部分的通脹壓力。提到過「槓桿」這個詞。

兩個原因，財務槓桿和現金流匹配。

（1）財務槓桿：在計算投資回報率的時候，我們的分母都是投資的本金，對於買房而言，假設一套房100萬元，全額付款的投資本金就是100萬，首付三成貸款的話，投資本金就是30萬。

假設五年以後，房產漲到200萬元，那麼全額買房的投資回報是100%【（200-100）/100】，而貸款買房的投資回報是566.67%【（200-30）/30】，5.67倍的差距。當然貸款買房還要計算利息支出，這裡只是做一個直觀比較。

在中國能夠合法低成本槓桿投資的渠道不多，買房貸房貸，而且利率還很低，不管從投資還是抗通脹角度而言都是很好的選擇。

（2）現金流匹配 / 再投資風險：大多數人都是受薪人士也就是靠工資收入生活，房貸是一種很好的匹配工資收入的支付方式。可以用於全額買房的錢就可以做一些投資。我們知道在投資領域資金量越大獲得回報往往越高，相當於准入門檻，以風險比較低的銀行理財產品來說，往往有100萬以上收益率就更高一個檔次（比如利率+1%）的情況。而全額付款後，每個月幾千塊錢資金就很難投資了（其實也還可以做做定投……）

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2016-2-20補充，沒有想到這兩天得到這麼多的贊。原來的回答不是很完善，還有朋友在評論區里提到的問題，這裡一併補充回答。

（1）關於利息支出的問題。原答案里的投資回報只是為了說明概念，所以沒有計算利息支出。嚴謹的計算考慮利息支出的投資回報，因為資金有時間價值，所以需要用IRR計算投資回報率。用excel可以計算。

（2）關於貸款利率和通貨膨脹率的問題。大家直觀上覺得貸款利率高於通脹率，很難理解為什麼抗通脹。一般大家認為的通脹率就是CPI，但是我國的CPI指數和直觀感覺的通脹率是背離的，特別是在房地產價格上。在買房這件事情上，貸款買房的抗通脹效果是非常明顯的。

如果你有回報率高於貸款利率的其他投資方式，你就會選擇貸儘可能多的款，把錢投入到其他投資方式上去。

謝邀。

我有個客戶是炒房子的，我一般叫她王姐。

王姐什麼都不會，只會炒房。

10年前她在國貿買了一套房子。

當時家裡人都反對——辣么貴，買它做什麼。

王姐力排眾議全款買下。

10年後，王姐說，當時如果有眼光就貸款買兩套。

為數不多你可以向國家借錢的機會，當然要把握住

現在是2017年11月25日，答主坐標上海松江，房價今年早就不漲，二手房還跌了！所有的理論是建立在房價持續上漲的基礎上，目前這個基礎已經接近崩塌了，還有一點就是，你貸款兩百萬，三百萬，唔，很好，你真有本事，但是你還的起么？對工薪階層來說，幾百萬的貸款又不是小數目，房價不漲，可房貸還在，你可要實實在在的真金白銀來扛月供。。感覺現在的貸款就是實心債，理性看待，別一聽到貸款都是好的，那是以前

個人感覺，房價到頭了，貨幣不再寬鬆（錢不會再大幅貶值，只會溫和平穩），失業的會多起來（大城市清理冗員），基於這些主觀判斷，我不建議你背很多負債，你要反對也無所謂，反正這也是盈虧自負的事兒

不整那麼多數學的解釋就是現行房貸利率一般能拿到基準利率的九折，也就是4.41%。而對於幾百萬的資金來說很容易獲得高於這個利率的年收益率。所以貸到就是賺到。

一句話就是房貸資金成本很低，幾乎低於生意人去做的任何貸款。

房貸利息，打個九折就是4.41%。

如果你以企業老闆或者做生意的身份去找銀行做貸款，做個周轉，你有還完貸款的房子做抵押品，銀行也要收你6%以上的利息。如果沒有抵押品，利息7-15%很正常。

如果你有本事全款，一般來說，可能很少是上班族，是企業老闆，或者做生意的。對於他們而言，很容易就知道，買房子最少首付就最少。

就上班族而言，沒有其他投資方式，也盡量不要選擇全款。因為定投基金收益比貸款利息強多了。中國股市這麼爛，定投滬深300指數，年化收益大約10%，遠超銀行4.41%的貸款利息。

所以，如果不是土豪到隨意幾千萬不在乎的，一般的人，思考下，就不會選擇全款。

為什麼貸款買房到最後總體花的錢比全額多得多，開發商還是願意你一次性付全款呢？

這是一個道理啊，槓桿不槓桿的我不知道，我只知道現在錢越來越不值錢，物價上漲的飛快，誰知道10幾20年後會變成什麼樣，這些錢還能買到多少東西，手裡留一部分錢要用來資金周轉以便不時之需，也可以拿來投資啊。而且個人覺得手上有點兒錢比較有安全感。

對於生意人來講，無論是買房還是買車或者其他的，貸款更合適

假設房屋貸款利息為6%，而商業利潤在15%，你說還幹嘛全款，因為把錢全部花光，流動資金就要依靠貸款，貸款利息現在恐怕要8-9%，就會減少2-3%的利潤，更不用說如果貸不了款生意無法繼續直接損失15%

這個問題最便於理解的就一個理由，現在貸款買房每個月的還款額是一樣的，過幾年還是一樣，但是人民幣的貶值是一直存在的，比如現在每個月還款一萬元過五年還是還款一萬，如果利息降低也許還款額會減少，哪怕利息不降還款額不變的情況下，五年後的一萬塊相當於現在的多少呢？根據現在的貨幣貶值率五年後的一萬塊也許只能相當於現在的六七千了，這就是貸款買房最便於理解的答案

房貸的還款非常良心。

打個比方，車貸10萬，一年期，年利率4%，請問最終本金＋利息一共是多少？十萬四千對吧，很好算。

如果是房貸呢？

我們用鏈家房貸計算器設定初始條件，房貸十萬，一年期，年利率4%

結果你猜是多少？

總利息2180，是不是感覺很反常理呢？

作為一名稱職的地產經紀人，我都會建議客戶用商貸和盡量用足公積金的。

對於很多人來說現在的利率就是送錢啊

中國前兩年cpi我記得一直是7%以上，官方口徑的通脹率是4%以上，但是這通脹率是非常不符合人們的直觀感受的。而房貸的還款利率我記得是6%？這不是很明顯嘛~你貸款買房就相當於讓別人幫你分擔通脹風險。傻子才不貸款。。。而且傻子才提前還款。。。

記得我家02年的時候貸款買房，當時預計20年還清。我爹3年給還清了，但是如果當時拖著還款，拿手上的錢多買點房子的話那會是什麼感覺~？

簡單說一下

只要房價漲幅加上cpi，能高於貸款利率，就應該貸款買而不是全款買

因為之所以覺得貸款不划算無非是要還利息。只要你的房子在漲價，抵消了利息，不就沒虧嘛。此外，容易被忽略的就是通脹，十年前的100塊和今天100塊的購買力是不同的，所以十年前一次性全款100萬，和十年後一次性還本付息100萬(假設銀行允許)給你造成的財務壓力也就完全不同

這還只是針對沒有任何投資能力的人。如果投資能力強，能保證自己投資平均收益超過銀行貸款利率。那你把錢留自己手上投資啊，套房子裡面就沒法投資賺錢啦！

公積金貸款利率3.25%，銀行理財的利率都在4.5%左右，更不用說其他回報更好投資方式了。這就是我一個不懂經濟學的人的簡單思路，所以我貸款

你手上有一百萬，房價每年漲25%，你願意全款買一套房呢，還是只付首付買3套？

所以說房價這麼漲，又不限購的話，有錢人越來越有錢。其他投資同樣道理。啟動資金很重要啊。

1、「有能力全額買房」的定義並不清晰。「能力」指現金還是其他資產？比如我手中的現金只夠首付，但可以變賣一套現有房產湊夠新房的全款。可是我並不想這樣做，涉及原因可能是戶口、學區、父母、投資，甚至純粹「狡兔三窟」的喜好等等等等...因此我選擇貸款買房，同時保留手中的房產。

2、「房」的定義並不清晰。天津的一百萬能在城市邊緣買一套還不錯的房子，或者在市區非黃金地段買一套老舊小房。但有一百萬現金的人大致都不是什麼窮人，尤其如你我這等大中小青年，未來很長一段時間內還有掙錢的能力，所以如果換了我我會選擇「人往高處走」，結合自身財力貸款買一套比上述兩者更好的房子，比如市區非黃金地段次新房或者市區邊緣追求環境的品質樓盤（能力再高還可以買更往上的學區房、大戶型等等），把一百萬用作首付。

3、財務槓桿的事情有朋友解釋得很清楚了，我再說個我經歷過的例子。2002年時我爸爸的朋友向我家推薦了一套天津市中山路的商品房——任何城市的「中山路」地段大約都不賴吧——兩居的價格大概10-12萬。假設當時貸款買下這套房子，每個月只需要還幾百塊，到今年房貸還沒還完這套房子價格已經變成將近200萬，可以說賺翻了。可惜當時我家別說12萬，連一萬二都沒有...我倒不認為未來的房價還會像過去十年來這樣飛漲，但房價平緩上漲、錢越來越不值錢應該還是大趨勢。

4、但凡還行的公司，一般都會給員工繳納公積金。公積金可以大大緩解房貸壓力。薪水夠高、所在城市又不是「那幾個」的話甚至有望做到自己不出血的純公積金還款，不用的話相當於放棄了一部分福利，感覺非常不值。

以上都是結合自身買方經驗的個人感想，說白了「全款還是貸款」這事還是各有理，完全看個人選擇。希望能幫到你。

假定貸款二十年，到期還的錢是一倍。那麼問題來了，是二十年前的一塊錢值錢，還是二十年後的兩塊錢值錢？答案不言而喻了。

房貸是為數不多的借國家錢的機會，如果你的工作穩定收入穩定的，確實不著急還錢的。

首先，對你說這話的請歸為民科一類，貸款利率每年調整，哪家銀行給你固定利率貸款？

所以銀行是旱澇保收的，這筆交易沒人虧本。

大多數土豪並不怎麼喜歡貸款。中國人多土豪多，還有拿出棺材本的小土豪，先賣後買的小土豪，其貌不揚但常常嚇一跳，計較貸款的大多工薪階層。