趣分期推出「金蛋理財」年化收益率 8-9%，隨用隨取，是否有確實的投資保證？
rt。
趣分期專註做大學生分期購物平台，現在推出p2p網貸介面，完善金融鏈條。我之前在積木盒子投資過他的合作項目，今天看到了他自己也推出了，希望金融大牛們通過分析給小白一些指導，不勝感激~
像玖富的悟空理財、趣分期的金蛋理財這樣大肆以隨時提現的資金池作為創新賣點，不僅是違規不自律的問題，而是會把整個P2P行業推向地獄深淵。
鼓吹資金池創新？這是把P2P推向地獄的節奏
百無禁忌的互聯網企業在P2P創新之路上越走越遠，終於到了公開拿「資金池」這樣的違規把戲當創新的階段。在商言商，既然銀監會關於P2P「不能建立資金池」的監管原則仍然只是未落地的意見，打擦邊球並不是商人的恥辱。可是像玖富的悟空理財、趣分期的金蛋理財這樣大肆以隨時提現的資金池作為創新賣點，不僅是違規不自律的問題，而是會把整個P2P行業推向地獄深淵。
為什麼資金池是P2P行業不能碰的禁忌呢？因為它是無解的毒藥，一旦踏上資金池的道路就必須追求規模持續增長，同時，隨時提現的便利性會逼著所有同行業加入靠資金池運轉的行列。一旦經營風險的金融行業需要靠持續規模增長來確保低風險，肯定離玩火自焚就不遠了。
先從最簡單的例子看，為什麼餘額寶這樣的貨幣基金就可以隨時提現呢？因為貨幣基金把用戶們的錢集中在一起之後，買的是風險極低、很容易出手並且最長期限一年之內的資產。具體到餘額寶，90%以上都是銀行定期存款，並且監管部門規定這些定期存款可以雖然提現還不影響之前的定期收益。這些嚴格的限制條件誰來監管？當然不是直接去管餘額寶，而是有證監會盯著餘額寶背後的天弘增利貨幣基金。正是因為有這麼嚴苛的限制條件，貨幣基金才允許把大部分錢放到收益更高的定期存款上，留下一部分現金當資金池來應付隨時可能進也隨時可能出的用戶資金。為什麼周五買的貨幣基金周六、周日沒收益？能掙到錢才有收益，周六日金融市場休息拿著現金掙不到錢，自然沒法給用戶定期存款才能帶來的高收益。
現在的P2P資金池創新倒好，直接把隨時提現玩得比貨幣基金還順溜，連周五資金周六周日沒收益的限制都消失了，全程P2P高收益搭配隨時提現的便利，從用戶角度看真是貼心無比，可是高收益究竟是從哪裡來的呢？和貨幣基金一樣隨時提現的悟空理財和金蛋理財，能帶來高收益的P2P資產究竟比貨幣基金背後的定期存款分先高了多少呢？
P2P資產的風險當然比銀行定期存款高得多。向P2P借款出去總要有個期限，在這個期限之內不能隨意要求還款。既然用戶的錢是靠P2P項目的收益來支付，當用戶要求隨時提現，P2P借款又沒有到期的時候，提現的錢該從哪裡來？在投資人、借款人和P2P平台這三方中，投資人要立刻拿到現金、借款人到期前沒道理還錢，剩下的唯一選擇只能是P2P平台找錢先付給投資人，等借款人還錢之後再補回去。能夠實現這樣左右騰挪的辦法只有資金池一條路，P2P平台不再把投資人的錢和借款人的項目一一對應，把所有進進出出的錢放在一個池子里保持動態平衡。
如果遇到很多借款人同時要求提現，池子里的水不夠用了，該怎麼辦？貨幣基金T+0當日提款是有限額的，超過一定總額度就只能選擇T+1隔日提款。因為當日提款是基金公司墊付，錢不夠墊很正常，反正貨幣基金的資產都是風險極低的定期存款，第二天把它們換成現金給用戶就好，用戶再不滿意也就是多等一天而已。相同的流程換到P2P平台頭上會如何？想想銀行擠兌是怎麼發生的吧，就算玩資金池的P2P平台手裡的借款人都能按時還錢，這些項目可不像銀行存款那樣能隨時換成現金。只要有一個人在P2P平台無法提現，立刻會引起所有投資人的恐慌一起提現，此時再大的資金池也經不住大家都要取錢出來的「擠兌」，本來沒事的P2P平台也能被自我實現預期的金融恐慌給搞垮。
既然P2P平台本來沒事，有政府出來幫一把不就度過難關不會發生擠兌了嗎？這就又繞迴文章開頭，想在危難時刻靠國家信用背書要接受苛刻的監管，貨幣基金不允許保本保息還有證監會死死盯住，銀行存款更是引入了存款保險制度，相比之下P2P還是個連明確監管規則都沒有出台的野蠻生長新行業。這些平時不接受監管的機構如何逼著政府在危機關頭出手相救？當然只有追求「Too Big To Fall」這樣大而不倒的規模道路。
在這樣的邏輯下，玩火者很容易實現對謹慎者的「劣幣驅逐良幣」。越玩火就越能用資金池給用戶帶來隨時提現的便利，越能給用戶便利就越容易實現規模迅速增長，規模越大就逼著政府越不敢讓它倒閉。相比之下，越謹慎就越要按著用戶投資和項目一一對應去運作，這樣就沒法實現隨時提現，不能用隨時提現的便利實現規模高增長，到頭來又沒法靠規模大要挾政府兜底。這樣的不平等競爭不是什麼互聯網創新，是把整個P2P行業都推向地獄的毀滅之路。
具體到最近廣受吹捧的兩個隨時提現P2P項目，玖富的悟空理財和趣分期的金蛋理財，兩位東家的實力比平安的陸金所和阿里的招財寶如何？陸金所和招財寶的項目也有類似的「變現功能」，原理是用戶之間互相轉讓未到期理財產品，平台並不會自己搞出個資金池墊付。是平安和阿里傻到不懂隨時提現能吸引用戶？還是這兩家巨頭的墊錢實力不如玖富和趣分期？如果資金池真是引領互聯網金融風潮的重大創新，在當前的競爭環境中完全做不到自圓其說。
進入2015年，隨著大量資本瘋狂湧入，整個P2P行業呈現出當年團購網站們「千團大戰」的盛景。試問，當年紅紅火火從不缺錢缺關注的團購網站現在活下來幾家？如果不希望P2P行業重蹈團購覆轍，請先從行業自律開始，尤其不該拿違規的資金池「偽創新」當賣點洋洋得意。
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我總算等到有人邀請我評價金蛋理財了。從他上線的第一天起，我就想吐槽，不，吐槽已經無法表達我的憤慨了。
互聯網金融這個行業非常非常浮躁，浮躁到什麼程度呢，浮躁到一群毫無金融知識，沒有風險意識，也毫無敬畏之心的「互聯網人」來搞出這種東西。
@康寧1984 的回答已經非常全面了，我之前發現他是在金蛋理財上線後很快就發出了這篇文章，在此請接受我作為從業者的讚許，慶幸有這樣的人還保持清醒，為行業敲著警鐘。
這產品第一天上線我就看了，當時就蒙了，我知道趣分期一向以擅長「互聯網式」的推廣著稱，但我也沒想到他們敢這麼做：
隨時提現
這個隨時提現的實現，只能通過兩種方法，要麼是錯配債權，要麼就是自己墊資。錯配債權的只有死路一條，這沒什麼可討論的，自己墊資的墊墊看把，真的以為人家餘額寶的技術含量這麼低嘛？
在宣傳頁面中，明確寫著「8%不是預期收益率，是確定的固定收益率」
我不知道金蛋理財那些所謂的團隊人員中有沒有人看過這句話，如果看過，你知道我可以向銀監會舉報你嘛？全中國範圍內，除了銀行的存款，沒有任何一個機構敢說出這樣的話，別說你那點債權是超級高風險的資產，就算是銀行的理財產品，隨著這幾年的規範，都沒有人敢這樣宣傳了，你們是得有多沒節操，多無知才有這麼大膽子？
與民生銀行/民生易貸達成了戰略合作
呵呵，這件事情我問了民生易貸的朋友，民生自己都不知道你們的宣傳文案是這樣的，合作還沒確定你就敢這麼說？而且就一個框架戰略合作，你想拉著民生銀行給你洗地啊？
一億美元本息擔保
呵呵呵，銀監會天天說不許擔保，更別說您融資融那一億美金到底多大水分？騙騙外行還行，真以為誰都不懂VC投資額那點貓膩啊？就說你真是一億美金，你是要把這一億美金都放在監管賬戶里嘛？你不運營了？不發工資了？如果不是，你說個屁擔保啊。
2000人風控
你是當銀行和做信貸的同仁們傻呢，還是當投資人真的都是弱智呢....那不就是你的線下業務員嘛，大部分都由大學生組成，無節操也要有個底線吧...
趣分期最早時候自己嘗試做了個P2P入口，但是大概不太理想，還是走了債權合作的路子，接他債權的都是些「那啥」的平台。沒錯，趣分期看起來發展很快，也有風投願意投他，但互聯網金融也是金融，以為靠互聯網那一套無節操推廣，擴大交易規模再考慮風控和掙錢？等死吧。
不可否認的是，行業發展成這樣，媒體和風投是起了很大的助推作用的，其實全行業也就是幾百萬的投資人，這些投資人從哪獲取信息和判斷？還不是看誰得了風投，誰發的軟文多。
我從來看不上這類看起來聲勢浩大的平台，金融行業自有規律，時間自然會讓這些無知者滾蛋。趣分期廣告狗滾出知乎
@黃席盛說「風險在於，如果趣分期的市場收到阿里、京東、信用卡的搶佔，原有的商業模式就會被顛覆。」 我認為恰恰不會，不說市場因素，就說除了趣分期，還有哪家敢隨便來個學生就授信1W？有哪家敢鼓勵學生分期買汽車？巨頭不怕你多厲害，就怕你太瘋狂。
趣分期的授信額度：
大學生信用卡的授信額度：(就這額度還因為逾期問題退出了學生市場)
趣分期一開始就想做理財端，當時網站就有「分期」和「理財」兩個入口。後來可能是借款業務發展得太快，把理財端轉嫁到了其他P2P網站，最典型的是火球網和懶投資，所以現在趣分期重新做理財端毫不奇怪，問題在於是否真的能「大而不倒」？贊同 @康寧1984的回答，P2P本來就不乾不淨，趣分期更要變本加厲！這種做法讓我想起了蒙牛——行業發展和用戶利益在它們眼中分文不值！
為什麼有人說牛根生是毒奶粉的始作俑者？ - 食品安全 下 @孟德爾 的回答
金蛋理財測評：百億美金新貴趣店，真的是一個好靠山嗎？
近日，趣店赴美上市，成為第三家登陸美股市場的互聯網金融企業，IPO當日股價大漲，趣店市值升至百億美金，相當於唯品會+搜狐+獵豹+聚美+迅雷+人人+樂居+鳳凰的市值總和，這就是現金貸的能力和法力。
不過最近兩日趣店的市值大跌20%，跌掉了一個宜人貸的市值，而趣店的公關水平屬於越描越黑，羅敏接受採訪也將自己處在了風口浪尖。
作為趣店內部孵化出的創業項目，金蛋理財的發展是否又會像去年4月遭受自融、股東負債上億一樣的重大負面，老實說，現在的金蛋理財和趣店的關係已經不大。
股東背景
金蛋理財上線於2015年1年，運營主體為北京錢得樂科技有限公司，股東結構如下：
據數據顯示，金蛋理財累計獲得2輪融資：
2014年12月（公司2014年11月成立），金蛋理財獲得心元資本、貴格天使數百萬元人民幣的天使輪融資；
2105年1月，金蛋理財獲得永柏資本數千萬人民幣的A輪融資；
2015年11月，金蛋理財母體金蛋科技（軟智科技，股票代碼：832144）獲得1.98億元定增融資，投資方為27個投資機構及合格投資人，不過2017年6月19日軟智科技（832144）表示，根據公司實際經營情況，決定終止2015年11月份規劃的股票發行方案。
可以看出，金蛋理財創始人兼CEO鄧巍為平台實際控制人，杜云為金蛋理財首席市場官，北京金財到投資管理中心（有限合夥）實際控制人為鄧巍和肖憲，肖憲為金蛋理財COO，賈鵬為金蛋理財聯合創始人、資產端房互網和滴士分期CEO，龔鳴為金蛋理財股權投資人，滑雪為心元資本合伙人，黃斯沉為正和島董事、貴格天使基金合伙人。
金蛋理財借殼新三板軟智科技，成為P2P上市第一股的資本運作因沒有觸及重大資產重組堪稱經典。
軟智科技變更前總股本為500萬股，股東為自然人3名和法人2名。胡昌書為實際控制人，持股63.4%。
2015 年6月3日，軟智科技公布定增方案，擬向鄧巍、肖憲和杜雲分別發行750萬股、625萬股、625萬股，佔比分別為30%、25%、25%，發行價格為1 元／股。同日，軟智科技董事長鬍昌書等高管提出辭去董事席位的申請，並提名鄧巍等為新董事。鄧巍是金蛋理財創始人。
2015年6月18日，軟智科技公布《收購報告書》，鄧巍成為公司的實際控制人。
7月24日，胡昌書等股東與鄧巍簽署《股份轉讓協議》，擬將持有的全部股份於解除限售後轉讓給鄧巍。為擔保轉讓方履行義務，轉讓方將所持股份質押給鄧巍。
8月18日，公司董事會決議選舉鄧巍為董事長。
9月2日，公司股東大會表決通過議案，收購鄧巍所持有的錢得樂（金蛋理財）100%股權。
11月18日，公司股東大會決議增加了系列業務範圍，同時變更公司名稱為金蛋金控。
軟智科技2016年年報數據顯示實現營收8535.88萬元，凈利潤2309.38萬元；2017年上半年公司實現營收9138萬元，凈利潤1318萬元。
總體而言，金蛋理財2016年全年和2017年上半年累計實現盈利600餘萬元，背景實力相對較強。
金蛋理財最初作為趣分期內部創業的項目推出，上線之初，金蛋理財在媒體宣傳中，一直稱自己是「趣分期推出的P2P理財平台」、「趣分期的內部創業項目」，金蛋理財CEO鄧巍也以「趣分期金融公司 CEO」的身份接受媒體採訪，意在形成資金端和資產端的閉環，類似於分期樂與桔子理財之間的關係，早期金蛋理財的債權早期全部來自於趣分期，後來趣分期家大業大後債權分銷洋錢罐、銀客理財、積木盒子等平台，還發行ABS，獲取更低成本的資金。
不過從工商信息來看，金蛋理財與趣分期不存在股權關聯，連接點在於曾擔任趣分期聯合創始人的鄧巍。後來，趣分期與金蛋理財的關係也從母公司變成了戰略合作夥伴，不過趣分期赴美上市成為百億新貴對於金蛋理財仍具有一定的增信作用，起碼作為項目提供方的保障實力更加雄厚。
再談談最近關於趣店的一點小八卦。
趣店上市後，崑崙萬維周亞輝風頭最勁。其中他說了一段話：
「這個時候冒出來一個神秘的80後資本大佬——杜先生。這個人我以前從沒有聽說，都不知道怎麼發的家，是吳世春介紹來的。他借殼控股了一家叫國盛金控的A股上市公司，天天就只用坐坐私人飛機，陪香港大老闆們打打牌，遊艇會一堆美女，電影里的一切我身邊只在他身上看到過——我羨慕死他了，跟他比，我真是苦逼死了。
就這個杜力，拿出20個億來，在2016年Q1把趣分期的VIE拆了。我一直搞不懂他怎麼這麼大魄力，後來知道他買了A股好幾個殼，準備把趣分期往一個殼裡裝，簡單直接的生意。」
寥寥幾筆，一直不太想被人關注的杜力浮出水面。
杜先生出生於1980年。曾任中能基業董事長，現任國盛金控董事長、國盛證券董事長、達意隆董事長、眾安保險獨董。
他還有鳳凰財智25%股份。這家公司股東都是誰？杜先生、虞鋒、吳紅心、唐越、吳世春。除杜先生外，其餘4人都是投資圈裡的大拿。
虞鋒是雲鋒基金主席，該基金由虞鋒與馬雲發起，唐越是藍山中國資本創始合伙人，吳世春為梅花天使創投基金創始人，吳紅心是A股上市公司智度投資的實際控制人。
僅憑目前持有的國盛金控、達意隆、趣店3家上市企業的股權，杜先生掌控的資本市值已經接近200億元。他持有的公司，可以統稱為「鳳凰系」，穿透後都會集中到深圳同方知網以及杭州邁田貿易有限公司——這兩家都是Xiao老闆明天系的公司。
這次杜力旗下的鳳凰系包括國盛金控在內，佔據了被稀釋後趣店的股份比例16.7%左右，以趣店現在的股價計算，這部分股權市值為18.2美元（約120億元）。除此之外，趣分期的風投藍馳創投和源碼資金的LP也包括肖老闆。也就是說，趣分期實際上的第三大（也有可能是第二大）股東，是Xiao老闆。
也就是說，杜先生根本不存在所謂的資本魄力，靠他自己更不可能有殼或者這麼龐大的資金。除此之外，杜先生還是眾安保險的獨董，眾安保險也不是一個透明的殼子，世人皆知三馬，卻不知其董事長歐亞平，低調永遠是王道。杜先生想必也因為成為網紅而大為惱火吧。
管理團隊
金蛋理財的核心人物為創始人兼CEO鄧巍，連續創業者，在創辦金蛋理財前，曾任新浪集團業務發展部、品牌部總監、新浪育兒商城總經理，後創辦了2個互聯網產品公司，互聯網運營經驗較為豐富。2014年，帶領產品、技術團隊加入趣分期（現趣店），任聯合創始人、副總裁。
不過可以看出，鄧巍無金融相關從業經驗，所以特別引進了原擔任首席風控官的副總裁侯宇翔，資本運作上引進鄒洋，聯合創始人賈鵬負責資產端建設，目前賈鵬已經不顯示在金蛋理財管理團隊中，COO肖憲和首席市場官杜雲亦是。
總體而言，金蛋理財在互聯網產品運營及風控方面，專業能力相對較強。
業務風險
金蛋理財目前產品分為活期產品天天金蛋和定期產品隨心金蛋，業務分為信用消費貸、滴士分期消費貸和個人抵押貸，還有小部分的CEO貸和信託質押貸。信用消費貸來源於玖富、51信用卡、淺橙科技、趣店、掌眾金服，滴士分期消費貸來源於滴士分期，個人抵押貸來源於房互網。
活期產品面臨政策風險，信用消費貸小額分散，風險集中度較低，但現金貸面臨政策風險。
滴士分期為有車人士提供1-20萬元的信用貸款，去年1月有爆料稱極速模式顯示借款3666元期限30天砍頭息600元，不包括利息費用。
而個人抵押貸即房互貸提供，根據去年4月爆料顯示，其還提供二抵服務，風險控制能力大為降低，目前道人未投資看不到房互網債權披露的圖片信息披露是否透明，業務風險點在於抵押物難以收回、抵押估值過高、抵押變現回款麻煩。
運營數據上，平台僅披露成交量數據，未披露待償金額數據，無法核實平台的兜底能力。
安全保障
資金安全上，平台實現了江西銀行資金存管；
項目安全上，信用消費貸由合作機構提供的質保服務費待償，滴士分期和房互貸採取暗兜底的形式。
產品收益
金蛋理財分為活期產品天天金蛋和定期產品隨心金蛋、尊貴金蛋。
活期產品收益6.5%，1月收益7.5%，3月收益7.7%，6月收益8.0%，1年收益9.5%。
相對而言平台產品收益性價比一般，1年期收益低於10%，估計是梁靜茹給的勇氣。
值得稱讚的是，金蛋理財產品體驗較好，恐怕是不少投資人青睞的原因，定期產品到期後可繼續享受活期6.6%的收益。
值得注意的是，隨心金蛋產品支持快速提現，不過收取0.5%取出金額的手續費，1年期尊貴金蛋產品不支持提前退出。
另外，提現退出上，申請日當天不計算，次個工作日開始計算為第一天，隨心金蛋產品到期後退出需要3-5個工作日，尊貴金蛋產品退出需要2個工作日，如果趕上周末及節假日退出時間更長，唯一的安慰可能就是退出日按活期收益計息。
投資建議
金蛋理財的優勢在於管理團隊較為穩健，屬於互聯網和金融精英，業務總體小額分散且較為優質，而且平台實現了盈利。
不過其信息透明度有待進一步提高，包括待償金額和業務佔比數據，而產品收益性價比較低，優勢可能在於體驗可以吸引不少小白投資人，
短期內風險相對較低。
微信公眾號：金道人識財，最敢講真話的P2P投資分享號
頭頂「趣分期」（現趣店集團）內部創業項目光環的金蛋理財，
成立2個月，完成天使輪、天使+輪、preA輪三輪融資，
成立9個月，借殼「軟智科技」登陸新三板，
上線12個月，憑唯一一款8%收益的活期產品躋身成交百億俱樂部，
一度風光無限！
然而，金蛋理財曾被爆出涉嫌自融、公司被託管、股東失信負債等傳聞，
其平台上的活期、債權轉讓等涉嫌違規，
金蛋理財到底能不能投資呢？
關於金蛋理財
1、平台基本信息
金蛋理財於2015年1月上線，運營主體是北京錢得樂科技有限公司，創始人、CEO和法定代表人是鄧巍，唯一的股東是在新三板掛牌的南京金蛋科技股份有限公司（以下簡稱金蛋科技）。
2015年6月鄧巍成為新三板公司軟智科技的實際控制人，入主軟智科技後收購金蛋理財100%股權，軟智科技後更名為金蛋科技。
目前，金蛋理財的資產主要以消費信用貸和個人抵押貸為主。根據官網信息披露，截止2017年11月30日，平台註冊用戶為119.66萬人，累計借款金額達到347.86億元。
2、平台預期收益率
除新手專享標之外，金蛋理財的產品主要有三種，分別是天天金蛋、隨心金蛋和尊享金蛋。
新手專享和天天金蛋起投金額100元，隨心金蛋起投金額500元，尊享金蛋起投金額3000元。
隨心金蛋在投資當日起即可快速轉出，但會收取轉出金額0.5%的手續費。
尊享金蛋到期前不可轉讓。
金蛋理財風險檢測
智多星的風險檢測來自智多星團隊研究的P2P風險檢測獨門秘籍——智多星方法。
1、金蛋理財的兜底壓力
金蛋理財實繳註冊資本金5000萬元，穿透後的股東結構如下：
由此可以看出，金蛋理財主要是高管團隊控股，其中：
鄧巍持股41.91%，是金蛋理財創始人兼CEO，為平台實際控制人。
杜雲持股21.59%，今年8月以首席產品官身份出席金蛋理財第八期百人見面會。
北京金財到投資管理中心（有限合夥）持股8.09%，實控人是鄧巍和肖憲。肖憲今年8月以首席運營官身份出席金蛋理財第八期百人見面會。
賈鵬持股7%，為金蛋理財聯合創始人，金蛋科技法人、董事長。
在融資方面，金蛋理財曾在2014年獲得心元資本、貴格天使數百萬元人民幣的天使輪融資。從上圖的股權結構表中可以驗證，滑雪是心元資本合伙人、曾擔任新浪運營經理，黃斯沉則為貴格天使基金合伙人。
2015年7月，金蛋理財在36氪股權眾籌平台啟動眾籌融資，不過小星並沒有查到此次眾籌成功的相關報道，猜測這是一次營銷噱頭。
另外，金蛋理財APP端的投資背景介紹，稱曾獲得中歐盛世資產管理（上海）有限公司、北京熙信開元股權投資中心（有限合夥）、上海永柏投資管理有限公司投資，但是沒有公布具體的融資時間、融資金額等信息。
2015年12月，軟智科技稱1.98億元股票定增發行被全額認購，2017年7月公告終止定增。
金蛋理財母公司金蛋科技近兩年財務報表表現良好，2015年度實現營收586.66萬元，凈利潤-330.73萬元；2016年度實現營收8535.88萬元，凈利潤2309.38萬元；2017年上半年實現營收9138萬元，凈利潤1318萬元。
總的來說，金蛋理財的母公司金蛋科技是新三板公司，因此金蛋理財不算是完全意義上的「上市系平台」，總融資金額不詳，金蛋科技2016年1月至 2017年6月共計凈利潤3627.38萬元。由於金蛋理財並未披露待還金額數據，故無法核實平台兜底能力。
2、金蛋理財的專業能力
（1）團隊情況
金蛋理財的核心人物是創始人兼CEO鄧巍，計算機專業畢業，曾赴英國攻讀計算機碩士。回國後曾就職新浪集團，擔任新浪育兒商城總經理，帶領團隊嘗試布局育兒商城，由於2008年經濟危機影響，該項目無疾而終。
離開新浪後，有著知名互聯網企業高管經歷和計算機專業技能優勢的鄧巍開始嘗試創業，不過前兩次創業均以失敗告終。第一款產品消息速遞APP由於360、微信等巨頭加入競爭被迫放棄，第二款產品萬花筒視頻由於廣電總局的政策而終止。
幸運的是，2014年鄧巍機緣巧合認識了趣分期創始人羅敏，趣分期擅長線下經營管理，而鄧巍的團隊熟悉互聯網玩法，鄧巍帶著產品、技術團隊加入趣分期，擔任聯合創始人和副總裁。後來乾脆放棄趣分期數千萬元期權，另起爐灶創立金蛋理財。
賈鵬是金蛋科技的現法人、董事長，主要負責金蛋理財資產端。賈鵬2002年畢業於新加坡澳洲理工學院獲MBA，2005年開始創業生涯，2010年起先後成立百乘租車、百乘旅遊、百乘小貸三家公司，賈鵬還是房互網的運營公司北京百乘科技有限公司的法人和CEO。
可能是因為鄧巍沒有金融相關專業經驗，所以特別引進了原擔任首席風控官的副總裁侯宇翔，在資本運作上引進鄒洋。官網披露，侯宇翔是清華大學管理科學與工程研究生，美國特許金融分析師（CFA），曾任建信信託業務四部總經理助理；鄒洋是悉尼大學金融學碩士，美國特許金融分析師（CFA ） ，曾任中信證券投資銀行部副總裁，峰緣資本合伙人。
總體來看，金蛋理財的高管團隊無論是學歷還是從業經驗都還算可以，在互聯網產品運營以及風控方面，專業能力相對較強。
（2）資產業務情況
金蛋理財披露的資產類型有三類，分別是消費信用貸、滴士分期消費貸、個人抵押貸。
早期，金蛋理財以趣分期內部創業項目的角色誕生，資產全部來自趣分期，專門銷售趣分期的學生債權。不過從今年4月份開始，金蛋理財停止接入新的趣分期債權，並逐步消化趣分期的存量資產。
2015年金蛋理財開始自建以固定資產抵押借款業務的房互網和以車主消費分期業務為主的滴士分期。從金蛋理財APP和今年11月運營報告中的債權披露看，現在資產主要是消費信用貸和個人抵押貸兩類。
消費信用貸由合作機構提供，一旦借款人逾期，由合作機構繳納的質保服務金代償，但是金蛋理財並未披露合作的資產機構名稱和各機構待償還的資產總額。
個人抵押貸由房互網提供，房互網成立於2015年，定位為助貸機構，賈鵬任CEO。房互網已累計撮合放款金額超過220億元，進駐北上廣深等10大城市，與50000名經紀人達成合作。
2016年房互網在北京以低至0.88%的月息對接房貸經紀人，在上海以低至1.28%/的月息對接房貸經紀人，以期搶佔市場份額。
除金蛋理財外，房互網還與數十家資金機構有業務合作。
由於房互網的借款成本在市場上較有優勢，相對來說借款人也較為優質，出現逾期也能通過轉貸等形式快速回收資金。
金蛋理財APP透露，個人抵押貸主要是北京和上海主城區的房產，平均貸款額不超過抵押物估值的70%。金蛋理財賣得更好的尊享金蛋，基本對接的都是房互網的資產。不過由於京滬房價較高，一套房產價格動輒幾百、上千萬，作為個人抵押借款來說，或超出新規要求的20萬上限（企業名義借款是100萬）。
總體而言，金蛋理財的業務模式存在一定的合規壓力。
（3）合規壓力
小額信貸符合監管要求，但活期產品面臨政策風險，個人抵押貸面臨限額風險。
平台在合規上，已經上線江西銀行存管、獲得ICP許可證、信息系統安全等級保護三級備案
（4）其他值得關注
金蛋理財創始人鄧巍2014年帶著產品、技術團隊加入趣分期公司，任聯合創始人和副總裁，2015年1月金蛋理財上線後，鄧巍對媒體稱這是趣分期（現趣店集團）的內部孵化創業項目，為此甚至放棄了趣分期數千萬期權，另起爐灶打造金蛋理財。鄧巍還以「趣分期金融 CEO」的身份接受媒體採訪，金蛋理財更是打出諸如「趣分期旗下金融業務金蛋理財」的宣傳語。
趣分期創始人羅敏也曾對記者說，之所以推出p2p業務（金蛋理財），一方面是為了降低交易成本，另一方面也是希望能夠打通從資產端到資金端的閉環。
然而不知為何，金蛋理財與趣分期一直沒有任何股權關係。
不可否認的是，金蛋理財和趣分期的這種曖昧關係，在早期確實為金蛋理財提供了一定的信任背書。事實上，趣分期只是金蛋理財的資產提供方，雙方只是業務層面的合作關係。直到今年4月，金蛋理財方面開始停止接入新的趣分期債權，並逐步消化趣分期的存量資產。未來，雙方是否有新的合作關係值得關注。
3、風險綜述
（1）通過上述分析，我們可以了解：金蛋理財母公司是新三板掛牌公司，由於金蛋理財並未披露待還金額數據，故無法核實平台兜底能力。
（2）鄧巍是一位持續創業者，具有計算機專業技能優勢；賈鵬及房互網在資產端有一定優勢；核心團隊專業能力較強。
（3）個人抵押貸業務模式存在合規風險和較大的不確定性。
（4）天天金蛋活期產品涉嫌違規。
（5）金蛋理財和趣分期並沒有實質的股權關係，不能作為平台兜底能力增強的有力籌碼。
綜上所述，金蛋理財短期內風險存在一定的不確定性。
性價比評估
金蛋理財活期產品存在政策性風險，而定期產品6月期年化只有8%，12月期年化9.5%，收益率較低。
並且金蛋理財短期內風險存在一定的不確定性。總體來說，性價比較低，不建議投資。
測評說明
1、本測評為大眾通俗版。
2、無特殊情況，本測評有效期到2018年6月14日（6個月）
3、由於P2P行業信息不透明，有大量估算數據，所以大眾通俗版不提供具體評估數據。
寫在最後
1、投資上有什麼疑惑，可以掃碼在我公眾號（智多星理財師）留言，我會盡我所能回答。
2、問問題的時候，不要「在嗎」？直接把你的問題完整寫出來就行。
3、如果問問題，自己先調研基礎信息。不要上來直接問：某某理財產品安全么？ （該類問題真心沒法回復）。先把讓你不安的原因寫出來，我才好對症下藥。
我的態度，投資靠自己，能幫盡量幫。
作者簡介：智小星，復旦大學金融研究生畢業，10年投資經驗。痴迷於鑽研投資，熟悉世面上大部分投資理財類產品，目前每年穩定投資收入數十萬。
吼吼，終於遇到一個自己有發言權的，小弟大四即將畢業,不幸做過兩個月趣分期bd，俗稱區域經理。後來義不容辭的辭職離開。暫不說平均年齡23歲的趣分期內部管理是多麼混亂失控，也先不提風控標準，就說這兩千人吧，起碼有一半是水分。趣分期工資低的離奇，真把大學生當傻逼了，我幹了兩個月只拿到2500，其中吃住行都是自掏腰包，最後所剩無幾。城市經理還鼓吹期權，真是比小米還可惡，那些不是經濟學科出身的傻孩子們還傻傻的跟著羅敏折騰。再回頭說說這2000風控，如果非要說2000人的話，那麼一定是包括了廣大的校代們...如果非要說他們是風控的話，我只能說趣分期只監控了學生身份，並沒有有效掌握學生還款能力，這一點也是當下廣大分期公司的通病。最後再說一下利率，趣分期的員工是要拿工資的，發傳單是要給錢的，廣大校代是要拿兼職費的...這裡邊不包括運營、固定資產等投入，這部分支出至少要佔到一筆訂單的3%左右吧，而趣分期利率目前在10%左右（目測，未詳細計算）那麼這個1-2%的缺口怎麼辦？只能是自己補。外加其他費用，每個月要虧多少呢？至於說趣分期從渠道商那裡拿到的回款，我想目前還不足以彌補虧損，也不足以形成大量穩定的流量來做談判的籌碼。而最近新出的來分期和分期買車，更是用來騙風投的。互聯網公司白領需要分期？學生能有足夠市場來買車？出事了家長不踩破門才怪，各大新聞媒體不聲討，同行也能擠兌死。
據說，只是聽以前的同事說，現在趣分期南方的壞帳非常多，遠高於羅敏說的萬分之幾，這就是所謂的優質債券。
投資需謹慎！
-----咳咳，隨時提現，誰說過這句話？！悟空也好，金蛋也罷，都不是原創者，營銷的狠點而已。
-----ls廢話太多，要質疑，一句話，投資人的錢到底去哪了？繼續展開下，投資人的錢是去買債權了，為什麼買債權能隨時「取現」？跟阿里的所謂變現，一個道理，債權轉讓。問題出來了，實時「取現」怎麼做到的？
買債權的人數量大於賣債權的才可以。為神馬？因為債權不等於錢，到期之後才能結清本息，變成線。債權在到期之前變成錢，必須要有人掏真金白銀受讓這份債權才可以，也就是持有現金購買債權的人。那麼好了，問題出來鳥，
1，買債權的人比賣債權的人少怎麼辦？
2，銀行轉個賬，一般都得幾十分鐘到賬，實時「取現」是怎麼做到的？
恩，畫圖畫太難看，俺去找趣分期的美工學下怎麼畫好看的圖先。。。
本人投資了三天，就全部退出。
第一，網站界面設計太粗糙，一味的只強調收益，卻沒有風險披露，沒有明確的債務人，和風險發生的具體處理方式。一份簡單的分期合同樣本，給投資人看，不知是何目的。
第二，趣分期和金蛋理財是母子從屬關係。趣分期給金蛋做擔保，金蛋給趣分期提供資金，典型的左手倒右手，資金池的作用明顯。二千人的風控團隊，更多的是各個學校做兼職的學生而已。所謂的一個億美金，噱頭大於實際意義。
第三，宣稱的t+0提現，到賬時間不穩定，沒有後續資金的持續進入，是很難保障的。趣分期提供的分期都是三個月以上，資金面在時間上是錯配的。每天融資100萬，到底是大學生需要消費，還是趣分期更需要流動資金，不得而知了。
近日，有自媒體爆料，金蛋理財涉嫌自融，股東失信等問題，很多投資人來問多賺理財師，金蛋理財還安全嗎？對此，多賺理財師就金蛋理財的回復，以及多賺理財師的調查，全面分析一下金蛋理財平台。
我們在分析金蛋理財之前，先來搞清楚一個問題，那就是金蛋理財與趣分期的關係。很多人都知道，金蛋理財是趣分期推出的理財平台，至少金蛋理財成立早期，平台是這麼宣傳的，媒體是這麼報道的。
然而，據多賺理財師查詢，金蛋理財與趣分期的的主體公司，發現兩家公司的股東並不存在重合。也就是說，金蛋理財與趣分期在法律上是兩家完全獨立，沒有關聯的公司。
金蛋理財2014年企業年報顯示，公司股東只有鄧巍一人，註冊資本只有100萬元，不排除早期鄧巍出讓了一部分股權給趣分期。
此外，根據金蛋理財的宣傳，立足新三板的平台，其道理是，金蛋理財是軟智科技全資子公司，而軟智科技是新三板上市公司。相關資料顯示，2015年8月4日，軟智科技完成對金蛋理財的收購，佔有金蛋理財100%的股權。
債權來源
根據金蛋理財網站說明，平台的債權來源主要包括房互網、趣分期、滴士分期、CEO貸等，其貸款類型、額度、相關說明如下表：
最開始，金蛋理財被稱為趣分期推出的理財平台，主要原因是金蛋理財CEO鄧巍是從趣分期出來的，平台在成立之初債權來源全部是趣分期。
隨著平台被軟智科技收購以後，債權來源分散在房互網、趣分期、滴士分期、CEO貸，以及一部分信託質押貸。
經查詢，房互網是軟智科技的全資子公司，滴士分期的辦公地點與金蛋理財的辦公地點都在北辰世紀中心B座6層。此外，多賺理財師注意到，房互網個人股東和滴士分期變更前的個人股東都是賈鵬和肖憲。有媒體猜測，房互網、滴士分期很有可能是金蛋理財的兄弟公司。
多賺理財師認為，金蛋理財與債權合作方存在一定的關聯性，難免被人質疑存在自融。另外，平台的債權主要是小額信用貸，或房屋抵押貸，如果風控標準化管理，整體來看組合債權的風險比較小。
但是，由於金蛋理財是與合作機構合作，真正的風控管理是合作機構，平台在實際操作中很難做到監管。更為重要的是，平台的合作債權方，有兩個是平台兄弟公司。當然，我們也可以理解為是，平台自己開發的債權，在自己的平台完成債轉。
理財產品
根據金蛋理財網站說明，平台的理財產品分為招牌金蛋，也就是活期產品，以及隨心卡，鎖定期30天，30天之後隨時提現。投資收益率分別達到7%-8%，9.5%。據多賺理財師調查，這兩款產品屬於活期理財產品中收益較高的。
值得注意的是，金蛋理財的債權主要是小額信用貸和房屋抵押貸，借款期限理論上都會在3個月以上，而平台的理財產品分為活期1個月，或者活期隨時提現。
那麼，對於平台來說，其最大的風險可能是流動性風險，一旦類似近日平台受到媒體的質疑，平台很可能遭遇信任危機。這時候，很多投資人會提現，同時投資人會減少，轉讓的債權沒有人投資，而這些債權並沒有達到還款日，平台只能靠自有資金來兌付。
如果平台有足夠充裕的資金，自然不會有什麼問題，但如果平台流動資金不足，很有可能造成擠兌而資金斷裂。
用戶體驗
據多位投資人向多賺理財師反饋，金蛋理財的活期產品，提現速度非常快，基本上和餘額寶的提現時間相同，給投資人的感覺是非常方便
多賺理財師注意到，針對被質疑自融，平台近期在信息披露方面做出了調整，詳細披露了債權受讓方（投資人）、債權出讓方（原投資人）、原債務人（借款人）、擔保方（債權來源平台）、以及居間服務方（金蛋理財公司），這在一定程度上，大大提高了平台的信息透明度。
總結
從平台背景來看，背靠新三板，道德風險相對較小，隨時受到市場監督。從平台債權來看，有標準物品抵押，或者符合小額分散，整體來看，風險聚集度不高。從信息披露來看，經歷這次風波，平台調整了信息披露，增加了投資人對平台的信任。因此，多賺理財師認為，金蛋理財目前仍可以投資，短期內不會出現大的投資風險。
這標題打廣告太明顯了吧
邀請我幹嘛，頭兩位已經說的很清楚了，要不是看在他們的答案份上，我早舉報這個問題了。
你當馬雲的招財寶是透明的嗎
實時提現，高收益，不玩期限錯配，不玩墊資，不自建資金池根本木法
玖富的悟空理財和金蛋個人趕腳是相互錯配的兩個產品。
悟空理財還要推出按天實時提現，按年匹配債權還可以做到，按月就有難度了，按天除了接貨幣基金無他法。從玖富網站上看，按月的短期標的不多。那麼匹配的優質債權是啥？分期中大學生借款？透明度問題值得深思。其實，招財寶也存在同樣問題。
只是阿里上市了，資金體量大，墊得起，玖富呢？
資金池模式都是準備找國家背書的節奏啊
看看前幾名的回答，我看你們還是不要來知乎寫軟文了
所有分期項目在積木盒子、銀客網的投資標的都具有槓桿的特性，都會極大的增加投資風險，建議投資者謹慎或者不要選擇。
分期公司將5000元借給學生，形成債權。然後將債權出售給積木盒子、金蛋理財這些理財平台，獲得5000元回款。再把這筆錢繼續借出給學生，在P2P公司繼續出售，重新獲得5000元資金。這筆5000元的債權可以在反覆利用下，放大槓桿N倍。同樣風險也會急劇增加，可能分期項目分布比較散，目前還看不出風險性，但是長遠來看就不好說了。當然這僅僅是打個比方，P2P公司本身是沒有問題的，但是有的債權項目運作本身就是存在很大的風險性的，希望有些公司能好好考量一下某些債權項目，在財務上、風控上嚴格把關。
如果資金池方式搗亂成功，後面就真精彩了！如果有問題可以儘快舉報，等國家出台政策~預計最遲4月就知道結果~
看好P2P模式的T+0，前人不敢做不代表這是不可能的，高風險高收益，現在第一的P2P平台可能沒跟進這玩法就給打敗！
PS：個人投資者自己小心，這玩法就是瘋狂，資金鏈一斷，一出負面公司就立刻關門，金融行業不不允許信譽破產的
要實現這麼高的收益率，還要隨時提現，要麼是有很高的風控水平，去進行高風險高收益的投資；要麼運營成本壓縮到極低，這方面貌似金蛋理財都沒多大優勢，那麼就只能按傳銷的模式運作了。
如果我說它是騙子，你信不信？
- 沒有任何創新，模式抄襲
- 債權垃圾：債權都是信用借，來源學生
- 數據虛假：學生都放假了，每天這麼賣債權來自哪裡，很好奇....
本來還打算重倉金蛋呢，看了前幾位的討論，有點怕怕呢
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