如何系統地學習股市？
進入股市好幾年，但一直沒有系統地研究過。目前炒股全是看臉，馬鋼是哭了，上港 7 塊時候沒出，其他的都清理了；錢放餘額寶了，不敢亂動了。想系統學習後再有動向。
人之患在好為人師。
自股市出現以來，圍繞股市就一直存在著一個「觀點售賣場」，每個人都把自己在股市中的經歷、經驗、教訓總結為一個個閃光的觀點，向別人兜售，並形成一個個流派：技術派、價值投資、成長股投資等等，甚至有用周易八卦在做股市的。
幾乎每個認為自己的方法很有用的人，都存在倖存者偏差。做得好是自己本事，做得不好是運氣問題。
其實在股市，掌握命運的是概率。
一個股票上漲的概率是60%，下跌的概率是40%，另一個股票上漲的概率是30%，下跌的概率是70%，你選哪個？答案顯而易見。
問題是，如何才能知道股票的上漲概率？
任何分析方法都是為了獲得對該概率的定性認識。
一個利潤增長20%的股票，相對於一個利潤下跌20%的股票，當然有更大的上漲概率，但這樣就足夠了嗎？未必。這個利潤增長20%的股票，可能前三年，每年的利潤增長率都高達80%，那麼其實這個股票今年的業績是變差的，它的下跌概率就會增加。
為什麼概率無法定量？不是不能定量，而是現階段沒有有效方法進行定量。
題主你想「系統學習」股票，是為了賺錢。但學習不是必定指向賺錢，而只是拓寬你的眼界而已。考上清華北大，不代表你就能升職加薪當上CEO迎娶白富美走上人生巔峰。
上面很多答案都在說技術派，比如排名第一，讓人看了很激動人心。但我還是建議你先看看其他流派怎麼說，再選擇一條適合自己的路。
方法不是最重要，信念才是最關鍵。你如何保證自己在分析透切之後下得了手？別笑，很多人就是在一念之間沒有貫徹自己的理念而後悔。你分析再牛、發現了好幾隻牛股又如何？你沒下手就等於白搭。
最後，既然大家都賣觀點，我也賣一下。
你看現在世界上的股神是誰？巴菲特，毋庸置疑。
巴菲特自己有寫過什麼著作嗎？除了每年伯克希爾股東大會上的「致股東的信」外，沒有專門自己寫的著作，就連自傳也是通過與別人談話，由別人寫成。巴菲特並沒有專門去向世人傳授自己的投資秘籍。國內外存在著太多對巴菲特的解讀，其中大多數是誤讀。
你看李嘉誠有專門寫過自己成功的經驗嗎？也沒有。
為什麼你覺得這些牛人會無私的傳授自己的秘籍？
巴菲特會說一些似是而非的理念，但不會真正去講解。比如著名的「在別人恐慌時貪婪，在別人貪婪時恐慌」，乍看很有理，可是怎麼去理解？從6000點到1600點這段時間裡，哪個時候才是別人恐慌的時候？3000點的時候嗎？如果你3000點的時候貪婪，下面還有一半的路等著你爬。事後諸葛人人都能看清。
容易得來的都是廉價的。
我的觀點是：你真要習得什麼，就去認真研究巴菲特每一個投資案例，看他成功的也看他失敗的。自己去鑽研，自己去感悟。
我是價值投資派，但是我不反對技術派。因為每個人都有適合自己的風格。怎么去分析一個股票都無問題，關鍵是你下手的那一刻：資金管理。
當你發現了幾個不錯的股票，你如何去分配你的資金？你的買入計劃和賣出計劃如何？如果發生了預料外的事情，你如何處理？這些沒有人可以教你，只能是你自己積累經驗和教訓去總結。
在股市，跟你說道理，如果你自己沒有相關的經歷，是沒有辦法理解的。
有些彎路總得自己走，有些坑總得自己爬。
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給Heavll的回復：
正如我所說的觀點售賣場。人們在股市裡面都喜歡做老師。我說的也未必正確。
股市那麼多所謂的流派，大抵都是強調買入之前如何如何分析，卻很少有人研究「買入之時」和「買入之後」又如何去做。
而我覺得其實這個才是最重要的。
其實就跟培養一個學生一樣，分析他五官端正、體格精奇、腦袋靈活，覺得是個不錯的苗子，所以決定花費精力栽培他，但他一定就能青出於藍成為大師嗎？
不一定，他可能不夠努力、荒廢學業，也有可能因為車禍而斷手斷腳，這些你都是無法預料的。
但如果你面前有好幾個這樣的學生，那麼情況就不同，畢竟人與人之間還是有個體差異的，你可以通過分配適當的時間精力到這幾個人身上，優者多劣者少。
並且可以定期進行測驗跟蹤他們的學習成果，對於退步或者沒有進步的學生可以考察他們的原因，如果能夠改進，那麼繼續培養，如果不能改進就考慮是否逐出師門。一旦出現意想不到的意外，有人受傷，就要看他是否能夠恢復，如果不行就支付足夠的生活費讓他回家。
以上就跟股票一樣，分析也就只是分析而已，「猜的中開頭，猜不中結尾」。
技術分析有時看起來很准，其實是事後諸葛，就如排名第一的答案，寫了很多驗證很準的案例，那他有沒有統計驗證不準的案例呢？比例究竟如何？因為只能用過去的事情來做例子，無法證明「預測」究竟是否準確？所以，看他答案覺得有理的人，應該要自己回去驗證，按他的方法自己通過大量檢驗來看是否正確。股市不動腦就是死路一條。其實看他寫價值投資，基本沒到點上，我只能說他沒有深入進去研究而已。
技術分析和價值投資往往就是雙方都沒有深入去研究，看些皮毛就覺得對方不行。這沒有意義。
誰說兩者不能互補？閉門造車。
我個人認為技術分析裡面最有用的是看量價，而不是看指標、看壓力線。對於一個股票，看它歷史上發生過什麼重大事件，再回去看它當時的股票走勢是如何，人們是如何作出反應。技術分析三大假設：1、結合基本面看量價才是看它如何「包容一切消息」；2、外力對原來的趨勢做成什麼影響，並且形成了一個怎樣的趨勢；3、歷史會重演，怎麼重演，未來出現級別相似的事件是不是會有可能再有這樣的走勢？
研究一個人過往的事迹，可知其稟性，對現在的判斷能提供一定的參考作用。
但！士別三日當刮目相待，還要考慮它現在是不是已經發生了質的變化？100元對一個乞丐來說很多，但如果他努力做到了百萬富翁，給他100元還有意義嗎？
那價值投資分析就很有用？未必。一樣都是存在不確定性，運氣為先。
技術分析有如分析一個運動員的過往成績，價值投資分析主要考察運動員本身的素質：爆發力、耐力、技巧等等。
分析他的以往的成績，就能判斷他本場比賽能贏嗎？我看不能。
考察他的素質，就能自信滿滿地下賭注嗎？我看也不能。
世界盃也會爆冷。
為什麼不結合在一起看呢？為什麼不能看他成績好的時候，狀態如何，成績差的時候又發生了什麼事呢？
結合起來看更全面。
但這些，都是準備功夫而已。
你下賭注的時候，你買多少？根據比賽的進程，要不要轉讓手中的彩票（假設能夠自由轉讓）？有沒有想加碼的意願？
這些才是最重要，當下比賽的進展不是對預測更有用嗎？
認真記住，一切分析都只是參考而已，還沒成定局呢。何談必贏？
分析（無論流派）只是為了篩選苗子
你怎麼去栽培（買多少，分批買還是一次買）、測驗（定期考察）、調整培養計劃（出手放棄，還是繼續減持，還是加碼買進）。
直到最後檢驗是否出師（判斷何時可以賣出，收穫果實）。
這麼一個完整的過程，才是一個必須自己去挖掘掌握的體系。
題主這樣真誠的問題值得最真誠的回答。我的回答會很長，很多圖，和個人思路掛鉤嚴重。
請慎入。
我從大一就是金融和投資的愛好者，從大二開始自己買賣股票，畢業了在證券公司工作了兩年多， 後來辭職旅行 ，所有的費用都是靠炒股掙來的。但是我這樣一個人是很不喜歡別人來問我任何和投資相關的問題，尤其是和我不是很熟悉的，只是知道我經歷的人。於是有人認為我是裝X，有些人認為我是故意不想把掙錢的辦法分享出來。其實事實上不是這樣的，美國著名投資家，傑西-利弗摩爾在他的《股票大做手回憶錄》的開篇就表達過同樣的情緒。（利弗摩爾的這本書也是學習投資必須要去讀的一本書，看似沒有乾貨，其實字字璣珠，參與投資越久，感觸越深。）利弗摩爾說他他討厭這類問題的原因就在於一點，人們把投資獲利僅僅看成一種技巧，三言倆語就可以傳授的簡單東西，而沒有將其視為一門像醫學，法學等等是依靠知識積累，技能培養最後才能應用的掙錢手段。他們只看見一買一賣就可能獲利的簡單快捷，卻不想知道在買入賣出委託發出前，一個投資者對所選投資標的的所有思考，對價位的判斷，對市場的研讀，和自己人性的鬥爭，在獲利之前的慘敗。他們都不會去看。所以題主這樣的問題是讓我這種投資狗很欣慰的，你有一個良好的開局。你對投資能力的重視上是足夠的，做投資的人最重要的就是敬畏，敬畏市場，敬畏人性。其次，你優秀的意識到投資的對一個人財務的重要性，沒有因為之前的失敗就輕易放棄，我相信你在長久的將來會是一個投資好手。
你的問題是「如何系統的對股市進行學習」，可是我覺得你想問的其實是「如何提升我自己的投資能力，讓我可以在股市中活得更久，甚至掙上一些收益」對么？如果我的猜測是對的話，那麼這需要一個非常系統的回答，請準備好耐心。同時我要在這裡指出，我能學出來的只是一個相當於指南的小冊子，看過後，你還需要無數的實踐，無數的傷痛，教訓幫你完成最後的修鍊。
耐心不好請從這裡開始看
一。搞清楚自己是什麼選手，然後去學習相應的基本知識。
江恩說，大多數人在股市中輸錢主要有三個原因：
①交易過度或買賣過於頻繁；
②沒有上止蝕單（StoplossOrder）；
③對市場知之甚少。
技術分析的三大假設
第一假設：市場行為包容消化一切信息
第二大假設：市場運行以趨勢方式演變
第三大假設：歷史會重演
請牢牢記住這幾句話，牢記，我將會在後文中反覆提及並不斷舉例子講述這幾句的關鍵性。
我接觸過很多朋友和客戶在討論投資問題的時候經常和我講，哦，我看巴菲特怎麼怎麼說。我看過彼得林奇怎樣怎樣講。聽到這些我都告訴他們，請牢記他們的投資智慧，請淡忘他們的操作細節。因為那個東西不一定適合你，因為你們不一樣。以巴菲特和彼得林奇為代表的投資者，他們是什麼他們是共同基金的管理者，他們追求的收益是長期的，穩健的，是管理超大體量資金的辦法，不是完全適合中小投資者的，更何況我們的面對的市場是不同的，所有共通的只是投資智慧，而不是投資手段。如果用體育來打比方的話，他們是一群萬米長跑選手的經紀人，需要旗下選手在長跑中獲得良好優異的成績，所有的戰略，戰術都是圍繞實力和時間來安排的。而我們是100米到1500米範圍內的參與者，要求在中短期明顯的，連續的勝出。（當然我們中也有人是希望將投資收益作為20-30年後養老的朋友，那麼你們要做的就簡單多了，選擇一個差不多的以滬深300為標的的指數型基金去做基金定投吧，時間會給你你想要的一切。不用懷疑，放心去做。）我的大部分篇幅都是適用於資金量在幾萬到幾十萬希望在當年可以看見明顯受益的投資者。所以我們要做的不是巴菲特口中說的投資，而是什麼會漲的好，我們就買什麼的投機行為。而投機行為最優秀的楷模就是江恩。於是我們從江恩的第三句入手，避免對市場知之甚少。學習和了解市場是一個積累的過程，我這裡沒有能力全面展開去做科普，給大家一個建議就是想學清楚A股市場手機上裝個騰訊新聞吧，那裡的財經分類下面的東西還是可以一看的，另外訂閱一份紙質版的《經濟觀察報》和《上海證券報》。看到不懂得辭彙記得百度。幾個月下來對A股你會有一個很良好的認識的。
(剛剛出去一下回來就已經開始有贊，有關注了么。這只是個開頭啊，不過能看出來，大家對投資的事實真關心啊。)
中國股市有滬市深市倆個交易所，但是大家一般一提大盤怎樣怎樣默認是單指滬市的上證指數，這種情況主要是因為我國滬市和深市同步率是比較高的，說白了就是滬市要是漲百分之一，那麼深市的漲幅也就差不多是百分之零點八到百分之一點二之間。很少出現背離情況。於是大家都只說上證指數不太單獨說其他的指數。但是隨著中小板和創業板的獨立行情反覆出現，其實大家應該改掉這個固有的習慣了。而且滬市和深市本身也有一些明顯區別，比如滬市多央企，國有企業，所以對一些宏觀政策是比較敏感的。而深市數量上佔據大多數的民企，對一些行業性利好更敏感。
這是滬深倆市裡所有的環保類股票，0和3開頭的都是在深圳上市的。6開頭的都是上海上市的。可以看出來，環保類股票基本都集中在深交所。
下圖是銀行股 和上圖的環保股恰好是完全相反。
很多人，包括我自己在去年深受將注意力過度集中在上證指數上這一習慣的坑害。這是去年一年創業板指數的走勢圖，這個圖也足以駁斥其他答案中對A股徹底絕望，或者是認為在中國只能買買餘額寶的言論。我承認創業板去年的大漲是一個非理性的行情，但是你要知道一個版塊和一個指數這樣的上漲可以帶來的是多少的財富增值。世界上任何一個市場都有集體非理性的情況出現，例如美國的互聯網泡沫，如何合理的利用這些非理性是投資者的必修課。請不要單單以事後的一個「非理性」結論拍死一票的投資機會。（甚至我身邊一些人的內心到現在還是不承認，也不太認為創業板是A股一部分）
因此你的自選股前六個位置應該是這樣的
關於很多人好奇為什麼中國在創業板之前有個中小板，我可以告訴你，在朱鎔基同志還是總理的時候就有模仿國外市場設立創業板的想法，但是，朱鎔基同志堅持認為我們的中小企業可以也應該上市去融資，但是性質上和國外的創業板是有本質區別的。所以不可以，也不應該將國內中小企業的這個版塊輕易的奉上一個創業板的名號，所以就有了這個名字非常寫實的中小板出現，當中不乏蘇寧雲商，比亞迪，雲南白藥等等一時間業績和證券市場價格都表現優異，給投資者帶來豐厚回報的優秀選手。
然而就是這個被朱鎔基同志壓下去的創業板在2009年底，到底出現在了中國的證券市場上，如果按照美國的主板市場和創業板市場區分，在中國創業板市場上應該上市的是當年的人人網，稍晚一些的小米科技，今天的抽屜和知乎這類公司。可惜，對不起。中國互聯網公司這些真正符合高成長，高風險的科技公司基本都需要去海外上市。 而真正在國內創業板上市的一些沒有創新精神的小小企業。創業板變成了小小板。朱鎔基同志當年的話語似乎言猶在耳。
(再次感謝大家的支持與贊同，因為這兩天看球，推進速度可能會慢一點，請大家多包涵)
二，關於技術指標
繼續，我們看過了近倆年中國股市上主要指數的一些異同之後，我們就需要進一步為我們能夠獲得一點收益這個目標繼續做功課了。這個功課是什麼膩？這個功課叫做預判能力，我們獲得收益的方式一定是低買高賣的，所以我們必須要知道，今天這個價位是不是足夠的低，和一段時間之後這個標的物的價格會不會上升，但是價格的高低是相對的，明天會怎麼樣，我們只能猜測，猜測的正確率是我們獲取收益的保障。而所有的預測都建立在對過去發生過的事情的解讀上，在資本市場里，過去發生的事情（所有的價格變動）隨著投資參與者的增多和越來越多數學工具的介入，被描繪成了一個又一個指標。所以指標這個東西對於判斷投資標的趨勢就相對於算命先生眼裡的生辰八字和掌紋一樣的重要。現在各大證券交易軟體里各類指標層出不窮，幾十上百種指標，我們究竟該看哪一種膩？在這個問題上我要說一點，指標很有用，但是什麼指標都去看會很累，往往也得不到理想效果。我們要做到的是精熟於兩三種指標，透徹的了解和使用它們。
現在以我個人風格為例，好好聊聊技術指標的問題。這是一款市面上常見的股票交易軟體當中的技術指標分類。
首先講講趨勢性指標（技術分析第二大假設：市場運行以趨勢方式演變）
在這些趨勢性指標里， 我個人的選擇是MACD，偶爾會看一下VMACD（V指成交量，所以VMACD就是將成交量考慮在內的一種變形的MACD指標）。
關於MACD這個指標的演算法，由來等等。好奇的可以自行百度。我就不細說了，而且也沒什麼用，我當年認真研究過，還自己試試算了一段時間，後來都忘了，只有用法越級越熟。
經典用法
一. 順勢操作---金叉/死叉戰法
就是追漲殺跌，在多頭市場時金叉買入，在空頭市場時死叉賣出。
二. 逆市操作---頂底背離戰法
就是逃頂抄底，在頂背離時賣空，在底背離時買多.
這一段引自百度，這裡的第一點可能是大家對MACD用法最為熟知的一種，而且也是被詬病這個指標效果不好最多的一點。但其實不是，問題在於技術指標在上時間和重複次數對於正確率是個及其重要的東西。所謂頂背離與底背離其實就是金叉和死叉的重複出現，效果就大大的不同了。
我在13年春節和朋友們一起吃飯的時候勸他們最近不要去買黃金，因為黃金在年內可能要大幅度的降價，但是當時有些人聽了，有些人還在酒桌上和我爭論。但是結果大家看到了。這是當時我判斷黃金價格用的依據，MACD周線級別，教科書一樣的頂背離。所謂的頂背離就是A區域和B區域平均價格相差不大，但是在與之相對應的MACD指標中a點與b點先後出現倆個死叉，而這倆個死叉的相對位置和標的物價位的相差成明顯相反的效果。這種情況後市必然大跌。這就是趨勢性指標的作用。
這裡要強調一點，MACD的頂背離在A股市場中是一個準確率極其高的指標。再重複一遍，MACD的頂背離在A股市場中是一個準確率極其高的指標。這裡不講MACD頂背離在數學上的邏輯性。我簡單講一下MACD頂背離在交易中的邏輯根源。假設我是一個手握2億資產的超級投資者，我看好一隻總市值在4億左右的股票，這一隻股票現在的價位是10元每股，我認為這個價格有拉升的空間，那麼我就一直在用10元每股的價格，一點點收集籌碼。（當然，實際當中是不可能完全做到的，這裡假設的是一個理想狀態。）當我完成了將2億資金全部換成股票之後，我開始使用種種手段拉升這支股票的價格（具體手段這裡就不詳細說了）。最後成功將價格拉升到了20元每股。那麼現在我掙錢了么？答案當然是沒有，不僅沒有掙錢，我還花掉了我所有的錢，看似2億的盈利現在都只是一個賬面上的收益，想要真真正正拿到這2個億的盈利，我必須把我手裡的股票全部以20元每股的價格賣掉。而且我不能一下子賣完，那樣的話巨大的賣盤湧現，會使得股票價格快速下滑。我需要很耐心的使用種種手段將價位穩定在20元每股左右，同時吸引其他人用真金白銀將我手裡的股票買過去，把我手上的股票全部轉化為現金，那麼在盤面上就會看見一個價格高位震蕩一個比較長時間段的情況。當我將全部的股票轉化為現金之後，這支股票的持有集中度就顯著下降，沒有人刻意維持它的價格，不再有利好消息出現，當一些高位買入希望它進一步上漲而獲利的參與者開始失去耐心，想要賣掉這支股票開始調倉換股的時候，由於沒有人托價，股票價格將開始下跌。一旦下跌幅度加大，或者有利空消息出現，之前的跟風盤將踩踏式出逃，價格將出現斷崖式下跌。同時A股是個被操控性很強的市場，而且大多數股票被拉升時都大幅超過本身應有價值，沒有托盤的情況下，下跌都極為快速。所以MACD的頂背離在A股市場上極其準確。如果在A股市場上你看見了一支股票在日線或者周線級別出現頂背離的時候，那麼請你立刻想像你自己就是阿甘，這個技術指標就是那個叫珍妮的小女孩，就是阿甘的媽媽，阿甘在橄欖球場上的隊友，阿甘在越戰戰場上的戰友兄弟，他們都在朝你喊著同一句話 Run，Forrest ! Run away ！Hurry！ 跑，快跑！不論你買入價位是多少，目前有沒有盈利。先跑出去再看，不要有任何心存僥倖和留戀。
上圖為證 A股6000點見頂之時
貴州茅台2012年底周線級別出現標準的頂背離，大家可以回想一下，如果單看基本面的話，是什麼時候中央開始放出大力度反腐，控制央企超額招待費等等不利於高端餐飲和白酒的消息的。這個指標絕對有其現行判斷的意義。（這個背離圖形簡直是教科書一般的清晰和經典）
當然，看到這裡一定會有朋友問，你這幾個例子都是以前的，都是既成事實。事後看結果說話是不是可信度不那麼高膩？所以在這裡我再放一張今天的圖，大家可以將這支股票放進自選股里觀察一段時間，最後看看MACD的頂背離到底是不是有真實有效的預見性。
000592平潭發展 周線級別教科書般的頂背離 同時收益極低 動態市盈率高企 此股今年年內沒有大利空爆出，大幅度向下調整的話天理不容 （有可能在未來一段時間內下跌超過百分之二十，價格最低下探至5.68--6.20這個區間，甚至有可能更低。）
有了頂背離，那麼一定就會有底背離，頂背離是大幅向下調整和下跌的信號，底背離是上漲或者是大幅反彈的信號。底背離其實就是連續的倆個及以上的金叉一個位置相對於一個更高，而同時相對應位置的股價是持平甚至是更低的。
上圖說明，600383金地集團 13年年底的日線走勢圖， 一個標準的底背離和一個標準的頂背離，分別帶來了方框一中的一波反彈和方框二當中的一輪下跌。
這裡強調一點，在A股市場中，底背離的正確率遠遠低於頂背離。再重複一遍，在A股市場中，底背離的正確率遠遠低於頂背離。其原因在於，一支股票的價格能在高位長期徘徊而不下跌絕大多數都是主力在維持這個價格，給出貨爭取時間這一種情況。而一支股票價格長期爬在地上不動就分為倆種情況，一，有主力在刻意壓制價格長期停留在一個較低的位置，方便於主力以低價收集籌碼。二，這支股票當中的主力全部，徹底的離開了，股價是被由於自身原因漲不上去，也沒有什麼可跌的空間了，導致股價長期維持在一個價位。如果是情況二，那麼你進入之後可能很長一段時間都不會有什麼像樣的漲幅。那麼怎麼樣才能增加頂背離這一信號的預測準確率膩。
一，觀察成交量。有主力介入進行低吸，並且後市將要進行拉升的股票，在低價區徘徊的時期，成交量一定是溫和放大的，因為無論怎樣去抑制價格和演示自己進入的痕迹，為了獲利，買入行為時必然存在的，那麼成交量上就會相交前期有所變化。
二，依靠時間跨度和指標的重複來增加判斷正確率。在A股市場中倆個死叉形成的頂背離一定要相信，倆個金叉形成的底背離一定要先觀察，緩操作。底背離的組成里金叉越多，時間跨度越大，可信度越高。
000001平安銀行（原深發展）2004至2007年初 周線級別
我們可以看到組成這次超級頂背離的金叉總計達8個之多，時間上跨越了整整三年。完美的演繹了一個大跨度底背離的經典，股價也從我們圖上可以看到的1.55（復權後）上漲到了2007年底的19.34（復權後）。同時驗證了一句投資市場上的真理，橫著有多長豎起來就有多高。（領會這個意思，不要搞絕對，別用尺子真去量哈。╮(╯▽╰)╭）
從這張圖上我們也可以明顯看出來1.55（復權後）的價格出現後，這個底部區域成交量較之前的明顯放大，從而驗證了關於頂背離的說法一。
三，底背離形態的最後一個金叉出現在MACD0軸附近時，才是真正準備入手的好機會。也就是常常有人提起的水面金叉。我們可以看000001平安銀行那張圖裡的最後倆個金叉，那個就是水面金叉。看到這裡可能會有朋友要問，為什麼在第一水面金叉出現之後確實有一輪上漲，但是為什麼很快價格出現了反覆，在第二個水面金叉出現之後才開始真正波瀾壯闊的拉升大潮。這個問題其實是這樣的，一般情況下，當主力完成對一支股票超長線的潛伏和建倉之後。在整個市場環境配合和利好消息帶動下，往往會快速拉出一個漲停板，或者是一段短時間內強勢的拉升。這個相當於一個宣言，告訴所有人，關注我，我來了。因為建倉期完成後，不再需要遮遮掩掩，而是高調吸引市場注意。好比我是個豬肉販子，我手裡有市場上大部分的豬肉，現在豬肉有合理的上漲理由，價格也上去了，但是沒有人關注豬肉，那麼我可以順利獲利么？顯然不行。我必須把眾人的目光吸引到豬肉上來，才能開始活躍的交易和獲利之路。在資本市場里沒有什麼比快速上漲更能帶來關注目光了。其次，在這圖中方框中的快速拉升有回落階段，將一部分前期獲利盤震蕩清洗出場，完成最後一輪籌碼收集。要知道，這個位置哪怕是漲停板價格拿貨，也比後來的最高點價格低得多。有足夠的獲利空間。你可以在下面圖中看看A方框區域的成交量，估算一下總成交金額，可以發現這一時間段是主力拿貨比較多的一個區間。最後的準備工作全部完成，股價一騎絕塵似的上漲，會搞得大多數中小投資者敢看不敢跟。直到頂部區域配合各種忽悠的時候再給普通投資者進去接盤被套的機會。
關於MACD就先講到這裡，這裡特意要說一下，我用的MACD指標一般情況下都不是默認的（12,26,9）而是改成了(10,20,5)。這麼做的目的在於數值改小之後，指標效果會比默認數值顯示的效果超前一點點，同時，由於我選的三個參數都是5的倍數，顯示出來的線條不像默認數值那麼圓潤，而是比較銳利一點，這樣交叉等重要情況在圖形中看起來更加顯眼。
最後我貼上一張上證指數當年998點啟動前後的一張圖，在這一張圖裡大家可以看到底背離金叉組合的大多數常見形態。而且我建議大家把上證指數3400點那次反彈以來直到今日的圖形打開對比著看一下，要記得，在技術分析三大假設中有一句是這樣講的，歷史總會重演。但是很多優秀投資者也喜歡在這後面加上一句，歷史也並不是簡單重複。請大家自己感受下。
其次，我們來看看MA均線系統和BOLL布林帶這倆個指標。
在我們通過趨勢性指標尋找到一些上升趨勢良好的股票之後，我們可以觀察，也可以嘗試去買入一些，之後如果我們的判斷沒有大的漏洞的話。我們將看到這支股票的價格沿趨勢開始上漲。但是現在新的問題出現了，沒有什麼東西的價格會一直不停的漲下去，那麼價格的波動出現的時候，是短期的一個調整還是上漲結束了膩？有了盈利的股票需要的什麼時候思考出售的問題膩？這裡就需要藉助一些壓力與支撐類的指標。我個人尋找壓力與支撐往往用均線和布林倆個指標。當然在教科書上，他們倆個不是被定義為壓力與支撐指標的。所以這裡我講講我的用法。
MA均線可能是所有指標中出現最早的一個指標了，只要一打開交易軟體，它都會伴隨著K線圖出現在我們眼前。它的原理簡單到不能再簡單，關於均線的運用也有無數的提法。可能是太習以為常，我認識的很多人往往都關注那些一聽起來就不明覺厲的指標，常常忽視了均線。所有這裡先上張圖給大家看看均線的威力。
作為壓力線，上證指數，日線，圖中黃線為MA888 （即888日均線）
我不知道大家看到這張圖的時候是什麼感受，反正我第一次將均線參數改成888之後看到這個圖形的時候，我是頭皮發炸，汗毛孔全部倒豎的。太準確了。實在是太准了。尤其是上證指數2245見頂之後到998低點之前的那五個綠色點位，其中有四個最高點回落位置幾乎就是貼在888均線上，精準到可怕。這也是時間的威力，你選擇的指標參數越大，這個指標計算的時候時間因素就越明顯，顯示出來的效果也就越精確。我們再看看右側，在上證在1664反彈到3400之後，大盤進入一個漫長的調整期，我們看見前三個綠色點位又是無比精準的壓制了大盤反彈的腳步，可參照性極強，而後面上證指數畏畏縮縮，好多次離888均線還有一段距離的時候就掉頭向下了，看似精準度明顯下降了，這裡原因我個人是這樣理解的，由於之前宏觀經濟運行非常良好，即使08年金融危機之後，我國的GDP增長還是很強勁。所以在上證指數每次反彈的時候勢頭也非常強勁和有力，市場參與度還很高。所以每次反彈上攻都攻到極致位置。而後來隨著GDP增長放緩，樓市的暴漲吸引走大量資金之後，連年的熊冠全球讓A股參與度降到極低的位置，同時股指期貨出現，大機構不向上努力拉抬，也可以拿到收益。這些因素疊加讓上證指數的反彈也變得越來越虛弱無力。每次再反彈的上攻即使還有空間也不太作為。但是，這只是這段時間內的現象，長期指標的效果總體上講精確度始終是驚人的。
作為支撐線 上證指數998點見底至今 周線級別 MA參數 黃色888 綠色60
我們再看看均線系統作為支撐線時候的效果。圖中的黃線不是我特意連接1664以來低點特意去畫的，而是將MA參數改為888之後，這條均線本身就長這個樣子。我們可以看看這些支撐點位都是比較精確的。我們將最右側放大，也就是離今天最近的這部分放大。
上圖最右側區域放大圖 上證周線 黃色MA888 綠色MA60
這下知道為什麼上證指數最近的一年多時間裡為什麼一直處於一個漲也漲不上去，跌也跌不下來的尷尬境地了么。基本面，政策面的原因紛紛擾擾，應接不暇的。但是看技術指標，就是這樣的清晰無比，它就被夾在周線級別的MA888和MA60之間，上下震蕩調整的空間早就畫定了。
這裡我爆一張自己的交易單子。
2013年6月24日 當天上證指數暴跌109點，跌幅百分之5.3。而我為什麼要在那天上午選擇了買進。是我瘋了么？其實是有點瘋狂，但是我當時的邏輯是這樣的，我堅信周線級別MA888的那條黃線是上證指數最強有力的一條支撐線。絕對不會輕易跌破。而且觸及這條支撐線之後一定會有一波像樣的反彈出現。於是我下單了，並且很快成交。但是，第二天上證指數做了一件超級瘋狂的事。比我的抄底還要瘋狂。
那一天上證指數一開盤雖然順勢低開，但是馬上開始向上掙扎，好似一切都將像我計劃的那樣進行。然而，10點以後暴跌再次開始，最低處又是接近百分之五的跌幅。說實話，當時我也不淡定了，一是因為這樣的指數跌幅，已經導致我買入的個股下跌至觸及我自己劃定的百分之七的止損線。同時也跌破那條周線上的長期支撐線超過百分之三。（重要壓力或支撐位的有效突破，一般認為是突破並停留超過三天OR突破幅度超過百分之三，符合其中一點就可以視為成立。）這樣的話，我必須馬上止損出局，而且由於跌破重要支撐，整個指數將滑向一個不可預見的深淵，我短期內將這次止損出局的損失將沒有交易機會再掙回來了。就在我手心冒汗，打開交易系統準備止損的時候，反彈出現了。虧損幅度也隨之縮小到了百分之七以內。於是我決定再留著觀察一天。結果當天下午一路上漲，絕地翻紅。之後MA888的支撐線也保住了，隨後的一波階段反彈如期而來，我也拿到了一次超過百分之十五的收益。
給大家講這個事主要是想通過事實來說明，一條超長期的壓力線於支撐線的威力是不容隨意輕視的。即使市場出現黑天鵝現象，一時的大幅巨變大多數時候是不能改變真正的長期趨勢的，無論它多麼來勢洶洶。同時，大家也要在我這個事看見教訓，抄底不是那麼簡單的事情，我的這次成功雖然預計的沒有大錯，但是實際上激烈的短期波動差一點就擊垮我的判斷，最後贏得有僥倖的味道。即使技術指標已經告訴你，底就在附近，但是你不會知道最後的最後這個底在出現之前會有多瘋狂的事發生。所有一定要在底部真正出現，並且價格離開底部，向好指標明顯之後再動手。即使會少掙上一點錢，但是它可以讓你避免沒有價值的損失。
均線系統講到最後我要說一個就是MA888和MA60是我最看重的倆條均線，對於中線以及中線偏長的投資者來說，價位在MA888以下運行的股票根本就可以直接PASS，看都不要去看了，在這一長期均線之下運行的股票，最大反彈力度都很難超過百分之二十，而且往往反彈一次弱一次，大盤和行業有點風吹草動，隨時隨地給你來個大跌。想操作一定選價位在MA888之上運行的股票。尤其是MA60從下向上穿越MA888形成金叉的，結合MACD看一下，穿越價位左右的MACD指標如果不是頂背離的，基本宣告穿越有效。如果穿越價位附近MACD是底背離，畫好止損線，愉快的進去試一試吧。
圖為000002萬科A 自上市以來日線走勢圖 黃色MA888 綠色MA60
這裡簡單展示一下這張圖，大家可以自己打開交易軟體，調整指標參數之後，逐段放大觀察一下。尤其不要小看前面倆個扁扁的方框，那都是當年的驚天大漲，只是被後來那次更驚天的大漲顯得小了。這裡指出一點，MA60和MA888形成金叉之後的股票，只要大盤不是極其弱勢的情況下，日線級別的簡單頂背離是不會改變它的走勢，需要複合頂背離或者是周線級別的頂背離才能逆轉趨勢，周線級別頂背離達成的時候，基本上就是最佳賣點出現的時候。（再強調一下，這一情況只有在大盤極度弱勢的情況下失靈，反過來就是說大盤極度弱勢的時候，指標再好的個股也需要極其謹慎進行操作。）
上圖最左側倆個扁方框的放大圖，小方框是長期均線發生金叉的位置。AB和ab是頂背離。這裡可以看見A位置第一個頂背離出現就應該離場了，如果那時候沒有及時離場，那麼價位跌破MA60必須離場。而第二個頂背離出現就是最後最後的機會。至於B區位的頂背離是個四個頂背離組成複合頂背離，最高點價位都差不多，膽子超級大，心又細的可以在四個之間再做波動。沒有那種自信和能力的在第二，第三個頂背離出現的時候，你就可以在周線級別上同時看見頂背離。趕緊出局絕對保證你賣在最高點上。
關於均線就到這裡好了。
看完均線這部分，一定會有人想，這個超長期指標精確度確實好，可是我沒有那麼好的耐心，不適合做這種中線偏長的，有沒有什麼指標適合中線偏短的操作膩？
答案當然是有的，那就是BOLL線。
我很多朋友問我自己用得最多的指標是什麼，我告訴他們說我主圖指標默認為BOLL，他們都一臉不解，那玩意亂糟糟的有什麼好啊。是的，因為大家平時看見的BOLL是這樣的。
深振業A 日線 BOLL（20）
看起來有一定的壓力支撐效果，可是不準確也不明顯對不對？
但是請記得我前面說過很多次的一句話，對於投資標的價格的判斷，時間是一個很重要的因素。這個默認的BOLL是按照20日均價計算繪製的。那麼我們把時間因素放大一點膩？我選擇的是將指標參數改為99。於是我看見的效果是這樣的。
深振業A 日線級別 BOLL（99）
這樣一來三個買點，三個賣點清晰可見，同時結合成交量，MACD進行一下操作，每個波段都是將近百分之三十到四十左右的漲幅，這個指標對於像深振業A這類彈性極佳的股票非常適用。也適合喜歡做波段的朋友們。這裡需要指出，BOLL的數學邏輯略去不講，講講實際使用要注意的事情，白線和粉線之間的區域，是弱勢區，價格進入這個區域千萬不要隨便去介入，看似粉線會對價格作出支撐，而實際上弱勢無底價，有大利空隨時可以擊穿。一定要等到價位穿越白線之後再考慮介入，尤其像第二和第三個紅色箭頭的位置，價格在穿越白線同時，整個BOLL帶收窄非常明顯，這樣基本上都不是陷阱，而是大餡餅。而第一紅箭頭的位置雖然BOLL沒有隨價格穿越白線而收窄，但是它的突破並回踩支撐線，也就是那條白線確認支撐有效像教科書一樣經典，所以同樣視為好機會。而最後面那個方框里的價格穿越白線，我們為什麼不將它視為一次良好的交易機會，大家可以想想其中原因。再說說賣出機會的把握，價格在白線以上，黃線以下運行，我們視為運行在合理的強勢區域。而一旦價格穿越到黃線之上，那麼就標準其進入一個超強勢區間，但是沒有什麼東西可以永遠保持超強勢狀態，超強勢出現說明價格開始非理性了。需要你時時刻刻的關注它的變動。不過不需要一破黃線就立刻去賣出，可以結合MACD，均線等其它指標，其它指標有一個發出見頂信號，就可以收拾收拾賣出獲利了。
關於壓力和支撐指標就講這些吧，強調一點壓力線和支撐線是相互轉化的，一條原本的壓力線被成功突破並確認有效之後，在後續的價格運行中會變為支撐線，反之亦然。
最後給大家看個神奇的東西。
一張我在6月16日的交易單子
記住這個成交價0.397 再看一下交易時間下午13點35分
然後我們看下圖
150019 銀華銳進 6月16日 分時圖
當日下午到達最高價0.398之後回落 回落幅度超過百分之一 而我成交的0.397這個價位僅比最高價差了0.001
銀華銳進 150019 6月17日分時圖
這是隨後17日的價格走勢
這些聯繫在一起來看是什麼感覺，是不是有種我像個先知一樣預見到銀華銳進在17日將要下跌，於是選擇在16日賣出，而在賣出的過程中，我又像先知一樣預見在0.398這個當日最高價位。而事實上我是個神奇的先知么？當然不是。那麼我對股價的判斷已經可以精確到小數點後三位了么？當然也不可能。事實上那天我看見的這樣的。
首先我在6月16日下午13點20分以後觀察到了一個分時圖上頂背離。
我說過A股市場中，頂背離是一個正確率很高的看跌指標，於是我開始警惕。但是，由於是一個分時頂背離，時間參數值非常小，可能當日下跌調整一小會就修復回來了，不影響大局。所有我要不要採取行動就需要其他指標進行進一步確認。
於是我去看了看銀華銳進 60分鐘級別的K線圖和BOLL
銀華銳進 150019 60分鐘級別 BOLL（99） （這張圖是6月16日收盤之後截的，我下午看的時候和這個圖略有區別）
我看到了K線上衝到了BOLL的黃線（當時黃線數值為0.399）附近，這條黃線有一定可能作為壓力線給價格造成一定壓力。而且價格在這個區域停留時間比較長，卻沒有明顯突破的跡象和作為，我嗅到的危險氣息更多了。
於是我又去看了看日線圖
150019 銀華銳進 6月16日 日線圖 BOLL（99）
在日線圖上我看見價格也走到了一個尷尬的壓力線 白線附近 白線當時數值是0.405
於是我綜合這些指標的指引得出結論，短期股價很難繼續上漲，下跌的概率比較大。重壓力位是0.399。所以當天能以0.397賣掉的可能性是極大的，於是下單操作。而如果不是這天股價運行到一個清晰明確的壓力位的話，我可以預判價格不能繼續上漲，但是不會做出這樣精確的價格預判。
所以，技術分析者們很多將威廉·江恩捧為神人，各種膜拜不已。大多數原因出於江恩的這次行為
據江恩一位朋友基利的回述：「1909年夏季，江恩預測9月小麥期權將會見1.20美元。可是，到9月30日芝加哥時間十二時，該期權仍然在1.08美元之下徘徊，江恩的預測眼看落空。江恩說：如果今日收市時不見1.20美元，將表示我整套分析方法都有錯誤。不管現在是什麼價，小麥一定要見1.20美元。結果，在收市前一小時，小麥衝上1.20美元，震動整個市場，該合約不偏不倚，正好在1.20美元收市。」
江恩的預判確實是神奇和準確的，尤其是這種精確預判最讓人信服和心折，江恩是投資天才和大師不假，但是他每次都可以精確預判價格么？當然不可能，江恩當日的預判由於沒有詳細的歷史資料和價格圖表，我不能進行復盤。但是我可以推測，江恩的大膽神奇預判是基於他對壓力與支撐的超人理解，那一天的期貨價格一定是落在他擅長使用指標的明確位置上，而且多個指標同時指向同一價位。於是他開口對眾人講述他的預判。而當價格在他指標的區間里運行，尚未到達明確壓力支撐位時，江恩也是不能精確預判價格的（也就是說這一年裡江恩可能在幾個關鍵點位給出精確的價格預判，而一年中其它大部分時間，他是不能做到這一點的）。所以江恩不是神，他的方法例如角度線，四邊法，六邊法等等其實都是壓力線和支撐線的組合。
江恩理論圖例
江恩的技術分析，一直有無數人在研究，有無數個版本和解釋。有人說他是神，有人說他是騙子。要我說江恩絕對不是騙子，但更不是神，他的的確確是一個將壓力與支撐研究到極致的投資大師。但是，他的理論個人色彩太鮮明了，他對K線圖上空間和時間的理解有異於常人。他的理論不適合普通人來使用。（你可以看見江恩理論中大多數指標線的畫法都是純直線的各種組合，其理論有些地方的複雜）同時，江恩生活的年代計算機還沒有普及，圖表大都是手繪的。（你可以看見江恩理論中大多數指標線的畫法都是純直線的各種組合，其理論有些地方的複雜不是理論本身的複雜，而是為了簡化這些指標的形狀以適合他那個年代的手繪技術圖表。）技術指標的發達程度和今天現代化的交易軟體不可同日而語。所以沒有必須去千辛萬苦去學那些所謂神奇的指標，搞好一倆種適合自己的指標比什麼都強。
超買超賣指標
國內的很多投資者都鍾情於KDJ和RSI之類指標，可能是因為早期關於A股市場的一些技術分析書籍對這倆個指標的介紹比較多，造成了現在不少投資者對它們的偏愛。但是，這裡有個誤區，很多投資者將這倆個指標作為一個趨勢性指標來使用，並且吃了不少虧。事後歸結為技術分析無用論等等。其實事實不是這樣的，我發現這個問題還是源於我還在證券公司上班時和一些股民交流時的談話。
比如有些股民會問我，你看看這個股票，KDJ出現金叉了，是不是介入機會。
我一聽這話瞬間就懵了。金叉看漲不是趨向性指標的工作么？什麼時候KDJ也能幹這個了？
他會繼續問，那KDJ不是這麼用的么？
當然不是，KDJ和RSI都是超買超賣指標陣營里的一員。存在的意義是根據價格的波動判斷市場情緒並據此尋找買賣機會。（當然最正統的超買超賣指標叫做OBOS，因為用法比較類似，這個指標知名度不高，我就不拿出來單講了。）
這裡搬運一下百度對這倆個指標的解釋。
隨機指標KDJ是以最高價、最低價及收盤價為基本數據進行計算，得出的K值、D值和J值分別在指標的坐標上形成的一個點，連接無數個這樣的點位，就形成一個完整的、能反映價格波動趨勢的KDJ指標。
它主要是利用價格波動的真實波幅來反映價格走勢的強弱和超買超賣現象，在價格尚未上升或下降之前發出買賣信號的一種技術工具。
RSI的原理簡單來說是以數字計算的方法求出買賣雙方的力量對比，譬如有100個人面對一件商品，如果50個人以上要買，競相抬價，商品價格必漲。相反，如果50個人以上爭著賣出，價格自然下跌。
強弱指標理論認為，任何市價的大漲或大跌，均在0-100之間變動，根據常態分配，認為RSI值多在30-70之間變動，通常80甚至90時被認為市場已到達超買狀態，至此市場價格自然會回落調整。當價格低跌至30以下即被認為是超賣狀態，市價將出現反彈回升。
如果你看到這裡恍然大悟，決定從此以後放棄對KDJ和RSI的金叉，死叉的關注，而改為看見這倆個指標進入超賣區買入，超買區賣出的話。那麼我可以說你是聰明人，但是，可但是你還不夠有智慧。你想的少了一環。
我們都可以理解這樣一個邏輯，如果一支股票被超賣了，那麼說明它的價格被低估了，那麼應該買入，反之亦然。但是，所有的事物都有一個程度問題，它有一點被超賣了的時候應該出手，還有它被嚴重超賣的時候再出手膩？顯然是後者。
上證指數由1664向3400反彈 周線級別 KDJ為默認參數
我們先看第一方框，方框中紫色線第一次進入超賣區，說明指數價值開始被低估，但是這只是開始，隨後進一步的恐慌盤出現，第二個超賣點出現，這還沒有完，最後一批堅守者信心被動搖放棄出局。指數被徹底超賣。隨後眾所周知的KDJ金叉出現，真正的買入機會到來。同理隨後的反彈中，第一次超買，第二次超買都沒有動搖大盤向上趨勢，第三次跟風盤，第四次作死追高盤出現。KDJ死叉出現，最後的賣出點出現。這樣才是KDJ指標的真正用法。時間與指標語言的反覆是預判成功的保障。
關於指標的講述到此就算結束了，我相信這些已經足夠破滅指標無用論的錯誤論調，也可以給大家一個觀察和判斷價格的合理依據，我們下面要談論比指標更為重要的東西。
（這裡推薦一本書吧，潘偉君的《看盤細節》，這本書里大部分講了，每天看盤時候需要注意的細節，和細節流露出來的信息與意義，寫得非常好。以為比較大的趨勢不是每天都有，支撐線壓力線也不是天天都觸及，那些都做重大買入賣出決定時用的，而這些小細節是每日盯盤時候天天都用得上的。一定要多留意。）
這本書長這個樣子
技術指標分析的講述暫告結束，我們現在聊聊基本面的一些事情。
當年我剛剛進入股市的時候，也曾經迷戀過各種基本面分析，但是最後不得不放棄了。現在依然看見很多人對技術分析嗤之以鼻，張口閉口跟別人講基本面分析，價值投資等等。我感到深深，深深的憂傷。
關於一支股票價格，價格上漲分為倆方面。
1，公司盈利。假設我們現在有500人，每人拿出10000元成立一個公司。那麼我們每個擁有這個公司五百分之一的股權。如果公司股票以萬元為面值，那麼我們就是每人一股。然後這個公司在第一年裡花掉200萬購買機器設備，僱傭工人，花300萬買來原材料生產商品，這些商品在市場全部賣掉，賣到了600萬。那麼這個公司現在是不是總計有800萬。（這裡為了簡單，我們就不考慮機器設備的折舊等等具體細節。）那麼我最初投入的1萬是不是變成了1萬6。第二年公司的600萬現金再次全部購買生產材料，成品賣了1200萬。這時候公司價值1400萬，我現在擁有的那一股變成了2萬8。而這個每股最初的1萬，第一年底的1萬6，第二年的2萬8有個學名叫做每股凈資產。
2，供求關係。現在你當初投資的這個公司有名了，很多人想要它的股票，但是這個公司不打算髮行新股，這些人就來找我們這些手上有股票的人要求從我們手上買這個公司的股票。恰好這個時候我也需要現金。於是我就這個股票應該賣多少錢就得討論一下了。買家說你看你現在這一股的凈資產是2萬8。我給你2萬8，你把股票給我，一手交錢，一手交貨。大家覺得我應該答應他么？答案當然是不，不僅不應該答應他，我得應該打死他。因為我只要不賣股票，按照這個公司的增長情況，我明年就可以拿到4萬多，再等一年都得接近6萬。這麼好的東西必須要高價啊。我要求他支付我5萬。買家算算也不虧，因為他買了去只要等到第四年末，這個東西就值6萬多，不僅回本還掙錢了，繼續持有繼續掙錢。於是我們愉快的決定進行交易。但是，就在這時候傳來一個消息，我們公司的產品用了延年益壽，市場上瘋搶我們的產品，100塊錢原材料做出來的東西之前買200。現在400都搶著買。這時候我怎麼辦，當然我要取消交易，我得給我的股票漲價。就在我和賣家討論現在我手上這一股股票應該賣到8萬左右才錢合理的時候。又有新消息傳來，我們公司的產品有虛假宣傳的嫌疑，被工商局調查了，公司暫停營業。這時候我說我不漲價了，我按2萬6的每股凈資產賣給你，你要不要。買家想了想，拉倒吧，不一定怎麼回事膩，我先不買了。於是我再降價，降到2萬，後來有人買走了。這裡的5萬，8萬，2萬等等價格其實就是供求關係影響下，實際的交易價格。（雖然例子里，這幾個價位不是全部成交了，但是實際情況中有人可能會在這些價格上買賣。）
而基本面分析就是在考慮這些因素對股票價格的影響，來判斷現在一支股票價格是高是低，值不值得去買。當年我明白這些之後，第一感覺是這玩意好啊，這是根本性的東西啊，這個要是搞明白了，技術分析這種跑在已經出現價格後面猜來猜去的東西就可以完全無視啦。於是，我認認真真學習，勤勤懇懇應用了很長一段時間基本面分析。最後，知道真相的我眼淚掉下來啊。我最後得出的結論就是基本面分析根本不適合我們這種個人投資者，記住------不適合，完全不適合。
那會有人說，人家誰誰誰是怎樣怎樣通過基本面分析選了什麼什麼股，掙了多少多少錢。
那麼我就給大家好好分析一下，這樣基本面分析獲勝的經典案例。
一，巴菲特。
1972年，巴菲特又盯上了報刊業，因為他發現擁有一家名牌報刊，就好似擁有一座收費橋樑，任何過客都必須留下買路錢。1973年開始，他偷偷地在股市上蠶食《波士頓環球》和《華盛頓郵報》，他的介入使《華盛頓郵報》利潤大增，每年平均增長35%。10年之後，巴菲特投入的1000萬美元升值為兩個億。
巴菲特這次對《華盛頓郵報》的投資是巴菲特舉世聞名的一次成功投資，我們現在來看看當時巴菲特看好《華盛頓郵報》並決定買入時的基本面分析情況。
1973年，華盛頓郵報公司股票市價總值是8000 萬美元，然而，巴菲特認為「大多數證券分析家﹑中介經紀人和基金管理人本該估計到華盛頓郵報公司的內在價值在4億到5億美元之間」。我們用巴菲特的推理來 評估華盛頓郵報公司股票的內在價值。1973年華盛頓郵報公司凈利潤1330萬美元，折舊和攤銷370萬美元，資本性支出660萬美元，則計算可知 1973年自由現金流為1040萬美元。如果我們按無增長進行估價，把這些收益用美國政府長期債券利率（6.81%）去除，華盛頓郵報公司股票內在價值達 到1.5億美元，大約是該公司市場價值的兩倍，不過還沒有達到巴菲特的估計。巴菲特告訴我們，一段時間後，一家報紙的資本性支出將和折舊與攤銷費相當。因 此，凈利潤將和自由現金流大體相等。我們可以簡單地同無風險利率去除凈利潤，華盛頓郵報公司股票內在價值可以達到1.96億美元。當時，《華盛頓郵報》作 為領先的報紙在華盛頓市場中佔主導地位，擁有整個華盛頓發行量的66%，而華盛頓郵報公司的98%利潤來自於媒體。當時人們普遍認為，即使永遠不追加資 本，一流的媒體公司的收益也能夠達到5%～6%的增長速度，這就意味著傳媒公司的收益是無風險的現金流。我們保守估計以4%的速度增長的永續現金流的價值 是4.7億美元[1330/（6.81%-4%）]。
當然巴菲特在決定對《華盛頓郵報》進行投資的時候，不會僅僅只是這樣簡單就做了決定，在實際情況里的分析和考慮會比他現在講出來的要更加詳細周密，但是這段話里簡單上將清楚了他對《華盛頓郵報》投資價值的最重要最核心的思考。
那麼現在我們來想一想對於這樣一段話，其中的邏輯，演算法，公式和諸多名詞，對於我這個大學主修經濟學的人來說，理解起來壓力並不算很大。但是對一個普通投資者膩？這個基本核心考量里涉及的辭彙和諸多公式，簡直可以說是不怎麼友好的。當然看到這裡有人會講，那你前文講過，股市的學習和研究是像法學和醫學一樣，要經過長期專研和訓練才會有收益，才能真正成功，我願意付出時間和精力學會所有關於基本面的思考邏輯和數據演算法。我想要學得像巴菲特一樣成功。很好，那麼我們繼續往下思考。基本面分析要建立在公司經營情況的數據分析之上，那麼我們要做基本面分析首先要去拿到這些數據，這些數據的主要來源主要是各上市公司的季報和年報。現在想一想，A股市場的財務報表真實性和可靠性是多少？別說創業板上那些因為肖剛要抽查財報真實性，而連夜撤銷IPO申請的公司，就連美國都有安然和安達信財務造假事件。甚至早年間被封為股神的巴菲特也被伯克希爾，哈撒韋的虛假報表坑到差點萬劫不復。好，你可以說財務造假畢竟不能是大多數，很大一部分真實性和可靠性還是有的。很好，我們接著看《華盛頓郵報》這個例子。
由於巴菲特著眼於長期投資，當股票價格處於遠低於內在價值時，他就開始買入。很多時候股票價格還會繼續下跌，甚至於一兩年都低於他的持有成本。在巴菲 特購買華盛頓郵報公司股票之後，公司的股票價格就繼續下跌，投資總額也從1973年的1000萬美元下降到1974年底的800萬美元。華盛頓郵報公司股 票的股票價格在1976年一直低於巴菲特的購買成本。巴菲特對聯合出版公司的買入過程，更好地說明了當悲觀情緒籠罩市場時，他是如何投資的。在1973年 聯合出版公司的盈利率增加40%，但是它的股票卻一跌再跌。一度以10美元上市的股票，在一個月里連連滑落，先是9美元，然後是8美元，7.5美元——已 經低於5倍市盈率了。當一種股票跌幅達到25%時，這對投資者而言是一個考驗，人們開始懷疑是否有什麼失誤之處，但巴菲特堅信自己比別人內行。1974年 1月8日那天，他又買進了聯合出版公司，11﹑16日再次買進。在2月13﹑15﹑19﹑20﹑21﹑22日連續多次重返市場。一年中都在不斷買進，有 107天巴菲特都在買進聯合出版公司的股票，最低買價達到5.5美元。
看到沒有，巴菲特雖然看清了《華盛頓郵報》的價格被嚴重低估，終有一天價格將向著它的價值本身靠攏甚至超越。但是，在這之前1973年到1976年，巴菲特手裡的《華盛頓郵報》熊成什麼樣子？最低交易價格5.5美金。如果不計入巴菲特後來的漸次補倉行為的話，那麼他手上的《華盛頓郵報》最高虧損額高達百分之四十以上。而且是在一個長達3年之久的時間跨度之內。這也就是巴菲特資金雄厚，股東對他高度信任，同時整個共同基金整體還不錯，巴菲特熬得起時間。換了我們當中任何一個人按基本面分析在那個時候高倉位買入《華盛頓郵報》，不去跳樓都算心理素質好的了。不同的是，巴菲特在《華盛頓郵報》上挺了過來，挺了超過二十年以上的時間，最后豐厚的收益掩蓋了當初的艱難，在最大成功面前，之前的虧損都變成了堅毅，隱忍，有前瞻眼光的註腳。而那些頌揚巴菲特和價值投資的寫手們沒有人去想一想這個事情對於普通投資者是怎麼樣的滅頂之災。
讀過巴菲特那本世界聞名傳記《滾雪球》的朋友們都知道，巴菲特有個習慣就是，如果決定投資一支股票的話，他往往會選擇去這家公司實地考察，用自己的眼睛去真真正正的看看這個公司，這是良好的習慣，但是，作為個人投資者的我們依然不可能複製這個行為。為什麼？我來看看巴菲特投資過的倆家中國公司，中國石油和比亞迪。這裡不談巴菲特在交易這些股票的時候不是像我們一樣在二級市場上買入賣出，而是以大宗交易和要約收購的形式來購買股票，也不談巴菲特效應（由於連續的成功，只要被巴菲特看好或者買入的股票會在市場迅速得到追捧），我們就想像一下，我作為個人投資者買了比亞迪的股票之後，我跑到比亞迪說明我是公司股東，要求參觀，人家可能客客氣氣帶你簡單參觀一下，你說要了解公司經營情況，人家可能把最近的季報，年報列印出來頌給你，如果你要求看看比亞迪未來一段時間內汽車和電池的訂單，要看看最吸引人的鉛酸電池的研發進度，人家會給你看么？一定是告訴你不行對不對，這個涉及公司發展的機密暫時不能對外公開。而如果是巴菲特旗下的投研小組去實地調查膩？如果他們要求看看這些東西，會不會被允許膩？所有，信息量的不對等是基本面分析的死穴，很難從根本上改變這一問題，於是個人投資者的基本面分析總是處於一個尷尬，落後的境地。
二，史玉柱與民生銀行。
民生銀行創12年新高
史玉柱持股浮盈60億元
2月4日，民生銀行(600016)再漲2.67%，收盤11.53元，最高11.86元，股價(復權)已經創出了上市12年來的歷史新高。
本報記者統計：從去年9月24日民生銀行5.45元開始計算，至今年2月4日共88個交易日，民生銀行股價累計上漲6.04元，漲幅高達110%。
短短几個月暴漲，它不僅帶領銀行股一舉甩掉「破凈」、「白菜價」、「垃圾股」等標籤，也讓史玉柱賺得盆滿缽溢：粗略估計，其持有的民生銀行股票賬面已浮盈60億元。
本報記者查閱民生銀行2012年三季度發現，史玉柱控股上海健特生命科技有限公司持有民生銀行8.096億股，2月4日最新持股市值高達93.35億元。另外，史玉柱還持有民生銀行3.495億股H股，市值42.22億港元(2月4日港股H股收盤12.08港元)，約合33.93億元人民幣。
這也意味著，目前史玉柱持有的民生銀行A股和H股總市值為127.28億元。相比之下，在2011年3月啟動兩地增持之前，史玉柱僅持有1.496億股A股(市值12.16億元)，再減去約55億元增持成本，最新浮盈約為60億元。
對民生銀行的股權投資，更是讓在商界頗有傳奇意味的史玉柱獲得了「中國巴菲特」的讚譽。
據新京報報道，2013年史玉柱在A+H股對民生銀行的一系列買入賣出加上自2010年以來的三輪「騰挪」，其在民生銀行股票中總耗資本約為110億元。
按照民生銀行A股4月1日收盤價7.64元，H股收於7.74港元計算，史玉柱在兩市所持股票賬面市值約為120億元，意味著賬面浮盈約10億元。
這兩條報導分別是2013年2月4日和2014年4月2日。我當時看見第二條報導的時候我就在想這個記者為什麼要在4月1日寫這個稿子，一定說的明明白白是4月1日的數據。是特意映射史玉柱同志是個愚人么？明明在2013年已經在民生銀行上浮贏60億，就是不賣，現在變成只有10億浮贏了，而且最近好像因為在董事會話語權不夠，自己辭了董事局成員的職位。嘲笑歸嘲笑，但是，不得不說就是按今天市值來算，老史這麼大的資金體量，在這麼個連年雄冠全球的股市裡，拿到這樣的收益就很不錯。但是，掙了錢為什麼不賣？老史又被很多人捧為中國巴菲特，他這套玩意我們普通投資者能不想學得來？我一樣一樣給大家講下。
有些朋友問我，前文提到的所有技術指標怎麼在一支股票上實際應用，於是我在這個答案里儘可能詳細的嘗試解答了一下，例子用的是寧波華翔。有興趣的朋友可以去看看
以寧波華翔現階段的走勢為例 如何看待MACD等各項指標發出的買入賣出信號? 以及怎樣制定和調整操作策略？
未完待續 謝謝各位的贊同和支持
我最近加把勁 爭取在周三晚上把這個答案完結了
對不起大家 知乎的答案是有字數上限的 下面要寫的東西稿子準備出來了 但是加不進去了
我會在別的地方作答 然後整理好給大家鏈接 謝謝各位的支持！！ 鞠躬！
可能是這幾天大盤太火爆的原因吧！這個答案的關注度一下子又上升起來了
但是這裡實在寫不下更多了。 大家如果喜歡 請關注我的專欄吧 那裡一個是一日以更新的一個是一周一更新的。有什麼需要可以在那裡問我！ 謝謝大家
A股收盤小筆記 - 知乎專欄
我自己寫的關於股市分析和操作的新書《策略為先》已出版
《策略為先:重構普通投資者的投資體系》 劉鵬程【摘要 書評 試讀】圖書
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微信公眾號的二維碼，每天上午8點之前為大家推送一下前一天的收盤總結。
http://weixin.qq.com/r/nzkiOvvEH6Zgrb9Z92yN (二維碼自動識別)
/2000贊的已更，好像大家都對術的方面很感興趣，這篇我慢慢更新吧，在想要不要更新短線的方法，主要短線頻繁操作技術或者心態不好反而會讓人虧更多，不過其實簡單的來說短線就是追市場熱點龍一飛了就找龍二，當然前一天要有復盤那些技巧。
其實另外一篇為什麼很多價值投資大師能那麼快那麼准地找到優秀價值股，是有什麼更快的工具或更快的方法來選股嗎？ - 金蝸牛的回答我覺得也寫的挺不錯，但是點贊數和這篇差距太大，或許這就是我A的寫照吧，大家都想賺快錢賺大錢其實這往往會讓技術不過關反而會虧得跟多，不過也好免得到時有會有很多人來煩我跌了怎麼辦，希望大家只是把海洋王加入自選別買2年後看到來給個贊。就像信立泰我現在也覺得我也有點腦殘了直接貼了出來，果然有人跟但是心態又拿不住，再次聲明我貼的交割單只是為了證明我自己，而不是讓你們跟，這裡給無腦跟了信立泰的我說下我的邏輯，信立泰得了一項心腦血管金像獎的專利，這個專利的價值遠高於現在的股價，當然其他邏輯方面也有，如果你們看好就拿著，看不好就割別煩我我不會賠錢，後面看到這篇文章的看到後也不要跟，神煩，就像下面我貼圖時候說的
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過兩天更新，為什麼很多價值投資大師能那麼快那麼准地找到優秀價值股，是有什麼更快的工具或更快的方法來選股嗎？ - 金蝸牛的回答這個是今天剛回答的，先看看這個吧
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想不通為啥收藏1400多，點贊才700多，點贊上兩千繼續更新。像我這種玻璃心的人很在乎噠。有些乾貨在評論里，別私信問我問題，太自私，我喜歡分享，有啥問題在評論里問吧，我看心情和時間回答。
知乎挺有趣的，大家有啥好問題可以邀請我。對了，誰能告訴我專欄怎麼開。
珍惜我在知乎聊股票的時間吧，萬一哪天我忙起來了呢。來大家給個手勢
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下面正文
股市各有各的方法，各有各的悟性，我的方法就是多總結咯
比如K線吧，K線大多數人有誤區，去生搬硬套的覺得是技術去死記硬背，其實更重要的是他背後的邏輯
現在我結合K線來講講當年做莊的宗師禪師如何做000008這個盤的庄吧。以及我後面我選股票的邏輯
從98年開始，這隻股票，成了市場的一個妖股。那麼，其實這隻股票。在九七年的時候，就開始進場主力了，我們用一個月一個月的時間。來分析主力如何進場，洗盤，拉升，出貨。
請看，當一隻個股，如果在沒有庄的情況下，在自由落體的底部，那麼，底部基本不會產生成交量，股價是順著一個趨勢是一直不變的，基本不會產生變化。
當主力確認沒有其他庄後，這個時候，就是新莊入場吃貨的階段了。這個時候，往往表現出來的就是有很多長上下影線，也只有這樣才會讓一些不堅定的人出來。然後，從成交量上，表現的往往就是上漲放量，下跌縮量。
請看，當主力第一波建場，他們這一波搶到的籌碼，往往是成本相對較高，因為在這樣的交投清淡的情況下，搶到的，都是一些不堅定的。這個時候，大部分人，已經麻木了，這個時候，主力還要洗籌還會買到更多，我們看這個圖，做的有的是做雙底，雙底破位，其實也可以看成雙底。
這也是我為什麼說，我們不能算主力的成本，就是最低價，在這個位置。我們最少要把成本上移百分之五十左右。這個可能收到足夠的籌碼。
當主力收集籌碼的過程中，尤其是第二次洗完的時候，因為中國人的人性，就會有太多的內幕知情者。這些人的成本。往往遠遠低於主力的成本。這個時候，主力是拉到相當累的。
現在，我們看看，在這個位置，成了中國證券史上的一個做莊的教科書，也成了里程碑的洗盤方法。後來的很多方法都是從這個方法上發展起來的。
在這個圖中，很多人已經有一倍的老鼠倉，那麼，主力當拉到前一波平台的時候，主力不斷的做假突破，每一次突破，只要有跟風盤。主力就會賣給他，然後主力又打到破位。這個去年的000720相當相似。給人的感覺，就是主力一直想拉，但是又沒有錢。上方拋壓嚴重，但每天破位以後幾天，主力又極力玩命護盤。
如果僅僅是這樣，這還不算高手，真正的高手是表現在這個位置。
在這個圖中，基本把主力天才般的水平表現得淋漓盡致。我們請看，這次每一次都是突破，再回來。然後再破位。我們再看000720兩者做了同一樣的洗盤
為什麼我說000720不如000008的庄水平高。我們看這一段，就是體現水平的地方
第一段，到各個證券公司去開戶，然後找證券公司藉資金，傳出這個公司有天大利好，要漲了。然後三個大陽起勢。這樣，自己借的錢，和證券公司的錢。讓天下人都知道這個公司有庄。然後老鼠倉都進來了。這個時候，把自己以前持有的做一個高拋，保存現金。然後，就馬上一個跌停低開。（這是亮點）然後利融資的資金護盤。然後到收盤。融資資金用完了。證券公司肯定要求追保。這個時候，說沒有錢了。只能強行平倉。這裡把全面的利好。變成一個所有人無法接受的事實，莊家沒有錢，做莊失敗了。
這樣的一來。這樣的利用。如果再配合媒體，以及形態，刻意的加以宣傳，就是形態多殺多。而這樣的多殺多。往往就會伴隨著不計成本的出貨。這個時候，證券公司為了保證自己資金安全。也會，也必須要殺跌，這樣的殺跌，基本的一個結果，就是老鼠倉全死。
所以，這裡的五根K線組合，是神來之筆，尤其是第一根的中陽線，但實際是跌的這根放量陽線，基本把一個人的格局表現得太出色了。那麼。在後面的接老鼠倉，也就順理成章了。那麼，第二個亮點是在這裡。
這裡第一根陽線和第二根，尤其是第二根沒有封做，太有才華了。第一根，是所有人害怕的人，看到反彈，馬上出貨。這是人性。然後第二天不封板，讓很多搶了反彈的，逼他們出貨，好，你們不出，就有可能遇到僅僅是反彈，所有搶反彈的利潤，將會一無所有。然後就是在後面的均線不漲。想抄底的，沒有更低成本，想追漲的，又怕僅僅是反彈，也怕是老莊未死，但又無力上攻。這樣的股票這樣的位置，一月以上的橫盤。讓所有人都遺忘了這樣一隻個股。
然後在這裡，用了十五分鐘一陽穿幾陰，再到前期平台，可見把整理這個時間點，以及未來某天漲停。到那個位置是人性位置。都提前做了規劃，然後次日的陰線，就足於讓很多人再次走人。以後就是一騎絕塵了。這樣再追，成本已經高了百分之四十了。基本再次進場之人，隨時都有可能成了主力的食品，所以，這個時候進場的，往往擔心吊膽的。所以他們一般是會賺一點就走。這樣一來。主力拉升的成本就輕鬆多了。說到這裡，後面也就順理成章了。後面的故事，就不用我多說了。
這裡我們不講他怎麼出貨，我只講，只要是主力未完。最後一個階段，都是瘋狂拉升階段，因為主力永遠不可能高點出貨完，所以主力要拉出一個人類不能猜到的高度。然後回調一半，或者百分之七十，然後讓抄底貪便宜的人進來。再做小陽上升形態，這樣才能出到貨。如果不懂的。可以看成飛集成的陽近走勢。
最後，給大家看看一個，當年昌九生化最極端的，十幾個跌停的洗盤法。
好了，如果能上100贊我來講講更多的經驗吧，畢竟10多年的股票經驗
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居然有200多人贊了，早上比較忙，下午慢慢回答評論的問題。至於有人說事後諸葛亮，看圖說話的，反對沒用的，我下午看看要不要把海欣食品當時爆庄時，我叫我私募客戶入場進海欣的分析截圖發上來。開篇我就說了，K線不是死記硬背，而是背後的邏輯，就像數學先從加減法推算一樣，在進行乘除的演算，所以市場的規則在怎麼變，你把規則的變化加進邏輯變化中去就是了，當然我也有經常錯的時候，不過我還是賺的蠻多的
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看了下評論，有說事後諸葛亮的，可以找一百個前面走勢一樣的給我，我開篇就說了K線只是邏輯，不是叫你死記硬背，這句話都讀不懂，講真你真的別炒股了，智商不夠。還有說叫我推薦股票，現在大洗未來大漲的，一是我憑啥要給你推薦啊，你把我當成啥了，我有興趣來分享，愛看九好好看，不愛看就走開。二是我真的推薦了你拿的穩嗎，我也不是神仙，我也不可能一推薦給你就立馬漲的，到時候你們又來怪我。好吧，我就用交割單來分析，免得你們說我知道拿禪師的例子來說。
這個海妖大家都知道吧，這是我的交割單，現在我來給你們分析下
首先，做這樣的股票，一定是不能按傳統思維，用價值投資的觀點來做這樣的股票，這是要點。必須博弈論的觀點，才能做這樣的股票。
一說到博弈觀點做這個股票，其實很多人好有意思，他們都是在想主力都賣完了。那天晚上我去2702的幾個股吧里看了一下，基本都是說什麼這麼大換手，主力走了。
這裡我們先分析幾個問題。其中一個就是換手率，換手率很多人說越大越好，很多人說越小越好，這些都是書獃子。什麼好？股價在底位，或者股價跌多了，利空是利好，利好也是利好。但對於換手率，我想請問大家，如果股價一路下跌，散戶敢不敢買股票？請問自己，尤其是連續跌停板，請問有誰敢買？如果股價一路上漲，散戶是不是很激動？這個時候，跌停板的天量成交，誰在買？漲停板的天量成交，誰在賣？所以，這裡給大家普級一個概念，辯證看問題，尤其是看成交量。我們來看看，9月22號的2702該股的市值是多少？二十個億，最低點成交了多少？十六個億。換手率多少？百分之八十三。
請看，22號上午收盤一分鐘，掃跌停是用了六個億，下午開盤就直接打板。這兩筆，是不是散戶這麼統一乾的？大家想想，如果不是，說明什麼？六個億能等到十一點二十九分半後來掃單，本身就說明這不是散戶操作思路。那麼，很多人問為什麼主力要賣？這個我們留到後面一會說。不錯，主力走了是沒有行情了，但是那是指上行通道。22號都TMD跌成狗了，換手超過百分之五十，明顯是新莊進來了。那麼，這個時候，新莊是和你在同一戰線上，你要關心的是新莊在什麼價格，什麼位置，以什麼方法出貨，而不是關心老莊怎麼走了。那麼現在我們就來說道說道，百分之八十的換手是怎麼來的。首先，我們要去看這裡流通盤換手超過百分之五十，就說明一個問題，庄已經換手或者換人。如果是庄走人，不會單純的一天天量，這是要查的，庄也走不了的。所以，只能換手對倒或者走人，首先假設這裡是換手對倒，在監管層最近嚴查的情況下，對倒可能性不大。就算對倒，也不會達到流通盤全換手的可能，這樣會成為監管目標。那麼，除了第一種對倒，就剩下換庄了。那麼，我們來看這個股票為什麼要換庄，其實是我們可以看到的。
從上市以來到6月股東人數變化已經只有四千多人，這說明什麼，人均持股五萬多股，說明已經讓庄完全控盤。成了強庄股了，也是一個老莊股了，現在這裡，庄已經持有太多籌碼了。
大家請看，從這圖上和這個股東變化上，我們可以看出來了，主力一直在橫了幾年，一直收集籌碼。在今年二季度，想對倒拉升出貨，結果主力不如意，進來的對倒信託（注意，信託一般一比三配資）結果主力拉升不成，遇到熊市了，就一直跌到二十九日停牌。按二季度入場，到二十九號停牌。其實從事後我們可以看出，這是不得已停的，主力也沒有想到遇到這樣的股災。所以是不得已停了，停了以後，一是賭行情轉好，二是賭能再借到錢，不讓資金鏈斷了。那麼，結束主力到現在，根本沒有找到後續資金，這就是逼著信託平倉。這也就有了一這段行情，連續的四個跌停。在這個四個跌停中， 應該背後有力量找了新莊來接盤。要不然，這樣的股票，可以跌到一塊錢。因為是死庄了。所以,這裡接盤庄,是有預謀的。
這也就很合理的解釋為什麼是9月22號中午收盤後出現這樣的情況了。
剛才我們講了老莊是如何死的，現在我們講講，新進來的有那些人裡面，包括了三波人：一波人是誰，是昨天最先打跌停板進的，這個是長庄。另外一波，就是下午接力開盤拉板的人，這個是短庄。為什麼說短庄拉升，強庄開板呢，或者說兩者同時發力呢。第三種人是像我這樣的跟風散戶沒有強庄鎖籌，短庄不敢這樣妖，除非徐股神一人。如果沒有強庄開板，遊資不可能這麼統一行動。再從23號來看，如果是全是長庄，23號不可能玩這樣的的從跌停到漲停的接力。如果單純長庄，這裡解決不了跟風流動性，這個點位進股會太危險，如果單純短庄，這裡百分之八十的換手解決不了第二天的出貨。所以，我個人那天制定的策略，三成倉位底倉，堅決不動，跌就加倉，漲就減倉。因為這這裡如果主力跌破22號的跌停價，就是成了遊資群狼的口中之肉。因為如果遊資比主力成本底，主力根本玩不去，只能認賠出局。所以，這裡邊洗邊拉，符合各方的利益，另外，遊資拉一波後，我們在看公司公告。
這裡的中止是模糊的，也就是說，已經盡調了，中介也介入了，錢也付了，但我就是不成功。這種不成功，很大一部分是行情不好。這裡成功了，主力也出不了貨了，主力也沒有錢繼續拉升了，還不如放下來，或者讓老莊死掉，把希望留給新莊。三個月內不重組，並不代表三個月後不重組。這是為長庄留了後路的。
那個說昌九生化不是洗盤是扯淡的看過來，
通過上圖，我們來看。在前一波形態庄，老莊是迅速爆庄了，所以，股東人數在前面的十一個跌停中，主力爆庄已經死了。這個時候，就進來了一個新莊，如何判斷新莊，我們可以從事後的股東人數變化能清楚看到，在第一次跌停打開後，股東人數迅速增加，說明庄已經死了。然後，股東人數又開始迅速減少，說明有新的莊家介紹。但在第二次的連續幾個跌停板的時候，股東人數反而同步減少，股東減少說明籌碼集中在某些人手裡，這裡還如果不能判斷洗盤。請問是不是這叫不懂，還噴啥啊。
這是昨天說100贊就更新，想不到一天就有了440贊。只是比較討厭陰陽怪氣啥都不懂得噴子，繼不繼續更新看心情吧。對了我好奇，為啥後台說有534人贊了，卻只顯示了440贊，還有我新編輯的有新推送嗎，不是很了解知乎求告知····
曬個單吧，一個月後看看吧，免得又說我不賺錢，跟風盈虧自負，我只是為了證明自己，33.9的價格是因為市價委託，你們看當時的分時交易就有這幾筆交易了
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兩千贊更新
我繼續拿2702來當例子來講講爆庄與假爆庄的背後邏輯吧，
現在我們拿002702和002647來講。
大家請看，兩者的第一個不同。一個是爆庄，一個是假裝爆庄。
為什麼說海欣是爆庄，而宏磊是假裝爆？
我們先看海欣。
通過這兩上圖我們可以看到，在第一波，主力的成本是在十塊附近，一直在悼念籌碼。但是在第二拉，也就是在六月份的時候，該股股東人數迅速減少，說明成了庄股。這樣的庄，不會是用自有自己全部買，一定會走信託或者其他方式加槓桿，那麼他的槓桿率應該和的一樣，估計是三倍。
通過這個圖，我們就能看到在前面的下跌是跟隨大盤下跌，那麼在這個時候已經已經逼到主力配資盤的爆倉線了，所以大股東臨時停牌了就是為了給這些資金找新資金。但是後來這個庄根本沒有借到新資金，所以開盤以後配資方不講成本的出貨，還會有五個跌停板的方式。
但在第五個無量跌停後，該股在收盤前一分鐘，出現了兩筆換手超過百分之三十的交易。說明老莊已經找到接盤方，或者已經有新莊和大股東答成協議了，要不然他不會這時候來接這樣的盤。這就決定了這是新莊的成本。這也是我上面講過的這隻個股會成為妖股的成因。
這裡給大家說哈庄的成本上算四倍是主力出貨的區間，那麼十四的新莊成本乘以四是五十六。那麼考慮到該股的超強換手我們可以再給他打折，打一個七折，也應該要到三十五以上。這就是如何去計算。
我們再看這隻股票，主力其實更早就在動作。這個時候主力成本已經低到太便宜了，那麼在這個位置實際主力的成本是相當的便宜的，在這裡主力在二三季度肯定是有反動勢力。大家可以看看上面講的禪師的億安科技（000008）當年的洗盤接貨，但他是反向的。
第一，兩個跌停，對於這些已經沖了N倍的個股這就不是事。那麼，主力很有可能故意質押到某一營業部，或者某些信託，然後故意不加資金，造成爆倉假像。
當年的億安科技在底部吃貨，就是造成庄爆倉。因為前面有海欣這樣的例子，人們就會覺得宏磊也爆庄了，也會成為這樣的情況，所以很多人就會去追。實際上如果主力用小部分資金，假裝成庄爆倉了，然後在利用資金把自己的買回來，這樣就造成大換手尤其是在中午收盤前一分鐘，造成這樣的效應，下午就會有很多資金去接力炒作那麼這個時候，主力其實是完全可以把已經有的底部的個股完全送給散戶的。
以上用圖就告訴大家，追漲的都是SB。海欣主力下午開盤封板然後迅速急跌，給人以主力出貨，守不住拋盤的樣子。次日還橫盤下洗一直不不封板到尾盤才封，在尾盤前半小時都給人主力不行的樣子讓你們交出籌碼。而宏磊，首日給你們買，一路上推，主力用小量資金吸引大多散戶跟風。次日低開，讓前一日資金走一部分，然後再讓新的資金跟風推高，這是典型的出貨節奏。
所以，通過上面的例子告訴大家人性是可以操縱的。要想在股市裡活久點，記做一點，下跌是就給你打折買股票的時候，跌買漲賣。銀行一年的利率百分之二不到，你要用這個心態的去守底部的股票你能安心睡覺。越跌越買，如果要去追強勢股的技術不到位者早晚死
接上文，實例再分析一隻操作
很多人還在為是牛熊爭論的時候，上證50已經從股災後走出一波漂亮了牛市行情，很多個股已經底部翻倍，甚至幾倍，這裡我們來分享一位散戶的收收益曲線。看看別人是怎麼兩個月做到翻倍的。
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我們可以從這個圖片上看到，該帳戶六月半月收益率，就已經超過百分之六十六，再加上後圖我們可以看到本月的百分之十八，其實該帳戶已經收益翻倍了。那麼，下面我們來詳細的分析該帳戶是怎麼取得這樣的收益的。
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通過上圖我們可以看到，本月帳戶也已經取得百分之十八點七的收益。也就是十萬多一點，加上上月二十二萬。帳戶完美的進行了一個翻倍行情。其他操作上，我們一步步來看，該帳戶是怎麼賺到這樣的錢的。
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通過帳戶我們看到，整個交易期間，是沒有資金的轉入和轉出。
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通過帳號我們可以看到，該帳戶六月最大收益來自002230。最大的虧損來自同方股份。而同方股份是在六月是停牌的，那麼這裡有可能該帳戶是用了兩融，也里可能產生的利息虧損，從截圖上看，該帳戶應該還進行了其他操作。而通過帳戶的科大訊飛的持有天數，我們可以看到，該股票應該是在起動初，就進行了埋伏。
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通過我們公開該帳戶的操作紀錄和統計我們可以看到，該帳戶是重倉操作。這時不用分析，我們今天要重點分析的，承接昨天長文，牛市拐點已經到來，那些才是長牛股呢。這裡我們來重點分析。
首先，我們可以看到，該帳戶並沒有在六月初買市場的熱門板塊上證50的金融板塊，也沒有買市場看好的白酒板塊。而是選擇了一個冷門板塊，科技股！
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我們大家可以看到，六月一號，也就是這隻個股，當時的市場，正樂視網風雨漂搖，中小創在政策抑制和大股東減持的情況下，尤其是創業板，已經到天怒人怨，連續破位的走勢。很多人甚至懷疑，民營企業和科技股，是不是中國的龐式騙局（當然是不是這裡不討論樂視，我沒有說樂視是，請賈老闆不要在美國給我送律師函）。那麼我們看，科大訊飛這裡還在底部盤著，根本沒有一點走出底部的樣子。唯一優點就是完美的走出了一個牛熊穿越均線金叉。
當然這裡我們給事後找買點的理由，可能有點牽強，但我們看後面的兩次操作。我們就可以看出該帳戶在該股票操作水平之高
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通過上圖我們可以看到，除了底倉保留以外，該帳戶，在科大訊飛的七月五號的最高點，進行一筆重倉的拋出，然後在七月十四時，在市場二十日線的最低點，也就是二十日線破位之時，再次進行了個股的反向再操作，買到該股票的最底點。那麼，這個操作，是不是我們事後分析的事後諸葛亮呢，那麼我們看看事前，該操作者。是怎麼樣的心態。
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通過上面兩圖和分析，我們可以看到，該操作者並不憑內幕或者說是撞大運的機會來買這隻近期的牛股，而是別人從一開始就對該股有一個清楚的判斷。這裡通過同名微博（金蝸牛在路上）操作者交流，簡單的分析和歸納他的當時選股思路。
六月初，當時的市場大家對中小盤和科技股，因為從所周之的原因。產生了懷疑。而這個時候，操作者當時給我的分析觀點。和他八年選擇十五倍牛股的伊利股份有同樣的邏輯。
當年選擇伊利，他基於以下幾個簡單的邏輯，牛奶出事了，以後來中國人還喝不喝牛奶，如果不，那就放棄，如果要，那麼，那些公司沒有作假，那些公司是龍頭，那些公司是國內上市的龍頭。那些公司在壞消息出來後，走出天量換手，這樣的換手，散戶在這個位置敢不敢買？
今天選擇科大訊飛，那麼我們要問的是，中國的科技企業。在某些PPT騙子公司出事以後，那麼是不是要全盤否定中國的科技企業，如果不是，那麼中國會怎麼樣。科技發展到今天了，我們還能不能離開科技，科技未來的發展方向在那裡，物聯網，AI還搞不搞，智能機器人中國還搞不搞，這些問題假設給自己，如果要，中國有那些不是騙子公司。注意，這裡市場沒有什麼智能科技的國家戰略出來，也沒有什麼參股高科技公司，更沒有美國評選全球五十大公司。這裡只是基於常識的判斷。如果不搞，拉到吧。這裡就不要做了，如果要搞。我們的優勢在那裡，龍頭企業在那裡。騰訊是不是，肯定是，阿里是不是，肯定是。美圖是不是，真不知道。京東是不是，也肯定是。但這些在國內買不到，國內能買到的，基本沒有一個平時大家使用習慣的龍頭公司，除了海康威視，可是海康威視漲了。那麼，在這個時候，相對比的，海康解決的是什麼，監控，也就是視覺人機交互（這裡淺義理解的交互，就是人與機器，兩者信息或者說信源傳輸的交換媒價。），但是。我們可以展開聯想，如果未來我們能躺在那裡說話就能操縱我們身邊的電子設備。我們一定不打字的。基於這樣的邏輯，我們去找另外一個人機交互的媒介，那就是語音交互。通過這個邏輯，我們找到科大訊飛，好公司很多，為什麼會買，這就是投資者和投機者的區別。投機者看趨勢。投資者看價格。做短線看勢，做長線就看價。兩者無對錯，只要能賺錢的都要高手。
那麼作為一個從基本面選股的出發點來說，我們要判斷的是，這個公司是不是作假的公司，查了公司的過往業績，能連續拿十二年國際金獎（當時十一年）這樣的就算是假，也假出了比PPT更高的水平。同理，該公司的市場佔有率和應用率在細分領域，越過了七成全球用戶，這也比自稱會員中國第一，我一定會負責，然後出中國海關的某些負責人的總靠譜一些。再聯繫到未來的行業發展。所以當時覺得這個公司成長性是可以看到的，並且是行業龍頭，甚至說是全球的行業龍頭。這樣的公司，基本具有可投資的價值，再從價格上看，該股在這個時候，基本處於狗不理狀態。沒有成交量，沒有形態。沒有利好，但在三沒有的基礎上，個股在科技股的利空下，反而不跌了，也就可以反過來證明，懂這個公司的，已經不賣了。這個時候，更沒有什麼研究員去研究他。從投資的角度來說，人棄我取的時候。正是一個好買點。所以就買了這隻股票。
當然，在後面的高點賣出，然後再次底點買入的這個波段。該操作者又給我舉了一個例子。
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從這兩圖的對話，我們可以看到，該操作者在操作的過程中，有一個很清醒的認識，從該股的日K來看看，當時這個四十三的位置。正好突破前面的大的壓力們，再往上只有五十八的價格位置。有一個重要的壓力位。很多人認為該股要到五十八，但是該投資者這裡提出了幾個反技術的假設，現價四十四，如果向上兩板，價格應該在五十四附近了，也就是前期重壓力位和歷史大頂附近。這個時候，市場會有多大的拋壓，同理，連續大漲，短線資金，已經有相當豐厚的短線利潤在裡面了，他們會不會陪長線資金去攻板。和掀歷史大頂，如果不會，怎麼辦。他們會在下一個奪命板的時候，就會短線資金出來。如果是這樣，非要吃完所有利潤的去賭這個奪命板，還不如就老老實實現在出來。等（假設）這個奪命板出現以後，然後一個深度回調二十日線，隨著時間上移，二十日線正好就在四十附近。也就是剛好這個重壓力位變成支撐位再次介入。
因為在這裡再次介入，如果市場二十日線守不住，就會出現一個技術破位，和重壓力位本來是支撐位，再次變成相當更大的壓力位。這裡也就有可能出現五十八到四十四連線的一個技術次高賣點。也就是沒有人再敢買股票的時候，同理。這個時候。該股也會成為市場的棄兒，基於價值投資，恰恰就是該股的另外一個大買點。
不過市場幸運的是，當該操作者在買入後，市場給所有投資者開了一個玩笑，在本周一，一根大陰線，反而這隻個股神奇的迅速紅盤。當時該操作者因為辦理其他事情，連最後補倉都沒有操作。
以後就是該股操作者的總結。關於該股後市，為了不誤導讀者。建議讀者不要在這個時候去買。如果買一定會買到短線高點。五十八早晚會過。但是如果短線到五八，基本是翻倍行情，那麼再進行一個半年或者八個月的調整，請問有幾個投資者能承受。
關於後於，個人觀點如昨日文章。牛市來了。但一定不是中小創的牛市，一定不是績差圈錢的牛市，本輪的牛市，會以業績預增，行業藍海。龍頭為王的牛市。我們的市場，會越來越像香港市場。我們的市場也會越來越分化，而且，我們的A股市場，本輪更不會槓桿牛，沒有了股指期貨，大盤股也會走走停停，進三退二。所以。每一次大陰就買龍頭，每一次狂歡的時候，就是離場的時候。牛市已至，道路坎坷。且行且珍惜。同理，不要以為是牛市就不會破三千。不懂這話的。好好去讀道式理論。看看一浪起來。二浪回踩應該到那裡。本文完。
受寵若驚，幾天沒來多了這麼多贊。本來是寫給自己看的，感謝捧場的各位。
最近事情太多，等忙完了這陣更新一下，聊聊本人的投資邏輯吧，寫點股災之後的，自我總結一下，也希望跟大家一起交流。
難得有空，隨便寫點。
評論里有同學問基本面入門。天朝國情，散戶和機構的信息是不對稱的。
以我們為例，看中哪只票，去調研一般都會聯繫上市公司董監高面談，投資就是投人，看人識面是基本的能力，這點知乎做PE的各路大神們應該深有體會。像我們做二級市場的，能不能跟標的企業的高管們做朋友，往往決定了這隻票值不值得做。因為大家需求一致，我們有做高凈值的需求，高管們有高位減持的需求，人之常情而已。更有甚者，聯合上市公司操縱股價的，不展開了。
散戶想做基本面，跟機構的差距實在太大，看看業績、找找熱點，押寶一樣去投資。有心點的去上市公司實地考察，董秘能接待已經不錯了。A股董秘們往往又扮演著背鍋俠的角色，接接電話挨挨罵，公司的發展戰略他們未必清楚。破凈的銀行漲不動，新高的茅台不敢買，A股的價值投資總是讓人無比糾結。
那基本面到底研究什麼？自身體會，拋磚引玉，歡迎高手指正。
本人很欣賞彼得林奇，選擇爛公司的惡趣味也只有深入其中才能體會。其實細思A股一直以來最受追捧的股票，重組股、借殼股必然佔據二席。為什麼？關鍵詞：困境反轉。
什麼樣的公司叫爛？去年1月份關注了一隻票，000409山東地礦，因為當時公司14年業績預告剛出，大幅度虧損。
這樣的票，相信大多數人看都不看，但是我知道，14年虧損，意味著15年公司需要送股，因為山東地礦前身ST泰復當年重組的時候，有業績補償協議：重組後三年利潤沒有達到承諾，8家參與重組的股東就需要拿出自己的股份贈予其他股東。簡單點說，算下來應該是10送3，關鍵是不除權。這都是公開資料，可以輕鬆查到。雖然經歷過14年大連重工的送股行情，但當時沒有決定馬上就介入。又翻了下公司的相關資料，發現大股東山東地礦集團重組時承諾會注入旗下優質的金礦資源，但一直沒有實施。這個信息讓我很興奮，這個票一定要買：
1.公司主營業務鐵礦石，15年價格繼續下滑，如果不注入資產，15年業績只會更差，這也就意味著送股更多，大股東地位不保。作為國企，又是山東地礦局旗下第一家上市公司，這樣的情況是絕對不允許發生的；
2.注入標的資產，萊州金盛礦業手頭的黃金資源極其豐富 ，相關資料也都能找到，不再引用了。
12塊左右買的吧，牛市就是不講道理，如此爛的公司，到6月份股價翻了一番。
漲的快，跌的更快。股災直接把價格打到6塊多。因為對公司情況足夠了解，哪怕浮虧50%，哪怕之後8家股東裡面出了3家老賴，也沒有動搖持股的信心。最後送股實際到手的應該是10送2左右吧，還有1股，至今還在打官司扯皮。拿到送股後，差不多就是我的成本價左右，很多人送股當天就跑了，我還在裡面。因為重頭戲，肯定是未來的資產重組。雖然時間不確定，但花點時間成本，等的起。今年3月，果然停牌，之後也確實是注入金盛礦業。整體的邏輯現在復盤來看很簡單，但當中也有懷疑和猶豫，經歷過股災的自然懂，還好最終還是堅持拿住了。
另一隻票，600076，股災當中介入搶反彈，結果買在了半山腰。看下K線圖就知道，也是重組股，不過重組之前沒機會介入，放出來就是十幾個一字板。開始下跌後，10塊多一點買的，也曾浮虧近50%，堅持拿到現在，一年時間浮盈40%。當中的邏輯類似，不再贅述了。
穿越迷霧，尋找困境反轉的企業，借用林奇的一句話：避開熱門行業的熱門股票。最好的公司也會有不景氣的時候，增長停滯的行業里有大贏家。
虧損出局的經歷也有很多，今天不更了，下次有機會寫在另外一個問題裡面吧。股市讓你虧錢的深刻經歷有哪些？ - 金融
-------以下原答------
入證券這行也有7、8年了，牛熊都算經歷過，前赴後繼的人們殺入股市這個大熔爐，有人賺的盆滿缽滿，更多的是一敗塗地。今天突然看到這個問題，感慨良多。
先說幾個故事，再說結論。
一、Y君是我的長輩，也可以說是我邁入這行的引路人。本身，他是一個成功的商人，稱不上富甲一方，但也算是先富起來的那批人。
作為商人，Y君其實並沒有太多的優勢：管理不行，身邊人換了一撥又一撥，剩下的都是混吃等死的老傢伙。脾氣不好，話不投機的人他半點不想多加理睬。耐心不夠，不像很多做實業的企業家，他從事的行業眾多，換的也快。90年代就開始搞房地產，在房地產真正火爆之前退出去做醫院。民營醫院大爆發之前，又退出去做藝術品拍賣。雖然都賺到了錢，但離做大做強又差那麼一點意思。
但就是這樣一個人，卻實實在在賺到了錢？憑什麼？憑的是獨到的眼光和鑽研的精神。Y君床邊常年堆著半人高的書，各行各業，五花八門，包羅萬象。往往你還沒聽說過的門道，他已經摸透了商機。
現實生活中志得意滿的Y君，在股市中卻是一個徹頭徹尾的失敗者。早在90年代末就殺入股市的他，也像干其他事一樣，每天買各種入門書籍、研究K線、看盤。但市場卻是無情的。2000年互聯網泡沫破裂，大概損失300萬，當時的300萬也算一筆不小的錢了。05-07年牛市搬了些本，又開始志得意滿的研究基本面、技術分析，卻沒有躲過08年恐怖的大熊。這次失敗有點傷筋動骨，好在其他產業都能給它輸血，讓他有東山再起的機會。同很多白手起家的人一樣，自信可能是他們最大優勢吧。利用雙融槓桿，讓他在最近的一次牛市中收穫頗豐，14年底的時候，他曾經給我看過賬戶，接近9位數。
直到2015年6月。股災來臨時，Y君仍然堅定的看好後市，記得當時跟他聊天，他說了：我現在一大半資金都是利潤，哪怕再來一次08年的行情，我也能及時脫身。可是誰也沒想到，市場是如此無情，千股跌停、強行平倉，當他扛過最後一次追加保證金時，90%的資產已經蒸發了。
水平不行？他比我見過的絕大多數分析師都要專業。硬要找一個原因，也許就是太過自信吧。
二、C君之前一直在企業里做財務。年紀大了之後，退居二線，專心炒股。跟很多職業股民天天啃K線不一樣，他的思路活泛，對各種交易品種都潛心研究，完全沒受過科班訓練，卻自己琢磨出一套對沖套利的方法。
剛認識他的時候，C君的交易思路真是讓我驚掉下巴——從來沒有見過這樣的散戶。從一、二十萬做到幾百萬，常掛嘴邊的一句話就是，我每天賺個幾百塊菜錢就夠了！他很少買具體的股票，300ETF是他最喜歡的交易品種。剛出來那會，他買300ETF做擔保，再融券賣空300，當天平倉，套那幾個點的小波動。後來又加上期指，當天平出來的錢肯定要做把回購，期權出來了，又賣認購賺權利金，完全就靠著這一點點的微小收益，越滾越大。就自己一個人，做對沖基金乾的事，幾個市場不厭其煩的尋找套利機會。只有做過的人，才明白這有多麻煩。
三、L君是我以前的BOSS，他的發家史，讓我受益匪淺。3000塊進入市場，炒認購證賺了第一桶金。剛開始時，跟大多數股民一樣，賺一點就興高采烈，賠了急得不行。90年代末，跟著最初的A股起起伏伏，也有了點積蓄，卻毅然辭職去了日本。在日本一待就是八年，從證券公司員工做起，就是要看看先進的資本市場究竟是什麼樣。回來之後，也將國外的價值投資理念帶了回來。
很多人說，在A股說價值投資是個笑話。那是你沒有用心發現、用心堅守。L君再回A股尋找的幾個標的，很多都持有到現在，十幾倍甚至百倍回報的票比比皆是。期間同樣經歷了經濟周期，牛熊轉換，股民們上車下車，又有幾個人能堅守十年二十年？
寫了這麼多，再回到問題。新手進入股市，無外乎從基本面和技術面下手。我一直覺得，基本面研究相當於練基本功、技術分析就是武功招式。基本功打好是基礎，招式五花八門，選擇最實用最有效的就好。
這些都不難，藉助網路的力量，在這兩塊上入個門最多也就兩三個月的時間吧。
難的是心態，是磨礪，是認清自己。
億萬股民，為什麼賺錢的永遠是一小部分。
搞不清楚自己是一個什麼樣的人，適合哪種投資風格，把股市當賭場，想賺一把就跑，卻越陷越深。
親歷過放槓桿傾家蕩產自殺的，也見識過幾十萬做到2個億的，在我看來，投資是一輩子的事，沒有速成的法門，要想靠這行賺錢，除了不世出的交易天才，大多數普通人，需要做到的就是三點：1.不帶個人感情去交易，永遠保持客觀 2.花時間試錯，建立自己的交易邏輯 3.堅持，或者儘早抽身
耐心
堅守
看起來像雞湯，卻是在市場中生存的不二法則。
我見過太多一臉懵逼的人，他們都在不停地問同一個問題，我要如何學好纏論。
大抵在他們心裡，纏論應該是一門極其牛逼的武功，學好之後便能縱橫江湖笑傲眾生，股市也就成了提款機。
這樣的想法，跟你的問題，在認知上都是一樣的——要賺錢，須得學好了賺錢的技術。
按常理說，這樣的想法是沒問題的，畢竟磨刀不誤砍柴工嘛。但這裡所謂的常理，也僅限於其他行業。因為在股市裡，在你能贏錢所具備的所有條件中，技術好與不好，其實真的沒那麼重要。或者說，技術只是贏錢的一個因素，而且還是佔比極小的一個因素。
在市場中，纏論是當之無愧的九陰真經，它包羅天下一切武功，不管是你遇到過的，還是將來要遇到的，都能在其中找到答案，它都能完美演繹出來。你們看看纏論就明白了，它的時間窗口來自於江恩，走勢又像極了波浪，在加上數學的推衍證明，哪個不是取眾家之長。如此說來，纏師便是理所當然的黃裳了，一個集武功之大乘者。
你要學纏論，是可以的。但是要學通纏論，那幾乎是不可能的！！
黃高手博覽群書，精修內外功，幹掉幾個明教的護法、使者之後，其臨陣對敵的實戰經驗也到了超一流的地步。也就是說，他尚在著九陰真經之前，就已經是江湖上數一數二的高手了。那麼，他之功力，又豈是一部九陰真經就能囊括的？他心中之所學，又豈是筆下之所寫？
所以結論便是，即便你們拿到了九陰真經的原本，天天苦修百遍，絕對也練不到黃高手的水平。纏論就放在網上，每天都有無數人在苦學，他們熟記每一句話，精通每一個概念，但其中成長為纏師那樣頂尖高手的，又有幾人？
咱先不論纏師的水平，就連那幾位一直跟隨纏師學纏的弟子（石猴等），你們都未必及得上。別人好歹還受過纏師的點撥，受到過纏師的言傳身教，而今卻哪還有這個機會？
你們不停的研習九陰真經，不停地讀、不停地悟，自以為如此便能強身健體，卻忘了武學的根本其實是克敵制勝。
你們以為經過系統的學習之後，掌握了各門各派的技術（價值派、技術派），便能馳騁江湖了。但你們始終沒搞明白，股市之根本不在於技術，而在於市場意義。
市場意義是主、是源、是樹根，而技術流派是輔、是流、是枝葉。你們便是如此捨本逐末的么？
我從未曾系統的學習過股市，自然便無法系統地告訴你，要系統的學習股市，要看哪些書，要拜哪些師傅……事實上，我在市場里修行了近十年，真正有意義的書我覺得只有一本，那便是K線走勢圖，真正對我有所幫助的老師也只有一位，那便是市場。
真正的高手，從來皆是以天地萬物為師，師法自然，纏師如此，利弗莫爾亦是如此。我水平雖然遠遠不及，但也願意以此為標榜，精益進取。
寫到這裡，我也覺得所言頗過於理論，可用之處不多。那好，我在下文且以一隻實際股票為例，來講一講我眼中的，何為系統地認知股市！
或許有了系統性的認知層次，你們便有了學習之目標，進階之法！！
但是，系統的學習股市，那倒是不必了！！
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在江湖中混了那麼久，也見識了很多人。他們技術有高有低，心態有好有壞，經驗也有多有少……但這些都不是太重要。因為在股市中，決定一個人水平高下的，唯有一個因素而已，那便是所謂的格局。
什麼是格局？
太過模糊的理論我就不說了，這次我就具體以一隻股票為例，來講一講格局不同的人，對這隻股票的認知又有何不同。
我們的標的是科恆股份，鋰電池龍頭股之一。我在這隻股票做過短線，盈利也還滿意，詳見小資金超短線如何實現快速翻倍？ - 此纏非纏的回答 - 知乎。你可以先看那篇，再接著讀這篇。
當然，先讀這篇也是可以的。
先介紹一下背景：2016年5月11日，科恆股份封死在漲停板上，直至收盤。
現在正式開工。
第一層格局
格局的第一層次，就是沒有格局。這如同剛剛步入江湖的菜鳥，不懂武功也不懂招式，出手毫無章法。
他們不懂得為何會漲，亦不懂的為何會跌，同樣不明白為何要買，也不明白為何要買。如果買進去漲了一點，會高興的手舞足蹈，倘若買進去跌了一點，便又會擔驚受怕。
他們看到科恆股份5月11日漲停，覺得這隻股票還不錯，但是如果你問他們，明日開盤要不要跟進這隻股票，他們往往會一頭霧水，為什麼要買？
這種格局之人在股市中能活滿一年，那純屬運氣；若是一不小心活了十年，那幾乎便是奇蹟了。
多說無益。
第二層格局
第二層格局的人，往往懂一些基本的股市技術，如果給他們這樣一幅圖，他們應該會這樣分析：
上圖為科恆股份5月11日收盤後的K線走勢。
從均線上看，該股一直位於5日線上方，表明該股非常之強勢。在上升趨勢並未結束之前（5日線上），持有該股的可以繼續持有。
但是明日是否可以買進呢？這個還真不知道。
從K線形態上看，5月10日收了一顆高位十字星。在上升趨勢途中的十字星是非常敏感的，意味著多空方發生了嚴重的分歧，有書為證：
上圖取之經典技術書籍《日本蠟燭圖技術》，上面講得很清楚了：十字星的出現常常構成一個警告信號，但還需要下一根K線進行確認。
所以他們會接著分析，十字星之後的第二天（5月11日），一根根長長的光頭陽線消除了這個十字星的警告意義，將來還大概率會上漲。
但是明日是否還可以繼續買進呢？這個還真不知道。
因為不知道還能漲多少，漲到什麼程度，這些都不能確定，萬一明日高開你追進去，然後被套了呢？
結論雖是如此，但是他們還不甘心，還要繼續分析。
他們注意到了這幾天量能的變化。從5月10日起，這隻股票的換手率一改往常普遍低於10%的情況，達到了驚人26.67%，而且一直在高位震蕩，說明有裡面的資金感覺差不多了，開始出逃。但有大資金卻非常看好，借著高位震蕩不斷吸籌，那麼這隻股票的後期走勢非常樂觀（其實這顆十字星收得非常漂亮，後文我會說明原因）。看圖，看圖：
同時，他們接著分析到，5月11日該股縮量漲停，盤面上拉升得非常堅決，且封停之後拋單不多，後期漲幅可期。
但是明日是否還可以繼續買進呢？這個還真不知道。
他們只知道這隻股票肯定還有得漲，但能漲多少心裡也沒底。
萬一明日高開追進去被套了呢？所以，這樣的高開肯定不是一個好買點！！
當然，在第二層格局上的人，能分析到這個地步，已經非常不錯了。
第三層格局
第三層格局之人與第二層格局之人相較，在於視野的開闊。
分析完科恆股份的K線、均線乃至量能之後，他們會F10一下，看一看這隻股票所屬的題材。
咯，就是這個。
然後根據所屬題材，一個一個題材的查看，看看到底是因為哪個板塊的影響，有可能會導致這隻股票的漲停。換句話說，就是這段期間，哪個板塊是風口！
廣東板塊就不說了，這個板塊太特么大了，分析它沒什麼鳥用；
基金重倉，這個板塊以前有過風口，但不是這次；
健康中國，那應該是去年十月、十一月份的老風口了；
……
鋰電池，咦，好像有點這種意思了。
他們將鋰電池板塊的走勢圖一打開，立刻就感覺來電了：
其實也沒漲多少，也就只是從3月1日的1419點漲到了1859點（31%），然後又落回了1700點附近。但對比起這段時間萎靡不振的大盤來說，那可是好得太多了。看圖：
當然，鋰電池到底是不是風口，當下還不好確定，但是惟一肯定的是，鋰電池板塊從5月6日開始，一直在縮量調整，而且很有可能調整就要結束了。
當然，他們還會查看這個板塊中其他股票的走勢，直到他們發現這一隻：
望著這隻從9塊足足漲了5倍的鋰電池龍頭（天齊鋰業），他們當時就震驚了，但讓他們目瞪口呆的還不只這一隻，因為他們又發現了多氟多：
同樣的配方，同樣的味道，同樣鋰電池，同樣的5倍股。
大佬們漲得那麼兇猛，完全打開了上行的空間，如果說這還不是風口，如果說科恆股份還不是因為受到鋰電池板塊影響而漲停，那絕對是見了鬼。
但是，科恆股份主要是做發光稀土的，關鋰電池什麼事？
不過，他們查看公告時，不難發現有一則公告刊登了科恆股份最近收購了一家做鋰電池的企業，名字叫浩能科技，而且還是100%控股。
這就不難理解，為何科恆股份在5月9日復牌之後，能以一字板封停。
但我們不妨反過來思考一下：5月9日復牌之後的一字板，這樣的情況是沒有多少資金可以進來的，即便是那些非常看好這隻股票的資金。而5月10日的高位震蕩，就給了這些資金一個非常好的吸籌機會。
對停留在第二層格局的人來說，高位放量震蕩往往是一種見頂的局面。但是如果你站在第三層格局的角度，就會明白這隻鋰電池股，不應該只漲這一點（恰值風口，且很多大佬已經打開上漲空間），所以這裡的高位震蕩，就是某些資金不約而同地採取了同一個姿勢（高位震蕩）來吸籌，而這些大資金的湧入，肯定是要想大有所為的。
我在上文說5月10日這顆高位十字星收得非常妙，便是有這一層的意思，而5月11日的堅決封板，更是印證了我當時的猜測。
當然，能看到這個層面上的朋友們，我必須給你們點個贊，你們的水平已經秒了這個市場里90%的玩家了。
第四層格局
第四層的關鍵之處，在於認知的深度。
鋰電池是風口，在這一層格局上的人自然就會思考，為何鋰電池能成為風口，而不是釩電池、氫電池。同時，他們還會思考，鋰電池為什麼會在這個時間成為風口，不是早一點，也不是晚一點。
首先我們來回答第一個問題，鋰電池為何能成為風口？
答案是，在於成本。
以上是一副鋰電池製作的工藝圖，仔細看來，鋰電池的製作不複雜，並且其性能優良，難怪會成為電池類的首選。而氫電池雖然無污染，但無論是成本還是製作工藝，要超鋰電池很多。釩電池雖然也不錯，但受應用場景所限，可能還沒到爆發之時。
其二，鋰電池的大規模爆發其實是受了新能源汽車的影響，這個是國家政策，也是汽車發展的趨勢。對與新能源汽車而言，電池是其中最為關鍵的部分，且沒有之一。而隨著新能源汽車的不斷發展，這是一個萬億級別的市場，而鋰電池的受益是首當其衝的。
這樣來看，就不難明白鋰電池板塊成風口的原因以及它所面臨的成長空間。
空間是很大的，就看大家的判斷力和執行力了。
那麼回到具體標的來，科恆股份呢，它到底在鋰電池中其中佔一個什麼樣的位置？
它原來是一家生產鋰電池原料的廠商，跟天齊鋰業差不多。
問題接踵而來，它的收入跟大佬天齊鋰業相比如何？它的市值呢？
因為當時分析的數據業已經不在，所以這裡沒法列出。我僅有的一點印象，科恆股份與天齊鋰業在原料銷售上收入相差不到7倍，但市值卻相差十多倍。這顯然可以推斷出科恆股份的成長空間至少還有一倍。
其次，科恆與鋰電池有所關聯的還有另外一家100%控股的子公司，那就是上文提到了浩能科技。
浩能科技是做什麼的呢？
翻遍官網，終於找到了這樣一則介紹。
看到沒，浩能科技是一家生產設備廠商，而它所生產的設備都是鋰電池生產流程中必須要用到的設備。非常棒的一次收購。一家生產原料的公司，再加上一家提供生產設備的公司，上游產業中基本上該有的都有了，非常齊全。
從此，買了它家原料的，還可以搭售一些設備，買了它家設備的，還可以提供原料……
那麼，浩能科技價值幾何呢？
我們來看看在收購公告中，它所承諾的利潤。
我擦，能對應上述利潤的，在A股市場混個二、三十億的市值一點問題都木有的。至於將來能不能兌現所承諾的利潤，那是後話。
如果當真兌現不了，也會有業績承諾補償的懲罰。雖然做業績承諾補償有很多種套路，比如說逐年補償變更為累計核查後補償、變更現金補償乘數等等。但是就我觀之，浩能科技的承諾業績設計得非常合理，不是那種開口說空話的。
而科恆股份那時市值不過三十來億，明顯不合理（業績），而且還收購了一家市值二、三十億（單獨上市）的企業，粗略估計一下，就能明白科恆股份的在A股中的市值究竟能混到多少。
那麼，分析到了這一步，應該可以明白它到底還有多少的上升空間，到底明日是否還要追進了吧？
能夠到這一步的同學，水平秒市場上96%的人是完全沒有問題的，但我說的僅僅是水平，因為最終能不能贏錢，還關係到天時、地利、人和。
第五層格局
第五層的關鍵在於大局觀。
除了熟悉行業、了解企業之外，站在這個層面上的人，還得對國家經濟形勢、世界經濟格局能有個全面且統一的認知。當然最重要的，這些認知還得落到對大盤的判斷上。
這個就不多說了，說起來太泛、太廣、太理論。而且這些東西需要多年的積累，需要時時刻刻對這個世界保持這一分思考和總結。這玩意，師傅沒法領進門，只有修行靠個人。我雖然愚鈍，但是對大盤的判斷上卻也有所心得。今年4月24日推的一篇文章知乎專欄，裡面講了講對大盤的判斷，你們可以去看一下，現在看起來，應該八九不離十吧。我不是吹噓，我特么只是得意！
當然在那篇文章中，有的邏輯講明了，有的邏輯也來不及講。就像今天這篇，本應該在上一篇我如何操作科恆股份的時候就應該交代的。
第六層格局以以上
至於這一層及以上裡面有什麼，我是不知道的。
因為就我個人的水平而言，能到第五層，已經感覺是到頂了。我估計有生之年，或許能有機會瞄一眼這一層里的內容。當然，也僅僅是或許。
我覺得像利弗莫爾、纏師之類的絕頂高手，可能其水平已經秒了我至少十層的距離。但他們到底怎生個厲害法，我是不得而知的。我想，若有有機會能一窺其門徑，那此生也就無憾了。
炒股是個體力活，各位且行且珍惜罷！！
所以說，與其系統地學習股市，不如提高自身的格局先！！！
已開通個人公眾號：此纏非纏。有興趣的可以關注一下。
謝邀。
首先，我們在某搜索引擎上，查詢關鍵字「股票」。
「為您找到相關結果約100,000,000個」。
有2個信息比較有趣：
1)「入門基礎知識」被搜索的最多。學習如何炒股的需求，何其壯觀。
2) 搜索結果超過1億個（顯示上限為1億）。
資訊泛濫，良莠不齊，新手難免迷失方向。
條條大路通羅馬，股票投資，流派眾多：價值投資，趨勢投資，技術分析，量化投資……百家爭鳴。
即便相同流派，每個人的學習路徑亦不盡相同。
答主偏價值和量化，這裡談談自己的思考。歡迎一起進行建設性的討論。
系統地學習股票知識，既然提到了「系統」二字，我認為包括但不限於以下知識：
1 懂一點歷史。
很多人會奇怪，股票跟歷史有什麼關係。
關係大的去了。
美國道瓊斯指數百年走勢：
年輕的中國A股，也有自己的歷史：
讀史明智，股票市場雖然複雜，但它也像四季一樣，牛熊更迭。
唯一不同的是，它沒有四季那麼分明。
春江水暖，鴨會先知。但在股市裡，妄稱先知的，最後都是騙子。
這裡推薦閱讀《偉大的博弈》和《逃不開的經濟周期》，尤其是前者。
這兩本書通俗易懂，就是講故事，是我學習投資的開手書。
學習了這些金融史，我收穫了幾個最重要的智慧：
1) 牛熊更迭是常態。漲多了自然會跌，跌多了自然會漲，這是股票的地心引力。
2) 一個政治、經濟繁榮穩定的國度，雖然短期內可能有大波動，但最後仍然遵守複利定律，持續地創出新高。回首百年，中間大部分的波動都顯得微不足道，肉眼難辨。
3) 雖然②是對的，但一百年太長了，大部分人的投資生涯無非是數十年，如果遇到了美國1930s開始的大蕭條，持續20年的熊市也是有可能的。
4) 「這次並沒有什麼不同」。蔑視一切市場反常的波動，不論多麼大的波動華爾街歷史上都經歷過了。
知道了這些，2008年的大熊市，2014-2015的牛市，2015年的暴跌……我也可以雲淡風輕。
如果優化資產和配置、做好風險對沖，是我對抗暴跌的招數的話；明史帶來內心的強大，則是我的內功心法。
最後，忘了是哪位大師說過的了，大意如下：
最蠢的那類人，是吃一塹，還不長一智；
聰明人，從自己的經驗中吸取教訓，不斷成長；
而懂得從他人的生命軌跡中汲取智慧，是擁有大智慧的人。
一個人生命的長度、經歷的故事、遇見的人，終歸是極其有限的。
懂得研究別人的經驗智慧，就等於是給自己的人生開了外掛。
讀史明智，或許有點這意思。
2 懂一點數學。
做投資，懂數學順理成章。這裡要講的是，量化思維。
（此外，做價值投資的話，會計也是必修的課。當然，你可以不用達到專業會計的水準，但基本的財務報表需要看得懂）。
投資領域，感性幾乎沒有什麼用，理性才是王道。而保持理性的一個重要條件，就是懂得量化。
比如，任何一筆投資都必定摻雜著風險，理性的投資人無非是在尋找收益高、風險低的標的，簡單來說，是在尋找數學期望值高的機會。
數學基礎包括：數學期望，複利思維（我在另外一篇回答中詳細解釋過 怎樣一步步地培養自己的理財能力？ - 水湄物語的回答），排列組合，概率……
拿一個最直觀的數學知識案例來說。
賭徒謬誤，也叫蒙地卡羅謬論，是一種錯誤的信念。
拋硬幣，人們知道連續4次正面的概率很小，只有6.25%。所以當前3次都是正面的時候，賭徒會錯誤地認為，下一次拋出正面的機會會較大。
懂得概率獨立事件的同學會知道，第4次的正反面與前三次沒有關係，仍然是50%：50%。
關於賭徒謬誤，有一個笑話。
一位數學家，每次坐飛機時，都會在他的行李箱里裝一顆炸彈。「飛機里有炸彈的概率極小」，他說，「同時有2顆的概率幾乎為0。所以只要我帶了一顆炸彈，其他人就不可能也帶炸彈了……」。
股票短期內的漲跌（沒有莊家的話），是一種介於獨立事件和不獨立事件的現象。昨天跌了，今天漲的概率不一定會比較大。當然，超跌過頭後，股票又有回歸的特性。
長投學堂推薦的入門書籍《財報就像一本故事書》，是一本初學者入門財務分析、培養量化思維的佳作。
3 懂一點經濟學。
這個也無可厚非。經濟學分為宏觀經濟學，和微觀經濟學。
宏觀領域，至少要知道，利率和通脹等因素，對整個股票市場的影響，對某個行業甚至標的的影響；一個經濟體的產業，發展到某個階段後，會呈現怎樣的結構特徵；股票市場的供求關係、證券化率等……
沒有公司是活在真空下的。
微觀領域，一隻股票所處行業的特徵、經營狀態，公司是否有規模優勢、品牌或者專利等等……優秀的投資者，能對公司的商業價值和競爭格局有前瞻性的認識和判斷。
學點經濟學的知識，就算你不炒股，我覺得也是很有趣，並且很有用的。誰學誰知道吧。
推薦兩本入門書籍：《股市真規則》，《巴菲特的護城河》。
4 懂一點心理學。
準確說，是誤判心理學。又來了一個奇奇怪怪的學科。
誤判心理學，有很多知識點，我舉幾個常見的，相信看完之後就有體會：
1)
從眾心理，也叫羊群效應，常言的「隨大溜」。
人類是一種群居動物，在漫長的進化生涯中，從眾幫助我們從野獸和災難中生存下來。可以說，我們就是那群懂得從眾的猿猴們的後代。
即便是在今天，從眾有時候也能發揮作用，比如你抵達一個陌生城市的火車站，跟著人流走，一般不會走錯。
但，從眾帶給我們的好處越來越少，帶來的傷害卻越來越多。
尤其是股票市場。
有一群人，2000點時，聽身邊人噴股票後，於是也覺得股票是辣雞；
也有一群人，4000點股神輩出時，看到大家奔走相告，於是也強勢入市……
這兩群人，通常是同一群人。
他們忘了股市周期更迭的法則，他們不知道當門口賣香蕉的大爺都開始炒股、社會的最後一筆資金都進入股市的時候，上漲動力已經不再，剩下只有暴跌……
他們只感覺，大家都在炒股，我如果不炒，這讓我很焦慮；他們只知道，跟著大家一起走，這樣比較有安全感……
雪崩的時候，每一片雪花都覺得自己是無辜的。
2)
糾纏於沉沒成本：
一位朋友被一段戀情折磨多年，那女人一次次欺騙他。雖然再跟這個女人維持關係，已經沒有意義了，他還是一次次接受了她。
我問起他時，他說，他在這段感情里投入了這麼多，現在卻要放棄，是錯誤的。
電影很無聊，一個小時候，我跟朋友說，「走吧，我們回去吧。」她回答：「不行，不能白花這100塊錢買電影票。」
以上是兩個常見的糾纏沉沒成本的例子。
繼續糾結於沉沒成本，只會讓你付出更多的代價：再被那女人傷害幾次，再浪費1小時在無聊電影上。同時，錯過了尋找下一個好女人的機會。
股票投資者，經常成為沉沒成本的受害者。
當他們看好的某隻股票虧損之後，即便知道這隻股票前景不妙，仍然抱住不放，不捨得斬倉出局。
這是不明智的，你過去賺了/虧了多少，一點都不重要。重要的是，股票未來的前景和走勢。
要想擺脫這種謬誤，需要理解為什麼我們會糾結於沉沒成本。
3)
短期記憶：
表現為我們更注重短期的記憶，而不是遙遠的以前發生的事情。
人類的記憶力是非線性的，這已經被科學證實。
中國股市6000點的時候，有幾個人還記得歷次股災——儘管隨便打開一個資料，都能看到，歷史上暴跌過N次。
但是……上個月大盤漲了15%噢！我的股票上周漲停了2次！……這些短期記憶，不斷在洗刷我們的長期記憶。於是我們信心滿滿，認為眼前所見的一切將永久持續下去。
帕斯卡說過，人類的頭腦既是宇宙的光榮，也是宇宙的恥辱。
其他誤判包括：倖存者偏差、膀胱效應、心理錨定、風險厭惡、權威偏誤……等等。
推薦書目：《清醒思考的藝術》。
這是一本很有趣的讀物，可以避免你的思維被污染。
5 懂一點生物學。
又一個看似離題的學科。
主要觀點是：股票市場是一個不斷進化的系統，就像達爾文祖師爺的「進化論」一樣。它受到經濟體發展階段、資本市場制度、短期市場偏好、隨機大事件等等許多因素的影響。
以價值投資為例，在20世紀的美國市場，主流的估值方法，進行過數次的進化：
1) 1930-1940s，格雷厄姆和戴維多德在《證券分析》里提出的
賬麵價值折扣策略是主流。這是因為，當時美國在經歷史上最大的蕭條。
2) 二戰之後，主流策略是分紅模型，因為人們對1929年的蕭條心有餘悸。以至於1950s，股票分紅收益首次低於債券收益。
3)
1960s出現第三種。從分紅高的股票轉向收益率增長高的公司。
4)
1980s，巴菲特將目光轉向「所有者收益」高的公司或者現金流。
5) 第五種是今天的投資資金的現金回報。
——這是一步步進化的。
為什麼大盤股和小盤股之間會進行風格切換，而且常常持續數十年？
為什麼中國股市，過去的市值以白酒消費、銀行、製造業為主，而現在計算機科技、互聯網佔據越來越多的份額？
養老金入市、股票註冊制等制度變化，會帶來哪些變化？
如果未來發生了大盤/小盤股（類似美國當年的漂亮50）的泡沫崩盤，對後續幾十年的市場風格，會發生怎樣的影響？
最關鍵的，現在有效的某個策略，未來還會繼續有效嗎？
6 喝一點雞湯。
股票投資門檻很低，滿18歲，開個戶，就開始了。
但為什麼無數人折戟其中呢？
這是因為它有許多的隱性門檻。
經濟原理告訴我們，要獲得超額收益，需要越過以下兩種門檻中的至少一種：
1) 信息門檻：絕大部分人，與要人都沒交情，所以是沒有信息優勢的。
不過這也是相對，通過信息的查詢收集，你可以比1000點時對股票毫不關心、4000點時心急火燎入場的那些同學，掌握更多的資訊。
2) 能力門檻：你的思維更理性、分析更縝密、眼光更獨到，其他人達不到你的水平。
這錢就是歸你賺的。
資本市場，洪水猛獸。唯一能保護你的，就是思考。
7 潑一盆冷水。
股市有風險，入市需謹慎。
看見這題，我感覺敬意油然，因為題主沒有問到：如何快速的從股市裡賺到錢？
假如是幾年前的我，碰到這種問法非但不會厭煩，反而接下來會興緻勃勃的跟他討論一番。那時我跟大多數滿懷幻想的新人一樣，相信市場存在某種不為人知的秘密規律等我去發掘，像金庸小說中那樣一招制勝、獨步天下的神功，讓人可以分分鐘把市場當成提款機。
職業球員一定有鍛煉計劃。股票這門行當，和其他任何嚴肅、複雜且繁瑣的專業技能並無不同。我個人花了三四年的時間才會學會去選擇股票，然後又花了一兩年的時間學會選擇時機。這裡的學會，是指一定的、有把握的正確率。如果只是開完證券戶、動動滑鼠鍵盤下單那是另外一回事。
人之患在於好為人師。這裡不想談任何具體學習進階，每個人學習的方式不一樣。這個爆炸的信息時代，要學的資料網路上都能找到，需要推薦書或者還在問些基礎規則問題的，我認為交易之路還有很長。朋友這不是學校的應試教育了，你得首先有點開放性的思維。自從想踏入這個千變萬化，危機四伏的市場，就該明白沒有什麼東西是固定熟成的了。
能肯定的只是投資股票沒有速成班。看書可以，聽課可以，跟高人也可以。見效最快的是實際操作了，實際操作中，見效最好又是虧損了。
所以我只剩下兩條忠告；
第一，拿少量對生活無影響的錢去試錯，越早越好。這句話的關鍵在於少量，至於是否試錯你服不服都沒有關係，反正只要你想賺到錢，市場都會讓你用情願的方式交學費。
第二，獨立思考。不管別人如何說，不管天崩地裂，自己得出的結論最重要。比如，MACD金叉買入的依據是什麼？ 那麼首先要去搞清楚MACD的計算方法，然後你就會明白MACD跟均線並無本質不同，都是趨向指標一類。
忠告說完了，總結一下我的經驗：
- 市場有時能有效反映股票的內在價格，有時不行。同樣，經濟與股市並非一定是正相關。市場無效時，是人性的希望和恐懼的過度投射。我常跟朋友解釋，無論長期短期，股價漲會漲過頭，跌會跌過頭，這時就是有經驗的投機交易者千鈞一髮的狩獵機會。
- 道氏理論，江恩輪中輪，纏中說禪，艾略特波浪，葛蘭碧八均線法則，伯克希爾哈撒韋的價值投資，新聞聯播官媒政策研究，什麼時候深刻理解這些都是思維模式而不是交易體系，便差不多出師了。市場從來都是各取所需，同時各自為弱點買單。
- 懷有某種性格失衡的人在社會中總能找到適合發揮的環境，但在股市中，大都賺不到錢，直接一點說就是多半會傾家蕩產，所以，最危險的是一個心有執念人帶著大量資金殺入市場。請務必客觀衡量自己人格特徵。
- 技術指標絕不可信奉，所有的指標只是對已發生的交易的歷史統計，並且每種指標都有統計方面的偏重。用指標來預測未來是本末倒置。指標的意義是對過去發生的無數筆交易和大大小小波動做出簡潔直觀的統計。
- 小資金無需氣餒，靈活是巨大的優勢。大資金去做所謂的價值投資關鍵原因之一是市場容量，成年人是沒法在澡盆里游泳的。
- 觀察推敲買賣雙方的在相應價位的心理，綜合評估外部條件，對多空交鋒的結果做出短期預判，是可能達到高於五成的正確率的，這是短期投機交易者唯一的光明之路。
- 即使只有三四成的正確率，通過嚴格精密的倉位管理，也是可以盈利的。
- 行情加速上漲，往往是即將見頂的信號。反之亦然。
- 如果市場對消息的反應不如預期，那麼應該反著這條消息驅動的方向來做。（此條非原創，來自股票作手回憶錄，至今用在A股也相當有效）
- 不要低估人類的靈性，量化交易在長周期內的穩定性上勝過人腦，但在短時間綜合處理上遠不如人類，你活不了一萬年，你只需要在自己有限的幾十年內取得勝利，所以不要懼怕量化交易等程序手段。
- 決策方式正確不代表策略結果一定理想，即使你知道你的方法有概率優勢，但在頻繁止損的情況下還要能繼續執行，這是道極難跨越的心坎。
- 哲學思維相當有用，但完美主義者、哲學家科學家都不要來，連牛頓都失敗了------權益市場是沒有真理的，只有尚未成型的假設和暫未推翻的結論。
是不是覺得有點蒙，說了這麼多感覺毫無乾貨，忠告說完了就總結，中間到底該怎麼辦？你問我，我也只能聳聳肩然後回答你三個字：不知道。假如有朝一日你成為了有經驗的交易者或投資者，回過來看上面這些話，應該不會覺得蒙。我說的大都是常識而已，但是要完全烙進自己的頭腦，中間勢必經過孤獨漫長而磨礪的道路。到時再愉快交流可否？我非常期待。
知乎是個刷存在感的地方，導致大量排名第一的答案讀起來很有閱讀快感和心理撫慰，卻實乃看著便捷而基本無實操用處。BOLL只是指標的一種，帶適用于震盪行情，在單邊行情中指導作用比較牽強。重複一下，這行相當講究思維正確，自己思考出東西才能為己所用。另外已成功的人才可能有真貨，徐翔之輩是不大可能來知乎發聲的。欲知上山路，請問山上人，假如有人教你炒股，你最好留意下對方有沒有實現穩定盈利。而我本人也尚在夜路潛行、初見曙光階段，所以以上的你盡可不信。
寫這些，是因金錢和投資是萬中挑一的嚴肅話題，我不認為這方面需要任何娛樂氣氛。入市七八年，看的相關書也有幾百本了，回想累計交易量和回撤金額也達到了一個驚人的數目。總結一番聊以自慰吧。
為什麼來拿每日股市資訊的知友那麼多，點贊的卻那麼少呢？
老娘是來科普滴啦，知乎的點贊功能在回答內容的左上角，點擊向上的按鈕，有勞！：）
實力乾貨第二波！！！
學習股市，說到底無非就是選股，買入，賣出，達到獲利的目的。但是請
不要一味的迷信技術！不要一味的迷信技術！不要一味的迷信技術！
選股：
猜對了！老娘就是技術派最鄙視的那種用消息來選股的散戶啦。
我卻自稱為趨勢型滴股民。：）
假設一個公司或者一個行業，前景向好或者得到政策的特殊扶持，那麼我會進行消息面的判斷，然後稍微再以一點點技術面的分析。
為什麼說是以一點點技術面的分析呢？
是因為老娘根本可以算是一個技術盲，好吧，嫌棄就嫌棄吧。
為什麼我以前看了那麼多關於技術的書，最後卻沒有學成歸來呢？
是因為我後來發現很難去把控技術面的準確性，甚至很難相信技術線的真實性。
明明按照書里說的形態去買入股票，卻突降黑天鵝，金叉後也會掉頭往下。好吧，書本會給我來一句，這是假金叉。
你的意思是能漲上去，就是真金叉。跌下來就是假金叉。
漲上去就是真突破，跌下來就是假突破。
那你和老娘說未來這隻股票不是漲就是跌有什麼區別？
所以老娘捨棄了唯技術論，技術對老娘現在來說，只為消息和趨勢做參考，作為輔助的作用而已。
我在每個交易日前都能拿到整理好的資訊，然後根據自己的判斷，來縮小選票，加入自選觀察，然後再進行介入。
為什麼說要加以判斷，因為我是根據自己的知識面來做判斷的。
例如上圖的資訊中，核電那一塊我本身平常沒有怎麼關注，並且在消息面來看，個人認為並不是什麼行業大好趨勢，所以沒有關注。
這是周日推送過來的資訊了，新五豐今天在大盤調整的情況下還大漲6個點，然而老娘並沒有買。大哭。。。。。。。。。。。
而上圖中的資訊，我去年就有根據資訊提示買入民和股份的。後來春節前總是出禽流感新聞，擔心雞肉會受到影響，賣出了一部分。
而後面資訊時常提示此次流感不會影響雞肉上漲。但是我擔心一旦擴散，禽類的股票會發生踩踏，就沒有再跟進。
直至春節後收到這條資訊提示，雞苗價格連漲，大盤行情很差，民和也走的很穩，當天決定補倉，後期民和的走勢遠遠強過大盤。
如果沒有這份資訊，我是很難從兩千多隻股票裡面選到一隻盈利還不錯的票。儘管現在民和我已經出了很大一部分倉位。狂笑。。。。。。。。。。。
從過往的很多次交易來看，小散在消息面上真的敵不過這些調查機構。
有些消息網上都還沒有的，調查機構其實就早獲得滴啦。
剛開始購買資訊的時候，也只是每天定時閱讀消息來源而已。並沒有下手去買票。
觀察了一段時間後，發現真的非常適合我個人操作。（怎麼說的老娘像在賣資訊一樣）
尤其在震蕩市的時候，不是普漲普跌的行情，那麼我就需要在資訊中篩選出確定性比較強，未來一段時間跑贏大盤的股票。
特別是在2013年操作天津，廣東和廈門自貿區概念的時候，才認識到資訊的高能。
我當時是三塊錢左右開始介入的，幾次進出收穫頗豐。早就收回了一年資訊的訂閱費用。（發現越說越像了）
當時那段時間操作的還有廣東自貿區概念的鹽田港，珠海港。
可謂消息風吹哪，熱點就在哪，資金就湧向哪。
可惜以前的資訊我都已經刪了，所以無法貼圖。
此回答不在否認技術面能帶來利潤，每個人的操作風格都不一樣，就像我一個股票群里只有十來個人，但是風格各異，有些人喜歡追熱點，有些喜歡潛伏，有些專門研究妖股，大部分操作的還算可以。
真實的條條大道通羅馬！
而我只是喜歡用消息面來做判斷，然後進行選票，相對於我這種懶人來說，比較輕鬆一點而已。
來點福利：
為知友免費分享每日資訊，加 知尋 公眾號回復 大紅 兩個字，可獲得每日股市資訊消息。
然後來談賣出：
資訊只能提供消息來源，然後自己判斷選票介入操作，但是並沒有提供賣點。
怎麼辦呢？
說實話，老娘經常賣在半山腰中。
經常賣出後該票大漲特漲，還好的是，我早已習慣了。
我現在的理財理念就是：有盈利就好，賣出後漲再高也不是我的，我還可以再操作別的股票賺回來。
印象深刻的其中有一隻st成霖，現在已經改名寶鷹股份。（心痛痛痛痛痛痛痛痛）
2013年收到資訊消息稱st成霖董事長掃清重組障礙，預計重組加速並成功概率高。
這一看肯定是特大的利好，而且這一消息在各大財經媒體都沒有見報，老娘判斷st成霖應該能走出一波。
我第二天就在4元左右介入，由於老娘屬於風險規避者，平常並不關注st垃圾股，所以買的倉位也不高。
接著st成霖就是進入較長的一段震蕩期，在4元左右窄幅跳動。
我當時守著沒有什麼耐心，並且不喜歡操作st股，在8月2日就全出了。沒想到賣出的第二個交易日該股開啟狂漲模式，到10月份漲到了7塊多。
其實股市天天有這樣的故事發生，老娘每隔一段時間就會錯過一次一夜暴富的機會。
可能我本人屬於穩健投資者，不是進取型的，所以2015年開始的三次股災，我逃過了前兩次，第三次股災沒有逃過，但是現在基本恢復到第三次股災之前的市值了。算是保住了牛市收穫的果實。
以下分享的出貨經驗只屬於個人累積的經驗，不作教學，不作科普。知友可以作為參考，但並不適合每一個操作者。
還有高位下跌伴隨著當日換手率急劇放大的，多數屬於高位派發，短期不建議當接盤俠。
懶得找圖，所以高位派發這個圖老娘就不貼了。
懂我的人都知道我懶癌時常發作。
不要問我資訊哪來的，不用錢買難道還能有好人相送啊？
這次還真有好女子相送，別留郵箱，福利在：
加知尋公眾號回復大紅，可與老娘共享每日資訊消息。
在此聲明：資訊只作分享，不收費，不做商業用途，不得轉載。
本人不薦股，不預測大盤，不分析個股，不建股票群。
資訊只為選股時作為消息面參考，盈利虧損各種滋味皆自行享受。
若有了資訊做輔助，還時常虧損的話，建議遠離股市。畢竟不輸也算贏。
2016年9月25日 沙龍分享內容更新
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謝邀。這裡會引用哪些股票值得持有 10 年？ - 交易猿的回答 中我自己的一些原文。
@mio青子 看到你發我的另外一個問題，也希望這篇回答能給你少許思路。
提綱：
一、其實，學習股市（交易）是循序漸進式；
二、如果沒有時間學習，又希望參與股市，可以怎麼做？
正文：
一、學習股市（交易）是循序漸進式
如今，我和我的團隊已開發並且對接資金的有多因子策略，股票擇時策略、期貨CTA策略、統計套利策略，其中有基於我證券交易員經歷的人工決策策略，也有與搭檔構建的量化對沖策略；有通過擇時的技術面自驅動和基本面催化，也有不擇時的長期持有策略；有趨勢跟蹤交易策略，有均值反轉交易策略，有套利策略，也有價值投資策略：自認為對於各家理論和流派還算是比較熟悉的。
「系統地學習股市」這個問題在我看來顯然就不是很貼切，這就和問如何系統性地學習武術，如何系統性地學習鋼琴，如何系統性地學拍電影，出現的答案要麼假大空，要麼太片面。股市（交易）和這些需要機會成本產生的技能效益一樣，只能系統性地了解它的範疇和內容，但是如果希望通過學會這一門技能來取得成效，需要的是循序漸進式的學習，此中無捷徑。
而各大交易流派就好像電影里的武林各門派，外人能看會的永遠只有一招半式，難的是各自的內功心法，由內而外，交易也是如此。交易的內功心法是交易的思維和邏輯。
看到諸多回答里，直接開始介紹各項指標的，或者一言不合就介紹均線怎麼看。看到一些事實性的錯誤和我主觀上不能認同的地方。在此，先希望初學者一定要正兒八經找專業書籍來看，首先要確保你未來的策略的來源不是斷章取義得來的，更不是隨便聽來的。其次這些交易流派的思維和邏輯只有在原書里才是完整的，而思維和邏輯才具有可學習性。
見過不少行業里的成長者，算是讀過很多理論，與人聊天也比較流暢，但是單獨拎出一塊細講卻連定義都混淆，概念很模糊，交易盈虧也不是很理想，這就是看得多但是淺嘗輒止的結果，交易的根基不穩，對於日後要建立自己的盈利系統，是有害的。
我認為，系統性地去認知證券市場的結構，範圍，運作等，在一個全民皆可參與的市場，這一關的門檻其實不高。可如果花點時間和努力就能賺錢，那只是幸運。認知之後，理所當然地會開始接觸交易方面的知識，也在此時你會開始用資金去驗證。我個人比較幸運的是，職業生涯里有過交易行里的學徒的生涯，所以除了閱讀學習和實盤練習，我還有人可以師從，有實盤可以演練。對我來說，這個路徑對於之後的我建立穩定的盈利系統有著很重要的影響。但是身邊仍有很多朋友是通過自我的學習和練習達到非常高的成就，故而英雄不論出身。
學習交易應該是循序漸進式，我們舉建立交易模型為例：
1.根據你自己的最佳路徑，和你的認知程度，選擇你要研究的方向，如基本面、技術面等；
2.研究選股的條件以外，也要研究它的適用範圍；
3.選股只是策略中的一環，其實擇時往往更重要，也就是進出場點，需要邊學習邊交易，承受經濟成本與機會成本；
4.建立你的策略，這是一個門檻；
5.驗證你的策略，它能帶來的盈利和風險，它的局限性；
6.優化你的策略，系統性地改良它的短板，然後復用；
7.將模型和策略投入生產，也就是運用於交易，真金白銀；
8.接著如我常強調：心態和紀律，一旦手握資金開始就沒有那麼雲淡風輕了（特別是人工決策）。
9.如果上述情況都滿足，你可能會面對的新問題：規模是收益的敵人。
在該過程中，會發現一些可能曾經忽視的事情：
1.策略的大部分貢獻來源於獨立的思考，師從和閱讀也好，對你的影響是思維的影響。
2.穩定盈利不是指每筆交易都在盈利，而是通過成功率，止損和倉位來實現總資產大概率地上升的。
3.交易和學習應該是相輔相成的，是交融，並非分先後。
交易是關於技能的長期訓練學習的結果，本身還會受到知識，性格，環境，天賦等諸多因素的限制。而交易行為的本身在很多處是反人性的，比如止損，交易員也不過是個精打細算的職業而已。
拿市場中很多私募都在做的、當然我們也在做的多因子模型選股策略（價值投資內核）為例。
先看這套模型的成果。
這一套幾乎是來自價值投資的策略，做的是完全不擇時，股票單邊多頭不對沖的策略（當然我們實際操作資金的時候會用股指期貨對衝來實現絕對alpha）。這就是有價值投資內核的多因子模型。通過對基本麵條件，再加上股價趨勢，以及市場預期對股票進行打分。我們開發的這套多因子模型策略，達到了8年翻4倍的凈值，僅僅跑贏大盤好像都有點太低端了。
說白了，就是先用多因子模型對三千隻股票進行打分，分數最高的股票進入我的股票池，這一籃子股票我每個幾個月重新觀察一下打分，並剔除一些已經不屬於池子的股票，加入一些新晉級的高分股票，八年來永遠滿倉，股災來了我也不賣，就是如下收益。
在這裡，你可以看到去年受股災影響的略大回撤，策略從凈值5跌破凈值3，但是在去年下半年加今年上半年這段反覆震蕩的行情中，居然又從3漲回到4。而同一時間的大盤，對應了大多數散戶的狀況，無法回到到凈值的起點，至今未到1。
這些通過多因子模型打分進入我股票池（取分數最高的前10%）的這一籃子股票，在大盤掙扎著無法回到初始凈值，但是讓我翻了4倍，該是值得持有8年的股票了吧。
如果要通過來這套模型來進行股票投資的話，進出場點更是簡單：我會只持有模型中排名前10%的股票（甚至更小），當模型顯示這10%里有一些逐漸沒有那麼優秀時，我剔除不滿足排名前列的股票，換入新的排名前10%。
現在我們把這個模型拆回去，看看我們依據什麼條件來做股票的排名，代表該公司值得長期投資。
1.股價趨勢，就是字面意思，股價是否為上升趨勢，漲得多跌得少，波浪一浪比一浪高，股價趨勢的分數就高。
2.盈利能力，來源於股票基本面，看他的盈利能力、利潤率是否比別人強。
3.業績預估，來源於股票基本面，對未來的業績的預估是否會有長足的增長以及良好的盈利性。
4.業績成長性，來源於股票基本面，看過去幾年的收益和利潤是否持續性地增長。
5.估值合理性，字面意思，源於基本面，這家上市公司的估值較其業績而言是否合理，以及與別家相比是否合理。
6.償債安全性，來源於基本面，在負債上是否足夠安全，槓桿是否能夠平穩償付。
這6個條件里，除了股價趨勢，其餘都是價值投資的考量範圍，所以我稱之為有價值投資內核的多因子模型。從長期來看，A股個股的股價仍然能體現價值。6個條件的子分形成了該股的綜合評分，根據三千餘只股票的綜合評分，我們可以獲得排名，取前面10%的票作為股票池，持有十年，就是如上收益。
每一個條件都各自包含十幾個小因子，都是調了參數的。因子數量變多以後每個因子的有效性有可能下降。這就需要用統計方法剔除無效因子，或者調整單因子權重。這裡的技術細節各家當然各有不同，但是細究起來參數肯定是要調整的，且參數調整才是核心。參數調整總體而言就是需要做好平衡，即平衡數據的過擬合和欠擬合，平衡因子統計顯著性和邏輯合理性。
這個模型的建立，要感謝我的搭檔，他是一位寫python的量子物理學博士，替我在期間完成很多繁瑣而重要的研究工作，給予我有更多的時間回歸交易當中。但是我們依舊花費了大量時間在模型的搭建和持續優化，以及其他基礎設施的搭建。未來我們除了開發新的策略以外，也會不斷推出第二代或者第N代多因子模型。我想表達的是，這一些的背後都需要成本支撐的，更不要不把時間當成本。
在經歷了幾個月的打磨以後，我們已經在傳統的量化模型上加入了交易的血液。整套策略除了多因子模型以外，加入了對沖，以避免大的回撤發生，方便對接資金管理。
以上就是我關於學習股市的一些經驗和經歷，也印證了我開篇時候說的話，你可以系統地認知股市，乃至方方面面，而且很快。但是去交易，去穩定盈利，靠的不是一朝一夕，也不是隻言片語就能夠教會的。向高手學習，要透過他的文章背後，去學習他們面對冷酷資本市場時候的思維，也要學會判斷什麼樣的人才是真正的高手。
如果不是因為有以下兩塊我參與開發的功能需要我親自撰寫，介紹幾個給新手和老手的解決方案，我會推薦大家去看 @DukingWen 的回答如何系統地學習股市？ - 知乎用戶的回答，關於交易的思維和邏輯，他總結的很好，簡潔而思辨，對於新手是挺有好處的。
二、如果沒有時間學習，又希望參與股市，可以怎麼做？
我在用哪些股票值得持有 10 年？ - 交易猿的回答 中已經提到，上述的多因子模型本身是一套交易策略，經過第一趨勢的開發，已經實現了「只要會上網，就可以使用多因子模型」，現在可以從兩個角度來用：
1.給你的股票一個參考的依據：是否值得長期持有。
診一診也非常方便。
五檔盤口的隔壁就是診股。
基於瀏覽器端做的開發，不需要下載任何軟體。
2.用戶可以自行根據該模型找出適合價值投資的股票。
即在線上選出前10%的股票池，甚至可以更小比如5%。
在老的股票篩選器中加入了多因子模型的選項。
注意這個選項是在技術指標的分類里。再注意中間的符號是小於號，排名小於10%才是排名內。
對於喜歡價值投資的朋友，我的建議是，如果是前10%的股票，就持有，如果有一天它不再是前10%，就換一隻前10%的，一直持有。
我們歡迎所有認可這套多因子模型策略的朋友來免費使用，包括進出場點。但是前提是認識到這是一個關於價值投資的模型，適合長線持有，然後認可我的這套模型。
如果價值投資不合你的性格，說實話這裡其實也是有準備的。
比如：
如果不希望做長線，給身邊的一些新手朋友的建議是，除了用這個模型排名來選以外，再加上20均線（MA）＞66日均線＞250日均線，如果結果仍然太多，再加上熱點概念選。基本上是不錯的票了。高手朋友還可以根據選出來股票的k線縮略圖來擇時一下。
這個熱點概念的演算法和同花順和百度股市通的是不一樣的，前者是講一下一個新聞可能的影響，適合看到該事件試圖找聯繫的股民，後者則是根據百度搜索的熱度產生的熱點排行，因為已經被很多人搜索（而股市裡95%的人可能是虧錢的），所以反而會有滯後性和反向性。那麼第一趨勢的熱點是通過數據挖掘在採集全網內哪些新聞，公告，研報中提及的概念的頻次正在變高，歸納關係最緊密的股票，然後判斷出被炒熱的趨勢。
當然如果有同行的朋友，可以不管我的策略，你們可以玩出更多花樣。
對於一些對大盤走勢和個股進出場點還不是很了解的人，我其實也是有準備的。
我在今年上半年發了194個交易點子，目前統計的收益接近50%。再過一周，我將作為第一批收費作者。
也有仍在發布免費交易點子的其他作者，其中一些也成為了我的朋友。
交易點子旨在解決一些哲學問題：「我該買什麼」「什麼時候買」「什麼時候賣」等等。呈現的形式是數字價格+圖形解析+文字描述+收益計算。
另外一點我們想分享的是，中國股市最好在股指看多的時候去做多個股，而且千萬不要在股指看空的時候逆勢做多個股，2015年夏天就是一個很好的例子。股指不看多的時候其實適合觀望。對於股指未來的判斷也可以看我的知乎每日股指研判。
知乎上每日的研判我會繼續提供，沒有什麼比看到比如「我就服你，看多就是看多，看空就是看空，不含糊」這類評論更欣慰的了。我表面上沒回復，但是內心裡已經給這位知友戴上了比如知音啊伯樂啊種種頭銜。
花了三個晚上來寫，每天晚上要復盤，要寫研判，也要寫這個。再給一些可能會進入股市的朋友一些小建議。
1.擇時：大盤漲帶動個股漲 ；
2.止損反人性但是必須要做；
3.熱點消息的保鮮期只有三四天 ；
4.貪心：沒有人可以吃掉全部漲幅 ；
5.所謂的高手是依靠成功率和止損存活的物種 ；
6.有策略不難，難的是手握資金時仍能雲淡風輕。心態和紀律。
這6條是上上周和一家券商內部研討時的發言。之前有知友問時我也以此回復。
自從上次的回答以來，得到很多支持，不出意外也聽到質疑，比較少，但是有。
主要集中在不是特別願意相信，如果我的模型真能穩定盈利，為什麼要以如此公開，不僅公布，還要公開地讓人們來用這個模型。甚至有人質問我是什麼動機。
我的動機就是，多因子模型的民用化只是我與第一趨勢團隊聯手開發的智能投顧的第一環，如果你看過這個網站，你會發現，在我多因子模型實現以前，已經有了很多前沿技術開發的功能，比如通過機器學習開發的形態選股：根據你制定的股票形態選出長得最像那些股票。
智能投顧是一個尚未實現的領域，而我本身的專業和經歷是懂IT的職業交易員。
我本不希望這份事業還在探索階段就進入商業模式，除非因為不免費反而導致的不被信任。何況我自己仍有股票擇時策略、期貨CTA策略、統計套利策略幾個更高收益的，在對接著資金。
照例，網址在評論里，有需請自取。
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2016年9月25日 沙龍分享內容更新
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最近應第一趨勢邀請在做一場公益微信分享沙龍，和知友們在沙龍里切磋交流很痛快。很多知友提的問題比較有代表性，特別是關於股市的自由問答，特意整理出一部分貼出來供大家參考，以後視情況不定時更新。
Q：請問龍虎榜選股是否有參照性？
A：有一定參考性，可以看看當下哪些機構或者牛散在介入這個個股，一般情況下這些股票都會比較活躍。
Q：請問怎麼界定個股的長期趨勢與短期趨勢,比如診股這個功能？
A:短期趨勢和長期趨勢是不同周期交易者買賣力量博弈的結果。也沒有非常嚴格的規定。不過一般意義上長期趨勢看長期均線比如250日，短期趨勢看短期均線比如10日。
Q:請問用哪個分時線和成交量的組合去找買點？
A:對於股票短中期，建議看日線為主。不建議看太小的時間周期。除非是日內離場可以參考小時間周期。太小的時間周期噪音遠大於真正的趨勢。很多時候都是假信號。成交量很重要。是確認信號真假的關鍵。沒有量的配合的信號需要小心。
Q:那您一天之內進場出場的時機如何把握？主要參考哪些指標？據說主力會做一些假技術指標給散戶
A: 沒錯，所以太小的市值的股票容易被主力操作，大股票的操作方法和小股票的操作方法是不同的。建議盡量玩大票。指標類可以參考對於日內時機RSI，CCI都是可以參考的。 至於時機。主要也是要看K線形態的。指標還是輔助作用。
Q:請教下，股票做的就是概率，看技術指標和走勢；有打漲停板，但現在打板第二天高開的概率也就5成左右，問下止損怎麼設比較合適？
A:歷史上看，其實第二天高開的概率有7成。至於止損，可以參考關鍵的整數點位和支撐位。破位了就走。
Q:請問書上說大戶很多都是依據某條生命線來決定去留的。這種說法有根據嗎。如果洗盤會故意洗破關鍵位置嗎？
A: 你說的情形當然是有的，存在關鍵的價格位置。但是不同的機構和人策略是有所不同的。因此在關鍵點位的判斷上會略有不同。支撐和破位沒有那麼機械化的「規則」。關鍵需要K線形態和價量關係綜合考察。
沙龍還有兩周結束，需要的朋友私信。
不請自來。
先說說自己的經歷吧，不然答案也沒有參考意義。答主從從一家業內以業績著稱的機構從研究員做到基金經理，現在在一家中大型的私募基金擔任合伙人。
這一行幹得久了，平時一起路演或者調研碰見過的明星基金經理、私募大佬，新財富分析師不計其數，所謂民間高手也見過一些。有很多人是眼見其起高樓，眼見其宴賓客，眼見其樓塌了。比如徐翔、李旭L、王RY、陳YF。見過這麼多所謂的高人，答主是不相信有股神的，股神只存在在大家想像里，一旦有公開業績幾乎都見光死。真正有值得敬佩的長時間公開業績的，也就只有華夏時期王亞偉、鄧曉峰少數十來個人。
啰啰嗦嗦說了這麼多，答主是想說自己真正在做過研究和投資，在資本市場打滾過，見過足夠大樣本的各種投資人，至少答案有一點點參考價值。
回到題主的問題，「如何系統地學習股市？」，我想這個基本前提是不是為了興趣（但如果是為了興趣，我建議去讀讀《香港股史》這類寫股市歷史的，很有意思），而是盼望著在股市賺錢，或者說想把股市當作ATM機。
答主先來潑點冷水。良藥苦口。按照各種經驗統計，70%的股民虧損，20%打平（也就是跑輸通貨膨脹），10%的人盈利。普通股民虧在哪裡？
一是原始股東和各種PE的暴利，上市後凈資產打底翻5-10倍，這個錢自然是二級市場投資者來整體埋單。二是交易費用，2015年1年交易180萬億，以0.1%的費用計算，二級市場交易全部耗損為1800億元。三是機構投資者超出市場平均的水平的盈利來自普通散戶的虧損。儘管答主也認為大部分公募基金做得挺爛的，但憑藉不對稱的信息優勢，在總體上公募基金幾乎在任何一年都能夠戰勝指數，也就意味這其他投資者是跑輸指數的。最後一點，大部分股民都是在市場熱情出現時候入市的，而且點位越高，入市熱情越大，最終都套在高點。
毫不誇張的說，炒股的期望收益率遠遠比不上在賭場買大小，甚至比不上中國的體育彩票（大約是負的30-40%）。講真，每次回家碰到各種親戚朋友問我買什麼股票好，答主的建議都是，在一線二線城市沒有房的先買房，余錢盡量投資自己的專業能力領域，再有餘錢就買買銀行理財產品，最多買買股票基金，最差也買點指數基金。千萬不要自己炒股。
如果你覺得有一種技術分析的魔術，一旦學會就能長期盈利，就像很多股票培訓班或股票書籍者收費qq群宣傳的那樣。我只能表示懷疑。如果真的有人掌握一套持續盈利的模型（模式），最理智的做法是趕緊保密，拚命賺錢，而不是浪費時間精力去搞培訓賺一點蠅頭小利。
還有如果希望靠小道（內幕）消息賺錢的。我只能說，如果你是真正核心圈的（老闆或者CFO的親戚、投行項目組的親戚）你是根本不敢買的，因為內幕交易通過大數據查的很嚴（超過30萬就會被注意）。如果你不是核心圈，那這個傳了無數遍的消息已經體現在股價裡面了，你進去就是接盤的。
好了，冷水潑完，講講實在的。
這麼多年來，答主見過這麼多形形色色的投資人，真正持續賺錢並且最終賺了大錢的幾乎清一色的公司分析和價值投資派。（徐翔似乎是個例外）。
如果你有志向成為一個基本面投資者，先看看這篇文章，符合的特徵有多少？你為什麼不能成為巴菲特？---馬克·塞勒爾08年哈佛演講
如果看到這裡，你還有興趣的話，答主就開始推薦書了，盡量少而全面吧。
1）入門類：《股市真規則》，格雷厄姆的《證券分析》，巴菲特《致股東的信》
2）財務類；如果有會計基礎就看看財務分析類的，比如黃世忠的《財務報表分析》，夏草的揭露財務造假的書（國內a股財務數據有涉嫌造假的太多）
沒有會計基礎的就老老實實打基礎吧，從《會計學原理》之類的開始，直到你明白每個會計科目是怎麼來的。
3）公司戰略類：波特的競爭優勢和競爭戰略，再有興趣可以看看國家競爭優勢
4）宏觀經濟類：曼昆的微觀和宏觀經濟學（先看微觀，再看宏觀）
看完就開始看上市公司年報和各種研究報告，行業報告。寫下你對公司的收入利潤判斷，持續跟蹤看看對不對，總結原因。再總結股價的表現是不是符合預期。時間長了，基本就有感覺了，這時候用自己長期的錢做投資基本就很難虧損了。
建議從自己熟悉的行業開始，如果是行業從業者就更好。如果沒有熟悉的行業，就從簡單的行業開始吧，電力、食品相對好理解一些，可以作為入門。可以從相對白馬的股票開始研究，因為討論比較多，報告也比較多，有更多的資料參考。
最後貼一貼答主在雪球的文章吧，投資研究的四重境界，供大家參考。打完，答主碎覺去。
https://xueqiu.com/5711199976/68807618
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研究投資的四層境界
從我自己的研究經歷和經驗教訓（當然，更主要是教訓）來說，我覺得研究投資有四層不同的境界。
第一層
在這一層，你更關注質化的因素，喜歡唯美唯優的企業。你會以巴菲特的標準去挑選企業，偏好ROE高，護城河看起來深厚的企業。你可能也很懂邁克爾波特的競爭戰略，並說起來頭頭是道。
在這個階段，企業對於你更多呈現出一種靜態。這種唯美唯優的狀態似乎是天生具備的。你對處於成長期的企業有很大的戒心，因為這個時期的企業有各種顯而易見的缺陷。（當然大多數時間你是對的，因為挑選將要成功的公司比已經成功企業要難十倍。）
這個階段，你容易將企業質化、內在的優點無限放大，忽視潛在的、甚至是短期的利空。這導致價值陷阱，長期或者短期的價值陷阱。比如11年的蘇寧、12年的茅台，更極端還包括07年300塊的中國船舶。反而，03年格力、03年的茅台、08年的伊利都是這個階段的研究者所不喜歡甚至唾棄的企業，只是我們比較善忘而已。
雪球上很多大V和一些價值投資鼓吹者基本都處於這一層次。這個階段最容易探討投資理念，簡單的價值理念是有號召力的。
停留在這個階段的投資人不一定意味著投資業績會比較差。但大多數的投資業績比較隨機，跑贏和跑輸市場取決於市場風格。但在中國的這個小盤股高估，藍籌總體估值低的情況下，這樣的投資風格整體也不見得太差。
第二層
有了基本的投資理念和對競爭戰略的理解，如果你有足夠的財務功底、搜集公司信息的能力以及量化分析能力，會進入到第二個階段。
在這個階段，你更關注量化的數據，你有更全面的盈利預測的模型，甚至偶爾還要做DCF估值（儘管沒有什麼用）。公司變得更加數據化，財務報表的鉤稽、業務數據、費用預測，與競爭對手的數據對比，公司變成數據的集合。某種程度上公司呈現出無限細節，無數渠道匯總的信息是超負荷、甚至是互相矛盾的。
這個階段，你對公司盈利預測甚至估值精確到小數點，這種精確給了你虛假的安全感。但在內心深處，你懷疑這些數據的真實性。你的盈利預測和公司歷史數據保持線性相關，當一個季度的收入增速低於預期，你會下調接下來的幾年的增長速度預期，導致公司估值更快的下降。由於這是市場普遍的做法，你的盈利和估值與市場趨同，當市場悲觀的時候你也悲觀，市場樂觀的時候你也樂觀。
大體上，大部分賣方分析師，包括很多新財富的分析師，以及公募基金經理們大體處於這個階段。按照這樣理解來做投資，大體上很難戰勝同行，因為你對公司的理解就是同行的理解。但由於公募基金總體的信息優勢，大體上能夠戰勝市場和散戶，但難以取得穩定的超額收益依然是困難的。
第三層
如果有出色的天賦、足夠的勤奮，少數人可以到第三個階段。
在這個階段，企業對你呈現出有機體的特徵。企業不再是一個個冷冰冰的數字模型，儘管數據仍然是她的骨骼；也不是一個模糊的唯美唯優的概念，儘管你對質化因素的理解更加深刻。你能迅速抓住企業的本質，在紛繁複雜甚至互相矛盾的數據中，你能馬上意識到哪些數據是至關重要的，並且做出相對準確的判斷。
你可能仍需要行業的專家給你提供對行業觀點，但借著他們、你對企業的理解甚至更深，能夠做出更準確和前瞻的預判。你不再需要模型去預測盈利和估值，你在頭腦中就完成了預測，儘管是粗略的，但這種模糊的正確遠勝於精確的錯誤。
這個階段，你看到的公司是一個個活生生的有機體。你可以感知到這個有機體，是強壯還是脆弱，激進還是保守，充滿生機還是暮氣沉沉。你理解了企業的成長就像小樹苗長成大樹。很多小樹苗最終只是小樹苗，但你能意識到什麼樣的小樹更容易長成蒼天大樹，並給予他們更多的關注。
能達到這個階段的投資者，你或許很大程度是同時也是優秀的管理者。你理解管理層的價值，他們是公司的靈魂。你了解企業的戰略選擇本質上各種資源的取捨、潛在收益和風險的平衡，什麼時候需要足夠進取，什麼時候需要穩健保守。
在這個階段，你對公司的理解已經遠遠超越市場。市場大多時候是對的，但你能等待，等待市場犯錯，並在你的賠率佔優時下注，通過市場的錯誤獲益。
我見過的少數的投資界的大佬們達到了這個境界，儘管仍受到能力圈的限制，但這個階段的投資者憑藉超越市場的理解能力，能夠穩定戰勝市場，並且適應各種風格的市場。所以如果你要找到這些投資者，去看看他們最近10年的業績。
第四層
這個階段，是超級投資者的階段。你獲得了真正的全局觀。你不但看到樹木，你還看到了整個森林。
每個企業就像一個小小的像素點，單獨看你只能看到紅黃藍的光、但所有的像素點整合在一起，你看到是完整的畫面，有意義的畫面。在這個階段，宏觀經濟不再是一個概念，它具備了微觀的意義。你看到各個產業，各個企業不同宏觀下，利潤的傳導變化，景氣度的高低循環。
這個階段的超級投資者，他們能夠勝任超級規模資金的分配，在超級大的規模下，依然能夠取得持續超越市場的收益。世界上，可能只有巴菲特這幾個人能達到這個水平。只有大資金引起的波動才是可交易的機會.。因為大資金入場和離場在盤面上會留下明顯的痕迹，尤其表現在大盤指數上，而且操作周期都比較長，散戶可以從容的買入和賣出.
明白了這個道理，剩下的就是2個問題：
1、如何識別大資金的入場和離場？
2、買點和賣點如何把握？
3、捕捉大資金的動向？
4.、敵人是狡猾的-----空頭陷阱!
5 、選擇領漲股票
再總結一下前面分析主力資金的方法
首先，某一天成交量突然放大，開始關注
其次，觀察成交量是否能夠持續放大.
再次、形態真假突破，突破包括向上突破和向下突破。
通過分析，已經確定了大盤將要有一波行情.，這個時候我們就該買股票了.
現在好多人在講趨勢交易，形成上漲趨勢買股，形成下跌趨勢賣股票..
粗看一下好像很有道理，但經過實際操作就會發現，當趨勢形成的時候你再去買賣股票已經晚了，股價要麼已經高高在上， 買入就要調整了，或者下跌趨勢明朗，我們已經虧損很多了，很難下決心止損出局。
所以，最好的方法是研究股票的拐點， 在即將大幅上漲前買入，在即將大幅下跌前賣出， 回歸正題,，大盤分析完了，該選擇股票了， 比如2015年9月14號介入特立A，本人就吃了足足一波飽飽的
老股民都知道在一波行情中，股票上漲是有節奏的， 有先漲的，有後漲的，而在行情啟動之初，往往那些領漲股票就是主力資金介入比較多的，我們要先選擇這些股票.
那麼怎麼辨別領漲股票呢? 並不是漲的多就是領漲股票，而是在形態上比較。
在大盤形態上還沒有完成突破的時候，該股已經完成了大形態的突破。節奏上領先於大盤。這樣的股票才是領漲股票。
更重要的是，該股突破之後並沒有大幅拉升，而是在突破之後選擇了回調。 回調不跌破突破k線該股選擇了回升，這就是最佳買點，後面就是一段大幅拉升。
其實該股（特立A）的走勢可以做為經典的股票拉升教科書.
1、形態突破。 2、突破後回調。3、回調不破突破k線。4、轉升。
我當時就是買在了第4步。在轉升點買入的。
6. 確保盈利-------如何選擇賣點.
上回講了如何選擇領漲股票和選擇買點。 現在說說我賣股票的。
前面講了，我們買賣股票的最佳出擊點是在趨勢改變的拐點。
買點是，在即將發生一段上漲趨勢的上升拐點買入， 買入之後會有一段上漲趨勢.
而賣點是，在一段上漲趨勢完結之後 賣出。
注意買賣點的區別，買點是通過已知的技術分析，預先判斷後面會有一段上漲，在拐點買入， 而賣點是在 一段上漲趨勢已經完結時賣出， 我們不需要提前判斷一段上漲趨勢何時結束，而是等他結束了再賣出。
可能有人會說這樣會少賺一些利潤，實際上，事情都是有兩面性的。如果你在一段上漲趨勢提前賣出了，後面也可能會損失一段更大的上漲，尤其在一段中級行情裡面，後面往往都是飆升。這就看個人的喜好了。我的賣點一般都選擇在趨勢完結之後。
可能又有朋友問了，你賣出之後，股價又漲了一截，是不是少賺了？
我想很多新股民都有這個問題， 就是當你賣出股票之後，他又漲了，就會很後悔。
但在實盤操作中，就不能這樣考慮問題.。因為我們的交易方法是一套可研判的交易方法， 對於那些不能確定的上漲機會是我們不能把握的，按照之前我們說的只把握可交易的機會，所以這些上漲我們是應該放棄的.
但是在一波大牛市裡面， 股票上漲都是有節奏的， 就是漲一段，調整一段，然後在上漲。
這時候我們做完一段上漲波段之後，先賣出離場，迴避調整。先把第一段的利潤拿到手裡是最安全的，然後在判斷這段調整是洗盤調整還是出貨.，如果是洗盤， 我們可以根據洗盤形態的買入拐點進行第二次的買入，如果是出貨調整拿就不管他再如何引誘你也不要再買入。
實際上，特立A，我是2015年9月14日22.5元介入，2015年12月11日100.0元清倉的。沒有一定判斷趨勢能力者，就算你介入了特立A，你也拿不住它，因為盤中會折磨死你，如果你無法判斷趨勢的終結時，是很難判斷盤中是出貨還是調整！這時候如果繼續再追漲買入，後面帶給你的可能就是深度套牢.，在其它個股上，我想當年有很多股民是這樣被套的。
至於如何判斷洗盤和出貨調整,我們後面會陸續介紹。
講一下最基本的股市操作方法
為了大家理解，再總結一下我們的操作步驟:
1、研判大盤 有大資金進入，會有一波中線行情.
2、確定大盤後，選擇領漲股票，在突破，回調，轉升點買入
3、形成上漲趨勢，耐心持有
4、在上漲趨勢完結後的反彈相對高點賣出
怎麼樣? 不知道還沒找到盈利方法的朋友明白了嘛? 其實在股市中盈利並沒有想像的複雜.
這4步是我們在股市中盈利的核心，也是風險最小的。為什麼這麼說呢?
因為股市中最大的風險就是大盤的風險，也就是所謂系統風險，然後是個股的風險。
通過第1步，我們控制了大盤的風險。 通過第2步，我們控制了個股風險。 所以這種方法的交易風險是比較低的。 一些人講的通過倉位管理來控制風險，我是不用的。因為倉位輕，,盈利也少，倉位重，盈利也多， 這種取捨就看個人喜好了。
也許有些朋友也看出來了，這4步的最關鍵就在第1步，如何判斷大盤的中線行情，只要掌握了第一步，在股市裡幾乎是穩賺的。不過是盈利多少罷了.
「任何一招的市場含義，都需要實盤操作體會，未經其本人反反覆復一年中周期性實盤嘗試，都不可能掌握其精髓。」說白了，想要學得炒股好本事，必須摸著石頭過河，一次次實盤驗證，並記錄整個過程，思考+判斷，等待+發現=買入，至少要經歷一年牛熊行情的更替，才能初步領會。
在後續的貼中，我會繼續通過實戰介紹如何判斷大盤的中線行情。 還有更高級的戰法，就是在大盤的短線行情里盈利，這些都會陸續介紹，感謝大家繼續關注。
在後續的貼中，我會繼續通過實戰介紹如何判斷大盤的中線行情。 還有更高級的戰法，就是在大盤的短線行情里盈利，這些都會陸續介紹。
兵法有云：知己知彼，百戰不殆！「知己」：慘敗的你，首先應直面你的缺點，去糾正它；「知彼」
如何揚長避短呢？
請遠離「三無股民—無心態、無技術、無信息」行列，在慘痛教訓下，莫在拿自己的血汗錢開玩笑
無數的人去尋求媒體，股評，哈哈股評家如果能賺大錢，他願意做股評嗎，工資才有多少，還要擔驚受怕？你看道理多簡單！
當你的錢虧得不成樣子，別在意，沒事。大多數人在懂這些之前就虧得離開市場，還有為數不多的獻出生命。為他們默哀，起碼從人道的角度，這樣做沒錯！
如果從更加中立的角度上看，不對自己的錢包負責，付出代價，正常。與其說市場不規範，還不如說自己不行，因為為何有一些人和你處於同等環境下卻可以賺錢，你卻賺不到？
三無股民，心態變化用一張圖表達：無知無畏地殺入股市，追漲，殺跌，患得患失，每天都在想賺快錢，忙進忙出，賺錢就興奮，賠錢就採用死扛政策。。。。不深套你套誰啊？
買入後，曾經都有點小掙錢，沒有把握住，後面越套越深，不止損，還繼續補倉，最後以整體虧損大於50%割肉出局。一波行情，賺了點，一波暴跌，幾乎全軍覆沒！自己一手造就的慘劇！
幾乎大部分散戶都有過同樣的經歷！！
剛入股市，本人也是這樣子傻蛋一個！現在回憶起來真是可笑!
以前在股吧里喜歡說，後來越來越不願意說，為啥那？每個人的觀點不一，不一樣的無法溝通，觀點差不多的又無需多說。
偶爾說幾句，大都還是一個意思，說起來很乏味
從那裡講起？很矛盾。
人說幸福的家庭都是一樣的，不幸的家庭各有各的不幸
成功也一樣，成功的人都是一樣的，不成功的人各有各的失敗。
很牽強對巴，知道是一樣的就行啦
在股市中，你要成為少數人，那就必須先了解自己（散戶）的弱點，了解莊家的弱點，了解莊家的想法，站在少數人的立場上去思考問題點！從而你擁有了少數人思維。。。。
然後在大方向正確的路上，帶上股市尋寶地圖，對症下藥
主力思維，看懂它，多站在主力角度去思考思考吧
看準時期，賺該賺的錢！不該的賺錢要學會放棄！
一隻股票好不好並不重要，重要的是市場對她的認同程度；一個圖表如何表現也不重要，重要的是你對圖表的理解能力。所以，市場是一方面，你是另一方面，預測是一碼事，交易又是一碼事，你才是行動的本體、盈虧的本源！
什麼是收穫的季節？麥子熟了，麥穗都會彎下來
股市投資，歷來的規律皆是先知先覺者吃肉，後知後覺者喝湯，不知不覺者買單。
先知先覺者屬於挖掘者，後知後覺者屬於跟隨者，而不知不覺的則屬於哄搶買單者。
思考下自己目前屬於哪個階段？
翻翻歷史的眾多牛股的上漲走勢，很多是類似於上圖中的曲線：上升角度越來越陡最後在垂直噴發中完成牛的歷程。
股價連續大陽拔升，直飛雲霄的瘋狂段，最能吸引大眾的眼球，撩動你蠢蠢欲動的搶購慾火，讓你兩眼放光，唇乾舌燥，手心出汗，心如鹿跳。
在這美妙的魔幻時段，伴隨的是企業業績大增、新產品上市等等層出不窮的利好，媒體、企業公告、券商機構報告、投資諮詢機構、專家、股神等等都對利好的編撰、解讀、傳播非常地給力，投資理財類報紙、電視的財經頻道、網路的股市欄目、投資Q群等等都有相關的利好與推薦消息。
樂觀的情緒就像瘟疫一樣快速傳遍市場的每一個角落。。。。
漫天飛舞的種種利好中，有實質的、有虛的、有編造的、有人云亦云的、有利空解讀為利好的......
市場中不時會出現一些連續大陽「直衝雲霄」式走勢的個股，連續拔升的幅度一般在20%-100%之間，大部分人關注時一般都已經到了30%-40%的幅度，能否繼續飛升和飛升的幅度決定了此時點介入者是否盈利以及盈利的幅度。
這種「直衝雲霄」走勢個股的整體飛升幅度，到底是30%、50%、80%還是100%（比如圖2中股價最高能漲到高點1、高點2、高點3還是高點4），跟很多因素有關，比如：
1、市場所處階段：在單邊下跌階段是很難期盼有較大漲幅的
2、題材大小及市場認同度
3、板塊效應、個股的龍頭效應
4、......
要想成為贏家，必須要做一個先知先覺者，走在曲線的前面！
話說怎麼做到曲線的前面介入呢？
這就要講講股票的臨界點與暴漲點
爆漲臨界點的概念，對於事物，由量變到質量變，總有一個拐點，這個拐點是事物的臨界點；對於股票操作，對應的每一種圖形，都有一個啟漲點，這個點是爆漲臨界點。
股價放量打拐的瞬間是爆漲臨界點，過T 線的瞬間是爆漲臨界點；股價過筷子線的瞬間是爆漲臨界點。
買在爆漲臨界點上；把握股價在不同漲速變動瞬間的臨界點。
爆漲臨界點以前，線之下，是慢慢的漲，是匍匐前進；爆漲臨界點，是噗哧竄出去，以後是跳躍的漲。
什麼是臨界點？
臨界點就是主力經過一段時間的籌碼收集，然後經過反覆震蕩洗盤後即將發動主升浪行情的點,我們要把握和打擊的就是這個點！
下面以2015年11月09日光華科技舉例說明
前面簡單敘述了炒股大方向上的思維，在什麼樣的階段上適合於操作股票
下面講講散戶的弱點，通病，心態，為什麼炒來炒去不賺錢？
知己知彼，百戰不殆！「知己」：慘敗的你，首先應直面你的缺點，去糾正它；「知彼」
要學習，我們首先也要知道往哪個方向學？
普通散戶之所以在股市中屢戰屢敗，客觀上固然有受市場整體走勢拖累的因素
但主觀方面，不少股民也確實在實戰操作中犯錯失誤，弄出「自己刨坑自己埋」的悲劇
一路走來，見過以及自己犯過的傻蛋錯誤進行了總結，散戶炒股失敗十有八九是有以下「病症」。
病症一：投資分散 有一種理論說不要將雞蛋放到一個籃子裡面，這樣說有分散風險的意思，這本來沒有錯，可是許多散戶沒有正確的理解這個意思——明明手裡只有五六萬元的資金，持有的股票品種卻足有兩位數，本是散戶的命，卻操著基金經理的心。
建議藥方：散戶不要再做基金經理，學習毛主席的軍事理論——集中精力殲滅戰！
病症二：持股錯誤 拿著十幾隻股票倒還罷了，但這十幾隻股票還像是一個媽生的。十幾隻股票居然都是同一個屬性，要麼就都是大盤股，要不就都屬於同一板塊，總之持股結構是扁平的而不是立體的。實在看不出如此扁平的持股結構和把雞蛋放進同一個籃子有什麼區別。
建議藥方：去解放軍指揮學院進修，充分理解海陸空兵、導彈兵等多兵種作戰的現代立體戰爭理論！
病症三：地主心理 什麼是地主心理，就是不勞而獲的心理，不是認真的研究政策信息，行業信息，也不想認真的學習股票投資的技術理論，總是想抄近道，一天到晚的跑到市場上聽小道消息，什麼那支股票誰做莊了，往往是探到消息之日就是散戶被套之時。
建議藥方：保持勞動人本色，兢兢業業，勤勤懇懇，認真學習，不斷進步，這才是修鍊成地主的正路。
病症四：缺乏耐心 有的股民一進股市就顯得燥動不安，缺乏耐心，總想著一夜暴富，每天在市場里不是買就是賣，反正是不能閑著，好像是不買就會錯過黑馬，5萬的資金1年恨不能做出500萬的交易額。一看見別人的股票漲了而自己的股票沒動就著急，就是自己的股票比別人的股票漲得慢了還是著急。
建議藥方：去學學釣魚，研究魚是怎樣釣上來的，明白耐心是有回報的道理，然後回來做股票
病症五：膽小怕事 有人說了，誰和錢有仇呀，還就真有，有的股民好不容易騎上個黑馬，還沒風光兩天，自己心裡就開始忐忑了：「不對呀，該有回調了，它怎麼不調呀，別是莊家下的套吧，我到底賣不賣呀」，越想越覺得有問題，直到賣出之後，方才覺得心安神寧，可回頭一看那隻「應該回調」的股票早已絕塵而去。
建議藥方：沒有事的時候多唱唱「愛拼才會贏」，不要總是哥呀妹呀的喪失了奮鬥的意志！
病症六：優柔寡斷 本來對某隻股票已做了透徹的研究，信心十足，可到真要「下叉」時，心裡又犯嘀咕，好不容易醞釀了半天決定下手，在買入價位上又拿不準主意了，思來想去要不低點報價吧，誰知道就因為低報了5分錢，股票沒有買到，結果第二天這隻股票就封上了漲停板，腸子都悔青了。
建議藥方：多做研究，相信自己，最好回家看看《水滸》深刻領會該出手時就出手的道理
病症七：不會割肉 都說在股市中會割肉的是師爺，此言甚是。只是很多散戶被套後都不願意割肉，這種股民一般喜歡心存幻想，總是按照自己的設想而不是市場的信號做事情，覺得「不割不真賠，割了一定賠」，說白了就是不尊重市場，到了不割也得割的時候也只好割了，付出了極大的時間成本和機會成本。
建議藥方：去拜豬師傅為師，搞明白，肉(股票)不割，排骨(利潤或者利潤的機會)怎麼賣的道理，相信會有收益！
病症八：不會犯錯 與喝醉了酒的人總說自己沒醉一樣，不少股民，特別是一些老股民也認為自己在股海中搏殺多年，經驗豐富，技術精良，絕不會犯那些「菜鳥錯誤」。但實際的情況卻是，每次操作失敗之後進行總結，結果發現自己還是或多或少的粘上了「自己絕不會犯」的失誤。
建議藥方：知人者智，自知者明。即便做不到「一日三省吾身」，多聽聽別人的不同意見還是可以做到的吧
趨勢只能說明一小方面的問題，要賺錢，需要多因素共振啊
選股，選股與選老婆一樣，要選好啊
對於大部分散戶來講，自己選不到上漲的股票 別人的股票漲，自己選的股票不漲，痛苦啊！
原因分析：選股思路出現偏差，不知道什麼樣的股票未來會大概率會上漲
看問題的立場不同，格局不同，最終的結論是不同的
大部分散戶看到拉升衝動進入，看到猛烈下跌心理防線崩潰，盲目割肉，痛苦萬分
某天，回頭一天，股價已飛天上了，那時可能你們的腸子都悔青了。。。
原因分析：買入與賣出，完全根據股價的波動來做出判斷，往往你所看到的分時圖上急劇拉升與下跌，都是主力希望你看到的，也許你要有少數人思維，正如主貼名: 少數人，暴利者
說起沒有技術的散戶啊，真是二字表達「痛苦」！本人在剛入股市時，也經常是這樣追漲殺跌，盲目割肉，賺少賠多！
作為小散戶，好不容易選到了牛股，沒賺三五個點利潤，就被洗盤出局，回頭再看看，牛股已翻倍，見翻倍了，又去死追，追了又割，進入死循環環節！
也許有很多散戶會想，那我買在底部股，然後持它，嘿嘿，跌無底啊，就連主力自己都不知道哪裡是底，小散戶又怎麼會知道呢？換言之，A股還會經常有轉為ST，**ST的啊，說不准你運氣霉，越持它，越跌呢。。。。。
原因分析：買入與賣出沒有規則與策略，在介入一隻股票之前，股票未來的走勢必須全盤制定應對策略，所有的價格波動都必須在你的預期之中，只有如此，才能安心的騎牛。只有這樣，你才可以做到心中有策略，手中有個股啊
下面粗略圖解說明
絕大部分散戶面臨的問題是眾多的，但基本上相似
一輪大波反彈下來，或一輪牛市下來
不少人不賺反虧！
下面將我聽到的，看到的，以及自身經歷過的，帶著血淋淋的經驗教訓總結如下
希望讓有緣人看到，認識自身的弱點，從而改善它，提升它
1、無技術之散戶一般不會珍惜底部的籌碼，眼中只有漲漲漲漲
底部籌碼是利潤的放大器，只有足夠多的放大器，利潤和市值才能迅速增加，而底部的籌碼由於價低，因此相同的資金可以獲取更多的籌碼，這些籌碼是珍貴的，如若頻繁換股減少了持股量，儘管你市值沒變，事實上你已經虧損，因為你丟掉了放大器。
很多散戶往往都習慣在股市賺了10%就走掉了，可是有些股票最後往往都有很大的漲幅，最後導致與大資金擦肩而過。這實際上是一個未能正確把握股票買入時機的問題，然後你參與了主力的橫盤，挖坑，洗盤等流程，當然在這過程中你會受盡折騰啊，不交出籌碼來也不行啊
顯明的問題：介入點不正確！
2、無技術之散戶空頭思維作怪，
由於經歷完熊市暴跌，空頭思維和操作習慣揮之不去，遇到震蕩，就想避險，就出脫籌碼，名義上是保證資金安全，事實上是丟掉底部和低價的籌碼。因為由於趨勢向上，當股價回升的時候你必須買回來，而此時股價已經走高，籌碼已經變少。
顯明的問題：沒有正確的持股時間！
3、逢低吸納，害死多少散戶啊
常用的術語，什麼是低?什麼是高?
由於趨勢向上，任何時候買都是低的！趨勢向下，任何時候買都還不是低點啊
因此，可以追求低價，將被逼空蹂躪，最後買的是高價。
顯明問題：被教科書害的，沒有正確的介入點。
4、頻繁換股，猴子扳包穀，別人的老婆都是美的
牛市黑馬頻仍，眼花繚亂，總厭恨自己的股票不好，不是黑馬，不漲停，因此，去頻繁換股，追漲殺跌，最終失去籌碼，增加成本屢次段套殺跌。
顯明問題：想法很美好，現實很殘酷！對介入一支股與持股時間沒有策略，瞎搞！
5、等補漲，財經股評家害的
牛市的特徵是強者恆強，不少人喜歡買沒漲的股票，理由是等補漲，去年的2850反彈滿倉踏空和滿倉套牢的基本是這樣的思維。
股價趨勢與資金的流向有關，資金流向代表主力方向，因此，等補漲事實上是與趨勢做對。
顯明的問題：被教科書以及大神們害的，沒有弄清楚炒股是炒什麼？沒有止損止盈策略！
6、害怕大盤股，散戶被很多論壇誤導了錯誤思維
大盤股一般風險溢價低，安全邊際高，牛市資金充裕的情況下，是大資金關注的對象，而許多人喜歡小股票，追求高溢價，但由於進出不便，主流鮮有關照，因此，走勢總是疲軟，比如中小板和創業板。
顯明的問題：炒股不分國界，也不分股盤大與小，出現介入點就干它，沒有介入點出現就放棄它！
7、無技術之散戶偏好尾盤交易，最近許多論壇以及大神們都講尾盤交易安全，本人只看重介入點，不分早盤，午盤，尾盤。
牛市的特徵是逼空，而逼空前是震蕩，由於害怕震蕩，總是在尾盤追高介入，而次日震蕩中有匆忙殺出，獲利極小，為券商打工，錯失牛市。
熊市的特徵，尾盤更是殺跌，第二天早盤低開低走。。。
顯明的問題：什麼時候交易不重要，重要的是要等待它出現最佳介入點時介入！
8、大震蕩殺跌，需細細識別誘多與誘空！
牛市大震蕩常見，是難得的收集機會，由於這樣的震蕩來的突兀，因此，很多人跟隨殺出，形成踐踏事件，一般而言，牛市的10日線下方，不適合殺出，20日線附近就必須介入加倉了（識別個股細節暫不公開） 熊市，大震蕩也常見，個股需細細區別，一言難盡。
顯明的問題：無技術，難識別啊，靠運氣，不長久！盤中的複雜，個股主力的操作手法不同，不可一言盡之！
9、大神們喜歡建議散戶小倉位操作有誤導思維
由於趨勢上行，滿倉和重倉操作是獲利的關鍵，但許多人處於安全考慮，總是小倉位操作，錯失牛市和反彈波的機會。
本人只能說，不同的階段，不同的倉位手法。本人多年以來，要麼就是滿倉干，要麼就是空倉看戲。
顯明的問題：有能力的，不要怪倉位重與輕，進出自由！提升自己的技術是穩定盈利的關鍵！學習吧
10、押寶一隻股票，關鍵你這支不要是蝸牛票
押寶一隻股票在牛市與大反彈中有風險，風險在於你的股票是蝸牛，因此，牛市與大反彈中要建立股票池，股票池的結構應當迎合主流熱點的結構
本人建議50萬資金內炒1-3支股足夠了。絕對不要超過3支。可以分配資金比例做波段與短線倉！
顯明的問題：選股的重要性！只要選准了牛股，1支2支3支都不是核心問題啊
莊家做一隻股票，要經歷試盤、吸籌、震蕩洗盤、拉升、出貨5個階段。
前三個階段，短的要3個月，長的要2-10年，沒有幾個散戶有這個耐心。
可是洗盤結束後，拉升只要幾天就可能翻番。
震蕩洗盤有個結束點，尋找它的引爆點。
發現她、找到她、跟上她，剩下的就是讓你數錢數到手抽筋。。。。
洗盤，出貨，震蕩，，，，關鍵在於能正確判斷主力是在洗盤而不是在出貨。
主力的洗盤手法千變萬化、層出不窮，花樣不斷翻新，你要怎樣把握這一點？而不會被浮雲迷惑了雙眼
洗盤總是刻意製造恐怖氣氛，主力往往採取兇悍砸盤、令股票放量下挫等惡劣行徑
如果從信息面來講，妖言惑眾。洗盤的股票，基本上都有一個共同特點，就是該股票的謠言特別多，包括上市公司配合出的虧損、股份凍結、增發上市等等，目的就一個，打不跑你嚇死你
總之，洗盤的過程是折騰人的，是複雜多端的，是很難判斷的，除了莊家自己知道外，別人很難定位！
沒有關係，洗盤很難判斷，那我們就換種思維。判斷引爆點，在引爆點介入，這樣的話，就簡單多了
引爆點的判斷技術不在貼中公開，大家可以關注一下我微信公眾號：簡投通
炒股歷程：https://www.zhihu.com/question/19877244/answer/223480661
用的著這麼複雜嗎？書更沒必要看這麼多，看越多越糊塗，只要懂股票基本概念，能看得懂資產負債表和損益表就足夠了。
一個好的交易系統就應該只包括兩點：買賣模型+資金管理。
買賣模型是指示買入和賣出的，你隨便定，MACD金叉死叉，KDJRSI超買超賣，背離，均線突破，追漲停板，利好利空。。。其實沒不可買的股票，只有不可買的時機，你想買什麼都可以的，關鍵只在於你的執行能力，摸著胸口問問自己：能知行合一嗎？說老實話，我自己都做不到。
那麼資金管理是幹嘛的呢？它是用來糾正買賣模型的錯誤的，沒有一個模型正確率是100%，能達到30%就合格了，如果有50%那是祖墳冒煙。，不過不要擔心，30%的正確率也是可以賺錢的，關鍵在於盈虧比，就是那句「截斷虧損，讓利潤奔跑」，虧就只虧一定的額度，比如5%，比如10%，而賺就一定要賺到盡，誰沒有碰上過翻倍的股票？問題只在於沒有拿住。記住：賣出虧損的股票，留下盈利的股票，直到告訴你賣出的信號出現；而繼續觀察虧損的股票，跌跌跌後，它會有一個讓你重新買入而賺錢的機會的。
另外一些小貼士：
1.不借錢，不做空。
2.絕對要保持一致性。
3.向下攤平是大忌。
4.千萬不要滿倉壓一個股票。
5.稍稍懂一些概率論。
6.不做預測。
來來來，少年，搬一把小凳子，坐到這邊來，想不想成為他：
我這兒可有秘籍哦，一定要聽我的話，過不了多久你就可以左擁范美人，右攬國際章，分分鐘成為人生贏家了。
以下就是你從菜鳥變成股神的經歷：
你呢，長得也不帥，之前已經被三個女生拒絕過了，另外的三個你不敢表白。然後工資也不高，每天不被老闆罵回家都覺得不習慣。領的工資呢只比這個城市的最低工資高那麼一點點。但還好你有志氣，小時候你們村口廟裡的道長給你算過了，你有李嘉誠的命。於是你每天感慨，天不賜良機。
某天，你去買菜，跟大媽說要兩個蘿蔔，看到大媽在專註地看著手機，理也不理你。你大聲地提醒了下，大媽轉過頭對你咆哮，自己拿，別影響我看盤。你大為驚愕，然後跟大媽之後的交流中，你第一次聽到了股票。多麼高大上的字眼，然後大媽又給你講，附近的五十歲的李二哥靠炒股賺錢娶上媳婦了，賣茄子的寡婦張已經靠炒股買了一套小房子了。你大為心動，你覺得，老天終於給你良機了。於是你20元甩給大媽，拿起蘿蔔就往家跑，大媽在後面喊著，還沒找零呢。
回到租的小屋，你迫不及待地開了電腦，手顫抖著就像打開聚寶盆。然後，百度輸入了「股票基本知識」。然後學習了股票的各種基本概念。
接下里，又學習了股票開戶的基礎知識。
忙完這些，已經深夜。你給自己泡了碗速食麵，比平時多加了跟火腿腸，打算第二天就去開戶。然後就睡了，做了一個美美的夢。夢裡，你面對著五六個電腦屏幕，屏幕里閃晃著各種K線圖，你敲擊著上個億的單子，旁邊范美女和國際章給你按著摩，然後，你笑醒了。
第二天一大早，你就去了證券公司。一位20幾歲的漂亮小妞接待了你，然後叫你簽各種表格文件。告訴你，說你很有股神的潛質。你一聽更樂，簽名的時候更加有勁了，就像在簽著一份千萬的合同。出門時你回忘了一眼她一翹一翹往回走的屁股，你發誓，有一天，你一定要把她娶回家。之後你去了隔壁的銀行，順帶把三方關聯給簽了。這樣就完成了開戶手續。
回到家，你在隔壁王大爺的協助下，裝好交易軟體。在他的指導下，你開始認識交易軟體上的各個快捷鍵，以及盤面的基礎的圖線代表什麼。比如，股票名稱，代碼，交易時間，買入賣出，委買委賣，換手率，成交量，滬指等等等。
然後就等著第二天正式交易了。你感覺自己就像領兵幾十萬的將領，就等著號角一響，出發戰場了。
第二天一大早，你就把你這兩年省吃儉用的幾萬塊轉進了股票賬戶，你心裡很激動，想像著不久以後，這幾萬塊就變成百萬了。隨著股市的開盤，你開始敲著快捷鍵，看看大盤，看看漲跌幅，看看漲速，看看換手。不知道買哪一隻。然後你看到，這兩天創業板漲的很不錯，於是你打開了創業板龍頭東方財富的股票，看到它在往上漲，於是你顫抖著手敲擊了買入鍵，心裡很緊張，緊張的程度是上一次向辦公室的萱萱表白的緊張程度的十倍。然後你一天就坐在電腦面前，盯著東方財富的股價走勢圖，一漲一跌，你心裡一上一下，滿身都是汗，但還是很不幸，到收盤的時候，東方財富跌停了。你感覺整個人都快崩潰了。第二天你剛割完肉，創業板開始出現大漲，之後的一段時間，創業板遭到遊資瘋狂炒作，東方財富和樂視網市值成功破千億，你剛開始炒股就錯失了一隻大牛股，還損失了好幾個月的夜宵錢，你懊惱不已。
看到一下子就損失了幾個月的宵夜的錢，你感覺很痛心。但是你不甘心，你覺得剛入市虧是正常的。於是，你開始逼自己學習。你把重點先放在技術分析上。賣蘿蔔的大媽告訴你，只要學好技術分析，賺錢什麼都是小意思。於是你買來了書籍，還有上各種股票學習網站，加入各種股票群，看電視里的股評，開始認認真真地學。你覺得，范美女和國際章就在不遠處。
你學會了技術分析的很多東西，知道均線的金叉死叉，基本的一些K線圖，比如下面的一大堆：
你買了很多的書籍：
於是你雄心勃勃，但是出現了一個問題。每次看完一本書，你覺得裡面都講的頭頭是道，但是真正選股的時候，你又不知道怎麼選。所以，你決定，選用其中的一些絕招，比如老鴨頭、多方炮來買入。然後在某天開始，你用老鴨頭的選股方法選出了另外一隻股票，樂視網。雖然你不喜歡賈躍亭這人，這傢伙就知道吹，跟老羅一個樣子。但是，股票最終的目的還是賺錢。於是，你閉眼一買入，當天就漲了6個點。你心裡樂開了花。
你覺得已經找到了股市的聖杯了，接下來只要一直照著這種模式做，過不了多久，你老闆再對著你咆哮的時候，可以給他一巴掌，然後直接辭職走人了。想到這，又加上炒樂視網賺了點錢，你把手裡的山寨機換了下，買了紅米2。至少也得給老賈一點支持吧，畢竟第一隻股票賺錢靠的就是它。
然後，你又買了中國聯通、同花順等很多股票，可是發現最後虧得多賺得少，你開始懷疑。直到有一次你用紅米2下單的時候，發現它卡住了，想賣的時候股票已經跌停了。於是，你覺得技術分析根本沒用。
這時候，隔壁的大爺來聊天，說股票得找有價值的。就像巴菲特那樣。巴菲特，三個字讓你瞬間對人生充滿希望。你開始找出他的書籍來讀，順便把國內的一些價值投資的書籍也都讀了。買菜的時候，當大媽對著你說:別人貪婪的時候恐懼，你馬上也對出:別人恐懼的時候貪婪。又學習了各種財務知識，看各種上市公司的財務報表。雖然看的頭都暈，但是，一想到范美女和國際章，還有證券公司的漂亮小妞，你覺得再多的苦，你也吃得下。
然後，在對著房東說下個月等我股票賺了一定把房租給你之後，你把所有的錢買入了貴州茅台。多好的財務，多好的報表，再加上國內的投資大佬但斌又在微博上一推薦，你對它更有信心了。可是一買入就發現貴州茅台股價掉頭向下，跌了5%，你很緊張。跌到了10%你覺得快喘不過氣了，在跌了20%以後，你還是按捺不住，割肉了。你剛割肉，貴州茅台就往上反彈了10%，之後繼續向下。在罵了聲但斌你個大騙子以後，你開始繼續尋找新的價值投資股，老樣子，還是有虧有賺，但最後還是虧得多。房東催錢也越來越緊了。還好，你的公司給你加了薪，不是老闆人好，是因為公司最近走的人太多了，老闆怕你也走了，到時活就只能自個兒全擔了。之後，你覺得價值投資基本面分析什麼的都是扯淡。
在繼續盤中追漲殺跌了一階段以後，你賬面所剩的市值已經不多了。雖然花在股票研究上面的時間越來越多，但是股票的本金損失卻越來越大。隔壁的張鬍子過來聊天，炫耀著他手上的金戒指對你說，小兄弟啊，炒股得追熱點，就是事件驅動，抓短線龍頭才是王道。然後給你看了某論壇上的一些帖子：
一萬倍啊，還有賺了十幾個億的A神邱寶玉的語錄，你似乎又看到了幾年以後，你也賺了幾千倍，開著敞篷賓士，在新天地泡著各種各樣的小妞，想到這，你立馬找出了關於股市追擊熱點和漲停板的書籍文章閱讀，每天一大早就起來看各種財經新聞。
然後在向同班的土豪同學借了一筆錢之後，你雄心勃勃開始了打板生涯。今天互聯網金融，明天國企改革，後天上海自貿區概念，不亦樂乎。可是過了一階段你發現，經常漲停板買的股票是「一夜情」，或者剛在漲停板買了，之後就被套，在虧光了大部分找土豪童鞋借的錢之後，你開始絕望了。什麼狗屁漲停板敢死隊，什麼狗屁事件驅動戰法，什麼狗屁短線龍頭，都他媽胡扯。
你對股票已經絕望了，雖然你知道了股票的很多東西，在裡面也研究了快兩年了，但是一毛錢都沒賺，更不用說想著開賓士去新天地泡妞了。你在心裡大罵，那個臭道士胡說八道，我哪來的李嘉誠的命。有次偶然加入了一個炒股的QQ群，看到裡面的人在討論各種技術指標，說炒股哪有那麼難，有個指標就可以了，漲跌一下子就全出來了。看後，你對人生又充滿了希望，開始通宵達旦地研究技術指標了，什麼MACD、BIAS什麼的都是幼兒園學的，你找學了編程的童鞋，開始研究各種指標。
終於，再研究了一個月以後，你爆倉了！
你對人生充滿了絕望，你想過自殺，可是又不甘心，豪車你還沒開上，別墅也還沒住上，最關鍵的，連女朋友都還沒有，這麼不明不白走了豈不是可惜了。於是，你繼續開始早九晚五地上班，老闆還是老樣子，不開心了罵你，開心了也罵你。你呢，發誓再也不碰股票了。有次走在小區里，看到一群人在討論股票，有人問你炒股沒有，你大聲地回應，你才炒股，你全家都炒股，把那傢伙嚇得差點跌倒。
過了一個多月，你無聊打著遊戲，偶然點到了炒股軟體。想了想還是打開，然後偶然翻著。你突然發現，一些股票如果符合某種形態，好像都是上漲的。比如均線金叉，MACD等指標又顯示很好，量能資金都不錯，而且個股有題材，符合短期熱點，最主要的，大盤還很好。你把符合這些條件的個股全部找了出來，又弄了表格，把這些都統計了進去，發現歷史上成功的概率超過70%。老天似乎沒有放棄你，你高興地都想大唱劉歡的《從頭再來》來表達一下自己內心的感受。
於是你找家裡拿了一筆錢，第二天又投進去了，買了中國聯通。雖然你心裡大罵著聯通這垃圾公司，收費收的那麼貴，死不要臉的。你緊張地坐在電腦面前，這緊張的程度，是向辦公室麗麗表白的緊張程度的五十倍。到了收盤，聯通漲了9個點。你欣慰地笑了。
之後，你又斷斷續續炒了一階段的股票。你發現，很多時候都不能控制自己，盤前明明計劃好的買那種類型的股票，但是到了盤中有時候又追漲殺跌。當然，你也經常買符合你類型的股票。你發現，自己有時候贏有時候虧，但總體上，虧的錢越來越少了。而且很多的虧損都是你不按照自己的交易模式操作才會導致的。
你漸漸開始管住了自己的手，然後繼續對自己的交易模式優化。特別是結合大盤的情況，還有資金的流入流出，技術指標的量化，也經常上東方財富網看下最新的財經事件，對財經新聞的事件理解能力也更強了，雖然口裡經常罵著東方財富網那些編輯都是傻逼，但也第一時間知道了國內最新最快的財經新聞，也看了相關的股票書籍，特別是一些心法和哲學的書籍，你感覺對股票的理解更上一層樓了。
過了一階段你發現，你的資金盈利開始跑贏大盤了。你呢，也不再去吃沙縣小吃、蘭州拉麵了，開始吃小南國、俏江南了，一切的努力似乎都值得。就這樣，又經過了一兩年的不斷的操作，你對於股市的理解又上升了幾個層次。
你把自己的交易系統提到了炒股的最高境界，大盤、資金、趨勢、財經事件、技術指標、量能、板塊、基本面，之前學習的一切的一切，你會選擇最重要的適合自己的一些點，只要能夠保證高的成功概率，你都會盡量把它納進來，其餘的沒必要的你都簡化掉了，甚至直接不用了。這其中也有重輕之分，比如大盤、熱點和題材，你會把它作為很重要的，技術指標只是稍微看一下做一下參考。你不會再研究單獨的一個點，也知道只是單獨研究一個點碰到不同的市場環境最後還是會虧的很慘。知道了自己的交易系統是趨勢面、政策面、資金面、技術面、心理面的統一。你賺錢的速度更快了，所做的最多的就是嚴格按照自己的交易系統來交易，不斷完善優化自己的交易系統。知道了炒股原來並不是那麼的難。心裡能夠接受盤中的波動的能力也越來越強，對於盤面的反映越來越敏感，漸漸知道了那些高手所說的盤感是什麼。發現以前學的那些並不是沒用，而是必學的經歷，當然沒必要研究所有知識，只要選出各類知識最適合自己的點就行了。只不過自己那時候對整個股市的把握只是很片面，並不知道怎麼組合和統一。你操作也會虧損，但知道虧損是交易很正常的一部分。你開始設置止損線，漲了比較多就賣。倉位的管理越來越好，最重要的，知道了怎麼順著趨勢操盤，雖然有時候還是把握的不是很好，但已經走在了正確的道路上了。
多年以後，一輛敞篷寶馬在證券公司門前停下，你慢慢地下來，旁邊挽著兩個漂亮的小妞，然後徑直走向券商的大戶室。現在的你，早已是股市裡的老手，對於趨勢的理解放到了最重要的層面，交易系統也不再只有一套，無論是追漲還是低吸，你都能做到井井有條，更深層次的原因是你對趨勢、大盤、題材的理解已經達到了高級層次，方法也只是表面現象。有機會做，沒機會你會耐心等待。大盤向上的時候重倉，大盤向下的時候清倉。你也不再和別人談論股票，只是偶爾上一下論壇，看著那些新手在討論著如何炒股，怎麼選股，就好像看到了當年的自己。
你的生活也不再只有股票，偶爾也會去菜市場，看到那位大媽，然後說，我要兩個蘿蔔。大媽還是那位大媽，只是沒有再看盤了。你扔下了20元，拿起蘿蔔就往家走，大媽在後面喊著，小夥子，還沒找零呢。。。。。。
股市經典語錄：
不管是在什麼時候，我都有耐心等待市場到達我稱為「關鍵點」的那個位置，只有到了這個時候，我才開始進場交易，在我的操作中，只要我是這樣的，總能賺到錢。因為我是在一個趨勢剛開始的心理時刻開始交易的，我不用擔心虧錢，原因很簡單，我恰好是在我個人的原則告訴我立刻採取行動的時候果斷進場開始跟進的，因此，我要做的就是，坐著不動，靜觀市場按照它的行情發展。我知道，如果我這樣做了，市場本身的表現會在恰當的時機給我發出讓我獲利平倉的信號。——傑西·利弗莫爾
強勢市場追漲龍頭，弱勢市場低吸回調，格局轉換預先埋伏可能炒作的熱點。——炒股養家
任何一招未經過其本人反反覆復在一年當中多種周期情況下都實盤嘗試過的，都不可能為其本人真正掌握。說白了，想要學好炒股本領，你就拿出錢來，對著人家介紹，你比較喜歡的那一招(不論中、短線)，一次次地實盤驗證，並寫下每一次實盤過程的想法，最少經過一年牛熊行情的更替，你就會初步掌握；再經過一年只此一招的訓練，兩年後在這招上你肯定也是好手，好了，前兩年的虧損第三年可能輕鬆就賺回來了。——A神邱寶玉
我從來都不指望能飛躍七英尺的橫杆，我只會去找那些一英尺的橫杆，一步跨過。——巴菲特
投資沒有秘訣，但有一招鮮。所謂的一招鮮就是在這個世界上只有你一個在用的法，這個要靠自己去研究發明。再好的方法，一旦知道的人多了，也就不靈了，而且會讓你賠得很慘。——棉花大王林廣茂
前段時間對德州撲克感興趣，看了十幾本書，然後去pokerstars試了幾千局，雖然小贏一點，但我深深的感到撲克不是一個可以靠讀書學會的生計。如果你不能保證一天幾百局的量持續到兩萬局以上，很難建立感覺。就算你建立了感覺，你也未必可以依靠撲克吃飯，甚至發家致富。同樣的，如果股市對你來說只是消遣，你大可以研究各種指標，看各種書籍，然後分析你為什麼賺了虧了，但是沒有幾年的盯盤你很難找到感覺。如果你想在股市發財，或者低點要求，能以此為職業，那麼股市，和任何職業一樣，都需要經驗。基本的東西都是一樣的，比如說開車，基本的方向油門離合剎車都一樣，可是你永遠開不過計程車司機。也許你看了得票最高的那個答案熱血沸騰，那麼多分析真精彩，這也恰恰說明了散戶炒股的軟肋：不可規模化。這個世界上如果有一萬個能讓你賺到一百萬的策略，那只有幾百個能讓你賺到一千萬的策略。交易員不是魔法師，並不存在一個能讓你賺無限多金錢的方法。而一個方法越複雜，越沒法歸納出剛要，越依靠經驗，就越難以規模化，也越難以持續。這也就是為什麼西醫的地位遠遠高於中醫。如果有兩個機會，一個是把一萬變成一百萬，一個是把一億變成一億一千萬，你應該選擇後者。我對得票最高的那幾位並不了解，不敢妄加評論，但我想說，你如果想聽建議，一定要問一個全職炒股的人，我的意思是他拿自己的錢炒股，除了炒股沒其他職業，也就是說他不辦講座，不出書，不賣軟體，不靠部落格賣流量費，他只靠炒股作為生計，並且很多年。其他人的建議請仔細想過再考慮是否接受，因為說假話的人太多了。你想以macd或者rsi戰勝機構投資者，就好比拿斧頭對抗原子彈。對方是比你經驗豐富得多，資源比你豐富得多，信息比你豐富得多的正規部隊，你一個人想戰勝他們嗎？如果你在撲克桌上挑戰世界冠軍，至少他只是一個人，你能想像你打撲克挑戰的是一群世界冠軍組成的團隊嗎？而且他們可能人手一台電腦幫他們記錄數據做分析，有紅外探測儀測試你拿到底牌的反應，有攝像機記錄和分析你不經意的動作？我們所有的操盤手，經濟商(broker)都稱散戶為bread and butter，充斥市面的各種書籍告訴你們你要dream big，要相信自己，教你應該怎麼炒股，告訴你，hey，我用了這個神奇的信號賺了一百萬喲。我們都明白，股市是個大賭場，但是沒有人會說，別炒股，別做夢，因為魚都跑了，我們還指望誰養活我們呢。
我這個並不是系統地學習股市的方法，只是我自己的選股方式而已
經常有人問我怎麼樣看盤才能有效率有條理？
我分享一下 軟體端我的操作吧。
我會手動添加五個自選板塊， 分別是昨日強勢股，今天利好股，今天復牌股，權重和歷史題材龍頭股， 和新股。
前三個板塊（昨日強勢股，今天利好股，今天復牌股）是每天手動全部刪掉再一個一個添加的。
通過昨日強勢股，能分析出賺錢效應如何 市場多空對比 也能第一時間發現異動並及時參與。 通常我的80%買單都在這個版塊上。
今天利好股， 經過一些統計，有些利好並不會立馬體現在股價上。有時候市場會落後30 分鐘體現，競價時小倉位參與這些股有肉吃。
今天復牌股，分為利好復牌和利空復牌， 這裡只添加利好復牌股。在市場及其弱勢的時候利好復牌會被錯殺，這個版塊是專門獵殺這些錯殺股的，中線為佳。
新股就是最新這一批啦，也是一個多空指向標作用。
權重和歷史題材龍頭， 權重 我只放 兩桶油， 中信銀行 寧波銀行 東興證券 西部證券 。歷史題材龍頭不定期更新，最近剛把鋼鐵煤炭踢了，因為散戶跟風不強。這是我現在的權重和歷史題材龍頭股版塊。
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4月1 號更新
工欲善其事，必先利其器，這是瑞鶴仙的操盤界面。
我直接拿來用了，一次抄了個爽...
一直以為這個傳播的很廣， 但還是很少人用的。
點擊看大圖...
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不定期更新
--------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------沒有群，沒有微信號，不做馬後炮，基於事實，歡迎有理有據的交流。
你們的點贊是我的唯一動力。
要不就贊一個？
一、散戶炒股必備的三大秘訣
從某種程度上說，炒股是一場智力遊戲，需要付出相當的腦力與心力。因此，對於與機構博弈的中小散戶來說，必須掌握三大「武器」，才能增加勝算概率。
秘訣一：制定詳盡的操作紀律並嚴格執行。
炒股一定要因人而異、因時而定、順勢而為，切不可盲從，投資者須根據自己的興趣愛好和性格特點，找到適合自己的投資方向與方法。在此基礎上還要充分注意資金管理、止盈止損、買強勢股。尤其是在止盈止損方面，中小投資者務必嚴格按操作紀律執行，否則很容易招致愈套愈深或盈利大幅縮減的後果。
秘訣二：加強技術分析的學習與實戰操練。
炒股切不可單純憑感覺、聽消息，而是應該經歷學習、研究、模擬、實戰這四個過程。其中學習既包括對股市基礎知識、炒股理論、分析方法的學習，同時也包括閱讀一些培養炒股心態的股市小說和講述投資大師成功經歷的人物傳記、實戰案例等。此外，投資者還須將所學知識與指標分析方法，隨時通過分析軟體用於對市場歷史走勢的研究上，在此過程中不斷強化記憶，最終靈活運用於實戰操盤中。
需要指出的是，中小投資者參與進修與自學應該是相輔相成的，畢竟自學的過程中多數投資者只能泛泛地了解一些基礎知識或分析方法，而很少能夠有所針對性地快速運用於實戰，而參與進修可達到進一步 「去粗取精」的目的。應該說，在日常操盤與自學的過程中，投資者在對宏觀分析、行業分析、技術分析有了一定了解的基礎上，通過進一步系統的進修，可以拋棄 一些不適用於自己的分析方法，進而在「拋光打磨」之後構建出最為適宜的交易體系。
秘訣三：摒棄人性弱點，心態平和地看待漲跌。
炒股猶如一場馬拉松比賽，股指的起落恰恰是這過程中的「風景」。倘若投資者緊張於指數的波動，並把持不好心態的話，最終會輸得很慘。因此，「單打獨鬥」的散戶們在股場中博弈時，最重要的是要保持平和的心態，做到「不以漲喜，不以跌悲」。
二、股市新手必須懂得的股票基礎知識！
什麼是市盈率、市凈率？除權、高送轉意味著什麼？A股B股H股有啥區別？戳圖↓↓，或許你還不太了解股市，但這些你應該要懂！
三、散戶炒股賠錢的真相
中國的股民人數越來越多，但卻只有少部分投資者才能盈利。那麼，為什麼散戶屢屢在股市裡大幅虧損呢?
（1）逆勢而為。眾所周知，炒股一定要順勢而為，不能逆勢而為。所謂順勢而為，就是指投資者要選擇大盤趨勢向上運行的行情擇機操作，然後根據國家政策和個股的基本面和技術面，選出一兩隻優質個股並中長線持有，就能很輕鬆的在股市裡長期生存。然而有很多股民，看著大盤的趨勢向下，但是看著自己要買入的個股的K線走勢似乎挺好，便著急地買入，結果接下來的日子就是苦苦等待解套，短則等待幾個月，長則等待幾年。
大家都知道，大盤整體趨勢不好的情況下，個股美好的未來之路又能走幾步呢? 也許有些非常較真、愛鑽牛角尖的股民會大叫起來，大盤不好的時候，也有些個股不斷創新高，走勢很牛的啊。是，我承認，這樣的個股在我們股市2300多隻股票里是有的，但是又有幾個呢?就算有，您手裡的股票就剛好是那個最牛的嗎?如果抱著這樣心態的人，那麼未來的股市之路上必將賠的更加慘烈。
最後提醒所有未入市者，股市有風險投資須謹慎
美國著名投資家傑西-利弗摩爾在他的《股票大做手回憶錄》的開篇就表達過同樣的情緒。利弗摩爾說他討厭別人問他「如何炒股」這類問題的原因就在於一點，人們把投資獲利僅僅看成一種技巧，三言倆語就可以傳授的簡單東西，而沒有將其視為一門像醫學、法學等等是依靠知識積累，技能培養最後才能應用的掙錢手段。他們只看見一買一賣就可能獲利的簡單快捷，卻不想知道在買入賣出委託發出前，一個投資者對所選投資標的的所有思考，對價位的判斷，對市場的研讀，和自己人性的鬥爭，在獲利之前的慘敗。他們都不會去看。做投資的人最重要的就是敬畏，敬畏市場，敬畏人性。
要想系統的學習投資知識，要搞清楚自己是什麼類型的選手，然後去學習相應的基本知識。本文較長，我將通過兩次來闡述，如果你感覺第一篇對你有所幫助，就轉發給其他朋友吧。
一、搞清楚自己是什麼選手，然後去學習相應的基本知識。
很多朋友在討論投資問題的時候經常講，哦，我看巴菲特怎麼怎麼說。我看過彼得林奇怎樣怎樣講。請牢記他們的投資智慧，請淡忘他們的操作細節。因為那個東西不一定適合你，因為你們不一樣。以巴菲特和彼得林奇為代表的投資者，他們是什麼？他們是共同基金的管理者，他們追求的收益是長期的，穩健的，是管理超大體量資金的辦法，不是完全適合中小投資者的，更何況我們的面對的市場是不同的，所有共通的只是投資智慧，而不是投資手段。
如果用體育來打比方的話，他們是一群萬米長跑選手的經紀人，需要旗下選手在長跑中獲得良好優異的成績，所有的戰略，戰術都是圍繞實力和時間來安排的。而我們是100米到1500米範圍內的參與者，要求在中短期明顯的，連續的勝出。
（當然我們中也有人是希望將投資收益作為20-30年後養老的朋友，那麼你們要做的就簡單多了，選擇一個差不多的以滬深300為標的的指數型基金去做基金定投吧，時間會給你你想要的一切。不用懷疑，放心去做。）
我們很多人炒股的資金量在幾萬到幾十萬之間，所以我們要做的不是巴菲特口中說的投資，而是什麼會漲的好，我們就買什麼的投機行為。
江恩說，大多數人在股市中輸錢主要有三個原因：
①交易過度或買賣過於頻繁；
②沒有上止蝕單（StoplossOrder）；
③對市場知之甚少。
中國股市有滬市深市倆個交易所，但是大家一般一提大盤怎樣怎樣默認是單指滬市的上證指數，這種情況主要是因為我國滬市和深市同步率是比較高的，說白了就是滬市要是漲百分之一，那麼深市的漲幅也就差不多是百分之零點八到百分之一點二之間，很少出現背離情況。於是大家都只說上證指數不太單獨說其他的指數。但是隨著中小板和創業板的獨立行情反覆出現，其實大家應該改掉這個固有的習慣了。而且滬市和深市本身也有一些明顯區別，比如滬市多央企，國有企業，所以對一些宏觀政策是比較敏感的。而深市數量上佔據大多數的民企，對一些行業性利好更敏感。
二、關於技術指標
技術指標分析的三大假設
第一假設：市場行為包容消化一切信息
第二大假設：市場運行以趨勢方式演變
第三大假設：歷史會重演
請牢牢記住這三句話，牢記！
我們看過了近倆年中國股市上主要指數的一些異同之後，我們就需要進一步為我們能夠獲得一點收益這個目標繼續做功課了。這個功課是什麼呢？這個功課叫做預判能力，我們獲得收益的方式一定是低買高賣的，所以我們必須要知道，今天這個價位是不是足夠的低，和一段時間之後這個標的物的價格會不會上升，但是價格的高低是相對的，明天會怎麼樣，我們只能猜測，猜測的正確率是我們獲取收益的保障。而所有的預測都建立在對過去發生過的事情的解讀上，在資本市場里，過去發生的事情隨著投資參與者的增多和越來越多數學工具的介入，被描繪成了一個又一個指標。所以指標這個東西對於判斷投資標的趨勢就相對於算命先生眼裡的生辰八字和掌紋一樣的重要。現在各大證券交易軟體里各類指標層出不窮，幾十上百種指標。指標很有用，但是什麼指標都去看會很累，往往也得不到理想效果。我們要做到的是精熟於兩三種指標，透徹的了解和使用它們。
首先講講趨勢性指標（技術分析第二大假設：市場運行以趨勢方式演變）。在所有的趨勢性指標里， 我們選擇MACD，這個也是大家耳熟能詳的指標。
關於MACD這個指標的演算法，由來等等。好奇的可以自行百度。我就不細說了，而且也沒什麼用，只要學會熟練使用就可以了。
經典用法
一. 順勢操作---金叉/死叉戰法
就是追漲殺跌，在多頭市場時金叉買入，在空頭市場時死叉賣出。
二. 逆市操作---頂底背離戰法
就是逃頂抄底，在頂背離時賣空，在底背離時買多.
這一段引自百度，這裡的第一點可能是大家對MACD用法最為熟知的一種，而且也是被詬病這個指標效果不好最多的一點。但其實不是，問題在於技術指標在上時間和重複次數對於正確率是個及其重要的東西。所謂頂背離與底背離其實就是金叉和死叉的重複出現，效果就大大的不同了。
我在13年春節和朋友們一起吃飯的時候勸他們最近不要去買黃金，因為黃金在年內可能要大幅度的降價，但是當時有些人聽了，有些人還在酒桌上和我爭論。但是結果大家看到了。這是當時我判斷黃金價格用的依據，MACD周線級別，教科書一樣的頂背離。所謂的頂背離就是A區域和B區域平均價格相差不大，但是在與之相對應的MACD指標中a點與b點先後出現倆個死叉，而這倆個死叉的相對位置和標的物價位的相差成明顯相反的效果。這種情況後市必然大跌。這就是趨勢性指標的作用。
這裡要強調一點，MACD的頂背離在A股市場中是一個準確率極其高的指標。再重複一遍，MACD的頂背離在A股市場中是一個準確率極其高的指標。我簡單講一下MACD頂背離在交易中的邏輯根源。假設我是一個手握2億資產的超級投資者，我看好一隻總市值在4億左右的股票，這一隻股票現在的價位是10元每股，我認為這個價格有拉升的空間，那麼我就一直在用10元每股的價格，一點點收集籌碼。（當然，實際當中是不可能完全做到的，這裡假設的是一個理想狀態。）當我完成了將2億資金全部換成股票之後，我開始使用種種手段拉升這支股票的價格（具體手段這裡就不詳細說了）。最後成功將價格拉升到了20元每股。那麼現在我掙錢了么？答案當然是沒有，不僅沒有掙錢，我還花掉了我所有的錢，看似2億的盈利現在都只是一個賬面上的收益，想要真真正正拿到這2個億的盈利，我必須把我手裡的股票全部以20元每股的價格賣掉。而且我不能一下子賣完，那樣的話巨大的賣盤湧現，會使得股票價格快速下滑。我需要很耐心的使用種種手段將價位穩定在20元每股左右，同時吸引其他人用真金白銀將我手裡的股票買過去，把我手上的股票全部轉化為現金，那麼在盤面上就會看見一個價格高位震蕩一個比較長時間段的情況。當我將全部的股票轉化為現金之後，這支股票的持有集中度就顯著下降，沒有人刻意維持它的價格，不再有利好消息出現，當一些高位買入希望它進一步上漲而獲利的參與者開始失去耐心，想要賣掉這支股票開始調倉換股的時候，由於沒有人托價，股票價格將開始下跌。一旦下跌幅度加大，或者有利空消息出現，之前的跟風盤將踩踏式出逃，價格將出現斷崖式下跌。同時A股是個被操控性很強的市場，而且大多數股票被拉升時都大幅超過本身應有價值，沒有托盤的情況下，下跌都極為快速。所以MACD的頂背離在A股市場上極其準確。如果在A股市場上你看見了一支股票在日線或者周線級別出現頂背離的時候，那麼請你立刻想像你自己就是阿甘，這個技術指標就是那個叫珍妮的小女孩，就是阿甘的媽媽，阿甘在橄欖球場上的隊友，阿甘在越戰戰場上的戰友兄弟，他們都在朝你喊著同一句話 Run，Forrest ! Run away ！Hurry！ 跑，快跑！不論你買入價位是多少，目前有沒有盈利。先跑出去再看，不要有任何心存僥倖和留戀。
上圖為證 A股6000點見頂之時
貴州茅台2012年底周線級別出現標準的頂背離，大家可以回想一下，如果單看基本面的話，是什麼時候中央開始放出大力度反腐，控制央企超額招待費等等不利於高端餐飲和白酒的消息的。這個指標絕對有其現行判斷的意義。（這個背離圖形簡直是教科書一般的清晰和經典）
當然，看到這裡一定會有朋友問，你這幾個例子都是以前的，都是既成事實。事後看結果說話是不是可信度不那麼高膩？所以在這裡放一張平潭發展的圖，大家可以將這支股票放進自選股里觀察一段時間，最後看看MACD的頂背離到底是不是有真實有效的預見性。
000592平潭發展。周線級別教科書般的頂背離，同時收益極低，動態市盈率高企，此股今年年內沒有大利空爆出，不大幅度向下調整的話天理不容 （有可能在未來一段時間內下跌超過百分之二十，價格最低下探至5.68--6.20這個區間，甚至有可能更低。）
有了頂背離，那麼一定就會有底背離，頂背離是大幅向下調整和下跌的信號，底背離是上漲或者是大幅反彈的信號。底背離其實就是連續的倆個及以上的金叉一個位置相對於一個更高，而同時相對應位置的股價是持平甚至是更低的。
上圖說明，600383金地集團 13年年底的日線走勢圖， 一個標準的底背離和一個標準的頂背離，分別帶來了方框一中的一波反彈和方框二當中的一輪下跌。
這裡強調一點，在A股市場中，底背離的正確率遠遠低於頂背離。再重複一遍，在A股市場中，底背離的正確率遠遠低於頂背離。其原因在於，一支股票的價格能在高位長期徘徊而不下跌絕大多數都是主力在維持這個價格，給出貨爭取時間這一種情況。而一支股票價格長期爬在地上不動就分為倆種情況，一，有主力在刻意壓制價格長期停留在一個較低的位置，方便於主力以低價收集籌碼。二，這支股票當中的主力全部，徹底的離開了，股價是被由於自身原因漲不上去，也沒有什麼可跌的空間了，導致股價長期維持在一個價位。如果是情況二，那麼你進入之後可能很長一段時間都不會有什麼像樣的漲幅。
那麼怎麼樣才能增加頂背離這一信號的預測準確率呢？
一，觀察成交量。有主力介入進行低吸，並且後市將要進行拉升的股票，在低價區徘徊的時期，成交量一定是溫和放大的，因為無論怎樣去抑制價格和演示自己進入的痕迹，為了獲利，買入行為時必然存在的，那麼成交量上就會相交前期有所變化。
二，依靠時間跨度和指標的重複來增加判斷正確率。在A股市場中倆個死叉形成的頂背離一定要相信，倆個金叉形成的底背離一定要先觀察，緩操作。底背離的組成里金叉越多，時間跨度越大，可信度越高。
000001平安銀行（原深發展）2004至2007年初 周線級別我們可以看到組成這次超級頂背離的金叉總計達8個之多，時間上跨越了整整三年。完美的演繹了一個大跨度底背離的經典，股價也從我們圖上可以看到的1.55（復權後）上漲到了2007年底的19.34（復權後）。同時驗證了一句投資市場上的真理，橫著有多長豎起來就有多高。（領會這個意思，不要搞絕對，別用尺子真去量。）
從這張圖上我們也可以明顯看出來1.55（復權後）的價格出現後，這個底部區域成交量較之前的明顯放大，從而驗證了關於頂背離的說法一。
三，底背離形態的最後一個金叉出現在MACD0軸附近時，才是真正準備入手的好機會。也就是常常有人提起的水面金叉。我們可以看000001平安銀行那張圖裡的最後倆個金叉，那個就是水面金叉。看到這裡可能會有朋友要問，為什麼在第一水面金叉出現之後確實有一輪上漲，但是為什麼很快價格出現了反覆，在第二個水面金叉出現之後才開始真正波瀾壯闊的拉升大潮。這個問題其實是這樣的，一般情況下，當主力完成對一支股票超長線的潛伏和建倉之後。在整個市場環境配合和利好消息帶動下，往往會快速拉出一個漲停板，或者是一段短時間內強勢的拉升。這個相當於一個宣言，告訴所有人，關注我，我來了。因為建倉期完成後，不再需要遮遮掩掩，而是高調吸引市場注意。好比我是個豬肉販子，我手裡有市場上大部分的豬肉，現在豬肉有合理的上漲理由，價格也上去了，但是沒有人關注豬肉，那麼我可以順利獲利么？顯然不行。我必須把眾人的目光吸引到豬肉上來，才能開始活躍的交易和獲利之路。在資本市場里沒有什麼比快速上漲更能帶來關注目光了。其次，在這圖中方框中的快速拉升有回落階段，將一部分前期獲利盤震蕩清洗出場，完成最後一輪籌碼收集。要知道，這個位置哪怕是漲停板價格拿貨，也比後來的最高點價格低得多。有足夠的獲利空間。你可以在下面圖中看看A方框區域的成交量，估算一下總成交金額，可以發現這一時間段是主力拿貨比較多的一個區間。最後的準備工作全部完成，股價一騎絕塵似的上漲，會搞得大多數中小投資者敢看不敢跟。直到頂部區域配合各種忽悠的時候再給普通投資者進去接盤被套的機會。
關於MACD就先講到這裡。其次，我們來看看MA均線系統和BOLL布林帶這倆個指標。
在我們通過趨勢性指標尋找到一些上升趨勢良好的股票之後，我們可以觀察，也可以嘗試去買入一些，之後如果我們的判斷沒有大的漏洞的話。我們將看到這支股票的價格沿趨勢開始上漲。但是現在新的問題出現了，沒有什麼東西的價格會一直不停的漲下去，那麼價格的波動出現的時候，是短期的一個調整還是上漲結束了膩？有了盈利的股票需要的什麼時候思考出售的問題膩？這裡就需要藉助一些壓力與支撐類的指標。壓力與支撐往往用均線和布林倆個指標。
MA均線可能是所有指標中出現最早的一個指標了，只要一打開交易軟體，它都會伴隨著K線圖出現在我們眼前。它的原理簡單到不能再簡單，關於均線的運用也有無數的提法。可能是太習以為常，我認識的很多人往往都關注那些一聽起來就不明覺厲的指標，常常忽視了均線。所有這裡先上張圖給大家看看均線的威力。
作為壓力線，上證指數，日線，圖中黃線為MA888 （即888日均線）
我不知道大家看到這張圖的時候是什麼感受，反正我第一次將均線參數改成888之後看到這個圖形的時候，感覺太準確了。實在是太准了。尤其是上證指數2245見頂之後到998低點之前的那五個綠色點位，其中有四個最高點回落位置幾乎就是貼在888均線上，精準到可怕。這也是時間的威力，你選擇的指標參數越大，這個指標計算的時候時間因素就越明顯，顯示出來的效果也就越精確。我們再看看右側，在上證在1664反彈到3400之後，大盤進入一個漫長的調整期，我們看見前三個綠色點位又是無比精準的壓制了大盤反彈的腳步，可參照性極強，而後面上證指數畏畏縮縮，好多次離888均線還有一段距離的時候就掉頭向下了，看似精準度明顯下降了，這裡原因可以這樣理解：由於之前宏觀經濟運行非常良好，即使08年金融危機之後，我國的GDP增長還是很強勁。所以在上證指數每次反彈的時候勢頭也非常強勁和有力，市場參與度還很高。所以每次反彈上攻都攻到極致位置。而後來隨著GDP增長放緩，樓市的暴漲吸引走大量資金之後，連年的熊冠全球讓A股參與度降到極低的位置，同時股指期貨出現，大機構不向上努力拉抬，也可以拿到收益。這些因素疊加讓上證指數的反彈也變得越來越虛弱無力。每次再反彈的上攻即使還有空間也不太作為。但是，這只是這段時間內的現象，長期指標的效果總體上講精確度始終是驚人的。
作為支撐線 上證指數998點見底至今
周線級別 MA參數 黃色888 綠色60我們再看看均線系統作為支撐線時候的效果。圖中的黃線不是我特意連接1664以來低點特意去畫的，而是將MA參數改為888之後，這條均線本身就長這個樣子。我們可以看看這些支撐點位都是比較精確的。我們將最右側放大，也就是離今天最近的這部分放大。
上圖最右側區域放大圖 上證周線 黃色MA888 綠色MA60
這下知道為什麼上證指數最近的一年多時間裡為什麼一直處於一個漲也漲不上去，跌也跌不下來的尷尬境地了么。基本面，政策面的原因紛紛擾擾，應接不暇的。但是看技術指標，就是這樣的清晰無比，它就被夾在周線級別的MA888和MA60之間，上下震蕩調整的空間早就畫定了。
這裡我爆一張自己的交易單子。
2013年6月24日 當天上證指數暴跌109點，跌幅百分之5.3。而我為什麼要在那天上午選擇了買進。是我瘋了么？其實是有點瘋狂，但是我當時的邏輯是這樣的，我堅信周線級別MA888的那條黃線是上證指數最強有力的一條支撐線。絕對不會輕易跌破。而且觸及這條支撐線之後一定會有一波像樣的反彈出現。於是我下單了，並且很快成交。但是，第二天上證指數做了一件超級瘋狂的事。比我的抄底還要瘋狂。
那一天上證指數一開盤雖然順勢低開，但是馬上開始向上掙扎，好似一切都將像我計劃的那樣進行。然而，10點以後暴跌再次開始，最低處又是接近百分之五的跌幅。說實話，當時我也不淡定了，一是因為這樣的指數跌幅，已經導致我買入的個股下跌至觸及我自己劃定的百分之七的止損線。同時也跌破那條周線上的長期支撐線超過百分之三。（重要壓力或支撐位的有效突破，一般認為是突破並停留超過三天OR突破幅度超過百分之三，符合其中一點就可以視為成立。）這樣的話，我必須馬上止損出局，而且由於跌破重要支撐，整個指數將滑向一個不可預見的深淵，我短期內將這次止損出局的損失將沒有交易機會再掙回來了。就在我手心冒汗，打開交易系統準備止損的時候，反彈出現了。虧損幅度也隨之縮小到了百分之七以內。於是我決定再留著觀察一天。結果當天下午一路上漲，絕地翻紅。之後MA888的支撐線也保住了，隨後的一波階段反彈如期而來，我也拿到了一次超過百分之十五的收益。
給大家講這個事主要是想通過事實來說明，一條超長期的壓力線於支撐線的威力是不容隨意輕視的。即使市場出現黑天鵝現象，一時的大幅巨變大多數時候是不能改變真正的長期趨勢的，無論它多麼來勢洶洶。同時，大家也要在我這個事看見教訓，抄底不是那麼簡單的事情，我的這次成功雖然預計的沒有大錯，但是實際上激烈的短期波動差一點就擊垮我的判斷，最後贏得有僥倖的味道。即使技術指標已經告訴你，底就在附近，但是你不會知道最後的最後這個底在出現之前會有多瘋狂的事發生。所有一定要在底部真正出現，並且價格離開底部，向好指標明顯之後再動手。即使會少掙上一點錢，但是它可以讓你避免沒有價值的損失。
均線系統講到最後我要說一個就是MA888和MA60是我最看重的倆條均線，對於中線以及中線偏長的投資者來說，價位在MA888以下運行的股票根本就可以直接PASS，看都不要去看了，在這一長期均線之下運行的股票，最大反彈力度都很難超過百分之二十，而且往往反彈一次弱一次，大盤和行業有點風吹草動，隨時隨地給你來個大跌。想操作一定選價位在MA888之上運行的股票。尤其是MA60從下向上穿越MA888形成金叉的，結合MACD看一下，穿越價位左右的MACD指標如果不是頂背離的，基本宣告穿越有效。如果穿越價位附近MACD是底背離，畫好止損線，愉快的進去試一試吧。
圖為000002萬科A 自上市以來日線走勢圖 黃色MA888 綠色MA60
關於均線就到這裡好了。
看完均線這部分，一定會有人想，這個超長期指標精確度確實好，可是我沒有那麼好的耐心，不適合做這種中線偏長的，有沒有什麼指標適合中線偏短的操作呢？
答案當然是有的，那就是BOLL線。
首先謝邀吧
看到長篇大論的回答，實在是驚著我了，本人實在是不敢在此造次了
真傳一張紙，假傳萬卷書。
各位長篇大論的答主們是裝懂呢，還是懂也不說呢？
哎~~多言數窮，不如守中
小可去也~~題記：在股市中失敗的人都是相似的，但成功的人各有各的不同。
很多人都問過我（微信公眾號jingji-xinli)一個問題：如何學習股市投資？既然成功的方法有千百條，就很難說大家都應該這樣來學習。學習計算機或者統計學的人可能直接從數據著手，這就是量化交易路線。學習財務的人通過財務分析，大多走的是價值投資的路子。還有些是沒有這方面基礎知識的人，大多從圖形或者消息等方面入手，當然一般他們稱自己是技術分析流派。
很多人也都有一個疑問：為什麼中國的散戶們大多喜歡技術分析？原因很簡單，這玩意門檻低啊，小學沒畢業都看得懂，啥均線、K線直觀明白，但是對於這些指標是怎麼計算出來的，99%又只能大眼瞪小眼了。而財務分析這個路子，即便是CPA，沒有個十多年的經驗也很難得出有益的信息。當年美國的安然公司造假，頂級的會計事務所安達信在背後背書，還有一大堆資深財經人士在分析，結果略等於一個屁字！後來安然破產，五大會計事務所成了現在流行的四大。
那麼作為一個既沒有專業財務知識，對計算機業一竅不通的散戶應該如何來學習呢？基礎的統計知識是必要的，當然這個至少需要高中水平了。如果沒有統計知識，可以說任何成功的投資可能都是幻覺，都可以歸類為三個字：運氣好！現在技術指標成百上千，哪些指標真正有效，靠的還是統計知識的檢驗。這一點，在《市場心理分析》這個帖子中，已經多次強調了。
投資獲得收益的邏輯基本上有三個：一是投資到業績優良的公司，每年穩定的獲得分紅，就像在實體經濟中的入股分紅一樣(股市中的分紅略有不同）二是投資到成長股中，等待一顆小樹苗成長為參天大樹，這個在實體經濟中就像風投和天使投資們做的一樣。三是投入到熱點之中，從炒作早期進入在泡沫破滅前退出，這個其實跟買房子以及大多數旁氏騙局一樣，肯定有賺錢的人，但大多數人都成了接棒的傻子！
每個人適宜的路子都不一樣。作為一個基本沒有財務知識的小散，我講講自己的學習過程以供參考。首先統計知識這個是大學裡面就學過了，其他課程基本混個及格，就統計和高數兩門還差強人意。後來開始大量學習經濟學，那個時候根本就沒往賺錢的路上想過，只是覺得經濟學是我們看世界的一個重要角度，而這個角度本本身應該就是高中就普及的，但是大多數人都不具備。想通過這玩意賺錢就算了，如果非要說在股市投資上帶來什麼益處的話，那就是培養了良好的經濟直覺。
另外，由於專業原因，大量學習了心理學的知識，對社會心理學以及行為學最為感興趣。基本上閱讀這方面的所有著作和大部分的論文。這點對於市場中的心理分析是極為重要的，其實大部分股市中的失敗者都可以歸結於心理方面的弱點----牛股拿不住，套牢就裝死，槓桿老上癮，空倉就難受！
以上為基礎的知識儲備。沒有太多的財務知識，就只有從技術分析入手了。目前市場的經典技術指標大多已經不好用了。這個用腳趾頭都知道了，股市中總是有賺有賠，一個策略大家都知道了肯定就不太管用。當然目前的技術分析書籍還是可以看一下的，至少學習下技術分析的思路。大多數技術分析都是針對K線的，如果你有志於開發自己的技術分析指標，那最好也從K線入手。本質上來講量化交易也屬於技術分析，不過量化的數據會原始的多，很多可以精確到每筆成交的狀況（當然實際上還有辦法弄到每個賬戶每筆的成交數據）。對於普通投資者來講，弄不到這些數據，而如果沒有相關的計數機和統計知識也無法處理這樣的原始數據。
但凡還有點分析能力歸納能力的人，都能找出幾個指標來，這個時候就需要用統計知識來看看這些指標是否具有統計學意義了，也就是要排除掉巧合的因素。一般科研論文用的檢驗，要求P值小於0.05---也就是說大約20次之中有一次是巧合。但對於資本市場，有時候你會發現百萬分之一的事情都會發生，就如同「黑色星期一」一樣。到底你期望多少次碰到那麼巧的事情，全在於自己。所以一旦出錯的時候，必須要止損！否則在你的一生中，技術分析派總有一次會讓你破產的機會！
有了技術分析的指標，可以先在模擬盤中進行交易，然後再投入真金白銀。在交易中剩下的事情就是控制自己的心態了，這是一個漫長的磨礪過程，而且跟你的人格也有關係的，有些人可能一輩子都無法改變自己。
總的來說，還是如同那篇《35歲以前的投資建議》中說的那樣，買入指數基金可能才是最好的選擇。那篇文章是我年初發的，如果那個時候你買入的話，上證大概上漲20%，深證25%，創業板1月5日判斷見底，6月4日判斷見頂，翻了接近2倍，即便到現在，也有90%的收益。這個收益比市場上80%的人賺得更多。
最後一個建議，看好一隻股票之後，減少操作，少去搬磚。畢竟交易成本太高，去年光交易成本就趕上我一年收入了~~~~~
基礎的書單如下：
《經濟學原理》
《微觀經濟學中級》
《宏觀經濟學中級》
《金融學》
《投資學精要》
《決策與判斷》
《社會動物》
《人的行為》
《期貨市場技術分析》
《海龜交易法則》
《概率與統計》
http://weixin.qq.com/r/C0jC2g7E_lOFrUq59x0Z (二維碼自動識別)
在股市，由於資金的進出，形成了K線波動，由波動而組成了K線形態，由多個K線形態組成了趨勢---順勢而為。事實上，等你看到趨勢之時，已晚，那麼，要想在股市中獲利，那就必須研究源頭：主力資金流。
資金流派邏輯、不看基本面，不看技術分析，是的。這些我基本上全不看，我只看建倉規模，主力是誰，現在股價是高是低。
我所理解的股價是高是低，也和你們理解的不一樣。莊家成本10%以下為低，莊家成本20%左右為中，莊家成本30%左右或以上為高。
所以，和K線上的股價高低無關，所以有時大家看到***作，感覺很危險，其實不然，我都是根據資金的成本去打特定的主力，所以其實更安全。
學習資金流打法，如果想安全，要永遠記住一點。基於主力買進，基於主力賣出，一旦發現主力有任何跡象，有出貨的可能性，不管你當時是賺錢或虧錢，走。
這個會讓資金流打法，在任何市場中，獲得先機，也不可能會被深套。還有很多人被套是因為，你確實學到了我的一些邏輯、基於主力 、基於資金買入 、但是、買入後去看此股的基本面、去看收益啊 、技術分析啊，這全是扯淡，你既然不是根據這些買入的、你看了有什麼用 ？更多的 、是你自己沒信心，你想通過更多的信息去充實你的信心，其實這樣是錯的 ，這樣會讓你一套到底 、因為、你不再基於主力和資金流了。
因此 不要去做這些行為，這是一個誤區，所以資金流的打法 其實很簡單，因為什麼買進，因為什麼賣出，資金流的打法，就不能只單單的看資金流，需要結合熱點和板塊。因為一線遊資都是互捧的，他不是單一的主力行為，那麼例如今天的龍虎榜數據，你打開全部看一次 ，你就應該知道。
資金流派的中心是化繁為簡，極致簡單，因此，學習的時候，你可能有一段痛苦期，因為你要嘗試，不看個股的基本面及技術分析，在這個階段，你可分階段的實施，一開始你可能還是會習慣性打開分析一下企業，畫線，指標等，但慢慢過渡到最後，我希望你更簡單一點，就只分析資金的本質，資金的流向，就可以了。
想完整自己操作系統的先要有邏輯，再學習細則，擁有正確的思維後，再去學習技巧，技巧類的學習並應用並不難，最後要過的是人心，因此，技巧類的學習，如果你可以堅持學下去，1年左右就會有小成，後面無盡的是修心過程，只有越穩定的心態，才可以越持續，希望大家都可以走到這一步。
閱讀本帖者，大多是在困局中，想尋求新思路新突破，資金流派，本帖將一系列的邏輯思維公開，我希望學習者，學有所成，遵循此理念，毫無保留的將正確的邏輯，思路，理念，傳播出去，帶領更多的股民，小散早日走出股海的泥潭，所以希望你徹底學習完後，可將本帖轉摘給更多有需要的人！
閱讀此帖者，請拋棄以前你所認知的一切，無論你是學習技術分析，價值投資又或纏論或是江恩又或波浪理論，一切的一切，將在這裡結束，如果你仍抱著水與火可以相融的思路去學習流金流，你不但會進步的極其緩慢，而且不穩定性會伴隨你的一生！
本帖由淺入深，循序漸進，貫通始終，請認真通讀本帖，你將會由漸悟到頓悟！
資金流派的一切核心，均為化繁為簡，簡單生活，快樂炒股，這是我們追崇的，但是不要忘了，股票不是全部，我們還有詩與遠方。
炒股90%的人最大的一個錯誤就是，簡單的東西複雜化，分析複雜化，思考複雜化，操作方法複雜化，其實最簡單的就是最好的，在這裡，我將告訴你們，怎樣簡單化，怎樣高效化。
資金流派打法，更多的是擊中資 金本質以其分類，資金進入股票市場，都是逐利的，都想賺錢，而越大的資金介入行為，為穩定套利提供了越大的空間，因此，資金流打法是，錢在哪，風口在哪，我們就在哪，錢走了，我們也走了，這是最基本的操作邏輯，基於資金而買入，也基入資金而賣出，當然，有一些情況我們不會基於資金而賣出，那是基於利潤而賣出，落袋為安永遠是對的。止盈永遠是對的！
因此，它最最簡單，極致，實用性的一種市場打法，所以學習起來並不會遇到太大的阻力，無論是選股或是操作技巧，均不難，學習到最後，更多限制你的，只有心態，因為資金流打法，也同時涉及到修心，修心大成者必定要是平和，善良，積極，陽光的人，如性格有明顯缺陷，最後壓制住成長的必然是性格和心態缺陷，因此，此帖也值入了一些修心過程。
第一步，我們先來做減法：
1、從此不看研報
2、從此不看基本面
3、從此不看技術面
4、從此不再陰謀論
5、從此不再關注新聞，不再關注支承與壓力
6、從此不再研究指標，不再聽大神預測頂與底
7、從此不再聽任何消息
很多人不理解，不看以上的東西，還可以炒股嗎？
我來問你一個問題：你自己看看研報，分析企業，看基本面等等，有專業的機構敏銳或專業嗎？
一個專業的機構，不管他是什麼性質的資金，必然是一個團隊，他們所擁有的人力，物力，基礎條件都遠勝於你，你以為你自己一天分析幾小時的，就可以敵得過一個團隊的力量？
因此，資金流並不是不看這些東西，而是我們把這些東西，交給市場上的最好的團隊去做，我們要做的就是把這些資金（主力），給選出來，從而完成邏輯操作，所以，這也是資金流派，必須要做的減法，結果非必然性的東西不做！
資金流派需要做到幾點：
1、找出市場上幾大資金分派最強的主力
2、研發他們建倉，拉升，出貨的手法
3、從源頭可以找出資金建倉的痕迹
4、可根據他們操作的股票，算出資金建倉成本
5、基於資金建倉邏輯買入，也基於資金減倉或出貨邏輯賣出。
中國A股市市場現有1.6億股民，基本是「一賺二平七虧」，為了達到「一賺」，無數股民窮其一生，學習技術分析，價值投資，波浪理念，江恩，纏論等等，最後發現，不管多麼努力想往外走，走的多辛苦多累，最終發現，還是在原點。
在這裡，我提出有別於價值投資派和技術派的新派流「資金派」，並在本帖分享自己十幾年積累的資金流打法，思維上提出「基於主力買進，基於主力賣出」邏輯是通的，才買，邏輯消失，就賣
資金安全墊理論，交易的本質，就是：資金逐利的過程，進入市場，參與市場，退出市場。
在國內，總有一水上部份精英在賺著大多數人的錢，資金流派所做的就是去分析小部份精英的投資策略，去研究他們的投資習慣，投資標的，從而獲利穩定增 長。
因為，資金流派是一門，四兩撥千斤的流派
資金流派打法，主攻實用性，它高效，簡單，會受到大眾影響面越來越大
心態
炒股，技巧，邏輯均不難學，最難學的是心態，最後，當你慢慢成長起來時，給與你最大困擾的是你的心態，因此你需要不斷的克服自己的心態，錢放銀行一年才幾個點？
要是有人說，炒股一年可賺10%？
你以前可能不知道多開心了，那既然，如此，你現在為何，一天，二天，一周，兩周沒漲，就亂了方寸？
5個股票，一個漲1%，一個漲2%，一個漲3%，一個漲5%，一個漲20%，哪怕你買的股票，只漲1%
但是，你是有正確邏輯在買的，你也是對的，結果不以漲幅為導向，要不然就變成賭博了
只有持續穩定的增長，才是我們長期追求的
因為，試著克服你自己的心態，試著平和起來，賺也開心，虧也開心，穩定穩長，確定大邏輯，就可以做到這一步，你離走出中國的散戶怪圈，也就不遠了!
人的心態，信心，本質上是什麼？
很多大師其一生，唯一所悟的就是「從容」。
這確實是最終的積累所成，心態和信心，均是人性，均是積累，兩者共通
心態是怎樣的一個過程？
還記得孩童時，做錯事的心慌嗎？
或者得到了什麼的喜悅嗎？
那麼的慌張，那麼的喜悅，還記得大學畢業時，感覺天下無敵，想大展鴻圖的時候嗎？
這些就是心態特徵，在長期的過程中，由於獲得過，未經歷過，未失去過
因此，我們更多的，表現出來更誇張化的不淡定，但隨著歲月的流失，你的閱歷，你的遇事，你的心智，會讓你越來越理性，越來越沉著。
因此，試錯，經歷，是唯一成長的方式
我認為，任何事，都有必要專註，耐心，成就它
我以前脾氣很差，動不動罵人，打架，一個事稍微煩一點，我就受不了
後來，我去玩海釣，脾氣被磨平了
我玩的是磯釣，首先裝備 重，東西多，一開始學的時候，整套裝備我綁下來，需要一個小時，再扔下去海里，掛底了，收不回來，大力一扯，線斷了
於是，又重新再綁一個小時，再扔……….
又掛底，我於是對著大海一叫：我XXXXXX，可是，這解決不了什麼東西，繼續吧，慢慢的，技術也熟練了，綁一個釣組也不需要這麼長時間了，10分鐘可以搞定了
但是，有時還會纏線，一纏線，所有線全部粘在一起，一開始我是剪刀直接一剪不要了
但是海釣好的線好貴啊，捨不得，哈哈……….
於是慢慢解，，有時一個看著無解的纏線，一條一條理出來，慢慢就解好了，這對我的耐心和細心，起了極大的作用。
慢慢的，我把這種專註，用在了很多地方上，例如家 里插座壞了，以前認為，電工乾的活，但是我想我也可以干好，慢慢的，各種小事，發現只要你願意做，都可以做好的，還做的挺好的，一件件的小事，慢慢讓你重新認識了自己。
所以，我認為，很多人，看不起自己天天做的事，這是錯的，強大的內心，他必然是一個個無數小成就堆積起來的，如果你每個事都可以玩轉，都可以玩好，自然，你對自己是無比堅定的
茶我也可以玩極致，紅酒我也可以玩到左岸右岸哪塊田，這就是細節。
細節決定一切，這確實沒有錯，所以，如果你真的想強大的內心和心態
首先，從你身邊的一件小事做好，做好，做專註，持續的做，做更多的小事情，不斷去充實自己的成就感，慢慢鞏固自己的內心，最後多經歷，試錯，閱歷很重要，不斷的交學費，可以讓你以任何人都不敢相信的速度成長起來
這和學英語是同理的，敢說，不怕被人笑，你就學得會，相反，你不敢虧，你不敢交學費，一輩子都不要指望在這個市場，有所得
很多人，我說了以上例子，還是不懂，其實這是人的邏輯思維問題
舉個例子，你去趟澳門，帶了一萬塊去，贏了2萬，這不是什麼好事
錢來的太快，這純屬運氣，你心魔動了
你還會再動，你會帶著10萬去，想著贏30萬回來，這就是心魔。
所以，一般錢來的太快的個股，我經常買這個股，明天會漲停，我想都不想直接拋了，我管它後面有幾個漲停的，反正，錢來的太快我就落袋為安，繼續尋找下個穩定標的。
只有穩定，才是你所需要長期追求的，其它的意義或快速來錢的，你能夠把握的，你就把握住
把握不了的，賺錢了，賣出，永遠是對的
賣出後，這個股票再翻10倍，也與你無關，你只賺你要的這部分的錢，股市永遠都是這樣
困境
你們在面臨困境，我知道，你們的留言，私聊我也看了，也理解，沒回是因為，你們所面對的困境，是常規性困境，大家都會遇到的
粉絲們的留言情況大概如下：
1、迷茫，現有的工作不是自己喜歡的，工資低，工作累，想炒股賺錢
2、身上只有幾萬塊，何時才可以大賺特賺
3、炒股巨虧，每天生不如死
4、融資，借錢，借親戚朋友的錢，借兄弟們的錢，虧損中，無法面對
5、影響家庭和睦，老婆不讓炒，老公不讓炒，炒股導致家庭和諧受損
6、曾經成功過，後來不如意，現在眼高手低
7、學習路上，感覺很寂寞，也不知道方向在哪裡
8、身體原因，可能正常生活都有問題，無奈只有寄望於股市
9、已經爆倉，想輕生
10、向天涯大神老師們交了學費，但越學越虧損，向老師要了幾支股，可還是越虧越多
每天我都收到很多很多，大概像上面的情況，不得不說，精力有限，所以基本上很少回復，要知道人生不如意之事十之八九，我們每個人都想順順利利，但人無百日好，花無百日紅，這本就是世間本質，如果你對本質上的東西都消極，無法樂觀面對，那無疑，你這輩子都會生活的很辛苦。
以上問題，在我的思維領域裡，都不是問題，現實性困境只是一時的，最怕的困境是心態困境，如果你心中還有火，還有理想，還有執著，仍對自己充滿信心，那這種現實困境是困不住人的，我也曾經有幾度迷茫，伴隨著我走過這些現實困境的，無疑是我樂觀，積極，自信的人生態度
萬法皆空，因果不空，一切的一切，都是因果關係，你去做了，就會有改變，你如果積極，樂觀，自信，一時的困境不會影響你以後的生活，你現在的心態會無窮無盡的折射在你以後的生活里，你會在以後，獲得巨大的成就和心理反饋
因此，如果你是灰暗的，你是消極的，你是不自信的
那麼，現在的你，是你十年前的折射，如果你現在還是這樣，你10年後，20年後還是一樣，如果你現在就開始一點點改變，你未來的日子，將充滿陽光和大道
所以，我們不要有抱怨，不要有糾結，我們要做的，只是每天做一點點改變，樂觀一點，積極一點，開心一點，自信一點，多去幫助身邊的人和事，慢慢的，身邊的人和事就會正面的反饋到你身上，以後的你，只是你現在的折射效果，所以，開心一點，動起來
作為一個身經百戰的職業股民，股痴，很理解股民們的每一分，每一毫的喜悅與悲傷，你們正在經歷的痛苦，苦難，我也經歷過……..
所以，開帖，把我的所知，儘力地分享出來，幫助大家
我寫，你讀，看到精彩處，記得轉發，將這份愛無限地傳播給更需要的朋友們
你們的點贊，更加鼓勵著我無私地分享
來吧，大家行動起來
浮躁
人性是非常有意思的事，人性有致命的弱點，有它的光輝點，也有它的灰暗點
一個無心之嘗試，踏入互聯網 受道，將十幾年積累一一托出
所寫邏輯與教程，均是循序漸進，這是目前凌駕於整個市場，最頂級的技術框架
為了更實時的帶更多人學會資金流，學會盤口，不知不覺負擔越來越大，有緣的粉絲，你們真是幸運的，本帖的開動，將來會不乏小成之人，但也不乏不德之人
大智者必謙和，大善者必寬容，隨它去吧
一個人的一生成就，可能早就由它出生那一刻起，通過人性的刻畫，給它設了上限了，我又何必執著。
中國頂級操盤者不過寥寥，很多人很好奇我，盤中功夫如此精準，如此熟練，如何修習，如何獲得，其實我在學習盤中的時候，我並不理解這本質上是什麼，一筆一划的細細推敲，這花了不可想像的大量時間
但有一天，你發現，你所有的學習，原來只不過是一葉障目，以更多的高度和視野去看待原來的問題時，那一切的一切，是那麼簡單，樸素，更多的，就像小毛孩在你眼前玩鬧罷了
在這個市場，能夠生存，並且做的很好的人，無論是股民或操盤手，那必然是情商高的一群人，而非智商高的人
因為，盤面其實就是人性，只不過數字化了，在這裡，恐懼，貪婪，懦弱，小氣，魯莽等等，
都通過數字化一一呈現
更頂尖的操盤手，正是情商之集大成者，大成者可隨意控制人性的各項特點去引導，去成就，這當中最牛者屬於徐X。
但是，這個市場的生態 鏈，一賺二平七虧，這才是市場一下遵循在走的生態核心。正因有老鼠，才最後有老虎，這中間缺一環，可能生態鏈就未必可以持續或健康
因此，我一直在思考，我的開帖是否有意義，真的可以改變這群人嗎？
這是我思考最深的事，但無論行或不行，我其實一直在努力著，寫著，教著，有時內心也浮躁起來，這也是內心的灰暗點，這是要平和些。
資金流派眼裡的股價高低
傳統的股價高或低，我們是不關心的，我們只主力的倉位規模，成本，莊家成本10%以下為低，莊家成本20%左右為中，莊家成本30%左右或以上為高，從而在不同的位置去做出不同的操作判斷
資金流派眼裡的股價量能關係
買的人多，股價就會上漲，賣的人多，股價就會下相應下跌，這是基本理論，也是絕對正確的，我們所有的邏輯，要先建立在一個正確的基礎之上，再去做基礎之上的技巧演變
例如：橫盤的出貨法，大單對倒法，是可以改變這種基本理論的盤面的，但它均是建立在這套基礎之上的一些技巧罷了
因此，正確的邏輯要先確定
資金流派要做什麼？
捕抓資金的流動，分析資金的行為，細拆分資金的種類，針對種類去做細分研究和建立股票池，分析種類的建倉規模，拉升手法，拉升幅度，建倉對象，從而去提前布局，資金的種類拆分越細，成功率越高，假如，你已將市場的主力拆分成幾十股幫派一樣，並相應建立對應歷史操作過的股票池，細分的工作是專業的體現
資金流派為什麼要細分主力，要過濾資金？
我們相信，在中國的資本資市場里，資金的介入均為逐利，但逐利和是否真正賺錢是兩碼事，這和天橋底下賣茶葉蛋也有賣的倒閉的道理一樣
因此，我們需要去分類，並且找出市場上最輝煌，最穩定賺錢的一小部份資金，我們去學習，跟隨，並形成操作邏輯，把自己的操作穩定性建立在它們之上
總結：我們要找出市場上最好的公募基金，私募基金，遊資，莊家，並對其進行研究，跟隨，學習他們的操盤手法，分辨各種盤中異動，最終形成自己的操作邏輯
下面，我要講講資金流派的投資理念
1、 永遠只關心市場上最賺錢的一群資金和主力
2、 永遠只跟隨和研究市場上最賺錢的一小群主力
3、 永遠只把最專業的工作交給最專業的人去做
4、 永遠持續的把效率優化至最高，能懶一點就懶一點
5、 持續的做深度思考，發發獃，換位思考
6、 持續的修心，持續的建立積極，陽光內心
7、 少關心大盤，不關心新聞，不關心政策，不陰謀論，不聽消息
8、 能夠睡到10點起來，絕不7點起來看財經新聞
資金流派是什麼？要先搞清楚
資金流派是投機還是投資或是技術分析？
其實都是
資金流派並沒有固定的表現形式，因為資金流是主體，而資金流在中國現階段，是投機市，那資金流派在目前市場上就是投機
但不排除中國資本 市場不斷成熟，慢慢往投資市場遷移
那以後資金流就是投資行為
因此，它是沒有固定表現形式的，這也是資金流派，一旦學會，是沒有終點的一樣，會隨著市場的變化而變化
因此，學習資金流派打法，是一勞永逸的，永遠不需要擔心哪一天不能用了
資金流派是否有瓶頸？
其實並沒有，資金流派，沒有資金操作的限制，也沒有真正意義上的瓶頸
因為它是多元化的，資金流派，一樣覆蓋了：熱點，題材，庄股，價投等流派資金
因此，它的容納度是無窮無盡的，只是到了特定的資金量時，要切換資金流派打法，但都是一通百通 的
資金流派的劃分：公募基金，私募基金，遊資，庄股
公募基金，在資金流派，我們統稱機構，這也是和龍虎榜數據相對應，公募是比較典型的錢多人傻的一個流派，操盤實力差，現存國內，具有較好思維的公募基金經理基本上沒有
原華廈基金王亞偉 年代，創造的輝煌也僅僅只是使用其它系基金抬轎，去創造的華廈大盤精選（實際為小額度基金）基金的業績，實際上是犧牲了其它基民的利益，這是非常惡劣的情況
而且公募基金以收取基金管理費為主，並不直接參与利潤分成
因此，做多動力也不強，不具備太大研究意義
不用給我發私信，有什麼事在這個帖子回復就好，評價有好有壞，無關緊要，我的微信公眾號：簡投通
論壇不是經常在線，很多具體的股票技巧門道都是在公眾號內更新，認可我的朋友可以加一下
私募基金，近年來全面開花，可以說是百花爭鳴，私募也有收取管理費，但更多的依靠利潤分成，賺多少分多少，因此它也是有強烈的做多意願和危機感的
一般分成比例，行業的標準都大概是20%（利潤的），有強烈做多需求的私募，也是我們研究的重點，但私募龍蛇混雜，具有一定規模，有研究價值的不多，而且由於它的特別性，我們要做好篩選工作
才對目標基金進行研究，要不很容易做無用功
遊資，是市場上最靈活的一股博弈力量
他們表現形式均為營業部，以熱點，題材，時機為主，頻頻切換操作個股
個股持有時間短，手法兇悍，他們操作個股一般均為高換手（一般均在日換手20%以上），大題材類板塊或突發事件板塊居多，遊資與遊資接力，更多考驗的是對熱點，題材的持續發西酵把握能力
因此，遊資，有特定性的規則和操作股票池，因此遊資是資金流派研究的一大重點
庄股
庄股很多人不理解，什麼是庄股，其實庄股就是1股資金，以達到絕對控盤個股為目的（一般控盤實際流通盤20%-30%），以控盤能力去實現超額利潤的，我們稱之為庄股
所以，庄股和前面幾股力量均不同，是見不得光的自發性行為，他們的資金來源成謎
更多的來自於眾籌，配資，借貸，成本高，對利潤需求大，敢拉敢做敢逆市是他們顯著特點，它們操作個股，一般多為：低市值，虧損股，夕陽實體行業個股（鋼鐵，鐵路，煤炭，百貨等等），它們會主力迴避前三個流派，發達到全面性控盤，對盤面形成絕對控制力
以上是資金流派，划出來的市場四股最主要的力量，國家隊沒划出來，是因為其實不太俱備研究價值，它們大多集中在大盤股，藍籌績優股上，以護盤為目的行為，不過多的俱備操作參考性
因此，我們不考慮它，以上所述四股力量，均有非常明顯的股票標的池，市場有將近3000個股票，被這4股力量一一划分完
基本上，各自有各自的股票池和標的，大家相安無事，很少踩界
因此，對資金流派的打法學習，也是從這幾股力量的細分開始，每股力量的操作準則和打法均不同。這也是很多股民，長期無法積累和進步的原因
如果你使用庄股的打法去判斷或跟隨遊資股，無疑會虧損連連，這是由於不同的強邏輯需求造成的！
例：庄股之所以選擇虧損，夕陽行業個股，是因為這類個股長期低迷，而且機構，遊資等均不會關心這類個股，即使有拉升，也不會進場
因此，莊家在做收集籌碼，拉升，出貨過程中，是達到全面控盤需求的，如莊家選擇熱點個股建倉，可能拉一個漲停時，就會引起多方勢力進入混戰！
這顯然是莊家不願意看到的，所以，庄股有自己的選擇邏輯，而遊資炒作個股達到上漲幅度50%，這更多的是由5-10家遊資接力以及散戶跟隨熱點的持續發酵導致的，那自然不能用對待莊家的技巧和成本計算去思考這類個股
因此，把所有個股所屬主力劃分清楚，用不同的策略去做不同個股，是資金流的核心打法！
股票學=概率學
目前，中國股市依然處於投機市，股票市場所有的操作都是基於預判，
基本面：價值預判。
技術面：趨勢預判
題材面：熱點預判
資金面：主力預判
所有的預判，都有共同的一個特性：概率
股票學，其實就是概率學
我們在市場，為什麼賺錢，為什麼虧錢，賺錢的人為什麼一直賺錢，虧錢的人為什麼一直虧錢，為什麼這麼說？
我們在買入一個股票時，想成功，其實就是不斷疊加各種高概率的事件
去確保我們的成功率大於失敗率
那怎樣確保大成功概率？
高概率+高概率+高概率+n高概率=高成功率
這種不斷的高概率去做疊加，才能長期確保我們的模式持續穩定增長
高概率選對的思路：
1、低市值股（10億-50億）高概率
為什麼說低市值股，高概率？
我問你一個簡單的問題，500億市值的公司，要翻到1000億，難嗎？
你會說很難，這研報，公司都不知道要怎樣增長，動用的資金和主力不知道要多少，才可以！
是的，但是20億市值的股票，漲到40億難嗎？
不難，一樣的翻倍，不一樣的概率，而20億翻到100億，也不會太難（比500-1000億容易）
所以，我近年來，高於100億的，做的較少，高於300億的，基本上不看它，高於500億的，徹底不看！
低市值股，近11年來，每年買入市值最低前20個股，大概率回報是80%，這就是高概率
再從另一個方面說，低市值=借殼機會大（你見過幾百億市值的公司被借殼）
虧損股，傳統行業概念股，高概率
有人說了，不是說績優股，賺錢的股才好嗎？
你再這樣聽那些價值投資派忽悠，你會死的很慘的！
越虧損，越有想像空間，越是傳統行業，越有轉型需求，併購，借殼類都是由此而生，一個垃圾股，從50億跌到20億市值，跌了60%，是吧？
散戶可能裝死，可能一年就回去了，低市值股波動大，但你想想，中石油，中國神車，有可能回去嗎？？
沒有五年，十年的，都不可能，或者，以後都不可能漲回去！
以的虧損股介入的首要條件是：有大資金先進！你可不要亂找一個走熊虧損股，那可能變ST啦
單一主力，單一資金來源，高概率
打開F10，看前十大股東，單一主力話語權大，為優選，為什麼很多價值投資派死呢？
也死的不明不白的，個股基本面確實好，個股也是好股，為什麼不漲？
二級市場是博弈市場，多主力，多莊家，誰願意拉，誰願意抬轎？誰都不是傻子
誰拉另一個就砸，這就是導致了，很多價值投資派死的原因，很多人至死還還想不明白原因！
打短差，可以少看這條，但只要是波段性或中線，中長線類投資，必須要嚴格參考此條
電廣傳媒，大家都很熟悉，什麼投資面，基本面我就不說了，在這樣的大跌市裡，這樣的巨副的下滑，有主力出面護盤嗎？
這麼多公募，大概持有的股份差不多，誰願意當冤大頭，去抬轎？
這就是我以上所提的大風險，價值投資派，為什麼會至死也不想不明白，是怎樣死的
這種票，反彈力度比較弱，下跌起來比誰都快，直至，進一步有基金受不了，瘋狂拋售，直到籌碼開始有一兩個主力話語權慢慢放大，個股走勢才會有慢慢改善！
迴避公募基金股，低概率
為什麼迴避他們？
這幫鳥人，全是吃手續費的，基金市值怎樣，根本不在乎，可以為了一個交情，買這個上市公司幾個億的。
也可以為了一份所謂的研報，重倉進入，中國普遍的把錢交到這些人手上，是一個悲劇！
98%的這類基金都死的極慘（碰到了大牛市，才偶爾會增長），賺錢他們還是一樣收你買入基金的手續費，虧錢他們還是一樣，他們會有動力嗎？會極積嗎？
打短差，可以少看這條，但只要是波段性或中線，中長線投資，必須嚴格參考此條
眾取我舍，眾舍我取，高概率
上面說到，這是博弈市場，這裡極少數人賺錢，所以，你要逆大多數人思維
但是，不是叫你隨便逆，別以為你隨便一想，就叫逆思維，市場極度恐慌的時候，你應該看到的是機會，還記得以前SARS的時候，一個朋友在廣州的荔灣廣場賣水晶，那一二個月，完全沒人，水晶一跌再跌再跌再跌。但是，在尾期，出現了一批台灣佬，瘋狂掃貨，市場在一個月後迅速企穩，並且成倍翻上去，大概大SARS過後一年，碧璽（最貴的水晶），翻了3倍多
聰明的人，在危機中看到生機，笨的人在危機中看到恐懼（別以為自己反應不過來，安慰自己，這些都是後天性訓練的）
抓住大炒作題材，何謂大炒作題材，高概率
還記得去年的石墨稀，這個炒了好些年了，大家都知道，為什麼一直炒？
因為這是改變世界的東西，哪天普及了，手機充電幾秒，汽車再也不用油了，連防彈衣也可以變的極輕了，這種東西，是全世界參與，而且持續出成果，只要有新研究成果，就可以持續鋪墊它，繼續炒作它
去年AR-VR。我們看電影都是3D化，IMAX化了，以後的世界，全是立體的，AR和VR類，必將改變人類的生活習慣，遊戲，體育，AV，教育等等，必將被顛覆，這是大行業炒作機會。後面的研究成果，視頻，會源源不斷出來，而且個股的炒作將持續很多很多年。
今天就先講到這，更多股市乾貨可以關注一下個人公眾號：簡投通
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